Gustavo Bervian Brand

É o circuit breaker entrando em cena devido a condições anormais e volatilidade excessiva.

E segue mais outro exemplo da XP que mandou email entre ontem e hoje. Em geral os dias 26 ou 27 parecem os limites para aportes via boleto e pix.

O dinheiro volta pra conta e vc reinveste de acordo com as suas prioridades. Se quiser manter em renda fixa, aloque em outro CDB, tesouro, etc.

Complementando as explicaçoes anteriores com dados historicos da selic, pegue esses dois recortes de 2013 a 2016 e depois 2020 a 2023... tivemos uma grande diferença na selic ao longo de alguns anos. Por um lado o IPCA serve de proteção: se a taxa explode até vc chegar no vencimento vc tem o capital protegido da inflacao + o percentual fixo, já o prefixado pode ficar pra tras. Por outro lado ele pode tb ser uma otima oportunidade se os juros baixarem. Se pegarmos 2016 a 14,25% a.a., nesse cenario titulos IPCA pagando um bom valor fixo qdo a selic chegou a 2% a.a. a inflação aumentou muito, e esses titulos estavam pagando muito bem. Já o oposto é verdadeiro tb, na época de selic a 2% ninguem queria saber dos titulos atralados ao CDI, e então esses precisavam pagar mais, 150% ou mais do CDI, que ficaram ótimos quando a selic voltou pra 13,75%.

Nessa linha de desastres/pandemias/etc (sabe lá oq vem pela frente), eu pensaria mais pelo lado de gargalos ou falta de matéria prima que um evento desse porte pode causar e impactar a empresa, por quanto tempo e se isso pode levar a empresa a falencia. Digo isso não necessariamente pq "O que não era considerado essencial ficou de lado", muitas coisas não essenciais tiveram uma demanda expressiva durante a pandemia. Setor de logistica e portais de ecommerce tiveram uma demanda enorme com muitas coisas nada essenciais. Mercado de luxo idem, outros pontos como o impedimento de gastos com viagem lavaram a compras de outros tipos de experiencia e mercadorias. Computadores/laptops idem. Já qualquer coisa com necessidade do presencial foi severamente impactada, incluindo setor de varejo. Mas esse já é um setor que em geral não é interessante.

Eu entendo o seu ponto e a unica possibilidade seria a corretora lhe comprar o titulo, atuando como um "mercado secundário", mas é uma alternativa ruim e que pode lhe trazer perda significativa. Vc já percorreu 80% do caminho até o vencimento, não vale a pena não levar até o vencimento nos 11 meses restantes do 5 anos. Mas gostaria de destacar alguns dados sobre COE para que reveja o conceito, uma vez que não é uma boa alternativa. A reportagem do link abaixo da FGV, datado de 2020 mostra alguns dados e informações importantes. Link da reportagem da FGV: https://eesp.fgv.br/noticia/coe-e-roubada-mesmo-e-esse-estudo-da-fgv-mostra-por-que

Olá, eu tenho alocado anualmente no Arca Grao, então só para complementar o tópico com um cenario real, segue abaixo as datas limites que esse fundo informou (isso não é generico, só um exemplo especifico do Arca Grao para exemplo):

Os R$1mil são a determinação do tesouro direto como escolha para o valor final dos titulos emitidos por eles. Se pegarmos um exemplo de agora, prefixado 2031 a 13,92%a.a. para jan/31 por R$457,27: se vc fizer a conta dos 457,27 * 1,1392 ^ 6 (o valor dos juros de 13,92% elevados a 6 anos de prazo aproximados) vai chegar no valor de R$999,47 de valor final. Se fizer a conta certinha em meses chega nos R$1mil.

Vc esta desde 2020 posicionado, no lucro de 85% e o ativo tem vencimento em nov/2025? Leva até o vencimento, uma vez que não existe mercado secundário e como dito na lamina "Em caso de resgate antecipado, não há garantia das condições inicialmente pactuadas, podendo, inclusive, ocorrer perda do principal inicialmente investido. Ressalvado o disposto neste DIE, o Emissor não está obrigado a realizar a recompra do COE ou qualquer forma de resgate antes da Data de Vencimento."

a CMIG4 tem o porém do tag along, mas a CMIG3 tem tag along de 80%.

Vendo nesse momento via a BTG o primeiro e ultimo estao até melhores

Considerando os valores mencionados, 130x U$6,80 = U$884, eu compraria dentro da fatia destinada a alto risco na carteira (se vc tiver esse perfil, como outros comentaram). Vc não pode de forma nenhuma contar com esse dinheiro, considera ele já perdido. Se houver algum retorno ao longo do tempo aproveita.

A compra de dolares e investimento em ETFs lá fora deve ser algo baseado na tua proposta de carteira e objetivos, de forma regular, não em função do momento. Nesse momento todos serviços de conta no exterior e cambio estão fazendo propaganda pra compra de dolar, mas por que a moeda está supervalorizada frente ao real e até pode ir um pouco mais, mas assim que existir alguma estabilidade maior, sinal de corte de gastos, etc, pode voltar rapidamente tb.

Ola, complementando um ponto sobre ETFs: eles não necessariamente são ligados ou seguem somente indices, eles podem ser desse tipo (como VOO, SPY, QQQ, IVV), mas existem muitas outras possibilidades, passando por ETFs ligados a Bonds, açoes especificas de setores, alguma comodity, moeda ou criptomoeda, e por fim, ETFs inversos (baseados em posições com derivativos) e alavancados (em 2 ou 3x em algum papel). Segue um recorte obtido na web a respeito.

Esses R$1200 sobre R$140mil lhe dão um retorno de 0,85% mensal... é melhor que os tradicionais 0,5% do aluguel, mas ainda inferiores ao que pode se ter mesmo na renda fixa hoje, pois o acumulado de 12 meses vai ficar entre 10 e 11%, fora impostos. Um titulo de renda fica esta pagando mais hoje. E ainda tem a eventual manutenção, e impostos na compra que comem 3 ou 4% (sem financiamento). Se vc puder dispor dessa grana sem sacrificio (ou seja, representa no máximo 10 ou 20% do seu patrimonio), eu pensaria no maximo em uma revenda, compra pra revender, mas sabendo que a liquidez é baixa.

Mas independente da marcação a mercado já mencionada, o titulo de renda fixa lhe entregará o percentual contratado se vc levar até o vencimento.

Eu concordo plenamente... na fase de acumulação eu não coloquei FIIs na carteira. A excessão a isso podem ser REITs lá fora, mas a analisar caso a caso.

Mesmo que o fundo fique no zero a zero em termos de rentabilidade, se a empresa deposita o mesmo valor que o empregado vc ja tem 100% de lucro ali. Então em geral vale apena até o limite do percentual coberto pela empresa. Com relação a progressiva x regressiva, vc estará comparando na maior parte das vezes pagar 27,5% contra 10%... regressivo é mais interessante. O detalhe do regressivo é que na hora do resgate vc deve ir retirando somente a parte do capital que foi investida a mais de 10 anos, entao se vc tem 15 anos de contribuição no PGBL, por exemplo, retira a parte dos primeiros 5 anos e depois vai retirando mensalmente durante os proximos 10 anos, sempre com objetivo de pagar somente 10% de imposto. Já no regime progressivo, é sempre um somatório das suas rendas... então se a soma de suas rendas ficar na faixa de 27,5%, esse será o imposto a ser pago na parte da retirada do PGBL também. Para além disso, nesse tópico criado pelo Raul em 2023 tem sugestões de fundos e fiz uma comparação mais pro final. .

O que eu tenho feito é me basear nos valores da ultima declaração do IRPF, no caso do ano anterior. Ali vc consegue ver claramente quanto foi sua renda total bruta, qto houve de contribuição para fundos de previdencia privados (nesse caso os PGBLs), etc... e eu tenho feita a conta dos 12% de abatimento com base nesses dados. Durante o ano corrente podem ter ocorrido aumentos + correções, que se vc quiser na ponta do lapis deve incluir com base no rendimento do ano anterior.

Então bora comprar CDB dos bancos Master e Pine, 😅

Eu recomendaria manter o titulo atual e ir alocando mais capital no titulo atual de 7,13% se esse for seu objetivo. Vc vai formando uma "carteira" de renda fixa com diferentes prazos e rentabilidades ao longo do tempo, mas sempre com objetivo de sair no positivo, seja no prazo do titulo ou antes com a marcação a favor. Assim como agora está interessante do nosso ponto de vista pegar IPCA e préfixado pois o juro pago esta alto, se/quando a selic começar a baixar teremos oportunidade de vender esses titulos antecidamente tendo a marcação a mercado a nosso favor para realocar. No momento que estivermos em um patamar de Selic mais baixa e inflação mais alta teremos titulos atrelados ao CDI pagando 140% ou 150% do CDI, por ex, sendo mais atrativos naquele momento.

O momento de incerteza muitas vezes é melhor que o fato (reunião do copom). Lembra do pessoal oferecendo CDB do Banco Master no mercado secundário a 18%a.a.? isso ocorreu antes da ultimo reunião do Copom, depois que ocorreu a confirmação, nada mais nesse patamar. Agora vi alguns acima de 16%, e talvez a incerteza até a próxima reunião leve a valores maiores, mas eu prefiro conferir no dia a dia do que esperar a reunião, sem alocar todo o valor disponível em uma vez só, mas ir aproveitando aos poucos.

... Se colocar no tesouro selic já rende mais. segue um exemplo de 5 anos

Com relação a compra de bitcoin, eu acompanharia graficos como bitcoindeaths.com, desde os $61mil não teve mais nenhum anuncio de que o mercado de cripto está morto. Entao é só questão de tempo, já que as rodadas de queda ocorreram em diversas ocasiões e duvido que não vá ocorrer novamente. Então quando tiver bastante gente dizendo q BTC morreu, é a hora de comprar, 😀. Exemplos: - 2018-19 o BTC foi de $19k para $3k (84% de queda) - 2020 foi de $11k para $5k (+50% de queda) - 2021 foi de $57k para $29k (50% de queda) - 2022 foi de $63k para $36k e depois $16k (75% de queda)

E pelo que vi hoje o pessoal responsavel pela tabela acima atualizou de uma planilha no google para uma pagina atualizada, com os links e referencias em https://comparaconta.com/corretoras-exterior/. Ficou bem legal.