Soco Matinal - 25/09/2023 - Malha fina no Imposto de Renda, dividendos e JCPs, greve nos EUA e agrupamento de ações

[Evelyn Santos]

Ouça as notícias pelo nosso podcast!

 

Bom dia, Investidor Sardinha.

 

Segunda-feira é dia de Pérolas de Sabedoria:

                                                    Investir em conhecimento sempre rende os melhores juros. Benjamin Franklin

Este é mais um Soco Matinal com as principais notícias do dia no mercado financeiro e no mundo, tudo em 5 minutos, para você já começar o dia zonzo.

IBOVESPA

O índice da nossa bolsa de valores simplesmente caiu, mas foi pouca coisa, né? Só que caiu: 0,12% e a gente fechou o pregão de sexta, dia 22/09/2023 com 116.008 pontos.

Nossa Selic caiu, mas o nosso mercado aqui nem deu bola. Seguimos com o pensamento na decisão sobre os juros nos EUA e também no fato de que as curvas de juros andam aumentando...

Aí você me pergunta: tá, mas o Fed manteve a taxa de juros, aqui no Brasil a gente baixou. Então por qual motivo é que a gente ainda encerrou a semana com queda de 2,31%? Minhas ovinhas de sardinha: O Fed simplesmente mandou a real e falou que não vê os juros caindo ano que vem, não, que também pode aumentar ainda este ano. Aqui não foi muito diferente o tom, apesar da queda, o Presidente do BC, o gatão do Campos Neto falou sobre a mudança em relação ao que se vê como risco: cenário internacional como um todo, meta fiscal, inflação de agosto (prévia), etc.

Ou seja, ninguém está com a vida ganha!

Aliás, nem as curvas de juros estão com a vitória delas, pois mesmo depois da alta que tiveram elas acabaram se recobrando. Ainda bem, né? Só que a curva de juros baixou por conta de promessa do Governo falando sobre projeção melhor para o déficit fiscal neste ano, será mesmo? (CH)oremos.

AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO

De antemão, as empresas que se saíram bem dentro do índice:

Carrefour (CRFB3): R$ 9,15 (+2,81%)

Raia Drogasil (RADL3): R$ 27,43 (+2,12%)

IRB (IRBR3): R$ 40,49 (+1,96%)

BRF (BRFS3): R$ 9,50 (+1,50%)

CSN Mineração (CMIN3): R$ 4,68 (+1,30%)

Por outro lado, as empresas com os piores desempenhos:

Grupo Casas Bahia (BHIA3): R$ 0,68 (−8,11%)

Magazine Luiza (MGLU3): R$ 2,24 (−4,68%)

Grupo Vamos (VAMO3): R$ 9,70 (−3,96%)

Gol (GOLL4): R$ 6,43 (−3,89%)

Braskem (BRKM5): R$ 20,59 (−3,29%)

Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários:

IFIX

O IFIX subiu 0,06%, aos 3.226 pontos, enquanto no mês ele acumula alta de 0,42% e no ano uma alta de 12,53%.

Ao passo que temos nos destaques positivos:

HSLG11: +2,8%

RBRF11: +2,2%

BRCO11: +1,67%

XPCI11: +1,57%

KNSC11: +1,06%

Por outro lado, nos destaques negativos ficaram:

TORD11: -2,02%

AIEC11: -1,99%

RECT11: -1,97%

RBRL11: -1,86%

RBRP11: -1,67%

Nesse meio tempo, vamos ver as principais moedas considerando o valor do nosso Real:

CÂMBIO

Dólar EUA: R$ 4,93 (--%)

Euro: R$ 5,25 (-0,06%)

Libra esterlina: R$ 6,03 (-0,45%).

Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional.

Morning call de Índices Internacionais

 

Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais fecharam no negativo.

Nos Estados Unidos:

DOW JONES: -0,31%

S&P 500: -0,23%

NASDAQ: -0,09%

Já nas bolsas europeias tivemos os seguintes resultados:

DAX (Alemanha): -0,09%

FTSE 100 (Inglaterra): +0,07%

CAC 40 (França): -0,40%

FTSE MIB (Itália): -0,46%

Por fim, nas bolsas asiáticas:

Nikkei (Japão): -0,52%

Shangai (China): +1,55%

KOSPI (Coreia do Sul): -0,27%

Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (06h35min):

Bitcoin: US$ 26.099 (-1,85%)

Ether: US$ 1.576 (-1,15%)

Ainda, nas commodities: 

Ouro: US$ 1.944/Onça troy

Petróleo Brent (Futuros): US$ 93,27/barril (-0,03%)

Minério de Ferro (Futuros): US$ 121,33/tonelada (-0,30%)

Agora vamos falar de ações e stocks (exterior):

Morning call de ações

 

BRASIL

SOQUINHOS

A Multiplan (MULT3) distribuirá R$ 120 milhões em Juros sobre Capital Próprio (JCP) para seus acionistas até 27 de setembro. Cada ação receberá R$ 0,2060. Após essa data, as ações serão negociadas "ex juros". O pagamento será feito até 30 de setembro de 2024. Além disso, a empresa distribuiu JCP de R$ 0,1707 por ação aos acionistas que possuíam as ações desde 27 de setembro de 2022.

O Conselho de Administração da Petrobras (PETR4) comprou R$ 67 milhões em ações da empresa em agosto, adquirindo mais de 2 milhões de ações. Desde a primeira compra, as ações da Petrobras subiram cerca de 13%. A movimentação foi divulgada pela Comissão de Valores Mobiliários (CVM) e segue as regras que exigem a divulgação de transações de compra e venda de ações por pessoas ligadas às diretorias e conselhos das empresas listadas.

O CEO da BrasilAgro, André Guilaumon, discutiu o momento do setor de açúcar e etanol, com custos de produção elevados e preços recordes no mercado internacional, enquanto o etanol apresenta preços menores.

Os acionistas da Lojas Marisa (AMAR3) aprovaram um grupamento de ações na proporção de 5 para 1 em uma assembleia geral extraordinária. Isso foi feito para adequar o valor de negociação das ações ao mercado de valores mobiliários brasileiro e manter a cotação das ações em conformidade com as regras da B3. O objetivo é melhorar a liquidez e a dispersão das ações no mercado secundário. A partir de 25 de setembro de 2023, os acionistas terão 30 dias para ajustar suas posições de ações em lotes múltiplos de cinco ações, e as ações serão liberadas para negociação "ex-grupamento" a partir de 25 de outubro de 2023.

A Hypera (HYPE3) anunciou o pagamento de R$ 194,7 milhões em juros sobre o capital próprio (JCP) aos acionistas. O valor bruto corresponde a R$ 0,30786 por ação, sujeito à retenção de Imposto de Renda na fonte. O pagamento será realizado até o final do exercício social de 2024, e terão direito ao JCP os acionistas que estiverem na base acionária da empresa ao final do pregão da próxima quarta-feira (27). Após essa data, as ações da Hypera negociarão "ex-direitos" e passarão por um ajuste na cotação referente aos proventos já alocados.

O ÚLTIMO QUE SAIR, APAGUE A LUZ

Após o anúncio do fechamento das lojas físicas da Saraiva (SLED4), o presidente da empresa, Jorge Saraiva Neto, e o vice-presidente, Oscar Pessoa Filho, renunciaram aos seus cargos. Os pedidos de renúncia foram entregues em 20 de setembro, antes do anúncio do fechamento das lojas. A rede, que já foi a maior livraria do Brasil, agora focará em vendas online. A empresa está em recuperação judicial desde 2018 e enfrenta o risco de falência.

Novos presidentes foram nomeados, com Marta Helena Zeni assumindo como diretora presidente e Gilmar Antonio Pessoa como diretor vice-presidente. A transformação das ações preferenciais em ações ordinárias, que poderia mudar o controle da empresa, não foi discutida devido a restrições de quórum em uma Assembleia Geral de Acionistas. Além disso, alguns conselheiros renunciaram e fizeram acusações contra os controladores da empresa em uma carta.

GRANA NO BOLSO

Empresas que estão programadas para pagar dividendos e juros sobre capital próprio (JCP) entre os dias 25 e 29 de setembro:

A Track & Field (TFCO4) e a Cemig (CMIG4) têm data base na segunda-feira (25), com a varejista pagando R$ 5,8 milhões em JCP em 30 de abril de 2023, e a elétrica distribuindo R$ 417,9 milhões em duas parcelas, em junho e dezembro do próximo ano.

Durante a semana, CSU Digital (CSUD3), Mills (MILS3), Renner (LREN3), Comgás (CGAS5), Copel (CPLE6), Banestes (BEES3), Itaú (ITUB4) e Tekno (TKNO4) têm data para posição acionária.

A Copel (CPLE6) é a empresa com a 'data com' na sexta-feira (29) para os proventos mais expressivos, entregando R$ 958 milhões aos acionistas em duas parcelas, a primeira em 30 de novembro deste ano e a segunda ainda a ser definida.

Após a Copel, o maior valor a ser pago é pelo Banestes (BEES3), de R$ 456,9 milhões, com data com também na sexta-feira e distribuição dos proventos em 1º de novembro.

MAIS DINHEIRO NO BOLSO

Outras seis empresas distribuem R$ 2,5 bilhões em dividendos e juros sobre capital próprio (JCP) na última semana de setembro. A Jalles Machado (JALL3) paga R$ 129,5 milhões em dividendos na segunda-feira (25), R$ 0,44 por ação. Os acionistas devem ter posições em 31 de julho, sendo que de 1º de agosto em diante são data-ex.

A Engie (EGIE3) distribui R$ 1,4 bilhão em dividendos no dia (26). R$ 1,7834 por ação amanhã, com data de corte em 08/05/2023.

Ainda, a M. Dias Branco (MDIA3) vai pagar JCP de R$ 0,05 para quem tinha a ação dia 15/09/2023 com data para 29/09/2023.

O Banrisul (BRSR6), por sua vez, R$ 0,1716, data de corte em 13/09/2023. Por fim, o BB tem o valor mais expressivo da semana, equivalente a R$ 0,3341 por ação, com a data de corte em 11/09/2023.

EXTERIOR

EVERGRANDE MUDA OS PLANOS E CAUSA MAIS MEDO

A Evergrande desistiu de seu plano de reestruturação de cerca de US$ 35 bilhões de dívidas, agravando a crise no mercado imobiliário chinês. A empresa, uma das maiores do setor de construção na China, enfrenta problemas desde o estouro da bolha imobiliária em 2021. O plano de reestruturação era visto como crucial para sua recuperação, mas a situação piorou devido ao cenário adverso no mercado imobiliário chinês.

A Evergrande anunciou a necessidade de abandonar o plano devido a vendas abaixo do esperado nos últimos meses. Agora, a empresa está retomando as conversas com credores internacionais e bancos para buscar uma renegociação. A desistência do plano também levanta preocupações sobre a crise imobiliária chinesa, com credores internacionais pressionando a Evergrande e a possibilidade de pedir sua falência após emprestar US$ 15 bilhões para a empresa.

Além disso, a desistência da Evergrande sinaliza preocupações para outras empresas do setor imobiliário chinês, como a Country Garden. Apesar de sinais de melhora em seu prejuízo financeiro recentemente, a Evergrande adiou as principais votações de seu plano de recuperação de dívidas offshore, gerando desconfiança no mercado. A situação continua incerta e em evolução.

MAIS DINHEIRO, MENOS INFORMAÇÃO

As grandes empresas de tecnologia, como Google, Twitter e Facebook, têm optado por pagar multas em vez de cumprir determinações judiciais que exigem que elas forneçam dados gerados em suas plataformas aos usuários. Isso conforme um levantamento com base em processos no Tribunal de Justiça do Estado de São Paulo (TJ-SP) entre junho de 2022 e julho de 2023.

Dos 25 processos analisados, cerca de 60% tiveram recursos das grandes empresas de tecnologia negados pelos juízes, que ordenaram que as empresas cumprissem a obrigação de fornecer os dados solicitados aos clientes.

As empresas alegam não ter os dados disponíveis ou afirmam não estar sujeitas à legislação brasileira. No entanto essas alegações muitas vezes se referem a informações pontuais, como o endereço IP de um computador que acessou a conta de uma rede social, o período da conexão, entre outros detalhes.

Os usuários precisam desses dados para entrar com pedidos de indenização, solicitar a remoção de conteúdo ofensivo ou pedir a exclusão de contas falsas. A lei do Marco Civil da Internet obriga os provedores de aplicativos, como Google e Meta (dona do Facebook e Instagram), a manter os dados dos usuários por seis meses.

Uma das razões pelas quais as grandes empresas de tecnologia não cumprem as decisões judiciais é o baixo valor das multas aplicadas, que variam de R$ 500 a R$ 158 mil por dia. Em muitos casos, o pagamento das multas faz com que as empresas evitem cumprir as ordens judiciais, o que gera imprevisibilidade e insegurança jurídica.

O Google afirmou que colabora com as autoridades brasileiras e que não se opõe ao cumprimento de decisões que estejam dentro dos limites estabelecidos pelo Marco Civil da Internet. No entanto, a empresa argumenta que as obrigações impostas muitas vezes ultrapassam as hipóteses legais previstas na legislação brasileira. O X e o Facebook (Meta) não se pronunciaram sobre o assunto.

PRIMEIRO LUCRO E JÁ TEM CHUMBO GROSSO PARA ENFRENTAR

A Uber anunciou recentemente seu primeiro lucro operacional, marcando uma virada em suas finanças após anos de gastos pesados em busca de crescimento. A empresa acumulou US$ 31,5 bilhões em perdas operacionais desde 2014, mas no segundo trimestre de 2023, registrou ganhos antes de impostos de US$ 326 milhões. Uma reviravolta significativa em relação ao prejuízo operacional de US$ 713 milhões no ano anterior.

No entanto, ao mesmo tempo, a Uber enfrenta um desafio legal no Brasil. A empresa foi condenada pela Justiça Trabalhista a reconhecer o vínculo empregatício com mais de 1 milhão de motoristas no país e pagar uma multa de R$ 1 bilhão. Para isso ela precisa de mais de R$ 2,7 bilhões por mês, considerando uma renda média mensal de R$ 5 mil por condutor. Esses encargos trabalhistas incluiriam Fundo de Garantia por Tempo de Serviço (FGTS), INSS, 13º salário e férias remuneradas.

No entanto, a Uber se negou a cumprir a decisão judicial e recorrerá, pois a sentença representa um entendimento isolado e contrário à jurisprudência estabelecida anteriormente. A empresa afirma que existem mais de 6.100 decisões de tribunais afastando o reconhecimento de vínculo empregatício com a plataforma e que a sentença não considerou adequadamente as provas apresentadas no processo.

FIM DA NOVELA?

A Autoridade de Concorrência do Reino Unido está pronta para aprovar o novo acordo entre a Microsoft e a Activision Blizzard, após a reestruturação da aquisição de US$ 69 bilhões. O órgão regulador antitruste britânico havia bloqueado o acordo anteriormente devido a preocupações com a concentração de mercado no setor de jogos em nuvem. No entanto, a venda dos direitos de streaming da Activision para a Ubisoft reduziu significativamente essas preocupações.

Por outro lado, A Microsoft também apresentou remédios para abordar preocupações residuais, e agora estão aguardando a aprovação final antes do prazo de 18 de outubro. A decisão da CMA de reabrir o caso foi uma mudança significativa, mas eles consideraram que a reestruturação substancial do acordo atendeu às preocupações anteriores.

Agora vamos às notícias do cenário interno e mundial:

Resumo de notícias do Brasil e exterior

 

BRASIL

MALHA FINA, COMO SE LIVRAR?

A Receita Federal informou que 1,95 milhão de declarações do Imposto de Renda 2023 foram retidas na "malha fina". Isso é 3,1% do total de declarações. Quer verificar a sua? Acesse o portal oficial da Receita Federal, clique em "Meu Imposto de Renda" e depois em "Consultar a Restituição". O último lote de restituição será pago em 29 de setembro.

Se o problema estiver relacionado a informações incorretas, é possível corrigi-las no programa da declaração do IR. No entanto, após receber a intimação, não será mais possível fazer a retificação através do programa. Se as informações estiverem corretas e a declaração ainda estiver retida, o contribuinte precisará marcar uma visita à Receita Federal e apresentar todos os comprovantes utilizados na declaração.

REFORMA QUE DEFORMA?

O vice-governador de São Paulo, Felício Ramuth, expressou preocupação de que o Brasil possa aprovar uma reforma tributária "das exceções, e não das regras". Ele destacou que o principal problema na reforma é a quantidade de leis complementares previstas para regulamentar o projeto.

Embora o Governo do Estado de São Paulo tenha apoiado a aprovação do texto da reforma tributária na Câmara dos Deputados, o vice-governador enfatizou a necessidade de evitar que o país termine com o título de ter o maior imposto sobre valor acrescentado (IVA) do mundo.

São Paulo, como um Estado produtor e o maior centro consumidor do país, acredita que a mudança da tributação da origem para o destino poderia inicialmente causar perdas, mas, a longo prazo, traria benefícios.

Além disso, uma pesquisa revelou que a maioria dos gestores de fundos de investimento vê a política econômica atual no Brasil como um problema. A falta de uma política fiscal eficaz é apontada como o principal obstáculo para a melhoria da economia. A pesquisa também indica que a meta de "déficit zero" proposta pelo governo pode ser difícil de alcançar.

SOQUINHOS

Produtor rural do RS tem perda milionária após ciclone provocar maior chuva em 133 anos e destruir lavouras. O fenômeno ocorreu após um ciclone atingir o Rio Grande do Sul impactando no setor agrícola.

Soja: Safras prevê ciclo negativo em 23/24, mas preços podem ficar em US$ 14 com novo foco do mercado: Durante a Agri Week, o analista de mercado Luiz Fernando Gutierrez comentou sobre o cenário da soja, destacando a queda nos preços e um novo foco de mercado para essa oleaginosa.

A pré-venda do iPhone 15 no Brasil começará em 27 de setembro, com preços que variam de mais ou menos R$ 7.299 (versão de 128 GB) e passam de R$ 13.999 (versão de 1 TB). Será que o Lula vai criar o "Meu iPhone, minha vida"? ou "Meu iPhone, meu insta"?

SE DEU MAL

A CVM abriu um novo processo de acusação contra a União e dois titulares de secretarias no Ministério de Minas e Energia (MME) devido a indicações de profissionais considerados inelegíveis para o conselho de administração da Petrobras (PETR4). A governança da Petrobras considerou os indicados inelegíveis devido a conflito de interesse, uma vez que ocupam cargos no MME relacionados às políticas públicas do setor em que a Petrobras atua. Este é o segundo processo do tipo envolvendo indicações ao conselho da Petrobras em 2023, com casos similares no ano anterior. O processo deve continuar nas próximas semanas.

É TRETA

A aprovação do governo do presidente Luiz Inácio Lula da Silva caiu entre os membros do mercado financeiro, com a avaliação positiva diminuindo de 20% para 12% em setembro, enquanto a avaliação negativa subiu de 44% para 47%, de acordo com pesquisa da Genial e Quaest. A gestão de Fernando Haddad no Ministério da Fazenda também não melhorou, com a aprovação caindo de 65% para 46% e a desaprovação subindo de 11% para 23%. A falta de uma política fiscal eficaz é a principal preocupação de 57% do mercado financeiro.

Além disso, 95% dos investidores não acreditam que o governo conseguirá zerar o déficit fiscal no próximo ano, mesmo com todas as medidas aprovadas pelo Congresso. A maioria (71%) considerou o novo PAC como "negativo", enquanto 85% veem os investimentos de R$ 1,68 trilhão como inadequados e 86% não acreditam que serão eficazes para impulsionar o crescimento do país.

EXTERIOR

GREVE NA ÁREA

O Comitê das Regras da Câmara dos Deputados dos Estados Unidos aprovou quatro projetos de orçamento em uma medida dos republicanos para evitar paralisações do governo após 30 de setembro. A votação estabeleceu regras para debater os projetos de lei de financiamento para 2024, abrangendo os Departamentos de Defesa, Agricultura, de Estado e Segurança Nacional. O número de republicanos que votará a favor das regras no plenário é incerto.

As disputas entre republicanos moderados e de extrema direita têm dificultado a aprovação de legislações para manter o governo funcionando. Se um acordo não for alcançado, o governo pode ser paralisado.

Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui.