Soco Matinal - 22/01/2024 - Greve, dados econômicos importantes, negócios com a China aumentando e nosso Ibov caindo

[Evelyn Santos]

Começando uma semana empolgante com essa edição do morning call de 22/01/2024 com os dados econômicos que estão por vir, que ditam a postura dos bancos centrais, além do Boletim Focus que já saiu por aqui.

Por outro lado, vamos dar uma olhada no que está acontecendo nas bolsas lá fora, na nossa política e também nas exportações, aliás: nos nossos negócios da China.

Por fim, as zicas nas empresas brasileiras e o que tá rolando na gringa e no Ibovespa. Vamos nessa?

Ouça as notícias pelo nosso podcast!

 

IBOVESPA

IBOV: 127.635 pontos

Dia 19/01/2024: +0,25%

mas o que rolou de fato no último pregão?

A bolsa de valores, o famoso Ibovespa, teve altos e baixos. Apesar de fechar no positivo, o que parece uma vitória, no entanto isso não foi o suficiente para apagar a amargura da terceira semana consecutiva de perdas, acumulando um declínio de 2,56% no período. No ano, a queda já chega a 4,88%.

A reviravolta na bolsa rolou basicamente por conta de Nova York, onde os índices foram lá para cima, especialmente por causa das ações de tecnologia. Teve até recorde histórico no S&P 500. Parece que o pessoal lá fora está empolgado com empresas de IA e tecnologia.

Por aqui em Brasília, o presidente do Senado, Rodrigo Pacheco, deu o papo que a prorrogação da desoneração da folha de pagamentos vai rolar até 2027, mas o governo pode dar uma reviravolta nessa história.

No mundo dos negócios, o destaque ficou para o varejo, com Magazine Luiza e Lojas Renner liderando as altas. Os bancos também deram uma mãozinha, apesar dessa montanha-russa. A Natura resolveu sair da bolsa de Nova York e subiu, e Eletrobras e as empresas aéreas tiveram seus momentos de brilho também.

Por outro lado, as ações da MRV tavam caindo pra caramba, mas deram uma respirada, subindo 2,44%. Parece que tem um banco aí que acredita que elas podem dar um pulo de 90%.

É, meu chapa, o mercado financeiro é cheio de emoções, altos e baixos o tempo todo. Só quem tá nesse rolo sabe como é. E bora ver o que a próxima semana nos reserva.

AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO

A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice:

Gol (GOLL4): R$ 7,04 (+6,02%)

BRF (BRFS3): R$ 13,00 (+4,75%)

Azul (AZUL4): R$ 13,11 (+3,88%)

São Martinho (SMTO3): R$ 28,10 (+3,88%)

Assaí (ASAI3): R$ 14,30 (+3,70%)

Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos:

Locaweb (LWSA3): R$ 5,76 (-2,04%)

Raia Drogasil (RADL3): R$ 26,90 (-1,82%)

SLC Agrícola (SLCE3): R$ 18,92 (-1,46%)

Bradespar (BRAP4): R$ 22,78 (-1,34%)

Vale (VALE3): R$ 68,10 (-1,30%)

Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários:

ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS:

IFIX: 3.340 pontos

Dia 19/01/2024: +0,31%

Enquanto isso, as maiores altas foram:

OUJP11: R$ 97,2 (2,87%)

VINO11: R$ 8,03 (1,87%)

VGIP11: R$ 88,29 (1,65%)

XPCI11: R$ 87,64 (1,52%)

MCHF11: R$ 9,05 (1,44%)

Por outro lado, as maiores baixas:

ALZR11: R$ 118,39 (-1,06%)

TORD11: R$ 2,16 (-0,93%)

HGFF11: R$ 90,42 (-0,76%)

RECR11: R$ 86,16 (-0,66%)

PORD11: R$ 92,00 (-0,54%)

CÂMBIO

Dólar EUA: R$ +4,93 (+0,08%)

Euro: R$ 5,36 (+0,21%)

Libra Esterlina: R$ 6,26 (+0,08%)

CALENDÁRIO DA SEMANA

Os dados dessa semana que podem tanto acalmar a parada quanto azedar de vez.

A queda da semana passada no Ibov deixou a galera meio cabisbaixa. E o que pode levantar a moral da bolsa? Olha, o lance é que a galera acha que o Fed, o banco central dos EUA, tá de pé duro e não tem pressa de cortar os juros.

A expectativa é que o bicho só flexibilize lá por maio, não mais em março. Só que o clima vai depender dos dados do PIB do 4º trimestre de 2023 e do índice PCE, que mede os preços de gastos com consumo. Se esses números animarem ou desanimarem, aí a parada muda.

E não para por aí, o Banco Central Europeu também solta uma bomba essa semana sobre a decisão da taxa de referência. E no Brasil, olho no IPCA-15 de janeiro, que deve mostrar uma desaceleração em relação a dezembro.

Além disso, o ministro da Fazenda, Fernando Haddad, tá nos bastidores fazendo uns malabares pra garantir a grana e cumprir a meta fiscal de 2024. Tem até MP da reoneração da folha de pagamentos no meio.

O calendário é punk essa semana:

- Hoje: Boletim Focus e Monitor do PIB

- Terça: Resultados da Netflix

- Quarta: Resultados da Tesla

- Quinta: Feriado em São Paulo, mas a B3 tá firme; decisão de política monetária na zona do euro; PIB preliminar dos EUA; e a Christine Lagarde, presidente do BCE, dando as caras

- Sexta: Mais números do Banco Central, IPCA-15 no Brasil, e PCE nos EUA.

Então, se prepara que essa semana vai ser agitada, sardinhas!

Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional.

Morning call de Índices Internacionais

Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais:

Em primeiro lugar, nos Estados Unidos:

DOW JONES: +1,05%

S&P 500: +1,23%

NASDAQ: +1,70%

Por outro lado, nas bolsas europeias:

DAX (Alemanha): -0,07%

FTSE 100 (Inglaterra): +0,04%

CAC 40 (França): -0,40%

FTSE MIB (Itália): -0,22%

Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas:

Nikkei (Japão): +1,62%

Shangai (China): -0,47%

KOSPI (Coreia do Sul): +1,34%

Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (9h):

Bitcoin: US$ 40.825 (-2,15%)

Ether: US$ 2.382 (-3,70%)

Afinal, as commodities: (commodities)

Ouro: US$ 2.029/onça troy (+0,38%)

Petróleo Brent (Futuros): US$ 78,38/barril (-0,91%)

Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,88/tonelada (-0,15%)

Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior):

Morning call de ações

BRASIL

GREVE E PERRENGUE CHIC

Olha só, os voos entre Brasil e Argentina estão dando um rolê diferente por causa de uma greve geral marcada pra quarta-feira (24) lá na terra dos hermanos. Assim, um total de 34 voos foram cancelados e um teve o horário alterado. A Latam zerou 12 voos e mexeu em um que ia sair de Guarulhos às 21h20 pra Argentina, deixando pra sair às 22h15. A Gol cancelou 22 voos.

Mas o que tá rolando? A zica toda é por conta de uma greve geral contra um projeto de lei boladão pelo presidente argentino. A confusão toda é chamada de "Lei Ônibus", e os sindicatos não tão gostando das mudanças na lei trabalhista, incluindo umas paradas sobre demissão e greve. As companhias aéreas tão orientando a galera que tem voo marcado pra ficar ligada, que vão remarcar sem custo e tal. Então, se você tá de viagem marcada pra lá, melhor dar uma checada pra evitar perrengue!

VOO BARATINHO? SÓ EM SONHO

Pode esquecer, galera! A ideia de ter voos baratinhos com empresas low cost no Brasil não tá fácil. Apesar de muito blá blá blá dos gestores nos últimos tempos, o país ainda não é lá muito atraente pra esse modelo de negócios, segundo os experts. As coisas podiam melhorar se decidissem logo como cobrar por bagagens e diminuíssem as brigas judiciais no setor, mas mesmo assim, falta o interesse firme das empresas estrangeiras. E a legislação trabalhista por aqui também complica o jogo, segundo o advogado Fabio Falkenburger. As low cost podem até operar no Brasil, mas só com base em outros países e pra rotas internacionais. Ou seja, o voo baratinho por aqui tá longe de acontecer!

3R PETROLEUM E TÍTULOS NO MERCADO EXTERNO

A 3R tá de olho em captar uma grana no exterior, hein! A subsidiária 3R Lux, lá de Luxemburgo, está planejando lançar títulos de dívida, conhecidos como "notes", no mercado internacional. A meta é levantar até US$ 500 milhões e esses dólares vão ser usados para dar uma refinada no endividamento atual, que rolou na compra do Polo Potiguar. A empresa já chamou instituições financeiras para coordenar essa festa de notas. E olha, esses papéis vão ser vendidos só para investidores institucionais qualificados no mercado internacional. A grana vai vir, e a 3R está se organizando para isso!

EXTERIOR

ENEL E A CHUVA EM SP

A Enel Distribuição foi com tudo pra se antecipar aos perrengues causados pela chuva em São Paulo. Soltaram um alerta pra galera ficar ligada nas tempestades até o último domingo (21). Além disso, eles ativaram um plano de emergência top, chamando até três vezes mais equipes pra operar e turbinaram os canais de atendimento pra garantir que nada fique na mão.

Por outro lado, mandaram até SMS pros clientes, dando a letra de como registrar falta de luz. A firma já se ligou na sexta-feira (19) e ficou em contato com as autoridades locais.

E se você não entendeu por qual motivo eu tô falando dessa empresa aqui na seção do exterior: a ENEL é uma empresa originária da Itália, inclusive listada na Europa, na bolsa de Milão, sob o ticker ENEI.

MACY'S SE FAZENDO DE ROGADA

Aí, a Macy's tá causando. Recusou uma oferta maluca de investidores de adicionar uns US$ 5,8 bilhões na conta deles. Os caras ofereceram US$ 21 por ação, mas a Macy's disse "não, obrigada, sem valor convincente".

A treta tá grande, com ameaça de aceitar a oferta se não negociarem direito. Parece que a Macy's tá naquela fase difícil de competir com as compras online e demitiu um pessoal recentemente.

Além disso, as ações dela tão em queda, fecharam em 17,63 (-1,67%). No entanto, nada que a fizesse aceitar a proposta aí.

O DINHEIRINHO NO BOLSO ESTÁ CADA VEZ MAIS DIFÍCIL

Olha só, a Walgreens Boots Alliance, aquela gigante das farmácias e varejo, tomou uma decisão pesada. Deram um corte de 48% no dividendo, encerrando uma sequência de 47 anos consecutivos de aumentos. Imagina o baque, né? Antes disso, eles tinham um dos maiores rendimentos de dividendos no S&P 500, chegando a uns 7,5%.

Aí, o pessoal da 3M, aquela empresa industrial grandona, pode estar ficando meio nervoso. Eles também pagam um dividendo grandinho, atualmente com um rendimento de 5,7%, e isso vem crescendo há mais de 60 anos direto.

A parada é que a Walgreens teve uns perrengues financeiros sérios nos últimos tempos, com os lucros despencando mais de 20% e o fluxo de caixa operacional caindo horrores. A situação ficou tão tensa que tiveram que cortar o dividendo pra salvar o barco. Venderam uns imóveis e tudo mais, mas mesmo assim, a Moody's deu uma cortada na classificação de crédito deles, chamando de títulos de lixo.

Agora, o pessoal da 3M tá na mira, e a galera tá se perguntando se o dividendo deles vai seguir o mesmo caminho que o da Walgreens em 2024. A 3M ainda não tá na mesma situação crítica, mas é bom ficar de olho. Vamos ver se eles vão ter que fazer um corte também pra segurar as pontas. A história continua...

Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial:

Resumo de notícias do Brasil e exterior

BRASIL

BOLETIM FOCUS

Bora dar uma olhada no que o povo tá falando pro futuro do Brasil, de acordo com o Boletim Focus do Banco Central. A galera baixou as expectativas para a inflação em 2024, de 3,87% para 3,86%, e a projeção do PIB desse ano subiu de 1,59% para 1,60%. No quesito Selic, tudo na mesma, com previsão de 9,00% para 2024, 8,50% para 2025, 2026 e 2027. O dólar também tá no jogo: de R$ 4,95 para R$ 4,92 em 2024, e mantiveram em R$ 5,00 para 2025. Na dívida pública, uma leve queda prevista em 2024, indo de 64,25% do PIB para 63,80%. A balança comercial teve um up, indo de US$ 75,0 bilhões para US$ 75,90 bilhões em 2024, e prevendo US$ 70,0 bilhões para 2025. Então, pelo jeito, o pessoal tá dando aquela olhada nos números e tentando antever o que vem por aí.

CHINESES, BEM AMIGOS CADA VEZ MAIS

A parada é o seguinte: a chinesa Great Wall Motor (GWM), que tá desembarcando por aqui, bateu um papo com o ministro da Fazenda, Fernando Haddad, e mandou o recado: "Bora começar a produção de carros no Brasil!" Eles tão querendo jogar R$ 10 bilhões em 10 anos no país. O rolê vai começar em maio, lá em Iracemápolis (SP), e a fábrica tá ainda em fase de testes.

Mas aqui vai a mudança: ao invés de começar com uma picape, como tinham pensado antes, eles vão começar com um SUV híbrido da linha Haval. Por quê? Porque o governo tá trazendo de volta uns impostos para carros híbridos e elétricos importados, e a GWM quer dar um jeito de evitar essa treta (espertinha...).

Além disso, ainda teve um papo sobre benefícios do governo para quem tá investindo em carros elétricos e híbridos. A galera da GWM se colocou à disposição pra trocar ideias e contribuir pro plano. Então, a chinesada tá chegando por aqui e promete agitar o rolê automotivo!

SOJA BRASILEIRA E NOSSA COTA COM OS CHINESES

Ih, a parada tá intensa na importação de soja! A China mandou ver e aumentou em 29% as compras do Brasil em 2023, segundo a alfândega chinesa. O Brasil tá dominando o pedaço, mandando um total de 69,95 milhões de toneladas no ano passado.

A participação de mercado brasileira subiu para 70%, enquanto os EUA perderam espaço, ficando com apenas 24%. Em dezembro, a chegada de soja do Brasil explodiu, sendo 94% maior que no ano anterior, com 4,98 milhões de toneladas. Já os EUA, coitados, viram as chegadas diminuírem 31%, com 3,85 milhões de toneladas.

E olha essa: espera-se que as exportações da Argentina cresçam em 2024. A parada tá ficando agitada, e a Argentina pode trazer mais concorrência para a soja dos EUA. A disputa tá só começando.

SOQUINHOS

O Ibovespa tá numa queda livre em janeiro, levando os 130 mil pontos junto. A parada toda tem nome e sobrenome: os gringos tão batendo em retirada. Pegaram R$ 1,67 bilhão no dia 16 de janeiro, mais R$ 600 milhões no dia 17. O saldo tá negativo em R$ 59,3 milhões no acumulado de janeiro.

Valor das Empresas Imobiliárias Cresce pra Caramba: O valor de mercado das empresas do setor imobiliário tá crescendo quase três vezes mais que o Ibovespa.

Recorde nas Vendas de Ações em Blocos: A venda de ações em blocos bateu um recorde de R$ 16,3 bilhões. Essa galera tá movimentando forte!

Lula e a Economia na Crise: A equipe econômica e o Congresso tão naquela, de novo. O Rodrigo Pacheco mandou avisar que a desoneração da folha de pagamento fica até 2027.

Plano de Política Industrial do Governo Lula: O governo Lula lançou um novo plano de política industrial, dando um empurrãozinho pras empresas nacionais.

EXTERIOR

QUAL A BOA DA RENDA FIXA?

Na semana passada, rolaram altos e baixos na renda fixa. A curva de juros, que indica as taxas de retorno de títulos em diferentes prazos, manteve-se estável nos vértices curtos, mas deu uma subidinha nos prazos mais longos. Mas o que causou esse movimento? Bem, foi uma dança dos títulos públicos nos Estados Unidos, que subiram devido a um mercado mais cauteloso quanto aos cortes nos juros, especialmente após algumas palavras do diretor do Federal Reserve, Christopher Waller.

Já no mundo do crédito privado, os spreads (a diferença entre as taxas de retorno de títulos corporativos e títulos do governo) diminuíram. Os números mostram que o índice Idex-DI fechou em 2,10%, um recuo em relação aos 2,16% da semana anterior. Nos negócios diários, houve R$ 838 milhões em debêntures não incentivadas, R$ 561 milhões em debêntures incentivadas, R$ 161 milhões em CRIs e R$ 278 milhões em CRAs.

AS BOLSAS PELO MUNDO

Lá na Ásia, as bolsas tavam meio perdidas. A China levou um tombo, principalmente porque o Banco Central chinês segurou os juros, e o pessoal não curtiu. Em Tóquio, o Nikkei foi na onda contrária e subiu 1,62%, alcançando máxima desde 1990. Esses japoneses tão sempre surpreendendo!

Nos EUA, o S&P 500 fez a festa e avançou 1,23%, batendo recorde. O Dow Jones também se empolgou e subiu 1,05%, enquanto o Nasdaq fechou em alta de 1,70%. Resumindo, o mercado tá movimentado, com notícia pra todo lado. Então, se liga nas paradas e boa semana nos investimentos, meu chapa!

SOQUINHO

Paralisação na Rússia por Suposto Ataque de Drone Ucraniano: A Rússia teve que dar uma pausa nas operações em um terminal de exportação de combustível por causa de um suposto ataque de drone ucraniano.

_____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui.

Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.