Por que diversificar sua carteira?

[Guilherme Barufi]

A única certeza que temos quando montamos uma carteira de investimentos focada no longo prazo é a de que, assim como diz Morgan Housel em seu artigo Expectations vs. Forecasts , crises e turbulências no mercado financeiro acontecerão (assim como sempre foi e sempre será). No entanto, infelizmente, não podemos prever quando elas ocorrerão ao certo. Tendo em mente que quedas bruscas acontecerão, o melhor que o investidor de longo prazo pode fazer é construir uma carteira diversificada entre países, classes, setores e ativos diferentes, para se blindar desses momentos de tensão. No entanto, é preciso tomar cuidado para não pulverizar a carteira ao comprar ativos de maneira exagerada, nem selecionar ativos diretamente correlacionados, a exemplo de comprar várias ações de companhias do mesmo setor. Para exemplificar, podemos ter uma carteira com 10 ativos selecionados de forma ideal para compor um portfólio diversificado, ao passo que é possível outra carteira com 50 ativos escolhidos de forma equivocada. Sobre a diversificação entre países, o principal benefício é o da exposição a moedas e riscos sistêmicos diferentes. Como exemplo, digamos que o Brasil mude a regulação do setor de varejo. Certamente, o detentor de ações ou BDRs do Walmart (rede varejista norte-americana), pouco ou nada será afetado pela nova determinação do governo brasileiro, bem como estará protegido de variações cambiais, garantindo o poder de compra do seu dinheiro a nível internacional. Isso tendo em vista que o dólar é uma moeda fiduciária. No que tange à diversificação entre classes de ativos, é recomendado possuir parte da carteira alocada em fundos imobiliários, parte em ações e outra em ativos de renda fixa, por exemplo. A diversificação por classes diminui a volatilidade da carteira consolidada e aumenta os retornos. Isso porque há uma probabilidade maior de ter um ativo que se valoriza no curto prazo, impulsionando outros que pouco subiram e amenizando os que se desvalorizaram. Em relação à diversificação entre ativos, é importante tomar cuidado para não exceder a alocação em apenas um setor da economia e ainda mais em determinada ação. Uma regra de bolso que blinda o investidor desse erro é não estar exposto em mais de 15\% a um único ativo e ter menos de 30\% do patrimônio alocado em um único setor econômico. Por fim, é interessante compartilharmos a opinião do oráculo de Omaha Warren Buffett sobre o tema. Para Buffett, a diversificação é uma proteção contra a ignorância, o que significa que, como somos ignorantes em relação às certezas do futuro, devemos nos blindar delas fazendo uso da segurança presente de usarmos diferentes cestas para alocarmos os ovos. Além disso, é possível extrair desta frase que o investidor iniciante, aquele que não tem conhecimento pleno do mercado, deve utilizar o artifício de diversificação para se proteger contra grandes e imprevisíveis crises, segundo Housel. Fonte: Suno Research

[Alexandre Luiz Lopreto Manzoni]

Muito bem explicado

[Ana Silva]

Muito boa essa análise!

[Marcelo Rossany Oliveira Franco]

Resumo,diversificação sem pulverização

[Guilherme Sérgio]

Muito bom!

[Weslley Melchir Gama]

Bem explicado !

[Andriw Araujo Alvares]

Guilherme Barufi, excelente artigo da Suno! Diversificação é sobre isso, proteção. Construir uma carteira sólida, pronta pra enfrentar as mais diversas crises do mercado nacional e mundial. Cada tipo de investimento tem seu valor em uma carteira bem diversificada!

[Fernando Henrique Correia Da Silva]

show!!