Evelyn Santos

Nesta edição temos a apresentação de resultados do Carrefour Brasil, valores de proventos a serem recebidos pelos acionistas de Petrobras, além dos clássicos destaques do último pregão. Por outro lado, no nosso giro pelo mundo, vamos ver o que tá rolando na China, nas empresas estrangeiras nos Estados Unidos, mas também aqui no Brasil, os dados econômicos. Vamos ver o que rolou no morno Feriado do dia do Presidente nos EUA? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: +0,24% Dia 19/02/2024: 129.035 mas o que rolou de fato no último pregão? O mercado financeiro teve um dia de poucas movimentações, mas interessantes. O Ibovespa em alta e o dólar recuando. Ontem não teve muita coisa porque foi feriado do Dia do Presidente nos EUA, o que diminuiu um pouco o volume de negócios. Enquanto isso, os investidores estão de olho na agenda do Federal Reserve (Fed) que irá divulgar a ata do último encontro. Todo mundo quer saber sobre possíveis cortes nos juros, o que pode acontecer em breve. Por aqui, o Índice de Atividade Econômica do Banco Central (IBC-Br) mostrou um crescimento de 2,45% em 2023, com um destaque para o avanço de 0,82% em dezembro, que superou as expectativas do mercado. Isso indica uma tendência positiva na economia brasileira, pois estamos falando da prévia do PIB. No entanto, no mercado de ações, tivemos um fechamento misto, com a Vale (VALE3) perdendo 0,28%, influenciada pelo recuo do minério de ferro no mercado global, enquanto a Petrobras (PETR4) subiu 0,43%, seguindo a alta do preço do petróleo. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: CVC (CVCB3): R$ 3,30 (+4,76%) Locaweb (LWSA3): R$ 5,66 (+4,43%) Cogna (COGN3): R$ 2,48 (+2,48%) Magalu (MGLU3): R$ 2,09 (+2,45%) Cemig (CMIG4): R$ 11,89 (+1,97%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Rede D’Or (RDOR3): R$ 25,32 (-4,16%) Marfrig (MRFG3): R$ 8,68 (-4,09%) CSN Mineração (CMIN3): R$ 6,33 (-2,77%) Carrefour (CRFB3): R$ 10,84 (-2,61%) EzTec (EZTC3): R$ 15,02 (-2,21%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.357 Dia 19/02/2024: +0,20% Enquanto isso, as maiores altas foram: BTCI11: R$ 10,02 (+1,7%) XPLG11: R$ 109,9 (+1,27%) HGBS11: R$ 229,4 (+1,22%) PATL11: R$ 69,84 (+1,22%) HGPO11: R$ 296,07 (+0,98%) Por outro lado, as maiores baixas: BTRA11: R$ 55,92 (-2,97%) HCTR11: R$ 32,79 (-1,56%) MFII11: R$ 103 (-1%) VINO11: R$ 7,45 (-0,66%) SPXS11: R$ 9,43 (-0,63%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,95 (-0,20%) Euro: R$ 5,34 (-0,18%) Libra Esterlina: R$ 6,24 (-0,24%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos foi feriado do dia do Presidente: DOW JONES: -- S&P 500: -- NASDAQ: -- Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,15% FTSE 100 (Inglaterra): +0,22% CAC 40 (França): 0% FTSE MIB (Itália): -0,18% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -0,04% Shangai (China): +1,56% KOSPI (Coreia do Sul): +1,19% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (8h30): Bitcoin: US$ 52.320 (-0,07%) Ether: US$ 2.933 (+0,74%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.027/onça troy (+0,09%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 83,56/barril (+0,11%) Minério de Ferro (Futuros): Considerando o feriado nos EUA, o índice normalmente utilizado aqui será substituído pelo índice dos contratos futuros negociados na bolsa de Dalian. Por lá, houve queda em torno de 5%, a US$ 121,10. Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL DINHEIRO NO BOLSO PARA QUEM TEM ITAÚSA A Itaúsa (ITSA4) aprovou o pagamento de dividendos adicionais e juros sobre o capital próprio (JCP) referentes ao exercício de 2023, totalizando R$ 5,6 bilhões. Os dividendos serão de R$ 0,3005 por ação, enquanto os JCP serão de R$ 0,2989 por ação. Ambos serão pagos em 8 de março de 2024, com a data-base da posição acionária final sendo 22 de fevereiro de 2024. Com essa distribuição, o montante líquido a ser distribuído aos acionistas soma R$ 5,6 bilhões, totalizando R$ 8,0 bilhões junto com outros proventos do exercício de 2023. Isso representa um dividend yield de 8,1%, considerando a composição atual do capital social e o valor de fechamento da ação preferencial da empresa. O QUE TÁ ROLANDO NA BRASKEM A Braskem (BRKM5) registrou uma queda de 9% no volume de vendas de resinas no Brasil no quarto trimestre do ano passado em comparação com o mesmo período do ano anterior, totalizando 785 mil toneladas. Essa redução foi atribuída em parte a uma demanda maior por polietileno no último trimestre de 2022. Em relação ao terceiro trimestre, houve uma queda de 11%, principalmente devido à priorização de vendas com maior valor agregado e à sazonalidade do período. No Brasil, o volume de vendas na unidade de principais químicos, que incluem eteno, propeno e gasolina, também recuou 15% no quarto trimestre em comparação com o mesmo período do ano anterior, totalizando 559 mil toneladas. A empresa atribuiu essa queda a paradas programadas realizadas por clientes, menor demanda de estireno e um volume reduzido de vendas de gasolina no mercado brasileiro. A taxa média de utilização das centrais petroquímicas da Braskem no Brasil ficou em 66% nos últimos três meses de 2023, uma queda de 6 pontos percentuais em comparação com o mesmo período de 2022. Isso foi reflexo da interrupção programada da central petroquímica da Bahia para manutenção, menor disponibilidade de matéria-prima para a central petroquímica de São Paulo devido à manutenção programada de um fornecedor, e adequação da produção diante de uma menor demanda global. E no exterior? No exterior, as vendas de polipropileno na Europa e nos Estados Unidos caíram 1% em relação ao mesmo período do ano anterior, totalizando 512 mil toneladas, devido à sazonalidade do período e ao processo de desestocagem da cadeia de transformação dos EUA. As vendas de polietileno no México permaneceram estáveis em 178 mil toneladas, com recomposição de estoques e efeitos sazonais. A taxa de utilização das plantas de polipropileno nos EUA e na Europa no quarto trimestre subiu 7 pontos percentuais em relação ao mesmo período do ano anterior, atingindo 82%, enquanto a taxa de utilização das plantas de polietileno no México foi de 84%, um aumento de 15 pontos percentuais em relação ao ano anterior. AMERICANAS ENROLA PARA FALAR DOS RESULTADOS A Americanas (AMER3) adiou novamente a divulgação dos resultados trimestrais, previstos para os períodos findos em 31 de março de 2023, 30 de junho de 2023 e 30 de setembro de 2023. A data marcada inicialmente para essa divulgação, que seria nesta segunda-feira (19), foi adiada para segunda-feira (26) da semana seguinte, antes da abertura de mercado. A previsão inicial para a divulgação era 29 de dezembro do ano passado. A varejista informou que, embora o trabalho de elaboração das ITRs/23 já esteja finalizado e os procedimentos de auditoria tenham sido substancialmente concluídos, ainda não foi possível cumprir todo o rito interno de aprovação previsto na governança da companhia. Além disso, no dia 26 de fevereiro, a Americanas conduzirá um conference call aberto para seus investidores e mercado em geral. Essa decisão afeta diretamente o mercado, deixando investidores e analistas aguardando os resultados e impactando as negociações envolvendo as ações da empresa. CARREFOUR E SEU RESULTADO E O FALECIMENTO DE UM IMPORTANTE ACIONISTA O Carrefour Brasil (CRFB3) reportou um lucro líquido ajustado de R$ 520 milhões no quarto trimestre de 2023, uma queda de 5,4% em relação ao mesmo período do ano anterior. No entanto, sem o ajuste, a empresa registrou um prejuízo líquido consolidado de R$ 565 milhões, comparado a um lucro de R$ 426 milhões no mesmo período do ano anterior, devido a custos relacionados ao fechamento de lojas físicas. No último trimestre de 2023, as vendas líquidas do Carrefour Brasil totalizaram R$ 28,1 bilhões, uma leve redução de 0,3% em comparação com o mesmo período de 2022. O lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (Ebitda) ajustado da empresa foi de R$ 1,88 bilhão, 5% abaixo do registrado um ano antes, com uma margem de Ebitda ajustada de 6,7%. Esses resultados foram impactados principalmente por despesas e uma baixa contábil associada ao fechamento de mais de 100 lojas no final de 2023 e início de 2024, devido à performance abaixo das expectativas. É importante observar que esses números foram divulgados pouco após a morte de Abilio Diniz, um dos principais acionistas do grupo Carrefour Brasil. Meus sentimentos aos familiares e amigos. DIVIDENDOS Petrobras (PETR4): Valor dos Dividendos: R$ 0,24 por ação (para ações ordinárias e preferenciais). Valor do Juros sobre Capital Próprio (JCP): R$ 0,43 por ação. Tributação do JCP: 15% na fonte. Data limite para registro de ações e ter direito aos proventos: 21 de novembro de 2023. Banco ABC Brasil (ABCB4): Valor do Juros sobre Capital Próprio (JCP): R$ 0,74 por ação. Data limite para registro de ações e ter direito aos proventos: 28 de dezembro de 2023. EXTERIOR WALMART VAI ÀS COMPRAS O Walmart concordou em adquirir a fabricante de televisões Vizio por US$ 2,3 bilhões em dinheiro, em uma jogada para expandir seu negócio de anúncios. A empresa varejista espera aproveitar o Sistema Operacional SmartCast da Vizio para impulsionar seu segmento de publicidade, que tem margens de lucro mais altas. A aquisição foi anunciada junto com os resultados do quarto trimestre do Walmart e visa capitalizar o potencial de crescimento no mercado de mídia e publicidade. BANCO BARCLAYS TAMBÉM PENSA EM CORTE DE CUSTOS O Barclays anunciou uma perda líquida de £111 milhões (US$ 139,8 milhões) no quarto trimestre, impulsionando suas ações em mais de 5%. O banco britânico está passando por uma revisão estratégica, incluindo cortes de custos, vendas de ativos e reorganização de divisões de negócios. Além disso, o banco planeja devolver £10 bilhões aos acionistas até 2026. A receita do quarto trimestre foi de £5,6 bilhões, com encargos de imparidade de crédito de £552 milhões. O banco visa economia total de custo bruto de £2 bilhões e um retorno sobre o patrimônio líquido superior a 12% até 2026. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL ESTAMOS CRESCENDO, GRAÇAS AO AGRO O crescimento econômico do Brasil em 2023 foi impulsionado principalmente pelo setor agropecuário, que representou cerca de 30% do aumento do Produto Interno Bruto (PIB) no ano passado, com destaque para a safra de soja na região Centro-Sul do país. No entanto, outros setores como indústria e serviços também tiveram desempenho positivo. Apesar disso, os investimentos apresentaram queda, com a Formação Bruta de Capital Fixo (FBCF) caindo 3,4% em 2023, especialmente devido à retração no segmento de máquinas e equipamentos, que registrou uma queda de 8,5% no ano. Isso contribuiu para que a taxa de investimento do país permanecesse abaixo da média histórica. O PIB em termos monetários alcançou R$ 10,740 trilhões em 2023, com um PIB per capita de R$ 52,611, ainda abaixo dos níveis observados em 2013 e 2014. O setor de serviços demonstrou resiliência, mas há incertezas sobre o desempenho futuro em 2024. IGP-M MOSTRA QUEDA EM FEVEREIRO O Índice Geral de Preços - Mercado (IGP-M) registrou uma deflação de 0,49% na segunda prévia de fevereiro, após uma alta de 0,33% no mês anterior. Enquanto isso, o Índice de Preços ao Produtor Amplo (IPA-M), com peso de 60%, caiu 0,84%, enquanto o Índice de Preços ao Consumidor (IPC-M), representando 30% do IGP-M, teve uma alta de 0,48%. Por fim, o Índice Nacional de Custo da Construção (INCC-M), com os 10% restantes, ficou em 0,14%. EXTERIOR DINHEIRO MAIS BARATO NA CHINA O Banco Popular da China realizou o primeiro corte na taxa-chave de empréstimo em cinco anos, visando impulsionar o mercado imobiliário chinês. Enquanto a taxa principal de empréstimo de um ano permaneceu inalterada, a taxa de empréstimo de referência de cinco anos foi reduzida em 25 pontos base para 3,95%. Esta medida é parte dos esforços contínuos do governo chinês para estimular o setor imobiliário e a economia como um todo. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Começamos a semana com as notícias que destacaram as ações no último pregão, seja pelo lado positivo, seja pelo lado negativo. De acordo com os últimos acontecimentos, acompanhamos também o cenário geopolítico, as decisões monetárias que vão surtindo efeitos e a economia de um modo geral. Enfim, com uma pequena pausa nos resultado, por enquanto, logo retomamos o calendário para acompanhar como andam as empresas por aqui? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: +0,72% Dia 16/02/2024: 128.725 mas o que rolou de fato no último pregão? No mercado brasileiro, a Bolsa de Valores teve uma jornada de altos e baixos, impulsionada principalmente pelos desempenhos positivos das gigantes Vale e Petrobras, que garantiram um avanço de 0,72% no Ibovespa, apesar das quedas registradas em Wall Street. A Vale acelerou em meio a discussões sobre sua direção, enquanto a Petrobras seguiu uma tendência ascendente, impulsionada pelo cenário favorável do petróleo e especulações sobre a Braskem, que disparou mais de 10%. Ações de destaque incluíram a Braskem, que teve um aumento expressivo, e empresas do setor educacional, como Yduqs e Cogna, que subiram após o governo anunciar o Fies Social para financiamento de cursos superiores. Enquanto isso, os bancos apresentaram um desempenho misto, apesar dos incentivos ao crédito, com o Bradesco se destacando com um ganho de 0,37%. No cenário internacional, as bolsas dos EUA fecharam em queda, impactadas por um índice de preços ao produtor mais forte do que o esperado, aumentando os temores de atraso nos cortes de taxas pelo Federal Reserve. Isso reflete a incerteza dos investidores entre uma inflação persistente e indicadores de uma economia robusta, sinalizando uma possível volatilidade no curto prazo. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Braskem (BRKM5): R$ 19,25 (+10,32%) Casas Bahia (BHIA3): R$ 8,36 (+5,03%) SLC Agrícola (SLCE3): R$ 19,50 (+4,17%) Hypera (HYPE3): R$ 33,22 (+4,14%) Vamos (VAMO3): R$ 8,27 (+4,03%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: TIM (TIMS3): R$ 17,40 (-3,81%) Telefônica Vivo (VIVT3): R$ 52,66 (-2,54%) CCR (CCRO3): R$ 13,27 (-2,35%) Rumo (RAIL3): R$ 23,43 (-1,93%) Carrefour (CRFB3): R$ 11,13 (-1,07%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.350 Dia 16/02/2024: +0,02% Enquanto isso, as maiores altas foram: HTMX11: R$ 154 (2,85%) TVRI11: R$ 100,82 (1,12%) RBVA11: R$ 112,49 (1,09%) BROF11: R$ 57,16 (1,08%) BLMG11: R$ 39,21 (0,94%) Por outro lado, as maiores baixas: JSAF11: R$ 104,35 (-1,61%) CVBI11: R$ 95 (-1,32%) XPIN11: R$ 81,69 (-1,08%) CYCR11: R$ 9,69 (-1,03%) VCJR11: R$ 94,48 (-0,91%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,96 (-0,13%) Euro: R$ 5,35 (-0,11%) Libra Esterlina: R$ 6,25 (-0,15%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: -0,37% S&P 500: -0,48% NASDAQ: -0,82% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,42% FTSE 100 (Inglaterra): +1,50% CAC 40 (França): +0,12% FTSE MIB (Itália): +0,12% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +0,92% Shangai (China): -- KOSPI (Coreia do Sul): +1,34% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h50): Bitcoin: US$ 52.390 (+1,07%) Ether: US$ 2.9013 (+3,65%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.024/onça troy (+0,46%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 83,47/barril (+0,74%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 129,29/tonelada (+0,09%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL B3 QUESTIONA DASA SOBRE DIVIDENDOS A Dasa cancelou os dividendos previstos para dezembro de 2023 explicando que não havia reserva de lucros suficiente para a distribuição. No entanto, a B3 solicitou esclarecimentos sobre o assunto destacando o histórico de prejuízos da empresa. A Dasa respondeu afirmando que, embora não houvesse reservas suficientes, o conselho decidiu enquadrar o valor como antecipação dos dividendos obrigatórios de 2023. Entretanto, uma série de eventos negativos ao longo do ano impediu que esses dividendos fossem pagos. A PETROBRAS ESTÁ BEM NA FITA A Petrobras alcançou um recorde de valor de mercado, atingindo R$ 569 bilhões no Ibovespa, após a valorização de suas ações preferenciais e ordinárias. Essa é a nona vez que a estatal supera essa marca desde outubro do ano anterior, refletindo uma valorização significativa ao longo de 2023, com um aumento de mais de R$ 150 bilhões. Destacaram-se no desempenho da empresa novas estratégias para gasolina e diesel, melhorias na Política de Remuneração aos Acionistas, recordes na produção de óleo e gás, e o Plano Estratégico 2024-2028. De acordo com o presidente da Petrobras, Jean Paul Prates, o sucesso aconteceu com o retorno da confiança dos investidores, por conta da lucratividade sustentada por um portfólio diversificado de projetos e áreas de atuação. DINHEIRO NO BOLSO Na última semana, empresas como BB Seguridade (BBSE3), Petrobras (PETR4) e Log Commercial Properties (LOGG3) distribuíram dividendos e juros sobre o capital próprio. A BB Seguridade atualizou o valor dos proventos devido à Taxa Selic, enquanto a Petrobras também alterou seus valores. O quadro de dividendos incluiu: - Petrobras (PETR3/PETR4): JCP de R$ 0,429073 e dividendos de R$ 0,243110, com data de base em 21/11/2023 e pagamento em 20/03/2024 e 20/02/2024, respectivamente. - BB Seguridade (BBSE3): Dividendos de R$ 1,26128850626, com data de base em 08/02/2024 e pagamento em 22/02/2024. - Log Commercial Properties (LOGG3): Dividendos de R$ 0,69762425455, com data de base em 14/02/2024 e pagamento em 21/02/2024. Além disso, o mercado financeiro apresentou movimentações, com o Ibovespa registrando uma variação positiva de 0,72%, atingindo 128.726 pontos. Destacaram-se também as maiores altas e baixas no mercado de ações. No cenário internacional, houve repercussão da reação de Netanyahu às declarações de Lula. ALTAS E BAIXAS NA BOLSA A Braskem (BRKM5) liderou as altas do Ibovespa na semana, com um aumento de mais de 10% nas ações, impulsionada pela especulação em torno da venda da participação da Novonor na petroquímica. A possível venda da fatia da Novonor na Braskem voltou à pauta do mercado após o encontro do presidente da Petrobras (PETR4), Jean Paul Prates, com o CEO da Abu Dhabi National Oil Company (Adnoc), empresa interessada em entrar no capital da Braskem. Assim, a Novonor controla a Braskem com 50,1% do capital ordinário, e a Petrobras tem 47%. Portanto, o mercado está atento às negociações e especulações sobre o futuro da Braskem. Enquanto isso, outras empresas, como a Usiminas (USIM5), também registraram ganhos significativos durante a semana. Por outro lado, o Carrefour Brasil (CRFB3) liderou as quedas do Ibovespa, com um declínio de mais de 5%, devido à tensão dos investidores antes da divulgação do balanço do quarto trimestre de 2023, que é esperado para a próxima segunda-feira. EXTERIOR VENDER PRA TODO MUNDO, DOMINAR O MERCADO E ENFRENTAR O REGULARDOR ANTITRUSTE A princípio parece que vai tudo bem, vender para quase a totalidade do mercado, não é? No entanto, o regulador antitruste do México, Cofece, levantou preocupações sobre a concentração de mais de 85% das transações e vendas realizadas pela Amazon e Mercado Livre no e-commerce. Essa situação representa um desafio significativo para a concorrência, dificultando a entrada de novos players no mercado. Por isso, o órgão recomendou ao governo mexicano a implementação de medidas corretivas, incluindo a separação de serviços não relacionados ao marketplace, maior transparência nas escolhas dos vendedores preferidos e a remoção da preferência por parceiros logísticos específicos. Diante disto, o Mercado Livre afirmou estar analisando o relatório e prometeu cooperar, mas ressaltou que não há investigações sobre práticas monopolistas em curso. No fim das contas, tem quem acredite que tá tudo na boa, que as medidas propostas não terão um impacto significativo na empresa, pois há uma fase inicial de adoção de seus programas de fidelidade e streaming, e a eficiência de sua rede logística. Sei lá, né? Fica aí o questionamento. ALGUÉM PARA DESBANCAR A TESLA A montadora de carros elétricos Rivian superou a Tesla no ranking de satisfação do cliente, de acordo com a Consumer Reports. Apesar de pouco conhecida, a Rivian ganhou destaque nos EUA com apenas dois modelos de veículos. A Tesla, por sua vez, caiu para o quinto lugar no ranking. A pesquisa entrevistou mais de 330 assinantes da revista, com alguns modelos de carros de 2021 a 2023. A limitação da pesquisa reside no perfil dos entrevistados, que são consumidores mais exigentes. NIKE TAMBÉM VAI CORTAR CUSTOS A Nike anunciou que pretende demitir cerca de 1.700 funcionários, o que representa aproximadamente 2% de sua força de trabalho, como parte de um plano para cortar até US$ 2 bilhões em custos. Essa decisão ocorre após a marca de vestuário esportivo ter reduzido sua previsão de receitas em dezembro devido à instabilidade na demanda. A empresa está enfrentando desafios decorrentes do comportamento dos consumidores, que estão priorizando gastos em bens básicos e experiências como shows e viagens em detrimento de compras discricionárias de produtos como tênis caros e vestuário esportivo. Além disso, a Nike enfrenta concorrência de marcas emergentes, como Hoka e On Cloud. Os resultados financeiros da empresa divulgados em dezembro indicaram um comportamento mais cauteloso dos consumidores em todo o mundo, além de ventos contrários na China e na Europa. A economia chinesa tem enfrentado desafios, incluindo consumidores pessimistas, uma crise imobiliária e exportações mais fracas, enquanto a Europa tem lidado com uma estagnação econômica, com destaque para a contração da Alemanha, a maior economia da região. Essas condições adversas levaram a Nike a tomar medidas para reduzir custos e dimensionar sua organização de acordo com as oportunidades de crescimento identificadas. A empresa espera economizar até US$ 2 bilhões nos próximos três anos com essas medidas. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL FIQUE LIGADO NOS EVENTOS DA SEMANA O destaque desta semana no cenário econômico abrange uma série de eventos relevantes. No Brasil, a atenção está voltada para as prévias do PIB, a arrecadação com os super-ricos e a divulgação de resultados corporativos de grandes empresas como Vale, Gerdau, Nubank, B3. Além disso, o mercado está atento aos desdobramentos políticos no Brasil, com o retorno das atividades do Congresso após o Carnaval, incluindo as articulações de Fernando Haddad, compromissos de Lula e a pressão sobre Jair Bolsonaro. Com uma agenda econômica movimentada e a temporada de balanços em andamento, os investidores têm um panorama complexo para avaliar e tomar decisões. Ainda no Brasil, destaca-se a divulgação do Índice de Confiança do Consumidor na sexta-feira, 23 de fevereiro. A ECONOMIA NO CARNAVAL Durante o Carnaval deste ano, o faturamento do varejo cresceu mais de 7%, de acordo com o Índice Cielo do Varejo Ampliado (ICVA), em comparação com o mesmo período festivo de 2023. O destaque foi para cidades como Salvador, Rio de Janeiro, Florianópolis e Belo Horizonte, que apresentaram crescimento significativo nas receitas de vendas. O setor de mercados foi o mais beneficiado, com uma alta de mais de 11%, impulsionado principalmente pelo Rio de Janeiro. Esse aumento nas vendas foi atribuído, em parte, à inflação em janeiro e ao fato de o Carnaval ter ocorrido mais cedo em 2024, permitindo que as pessoas ainda tivessem recursos disponíveis antes do fim do mês. Segmentos como Recreação e Lazer, Turismo e Transporte também registraram crescimento durante o período festivo. No entanto, o faturamento de Alimentação, que inclui bares e restaurantes, teve um crescimento menor em comparação com outros setores. BRASIL, UM PAÍS DE TODOS - SERÁ MESMO? A taxa de desemprego entre mulheres e negros no último trimestre de 2023 ficou acima da média nacional, de acordo com a Pesquisa Nacional por Amostra de Domicílios (Pnad) Contínua divulgada pelo Instituto Brasileiro de Geografia e Estatística (IBGE). Enquanto a média nacional foi de 7,4%, as mulheres apresentaram uma taxa de desemprego de 9,2%, enquanto a dos homens ficou em 6%. Isso significa que o desemprego das mulheres foi 53,3% maior que o dos homens. Além disso, a taxa de desemprego entre a população branca foi de 5,9%, enquanto entre pretos (8,9%) e pardos (8,5%) superou a média nacional. A pesquisa também mostrou diferenças na relação entre escolaridade e empregabilidade. O grupo com ensino médio incompleto teve a pior taxa de desemprego, de 13%, enquanto para as pessoas com nível superior incompleto foi de 7,6%, mais que o dobro da verificada para o nível superior completo (3,6%). Ao longo de 2023, 26 das 27 unidades da federação tiveram queda no índice de desemprego, com exceção de Roraima. As maiores taxas de desocupação anual foram registradas em Pernambuco (13,4%), na Bahia (13,2%) e no Amapá (11,3%), enquanto as menores foram em Rondônia (3,2%), Mato Grosso (3,3%) e Santa Catarina (3,4%). A taxa anual de informalidade foi de 39,2% em 2023, com os estados com maiores taxas sendo o Maranhão (56,5%), o Pará (56,5%) e Piauí (54,4%), e os menores em Santa Catarina (26,4%), Distrito Federal (29,7%) e São Paulo (31,5%). Por fim, o percentual de empregados com carteira assinada foi de 73,7% dos empregados do setor privado no último trimestre de 2023, variando entre os estados, com Santa Catarina (88,2%), Rio Grande do Sul (81,9%) e Paraná (81,7%) apresentando os maiores percentuais, e o Maranhão (48,9%), Piauí (51,6%) e Paraíba (54,9%) os menores. PÁSCOA MAIS CARA ESTE ANO O preço do cacau está em alta devido a condições climáticas adversas, como o recente La Niña e o aumento das temperaturas causado pelo El Niño, afetando a produção global do fruto. Os ventos do deserto do Saara, conhecidos como Harmattan, também prejudicaram a produtividade dos cacaueiros, contribuindo para a alta dos preços. A produção para a Páscoa de 2024 foi impactada pelo aumento do custo do cacau, que subiu de US$ 3,5 mil para US$ 6 mil por tonelada, resultando em uma inflação nos preços dos chocolates. A expectativa é de que os preços mais altos sejam repassados aos consumidores nos próximos meses, refletindo especialmente nos produtos mais simples e industrializados. Apesar dos desafios, a indústria espera uma Páscoa recorde este ano, impulsionada pelo aumento no número de lojas, mas com um reajuste de preço em relação ao ano anterior. A escassez global de matéria-prima e a redução das margens de produção são preocupações adicionais para a indústria de chocolates, que enfrenta um quarto ano consecutivo de déficit na oferta de cacau. AS IDEIAS DO DIRETOR DE POLÍTICA ECONÔMICA DO BANCO CENTRAL Gabriel Galípolo, diretor de política econômica do Banco Central, destacou que, no primeiro semestre, o BC irá revisar suas estimativas com base em "dados mais quentes" para determinar a trajetória das taxas de juros. Ele mencionou que o Banco Central encontrou uma maneira de ajustar a política monetária com cautela, permitindo tempo para avaliar o desenvolvimento econômico. Essas revisões consideram diversos fatores, como as expectativas da política monetária nos EUA, o comportamento fiscal futuro, as condições de inflação e o cenário geopolítico global. Além disso, Galípolo enfatizou que tais análises, geralmente realizadas no meio do ano, são cruciais para adaptar as políticas à evolução da economia. LULA E O DISCURSO QUE NÃO PEGOU BEM Lula comparou a ação de Israel em Gaza com as ações de Hitler contra os judeus, evitando comentar sobre a morte de Alexei Navalny e destacando a necessidade de investigação. Ele também abordou a intenção do Brasil de aumentar as contribuições para a UNRWA. Lula fez essas comparações durante uma coletiva de imprensa após participar da Cúpula da União Africana, na Etiópia. Ele evitou comentar diretamente sobre a morte do opositor russo, destacando a necessidade de uma investigação antes de fazer qualquer acusação. Além disso, ele mencionou a intenção do Brasil de aumentar as contribuições para a UNRWA, uma agência da ONU que enfrenta cortes de doações após denúncias de envolvimento em ataques do Hamas a cidadãos israelenses. Lula também condenou a ação de Israel em Gaza, comparando-a às atrocidades cometidas por Hitler contra os judeus. Assim, essas declarações refletem as posições políticas e diplomáticas do presidente brasileiro em relação aos conflitos internacionais. Enfim, um discurso que nos deixa mal na fita, em suma. EXTERIOR O QUE ROLA NOS EUA No Brasil tem muita água pra rolar, enquanto isso, nos EUA o foco se volta para os próximos passos da política monetária, com a divulgação da ata do Fed, que pode oferecer insights sobre a trajetória das taxas de juros. Aliás, falando nisso, o Federal Reserve (Fed) está adotando uma abordagem cautelosa em relação aos cortes na taxa de juros, conforme relatado recentemente. Um relatório do governo dos Estados Unidos mostrou que os preços no atacado subiram mais do que o esperado no mês passado, o que provavelmente alimentará uma leitura mais alta na medida preferencial do Fed para a inflação. Isso está levando os formuladores de política monetária a adiarem qualquer corte nos juros até que estejam mais confiantes de que o progresso na inflação é sustentável. Os operadores de contratos futuros também ajustaram suas apostas, agora vendo cerca de 65% de chance de um corte nos juros em junho e antecipando um total de quatro cortes ao longo do ano. DADOS ECONÔMICOS DOS ESTADOS UNIDOS Na próxima semana, a agenda econômica nos EUA será marcada pela divulgação das atas da reunião de janeiro do Fomc na quarta-feira, 21 de fevereiro. Além disso, na quinta-feira, 22 de fevereiro, serão divulgados os dados do PMI do Setor de Serviços e Industrial, bem como os pedidos semanais por seguro-desemprego. Por fim, também teremos os relatórios do Mercado Livre e Nvidia. RECESSÃO TÉCNICA, OS EUA TAMBÉM VÃO ENTRAR NESSA? O Japão e o Reino Unido entraram em recessão técnica, mas isso não significa que os Estados Unidos seguirão o mesmo caminho. A situação econômica nos EUA é diferente, com vantagens como estímulos financeiros durante a pandemia e uma população que continua a consumir e produzir. Embora os dados recentes de vendas no varejo dos EUA tenham sido abaixo do esperado, o mercado de trabalho permanece forte, o que contribui para a estabilidade econômica. No entanto, sempre há riscos de recessão, especialmente em meio a mudanças nas políticas do Federal Reserve. Apesar disso, muitos analistas acreditam que os EUA provavelmente terão um ano de crescimento lento, em vez de uma recessão iminente. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Fechando a semana com o penúltimo pregão em alta, depois da Petrobras dar uma ajudinha, assim como as bolsas lá dos EUA ficaram verdinhas com o resultado sobre as vendas no varejo. Por outro lado, a gente vai ver o que pode estar rolando pra Alpargatas subir tanto, mesmo depois de falar em prejuízo. Ah, falando em prejuízo, a Coinbase conseguiu sair da crise dos dois anos e, de acordo com o resultados, agora conseguiu lucrar. Então vamos dar uma olhada no que rolou? Ouça as notícias pelo nosso podcast! Já vem o episódio de hoje na versão em áudio. Calma, calabresos! IBOVESPA IBOV: +0,62% Dia 15/02/2024: 127.804 mas o que rolou de fato no último pregão? O resultado foi impulsionado pelo desempenho positivo de Petrobras (PETR4) e Braskem (BRKM5) após conversas com Adnoc (Abu Dhabi National Oil Company, uma empresa estatal de petróleo e gás dos Emirados Árabes Unidos), e pela alta de Sabesp (SBSP3) em meio a uma nova etapa da privatização. Desta forma, a valorização de Petrobras (PETR4) em 3,20% e Bradesco (BBDC4) em 0,45% contribuiu para puxar o índice para cima. MRV (MRVE3) também registrou ganhos, embora análises técnicas apontem uma tendência de baixa. Enquanto isso, B3 (B3SA3) recuou 1,32%, com volume fraco de negócios em janeiro, e Vale (VALE3) caiu 0,32% devido ao aumento das provisões da BHP para Samarco. Por fim, no exterior, em Nova York, os índices fecharam em alta, refletindo a recuperação após dias de vendas intensas. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Usiminas (USIM5): R$ 9,88 (+5,56%) Prio (PRIO3): R$ 44,57 (+4,75%) PetroRecôncavo (RECV3): R$ 22,54 (+3,82%) Hypera (HYPE3): R$ 31,90 (+3,40%) Petrobras (PETR4): R$ 42,30 (+3,20%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: LWSA (LWSA3): R$ 5,28 (-3,30%) Natura (NTCO3): R$ 16,28 (-2,52%) Carrefour (CRFB3): R$ 11,25 (-2,51%) Cyrela (CYRE3): R$ 22,10 (-2,13%) Iguatemi (IGTI11): R$ 23,18 (-2,03%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.349 Dia 15/02/2024: +0,18% Enquanto isso, as maiores altas foram: BTRA11: R$ 54,7 (4,57%) CVBI11: R$ 93,32 (1,8%) HTMX11: R$ 152,05 (1,28%) JSRE11: R$ 74,59 (1,26%) PLCR11: R$ 86,95 (1,21%) Por outro lado, as maiores baixas: HCTR11: R$ 34,47 (-2,49%) BRCO11: R$ 125,47 (-1,82%) HGRU11: R$ 137,9 (-1,15%) VINO11: R$ 7,65 (-1,05%) VGIP11: R$ 92,11 (-0,81%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,97 (+0,08%) Euro: R$ 5,35 (+0,50%) Libra Esterlina: R$ 6,26 (+0,36%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,91% S&P 500: +0,58% NASDAQ: +0,30% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,60% FTSE 100 (Inglaterra): +0,38% CAC 40 (França): +0,86% FTSE MIB (Itália): +1,17% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +1,21% Shangai (China): -- KOSPI (Coreia do Sul): -0,25% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (8h35): Bitcoin: US$ 52.277 (-0,14%) Ether: US$ 2.826 (+1,22%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.014/onça troy (+0,53%%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 82,86/barril (+1,54%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 129,27/tonelada (+0,05%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL INDECISÃO NA VALE Então, tá rolando uma treta lá na Vale, saca só: depois da reunião do Conselho de Administração ontem, ainda não decidiram se vão manter ou trocar o CEO. Segundo o resultado, metade do pessoal do conselho votou pra manter o Eduardo Bartolomeu, enquanto a outra metade quer abrir um processo seletivo. E teve até um deles que não quis nem saber e ficou neutro. Com esse empasse todo, tão marcando outra reunião nos próximos dias, mas o bagulho vai piorar porque tão pra divulgar o balanço trimestral lá no dia 22 de fevereiro. Essa parada de trocar o CEO já tá rolando faz tempo, desde que rolou aquele papo de querer colocar o ex-ministro da Fazenda Guido Mantega no comando. Dizem que até o governo do Lula tentou, mas aí parece que viram que não ia rolar e deixaram quieto. Mas agora tá todo mundo de olho porque parece que tão querendo dar uma mexida indireta na empresa, que foi privatizada lá em 1997. RESULTADO RUIM, MAS COTAÇÃO INDO BEM, OBRIGADA Parece que mesmo após a divulgação de um prejuízo considerável, as ações da Alpargatas (ALPA4) tiveram um aumento de 13,59% na bolsa. Isso é interessante, especialmente considerando que o prejuízo divulgado foi de R$ 1,6 bilhão no último trimestre de 2023, muito maior do que no mesmo período de 2022, quando as perdas foram de R$ 21 milhões. E aí você pergunta: O que tá rolando? Pois bem, olhe alguns motivos apontados para essa alta: Possível short squeeze: Especula-se que parte do aumento no preço das ações possa ser devido a um short squeeze, onde investidores que estavam vendidos nas ações (apostando na queda dos preços) foram forçados a recomprar, aumentando a demanda e elevando os preços. Expectativa de queda dos juros: O mercado pode estar olhando para além do balanço atual e focando nas expectativas macroeconômicas, como a possível redução das taxas de juros, o que poderia beneficiar o setor varejista. Mudança na chefia: A troca do CEO da empresa, com Liel Miranda assumindo o cargo, pode ter gerado expectativas positivas no mercado. Além disso, houve uma recomendação de compra por parte do banco Jefferies, que elevou o preço-alvo da empresa, enquanto o Citi manteve uma recomendação neutra. E assim, apesar dos ganhos recentes, as ações ainda não recuperaram seu valor máximo de 2023. Parece que os investidores estão olhando para além do prejuízo recente, levando em consideração fatores como mudanças na gestão e perspectivas econômicas mais amplas. SOQUINHOS Hapvida (HAPV3): - Aprovou um novo programa de recompra de até 200 milhões de ações para maximizar a geração de valor aos acionistas. BB Seguridade (BBSE3): - Informou o aumento do valor dos dividendos por ação, passando de R$1,24187556069 para R$1,26128850626, atualizado pela taxa Selic. São Carlos (SCAR3): - Vendeu uma loja de rua em São Paulo por R$17,3 milhões, representando um aumento de 21,3% sobre o valor de aquisição. Zamp (ZAMP3): - A Diretora Vice-Presidente de Marketing e Vendas, Juliana Improta Cury Simon, renunciou ao cargo. Lojas Quero-Quero (LJQQ3): - A participação da Tork Capital Gestão de Recursos na empresa foi elevada para 5,16% do capital social. EXTERIOR COINBASE QUEBRA JEJUM DE DOIS ANOS E LUCRA No campo da tecnologia, a Coinbase viu um aumento nas suas ações no comércio pré-mercado, após registrar o primeiro lucro trimestral em dois anos. A empresa relatou um lucro líquido de US$ 273 milhões no quarto trimestre, impulsionado pela aprovação dos primeiros ETFs à vista de bitcoin e expectativas de melhorias nas condições macroeconômicas em 2024. A receita líquida da Coinbase foi de US$ 905 milhões no último trimestre de 2023, um aumento significativo em relação ao ano anterior. Esse aumento de interesse nos ETFs de Bitcoin gerou maior demanda por criptomoedas, refletindo-se nas receitas de transações da Coinbase, que foram o principal impulsionador das receitas no último trimestre de 2023. A diretora financeira da Coinbase observou que a empresa não precisou ajustar suas taxas para lidar com os volumes mais altos, pois sua combinação de taxas para comerciantes simples e avançados foi eficaz. É um momento interessante para a Coinbase e para o mercado de criptomoedas como um todo. NVIDIA E UM INIMIGO A MENOS Tá ligado na treta da Scion? A gestora do Michael Burry, aquele cara famoso por sacar a parada da crise imobiliária de 2008, resolveu dar uma virada no jogo. Antes tava apostando contra as gigantes de semicondutores, tipo a Nvidia, mas agora deu uma invertida e tá pegando ações de tudo quanto é lugar. Os caras quase dobraram o número de posições, batendo em 25, depois de abandonar a aposta contra o ETF iShares Semiconductor. Eles nem tinham mais nenhuma posição vendida, saca só! Em novembro, tinham umas 100 mil opções de venda vinculadas ao ETF, valendo uma grana alta, mas resolveram cair fora dessa. No fim das contas, o ETF de semicondutores subiu uns 22% no último trimestre, enquanto esses caras tão botando grana em saúde, tecnologia e finanças. Tão até investindo pesado em empresas como HCA Healthcare, Oracle, Citigroup e CVS Health, cada uma valendo mais de 5 milhões de dólares. E ainda aumentaram a aposta no Alibaba Group e na JD.com, fazendo dessas as principais jogadas deles. MERCADO LIBRE E OS PERRENGUES NO MÉXICO Parece que no México tá rolando uma parada parecida com o que a gente tem aqui no Brasil, saca só. O órgão antitruste de lá, o Cofece, tá ligado no domínio pesado que o Mercado Livre e a Amazon tão mandando no e-commerce, tipo mais de 85% das transações são com eles. Eles tão preocupados com essa situação porque os caras tão criando uma rede de conexões que dificulta pra caramba a entrada de novos competidores. Aí, o Cofece recomendou pro governo mandar as gigantes aí tomarem umas medidas pra abrir mais espaço pra concorrência, tipo ser mais transparente com os fornecedores e separar o serviço de streaming do marketplace. O Mercado Livre disse que vai dar uma olhada nisso aí, mas de boa, porque mesmo se rolarem essas mudanças, não vai ter punição financeira nem nada, tá ligado? Ainda não abriram uma investigação sobre monopólio nem nada do tipo. Os analistas tão de boa com essa história, acham que mesmo com essa pressão no México, o Mercado Livre ainda vai seguir firme e forte, principalmente porque lá representa só uns 20% das receitas deles, e tão crescendo bem em outras frentes. A galera do Morgan Stanley, por exemplo, tá até recomendando comprar as ações deles, achando que ainda tem espaço pra valorizar. Então é isso, o bicho tá pegando lá no México, mas parece que o Mercado Livre ainda tem uns truques na manga pra continuar mandando ver. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL TANTO IMPOSTO, MAS MUITO DESGOSTO Ah, os brasileiros pagando cada vez mais impostos enquanto o governo só faz promessas vazias de melhorias nos serviços públicos. O Impostômetro já bateu a marca dos R$ 500 bilhões arrecadados este ano, um aumento de 16,4% em relação ao ano passado. E sabe por que? Porque muitos impostos que estavam dormindo resolveram acordar, especialmente aqueles sobre os combustíveis. Mas, e a inflação? Ela também deu uma mãozinha nesse aumento, mas pelo menos é um sinal de que a economia tá "bombando", né? Só que, enquanto isso, o serviço público continua uma vergonha. É imposto alto demais e serviço de menos. E olha só como eles distribuem esse dinheiro todo: R$ 331,6 bilhões para o governo federal, R$ 137,3 bilhões pros estaduais e míseros R$ 31,1 bilhões pros municípios. A gente bem que merecia mais retorno por esse investimento, né? Mas fazer o quê, é Brasil, meu amigo. VOA BRASIL PROMETE INICIAR PRIMEIRA FASE O programa Voa Brasil, que oferecerá passagens aéreas a R$ 200 para estudantes do ProUni e aposentados do INSS que recebem até dois salários mínimos, está pronto para ser lançado após um primeiro anúncio adiado. Há expectativas de que o governo conceda socorro às empresas aéreas para aderirem ao programa, mas o desenho desse socorro ainda não está definido. Possíveis medidas incluem uma linha de crédito com juros menores pelo BNDES e a utilização do fundo garantidor operacional para garantir novos empréstimos. O governo busca alternativas para reduzir o preço do querosene de aviação sem interferir na política de preços da Petrobras. O BRASIL ESTÁ ANDANDO NA LINHA O transporte ferroviário registrou o maior nível de movimentação de cargas em cinco anos, com 530,6 milhões de toneladas úteis em 2023, segundo a Associação Nacional dos Transportadores Ferroviários. Desconsiderando o minério de ferro, o transporte de carga geral alcançou 148,6 milhões de toneladas úteis, o maior volume desde 2005. O crescimento é atribuído à recuperação econômica e ao aumento das parcerias com a iniciativa privada, além de investimentos públicos e privados que visam melhorar a malha ferroviária. O governo destaca a retomada de investimentos em projetos como a Ferrovia de Integração Oeste-Leste (Fiol) e a Ferrovia de Integração Centro Oeste (Fico), além de outras obras previstas pelo Programa de Aceleração do Crescimento (PAC). EXTERIOR BOLSAS AMERICANAS EM ALTA As bolsas americanas fecharam em alta após a divulgação de dados que mostraram uma queda maior do que o esperado nas vendas no varejo dos EUA em janeiro. Comentei com vocês sobre isso na edição anterior. Pois bem, esse resultado alimentou esperanças de que o Federal Reserve começará em breve a cortar as taxas de juros (mas de novo essa ideia? de novo). O Dow Jones subiu 0,91%, o S&P 500 ganhou 0,58% e o índice de tecnologia Composite avançou 0,30%. Setores como serviços públicos, materiais e energia registraram fortes ganhos. Os dados dos EUA também mostraram pedidos iniciais de auxílio-desemprego abaixo da estimativa. Os investidores interpretaram esses números como uma possível indicação de fraqueza na economia, aumentando as expectativas de cortes nas taxas de juros. Será que o mercado está animado à toa ou vai rolar mesmo? _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

O mercado financeiro teve altos e baixos, normal. O Ibovespa caiu influenciado pela queda da Petrobras e Vale. Nos EUA, as bolsas fecharam em alta, apesar da inflação. Enquanto isso, aqui tem proposta para usar o FGTS. Por outro lado, a redução da participação da Berkshire Hathaway na Apple e o aumento do preço-alvo da Nvidia chamam a atenção do mercado. No cenário internacional, o Nikkei atingiu sua máxima em 34 anos, enquanto na Argentina a inflação continua alta, assim como as criptomoedas, com entrada massiva de capital nos ETFs de Bitcoin nos EUA. Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: -0,79% Dia 14/02/2024: 127.018 mas o que rolou de fato no último pregão? A bolsa brasileira, o Ibovespa, voltou do feriado de Carnaval meio devagar, caindo quase 1% com a Petrobras e Vale também acompanhando essa queda, sendo que o petróleo deu uma afundadinha, daí a Petrobras também foi junto. Enquanto isso, o Banco do Brasil teve uma virada e subiu um pouco. Por outro lado, a Gol deu um salto de mais de 13%. Nos EUA, as bolsas fecharam no verde, lá o mau humor sobre a inflação já está mais de boa. Enquanto isso o dólar subiu um pouquinho. Por lá, apesar das preocupações com a inflação, a secretária do Tesouro dos EUA, Yellen, deu uma acalmada nos ânimos, dizendo que o mercado tá meio paranóico. Acabamos ficando no clima do que havia sido mostrado no no exterior, lembram que comentei sobre os índices brasileiros na gringa? Pois é, mas isso não significa que é sempre assim, ok? Não vai confiando que sabe como o mercado vai reagir. Além disso, hoje temos bastante assunto para ficar de olho, viu? A Berkshire Hathaway diminuiu sua participação na Apple. Enquanto isso, as ações da Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC) atingiram um novo recorde após o aumento do preço-alvo da Nvidia pelos analistas do Morgan Stanley, destacando a interdependência entre empresas de tecnologia. Por fim, o aumento inesperado nos estoques dos EUA e a recessão técnica no Japão, levantando preocupações sobre a demanda futura por energia, deram força para que o preço do petróleo recuasse, como mencionei. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Alpargatas (ALPA4): R$ 8,88 (+3,02%) Telefônica Vivo (VIVT3): R$ 54,49 (+1,55%) Banco do Brasil (BBAS3): R$ 58,35 (+1,35%) Natura (NTCO3): R$ 16,70 (+1,27%) Embraer (EMBR3): R$ 22,81 (+1,11%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Rede D’Or (RDOR3): R$ 26,35 (-5,22%) Eneva (ENEV3): R$ 12,34 (-3,82%) SLC Agrícola (SLCE3): R$ 18,57 (-3,28%) Hypera (HYPE3): R$ 30,85 (-3,14%) CSN Mineração (CMIN3): R$ 6,27 (-3,09%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: -0,27% Dia 15/02/2024: 3.343 Enquanto isso, as maiores altas foram: VCRI11: R$8,56 (+1,05%) RCRB11: R$161,56 (+0,97%) BLMG11: R$39,00 (+0,85%) ARRI11: R$9,14 (+0,66%) HFOF11: R$78,00 (+0,5%) Por outro lado, as maiores baixas: BTRA11: R$56,99 (-4,01%) VSLH11: R$3,93 (-2,8%) MFII11: R$106,91 (-2,67%) BTCI11: R$10,23 (-2,54%) HCTR11: R$35,26 (-2,21%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,96 (+0,31%) Euro: R$ 5,33 (+0,50%) Libra Esterlina: R$ 6,24 (+0,11%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,40% S&P 500: +0,96% NASDAQ: +1,30% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,38% FTSE 100 (Inglaterra): +0,75% CAC 40 (França): +0,68% FTSE MIB (Itália): +0,63% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -0,69% Shangai (China): -- KOSPI (Coreia do Sul): -1,10% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (8h35): Bitcoin: US$ 52.399 (+1,67%) Ether: US$ 2.788 (+1,21%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2004/onça troy (-0,14%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 81,60/barril (-1,41%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 129,10/tonelada (+0,06%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL COMO ESTÁ A ANIMAÇÃO NA B3 Olha só as paradas no mercado da B3. O volume médio de negociação de ações deu uma tombada de 11,9% em janeiro comparado com o mesmo período do ano passado, chegando a R$ 22,489 bilhões. E em relação a dezembro, caiu 11,1%. O número de contas na B3 caiu pra caramba também, batendo em 5,861 milhões, o que é uma queda de 4,1% em um ano. E olha só, o número de investidores individuais tá em 5,031 milhões, uma queda de 13,7%. Mas nem tudo é baixo astral. A capitalização de mercado subiu pra caramba, chegando em R$ 4,659 trilhões, um aumento de 10,9% em um ano. Nos negócios de futuro, que incluem juros, moedas e mercadorias, o volume médio diário subiu 28,2%, chegando a R$ 6,299 bilhões. Porém, a receita média por contrato caiu 30,1%. E no mercado de balcão, as novas emissões de renda fixa aumentaram 3,5% comparado com o ano passado, chegando a R$ 1,440 trilhão. O estoque cresceu pra caramba também, batendo em R$ 6,215 trilhões. JALLES MACHADO TEVE LUCRO 83% MENOS NO ÚLTIMO TRIMESTRE A Jalles Machado divulgou os números do terceiro trimestre da safra 2023/2024, e rolou uma queda leve na receita líquida, batendo em R$ 495 milhões. O Ebitda ajustado teve um crescimento de 6,1%, chegando a R$ 332,7 milhões, mas o lucro caixa despencou, caindo 52,9% e ficando em R$ 14,6 milhões. O lucro líquido também deu uma encolhida, fechando em R$ 75,8 milhões. A situação não tá das mais tranquilas, né? SOQUINHOS A Tupy (TUPY3) mexeu no valor dos Juros sobre o Capital Próprio, aumentando um pouquinho. O S&P Global deu um tapinha nas costas do Grupo SBF (SBFG3), mantendo os ratings deles e mudando a perspectiva de "negativa" pra "estável". A Sequoia (SEQL3) fez um aumento de capital, levantando mais de R$ 40 milhões. Minerva (BEEF3) mudou a data da Assembleia Geral Ordinária para abril. A Localiza (RENT3) vai desembolsar uma bolada de R$ 405 milhões em dividendos hoje. Cada ação vai receber R$ 0,382. Mas é bom lembrar que rola uma taxa de 15% de imposto sobre isso. O Banco BMG (BMGB4) também tá distribuindo uns trocados, uns US$ 195,6 milhões, o que dá uns R$ 0,335 por ação ordinária e preferencial. Se você tava na lista dos acionistas até 21 de dezembro, tá no lucro! Já o BTG Pactual (BPAC11) tá pagando R$ 0,049 por ação ordinária ou preferencial, e R$ 0,148 por unit. Mas só quem tava registrado no banco até 3 de janeiro vai receber essa grana. EXTERIOR PERRENGUE NA MAIOR MINERADORA DO MUNDO Então, a maior mineradora do mundo, a BHP, tá dando uma sinalizada que vai ter que bancar uma baixa contábil gigantesca, sardinhas. Tipo, vão mandar 3,2 bilhões de dólares pro rompimento da barragem da Samarco no Brasil e mais 2,5 bilhões de dólares pro negócio de níquel na Austrália Ocidental. Eles tão avisando disso antes de soltar os resultados semestrais na semana que vem. Parece que isso não vai afetar muito o lucro deles, porque os preços do minério de ferro tão firmes, entende? Além disso, um juiz no Brasil deu um veredito que a BHP, junto com a Vale e a Samarco, têm que desembolsar até uns 47,6 bilhões de reais por causa do rompimento da barragem de Mariana lá em 2015. Enfrentando, todavia, porém, ainda tem um lance de recurso rolando. E olha só, essa baixa contábil é mais no papel, não é tipo um baque no caixa, tá? E essa parte do níquel, parece que eles tão meio preocupados porque a oferta da Indonésia tá crescendo, aí tão revendo os preços e tal. Mas parece que tão confiantes de que isso não vai atrapalhar os dividendos vindos do minério de ferro. Eles vão soltar os números na terça-feira, dia 20 de fevereiro. Fiquem de olho! AIRBNB E OS GANHOS MELHORES DO QUE O ESPERADO O Airbnb divulgou seus resultados do quarto trimestre, superando as expectativas com uma receita de US$ 2,22 bilhões. Apesar disso, registrou uma perda líquida de US$ 349 milhões, atribuída a reservas fiscais e despesas de retenção de impostos. A empresa está otimista em relação ao primeiro trimestre, com uma previsão de receita entre US$ 2,03 bilhões e US$ 2,07 bilhões. A demanda dos hóspedes continua forte, especialmente para novos usuários. O Airbnb planeja expandir para mercados internacionais subpenetrados e além de seu serviço principal. No entanto, as ações caíram mais de 4% no after-hours trading após o relatório. O FAST FOOD É REI A Restaurant Brands International, proprietária do Burger King, superou as expectativas de ganhos e receita do quarto trimestre, impulsionada por vendas mais fortes do que o esperado da Tim Hortons. A empresa reportou um lucro líquido de US$ 508 milhões, ou US$ 1,60 por ação, em comparação com US$ 229 milhões, ou 74 centavos por ação, no ano anterior. As vendas na mesma loja da Tim Hortons aumentaram 8,4%, enquanto as do Burger King cresceram 6,3%. A Popeyes também registrou um aumento nas vendas da mesma loja, com um crescimento de 5,5%. A Restaurant Brands também adquiriu recentemente o Carrols Restaurant Group, maior franqueado do Burger King nos EUA. As ações da empresa fecharam em alta de 4% após o relatório. RENAULT TEVE LUCRO ABAIXO DAS EXPECTATIVAS, MAS AUMENTOU A RECEITA A Renault registrou um aumento de 7% em suas ações na negociação de quinta-feira de manhã, após anunciar um dividendo significativamente maior. A proposta é aumentar o dividendo por ação para 1,85 euros (US$ 1,99) para o ano financeiro, em comparação com 0,25 euros anteriormente. A empresa também relatou uma margem operacional do grupo de 7,9% para o ano inteiro, superando sua orientação anterior e reiterou sua meta de margens de dois dígitos até 2030. Embora o lucro líquido tenha ficado ligeiramente abaixo das previsões, a receita do grupo aumentou 13% para 52,4 bilhões de euros. Além disso, a Renault está mirando uma margem operacional do grupo igual ou superior a 7,5% e um fluxo de caixa livre de pelo menos 2,5 bilhões de euros em 2024, concentrando-se em seus próximos 10 lançamentos de veículos e acelerando sua estratégia de veículos elétricos e software. O CEO do Grupo Renault, Luca de Meo, observou que o mercado, especialmente nos preços de veículos elétricos, era desafiador, mas expressou otimismo sobre os próximos lançamentos da empresa. BERKSHIRE HATHAWAY TEM MENOS APPLE AGORA A Berkshire Hathaway, liderada por Warren Buffett, reduziu sua participação na Apple e vendeu ações de outras empresas, incluindo StoneCo. Ainda mantém investidores curiosos sobre seu próximo grande movimento. A empresa aumentou sua participação na Chevron e reduziu em outras empresas como HP e Paramount Global. Buffett não revelou seu próximo investimento significativo. A Berkshire costuma manter em sigilo suas participações temporariamente para evitar que os investidores imitem seus movimentos. O próximo relatório da empresa está previsto para 24 de fevereiro, onde podem ser reveladas mais informações. SOQUINHO Lembra que comentei sobre o erro na divulgação de resultado da Lyft? Depois do erro houve a correção, mas as ações ainda subiram mais de 60%. Parece que a galera não perdeu tempo pra reagir às notícias, né? (só que nem ligaram pra correção... ) Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL BOLETIM FOCUS As projeções para a inflação em 2024 e 2025 aumentaram um pouquinho, mas as previsões para o PIB ficaram estáveis. Parece que os analistas estão um pouco mais cautelosos em relação aos preços, mas continuam confiantes na economia. Ah, e a taxa básica de juros também não mudou, mantendo-se estável há algumas semanas. Enquanto isso, o dólar segue com estimativas sem grandes alterações para os próximos anos. No geral, os números apontam para uma economia que segue em frente, apesar de alguns ajustes nas expectativas. O QUE É, O QUE É: PROMETE ALTAS RENTABILIDADES, MAS DEPOIS DÁ NO PÉ? A Justiça detonou o casal que tava por trás da Braiscompany, uma treta enorme de criptomoedas que fez um estrago de mais de um bilhão de reais! Os dois tão pegando um cana de quase 150 anos cada. E tem mais uns oito que também se ferraram nessa. Essa galera aí prometia uns juros malucos, tipo 10% ao mês, mas era tudo furada. Pararam de pagar geral no fim de 2022, deixando uma galera na pindaíba, tipo umas 20 mil pessoas. Agora o juiz jogou o veredito: o Antonio Neto e a Fabricia, os cabeças da parada, vão pra trás das grades. Eles tão foragidos desde 2022, quando a polícia fez a operação Halving, que é tipo um corte na metade da mineração de Bitcoin. E ainda tem uma multa absurda de quase 400 milhões pros 10 envolvidos, visse só? A defesa dos dois não foi achada, mas parece que já tinham se metido em outra encrenca antes, num esquema chamado D9 Club de Empreendedores. É uma pirâmide para cada brasileiro... Enfim, o advogado que tá acompanhando o caso disse que é uma vitória pra galera prejudicada, mas ainda tem muita lenha pra queimar nessa fogueira. E olha só, esses golpes com criptomoedas já fizeram um estrago de uns 40 bilhões aqui no Brasil nos últimos cinco anos. EGITO E BRASIL, MENOS PIRÂMIDE E MAIS CARNE Parece que o Brasil e o Egito tão se entendendo melhor no lance das exportações de carne, porque no negócio de pirâmide a gente tá pau a pau, né? O Ministério da Agricultura e Pecuária aqui do Brasil conseguiu um acordo que vai facilitar a vida dos exportadores de carne bovina, suína e de aves pro Egito. Antes desse acordo, pra renovar a autorização dos estabelecimentos brasileiros pra exportar, ou pra abrir novas unidades de processamento, os caras do Egito tinham que vir aqui e fazer uma auditoria presencial. Isso dava um trabalhão e acabava até limitando o número de estabelecimentos autorizados a exportar pra lá. Mas agora, com esse "pre-listing" que conseguiram, as coisas vão ser mais tranquilas. E não é pouca coisa não, hein? O Brasil exportou mais de US$ 1,7 bilhão pro Egito no ano passado, sendo que 22% disso foi só de carnes. Então, essa parada é bem importante pro nosso agronegócio. SOQUINHO No Brasil, o governo planeja liberar o uso do FGTS Futuro para a aquisição de imóveis do Minha Casa, Minha Vida a partir de março, visando expandir o acesso à moradia própria para famílias de baixa renda. Será que pode influenciar o mercado imobiliário e os investimentos em habitação? Chegou a vez das construtoras na Bolsa? EXTERIOR O QUE TÁ ROLANDO NO JAPÃO? No Japão, o destaque fica por conta do Nikkei (índice da bolsa de valores deles), que atingiu sua máxima em 34 anos, fechando acima dos 38 mil pontos pela primeira vez desde 1990. Isso aconteceu após a contração do Produto Interno Bruto (PIB) do país, o que afastou preocupações sobre mudanças na política monetária japonesa. O impulso veio principalmente das ações de chips. Esta é uma notícia significativa, já que o Japão perdeu o posto de terceira maior economia do mundo para a Alemanha após entrar inesperadamente em recessão técnica no final do ano passado. Isso levanta dúvidas sobre quando o banco central japonês irá eliminar gradualmente o enorme estímulo monetário que tem sido aplicado. A INFLAÇÃO NA ARGENTINA Eita! A Argentina tá passando por uma parada séria na economia. A inflação em janeiro desacelerou pra 20,6%, o que parece menos do que os 25,5% de dezembro, mas ainda acumulou uma alta gigante de 254,2% nos últimos 12 meses. Os preços tão subindo em vários setores: Bem-estar e serviços, 44,4%, por causa dos produtos de cuidado pessoal. Transporte, 26,3%, por causa dos aumentos nas passagens e nos combustíveis. E o pessoal da Comunicação também tá sentindo, com um aumento de 25,1% nos serviços telefônicos e de internet. No entanto alguns setores tiveram aumentos menores, como Vestuário e Calçados (11,9%) e Educação (0,9%). Desde que o novo presidente assumiu, o peso argentino já desvalorizou em 54%, e o cara já tirou o congelamento de preços de vários produtos básicos. Parece que os preços vão continuar subindo, porque o governo tá cortando subsídios e aumentando impostos pra tentar fechar o rombo no orçamento. E olha só, até as tarifas do metrô em Buenos Aires vão subir seis vezes até junho. A coisa tá complicada por lá, mesmo. ECONOMIA DOS EUA Depois do susto com a inflação lá nos Estados Unidos, os economistas tão de olho em como as coisas vão se acalmar, especialmente nos serviços, que tão demorando mais pra desinflar. Um tal de Mohamed A. El-Erian, que é meio o guru dos negócios desde lá da crise de 2008, falou que o pessoal tava achando que a economia ia numa boa, mas esse aumento no índice de preços fez todo mundo acordar. Agora tão ligando que os serviços tão segurando a onda da inflação, e isso pode complicar as coisas pros cortes nas taxas de juros. Existe também a alta nos preços dos serviços básicos, que teve o maior salto desde 2022. E olha só, a inflação nos aluguéis e tal, mesmo sendo meio atrasada, tá mais dura do que o Fed esperava. Resumindo, se os serviços não derem sinais de relaxar, vai atrasar ainda mais essa história de flexibilizar a grana, porque com o que temos agora, o corte de março já não vem. Por fim, o índice básico de inflação não tá ajudando muito e aí dificulta mais. SOQUINHO As criptomoedas continuam surfando a onda de alta, especialmente Bitcoin e Ether. Essa alta toda tá sendo impulsionada principalmente pelos ETFs (fundos de índice) de Bitcoin nos Estados Unidos. Desde que esses ETFs começaram a ser negociados em janeiro, já entraram mais de US$ 3,9 bilhões neles. É muita grana! _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

No retorno depois do Carnaval a gente tá que tá o pó, mas o Ibov também, pelo menos é o que sugere o índice da nossa bolsa no exterior. Por outro lado, tivemos dados importantes na gringa sobre a inflação e já foi o suficiente para a gente ficar esperto por aqui. Além disso, temos alguns dados sobre a Lyft, Sabesp, Coca-cola e outras empresas. Então vamos dar uma olhada no último pregão da nossa Bolsa e o que rolou no pregão de terça-feira no exterior? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: -0,15% Dia 09/02/2024: 128.025 mas o que rolou de fato no último pregão? O último pregão antes dos tambores nas passarelas foi bem morninho, mais parado que trio elétrico estragado. Isso por conta da agenda vazia, mas na semana tivemos alta de 0,66% no Ibov. Wall Street até que deu uma animada com expectativa de corte de juros depois dos dados sobre a inflação, assim como o dólar deu uma queda frente ao real. No entanto ontem já foi diferente. A inflação de janeiro veio acima do esperado. Aqui no Brasil, volume de serviços ficou abaixo do esperado no mês de dezembro, mas com ganhos no ano, terceiro ano seguido, aliás. Foi pouca coisa? Foi, mas é isso que explica nosso pregão de leve queda. Se quer emoção, é só pesquisar o camarote que tinha o preparo das refeições no banheiro (hahaha, mas deixa pra depois, foca no que é importante). AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Alpargatas (ALPA4): R$ 8,62 (+7,48%) MRV (MRVE3): R$ 7,16 (+6,87%) Casas Bahia (BHIA3): R$ 7,82 (+4,27%) Totvs (TOTS3): R$ 30,62 (+3,31%) Embraer (EMBR3): R$ 22,56 (+2,92%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: 3R Petroleum (RRRP3): R$ 28,19 (-3,82%) Assaí (ASAI3): R$ 13,35 (-3,47%) Multiplan (MULT3): R$ 26,43 (-3,01%) PetroReconcavo (RECV3): R$ 21,98 (-2,83%) São Martinho (SMTO3): R$ 26,64 (-2,74%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.352 Dia 09/02/2024: +0,36% Enquanto isso, as maiores altas foram: HGPO11: R$ 288,82 (3,35%) BTRA11: R$ 55,63 (2,44%) WHGR11: R$ 9,82 (1,63%) BCIA11: R$ 106,18 (1,6%) RBRP11: R$ 56,77 (1,59%) Por outro lado, as maiores baixas: HCTR11: R$ 36,79 ( -3,26%) RCRB11: R$ 163,31 (-1,08%) HSLG11: R$ 97,5 (0,81%) HSML11: R$ 97,27 (0,79%) KCRE11: R$ 99,99 (0,65%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,95 (-0,34%) Euro: R$ 5,30 (-1,46%) Libra Esterlina: R$ 6,21 (-1,35%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: -1,35 S&P 500: -1,37% NASDAQ: -1,80% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,92% FTSE 100 (Inglaterra): -0,81% CAC 40 (França): -0,84% FTSE MIB (Itália): -1,03% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +2,89% Shangai (China): — KOSPI (Coreia do Sul): +1,12% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (8h55): Bitcoin: US$ 51.579 (+3,19%) Ether: US$ 2.753 (+2,73%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.007/onça troy (-1,27%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 82,77/barril (+0,94%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 129,02/tonelada (+0,12%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL QUICA FOLIÃO, QUICA FOLIÃO, QUE AGORA VEM O PLANO DE PRIVATIZAÇÃO… Depois do Carnaval, o governo de São Paulo tá preparando o terreno pra privatizar de vez a Sabesp, aquela empresa de saneamento. Vão mandar um contrato novo pra concessão dos serviços pros 375 municípios que a Sabesp atende. Esse contrato vai detalhar uma grana alta, tipo uns R$ 60 bilhões, que a Sabesp vai precisar investir até 2060. A ideia é que esse contrato seja discutido com os prefeitos e depois aberto pra consulta pública por um mês, pra galera opinar. Querem resolver isso tudo antes das eleições de outubro. Depois desse rolo, o governo já vai ter uma noção de quanto vale a Sabesp e pode rolar uma oferta de até uns R$ 15 bilhões pra quem quiser comprar uma fatia dela. Eles tão pensando em mudar a gestão pra deixar a empresa mais atrativa pros investidores e vender parte dela lá na B3 e na bolsa de NY. A nova Sabesp, segundo a secretária Natália, vai poder buscar mais negócios por São Paulo e até em outros lugares da América Latina. E ainda tá na lista pra privatização a Emae, que mexe com energia e tá chamando atenção dos investidores. A PETROBRAS ESTÁ DE CONVERSINHA PARA FECHAR ACORDO A Petrobras planeja fechar um acordo com o Mubadala sobre a Refinaria Landulpho Alves até o final do semestre. A refinaria, que representa cerca de 10% da capacidade de refino de petróleo no Brasil, foi vendida pela estatal em 2021. Agora, há discussões sobre a Petrobras reassumir a operação da refinaria em parceria com o Mubadala. Essa negociação também inclui a possibilidade da Petrobras participar de projetos de biocombustíveis do Mubadala no Brasil. O acordo seria uma estratégia para trazer de volta sinergias importantes entre a Petrobras e a refinaria. COMO ESTÁ O ÍNDICE DE AÇÕES BRASILEIRAS NA GRINGA O índice Dow Jones Brazil Titans 20 ADR (BR20), que engloba as principais empresas brasileiras com recibos de ações negociados nos EUA, fechou com queda de 2,60% nesta terça-feira (13), refletindo a tendência negativa dos índices de ações nos EUA e Europa. Enquanto isso, as ações da Petrobras (PBR) e Vale (VALE) também registraram quedas significativas, apesar do aumento nos preços do petróleo. Além disso, os papéis da Azul (AZUL) e da Sendas Distribuidora (ASAI) foram os mais impactados negativamente. MINERVA E OS DADOS DE EXPORTAÇÃO QUE PREOCUPAM A Minerva (BEEF3) vai soltar os números do último trimestre de 2023 em março. Nisso o Santander tá meio cético, achando que não vai ser aquela maravilha toda. Eles tão prevendo que o lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (Ebitda) vai ser uns 9% abaixo do esperado. Por quê? Porque os preços de exportação tão fracos, apesar de terem mandado muita coisa pra fora. No entanto, no Brasil, os preços do gado tão aumentando, o que pode apertar as margens. Por outro lado, lá na América do Sul, a coisa tá meio mista: no Paraguai e no Uruguai, parece que o mercado do gado tá melhorando, mas na Argentina tá complicado, com a bagunça das taxas de câmbio e as incertezas políticas. Por fim, no geral, a parada é que os resultados da Minerva vão ser afetados pelos preços das exportações, que tão em baixa, e pelos preços do gado, que tão subindo. EXTERIOR O RESULTADO DA COCA-COLA DESCEU GELADINHO A Coca-Cola (COCA34) superou as expectativas de Wall Street para suas receitas do quarto trimestre, impulsionada pelos preços mais altos dos produtos e pela crescente demanda por seus sucos, bebidas energéticas e refrigerantes. Enquanto a rival PepsiCo enfrentou um declínio nas vendas, a Coca-Cola viu seus volumes unitários aumentarem 2% e os preços médios de venda subirem 9% no período. ‘ Apesar disso, a empresa espera um crescimento orgânico mais fraco no próximo ano fiscal devido a preocupações sobre a sustentabilidade dos aumentos de preços. O analista da Wedbush avaliou positivamente a previsão de receita orgânica da Coca-Cola, que superou as expectativas do mercado e foi considerada “muito forte” em comparação com a concorrente. Além disso, a receita líquida da empresa atingiu US$ 10,95 bilhões, superando as expectativas, enquanto o lucro ajustado ficou em linha com as estimativas. NVIDIA PASSA A AMAZON A Nvidia tá com tudo! Eles tão surfando na onda da inteligência artificial e conseguiram ultrapassar a Amazon em valor de mercado. Agora tão lá em quinto lugar, valendo uns trilhões de dólares, sardinhas! A parada é que as ações deles tão voando, com uma valorização de 235% nos últimos 12 meses. Ainda tem a expectativa dos resultados do último trimestre, que serão divulgados agora dia 21. MAERSK NO MAR VERMELHO A situação no Mar Vermelho está complicada, e a Maersk, uma das maiores transportadoras marítimas globais, está prevendo que a crise por lá pode se estender até o segundo semestre deste ano. Eles suspenderam as viagens pela região após uma série de ataques a suas embarcações por rebeldes houthis. A empresa está aconselhando os clientes a se prepararem para rotas mais longas e incertas, o que pode afetar a cadeia de suprimentos global. A Maersk até adicionou capacidade extra de embarcações para compensar os atrasos, mas os custos operacionais estão aumentando. Eles estão recomendando aos clientes que sejam ágeis em suas estratégias logísticas para lidar com essa incerteza. Parece que as empresas terão que encontrar maneiras criativas de manter o fluxo de comércio enquanto essa situação persistir. AS AÇÕES DA LYFT BOMBARAM APÓS ERRO NA DIVULGAÇÃO DE RESULTADOS A Lyft teve um aumento significativo nas ações no comércio pré-mercado, subindo 16%, mesmo após um erro em um comunicado de imprensa sobre seus resultados mais recentes. Inicialmente, a empresa anunciou uma previsão de expansão de 500 pontos base em sua margem de ganhos ajustados para 2024, mas mais tarde corrigiu para 50 pontos base. Apesar do erro, a Lyft superou as estimativas dos analistas. Os ganhos ajustados antes de juros, impostos, depreciação e amortização (EBITDA) da empresa passaram de uma perda de US$ 416,5 milhões para um lucro de US$ 222,4 milhões no ano. Analistas afirmam que a receita do quarto trimestre superou as estimativas, e a orientação para o EBITDA também estava à frente, o que levou a um aumento no preço-alvo das ações. SONY DÁ UMA REVISADA PARA BAIXO NOS RESULTADOS A Sony reduziu sua previsão de vendas para o PlayStation 5 de 25 milhões para 21 milhões de unidades no ano fiscal que termina em março. Isso ocorre após a empresa alertar sobre vendas mais fracas em sua divisão de jogos. Embora a Sony tenha registrado uma receita trimestral recorde no importante trimestre de dezembro, com 8,2 milhões de unidades vendidas do PS5, o corte na previsão reflete um desafio em manter o impulso para o console, lançado há mais de três anos. A empresa também reduziu sua previsão de vendas para toda a empresa e anunciou planos para uma spin-off parcial de seus negócios de serviços financeiros. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL LEVAMOS CHUMBO TAMBÉM Os rebeldes Houthi do Iêmen atacaram um navio cargueiro com destino ao Irã no Mar Vermelho, disparando dois mísseis e causando danos leves. O navio, carregado com milho do Brasil, pertence à Star Bulk Carriers e estava a caminho do porto de Bandar Iman Khomeini. Este é o primeiro ataque dos houthis contra um navio com destino ao Irã, em solidariedade aos palestinos. Os houthis são apoiados pelo Irã e têm alvejado embarcações com vínculos comerciais com os EUA, Reino Unido e Israel desde novembro. O ataque pode ser uma tentativa dos houthis de mostrar independência do controle iraniano. Os Estados Unidos têm retaliado ataques no Iêmen em resposta aos ataques dos houthis. PRA ONDE FOI O DINHEIRO DOS BRASILEIROS? Então: o dinheiro dos brasileiros lá fora tá bombando! Tipo, bateu recorde em 2023, chegando a R$ 2,14 bilhões, o maior desde 2010, quando o Banco Central começou a registrar esses dados. Mas você me pergunta: pra onde vai? A parada toda vai muito pros Estados Unidos, onde os brasileiros guardaram R$ 487 milhões, seguido de Portugal, com R$ 370 milhões, e o Reino Unido, com R$ 145 milhões. EXTERIOR INFLAÇÃO FRUSTRA CORTE DE JUROS AGORA Os economistas e analistas ficaram meio chateados com os números da inflação em janeiro nos EUA. A expectativa era de que a inflação ficasse abaixo de 3%, mas acabou batendo nos 3,1%. Isso deixou o pessoal do Fed ainda mais cauteloso sobre baixar os juros logo. O Jerome Powell, presidente do Fed, já tinha falado que precisavam de mais evidências de que a inflação estava baixando de verdade antes de mexer nos juros. E agora, as apostas tão todas apontando pra um corte só lá pra junho. No entanto, se os preços continuarem subindo, pode ser que fique ainda mais pra frente. Pelo jeito, a batalha pra controlar a inflação tá difícil. Alguns preços até caíram em janeiro, mas ainda tem muita coisa subindo por aí. ANO NOVO LUNAR E UNS DIAS A MENOS PARA DESPENCAR Os mercados asiáticos não foram muito bem hoje, a maioria fechou no vermelho. Tudo isso aconteceu por causa dos números da inflação nos EUA, que foram mais altos do que o esperado e acabaram afetando Wall Street. Isso deixou os investidores meio apreensivos e com menos vontade de correr riscos. Mas olha, teve uma exceção: o Hang Seng em Hong Kong até subiu um pouquinho, 0,84%, mas só porque voltou de feriado. E ó, os mercados na China e em Taiwan continuam fechados por causa do ano novo lunar. NA EUROPA E NO RESTO DO MUNDO As bolsas na Europa tão subindo um pouquinho hoje de manhã, mas sem muita animação. O negócio é que saíram uns dados de inflação no Reino Unido que foram abaixo do esperado, o que pode dar uma aliviada nos juros lá. No front da política monetária, o vice-presidente do BCE falou que a inflação na zona do euro tá sob controle, mas é bom ficar de olho nos riscos antes de tomar qualquer decisão. E no mundo dos negócios, o ABN Amro tá indo bem, com as ações subindo mais de 5% depois de uns resultados bons. Já a Heineken tá meio na lama, com as ações caindo por causa de um lucro menor que o esperado. Agora o pessoal vai ficar de olho na revisão do PIB da zona do euro e na produção industrial do bloco. Em resumo, as bolsas tão meio mistas por lá, mas tem bastante coisa rolando nos bastidores. BITCOIN BOMBANDO O Bitcoin deu uma guinada depois da queda nos mercados globais, impulsionada pela inflação nos EUA. Por volta das 8h, estava subindo cerca de +2,80%, cotado a US$ 51.555. Enquanto isso, o S&P 500 registrava seu pior desempenho diário desde setembro de 2022. Analistas veem o Bitcoin alcançando cerca de US$ 64 mil nas próximas semanas, e o halving previsto para abril é visto como um fator de alta para a criptomoeda. Façam suas apostas para o bitcóio e outras créptomoedas. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Vamos abordar os assuntos que estão movimentando os mercados financeiros começando por aqui, as preocupações com a inflação. Enquanto isso, nos EUA, os pedidos de seguro-desemprego ficaram abaixo do esperado, mas os investimentos de risco permanecem instáveis, influenciados pelo mercado de trabalho e pela política monetária. No cenário internacional, a PepsiCo, que reportou resultados mistos apesar do aumento nos lucros e aqui, de volta, alguns aspectos políticos e econômicos globais, além de resultados do Banco do Brasil, Usiminas e prévia da Petrobras. Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: -1,33% Dia 8/02/2024: 128.216 mas o que rolou de fato no último pregão? ontem não foi um dia tranquilo para o Ibov por conta da inflação, gente. Além disso, o Bradescão véio continua caindo, regurgitando o resultado ruim apresentado. Nem a Vale subiu, mesmo como minério de ferro subindo. Enquanto isso, nos EUA os pedidos de seguro-desemprego vieram abaixo do esperado e isso também contribui para que os investimentos de risco fiquem na pior. Assim, a gente tem um mercado de trabalho bem de boa, então a economia não está desaquecendo. Por isso, os EUA não pode baixar os juros ou, pelo menos, não pode baixar rápido, e daí as empresas sofrem com o dinheiro mais caro. Juros altos = dinheiro mais caro. Desta forma o consumo e os investimentos ficam menores e as empresas sentem a pressão. Ao mesmo tempo, os índices futuros dos EUA já operam mistos após o S&P 500 ultrapassar 5.000 pontos e o Nikkei no Japão registrar uma alta histórica. Os mercados da Ásia e do Pacífico estão em alta marginal, enquanto os mercados europeus operam majoritariamente em alta, com destaque para a queda da inflação na Alemanha e dados econômicos da Itália. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Petz (PETZ3): R$ 3,57 (+3,18%) CVC (CVCB3): R$ 3,15 (+1,94%) Tim (TIMS3): R$ 18,43 (+1,15%) Embraer (EMBR3): R$ 21,92 (+1,06%) GPA (PCAR3): R$ 4,00 (+1,01%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Totvs (TOTS3): R$ 29,64 (-9,77%) MRV (MRVE3): R$ 6,70 (-9,46%) Hapvida (HAPV3): R$ 3,47 (-5,19%) Azul (AZUL4): R$ 12,38 (-4,84%) Equatorial (EQTL3): R$ 34,24 (-4,30%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.340 Dia 8/02/2024: -0,02% Enquanto isso, as maiores altas foram: XPPR11: R$ 20,41 (+15,14%) BTRA11: R$ 54,61 (+1,87%) MCCI11: R$ 93,28 (+1,87%) JSAF11: R$ 102,4 (+1,21%) HGCR11: R$ 103,46 (+1,09%) Por outro lado, as maiores baixas: DEVA11: R$ 43,29 (-3,77%) TORD11: R$ 2,06 (-1,94%) BRCO11: R$ 126,15 (-1,87%) MCHF11: R$ 9,3 (-1,51%) RBRF11: R$ 8,08 (-1,49%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,99 (+0,47%) Euro: R$ 5,37 (+0,52%) Libra Esterlina: R$ 6,29 (+0,40%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,13% S&P 500: +0,05% NASDAQ: +0,24% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,25% FTSE 100 (Inglaterra): -0,44% CAC 40 (França): +0,71% FTSE MIB (Itália): +0,28% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +2,06% Shangai (China): +1,28% KOSPI (Coreia do Sul): +0,41% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (8h38): Bitcoin: US$ 46.862 (+4,85%) Ether: US$ 2.475 (+2,16%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.047/onça troy (-0,19%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 81,63/barril (+3,06%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 129,07/tonelada (+1,61%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL BANCO DO BRASIL E UM FUTURO POSITIVO Os dados do Banco do Brasil mostram um desempenho sólido no último trimestre de 2023, com um lucro acima das expectativas do mercado e um crescimento significativo em várias áreas-chave, como a carteira de crédito e as receitas de prestação de serviços. O aumento nas carteiras de crédito, especialmente no segmento de agronegócio, reflete a eficácia das estratégias do banco em ampliar seu portfólio de empréstimos. No entanto, o aumento nas despesas administrativas e na inadimplência sinaliza desafios que o Banco do Brasil enfrenta, incluindo pressões de custos e potenciais riscos relacionados à qualidade dos empréstimos. A capacidade do banco de gerenciar esses desafios enquanto continua a impulsionar o crescimento será fundamental para sustentar seu desempenho positivo no futuro. Lucro no 4T23 e em 2023 O Banco do Brasil registrou um lucro líquido ajustado de R$ 9,44 bilhões no quarto trimestre de 2023, representando um crescimento de 4,8% em relação ao mesmo período do ano anterior. No ano de 2023, o banco reportou um lucro recorde de R$ 35,6 bilhões, um aumento de 11,4% em relação a 2022. Carteira de Crédito Ampliada A carteira de crédito do banco encerrou o ano de 2023 com um valor total de R$ 1,1 trilhão, apresentando um crescimento sequencial de 4% e um aumento de 10,3% em relação a 2022. Destaque para o crescimento nas carteiras de pessoa física e pessoa jurídica, com ênfase no segmento de agronegócio. Receitas de Prestação de Serviços As receitas de prestação de serviços totalizaram R$ 8,74 bilhões no quarto trimestre de 2023, impulsionadas pelo segmento de mercado de capitais, que apresentou um crescimento de 66,4%. No ano de 2023, houve um crescimento de 4,6% nessa linha de receita. Despesas e Inadimplência As despesas administrativas do quarto trimestre de 2023 totalizaram R$ 9,3 bilhões, com aumento em Despesas de Pessoal e redução em Outras Despesas Administrativas. O índice de inadimplência INAD+90d subiu para 2,92%, com destaque para o aumento na provisão para crédito de liquidação duvidosa. USIMINAS DEIXA PREJUÍZO PARA TRÁS A Usiminas (USIM5) registrou um lucro líquido de R$ 974,5 milhões no quarto trimestre de 2023, revertendo um prejuízo de R$ 838,8 milhões no mesmo período de 2022. Esse resultado foi impulsionado principalmente pela maior recuperabilidade de prejuízos fiscais e por efeitos pontuais em custos e despesas operacionais. Além disso, o Ebitda ajustado no 4T23 alcançou R$ 625 milhões, um aumento de 8% em relação ao ano anterior, com uma margem Ebitda ajustada de 9,2%. A receita líquida no mesmo período foi de R$ 6,8 bilhões, 1,0% superior ao trimestre anterior, mas 11% abaixo do 4T22. Por outro lado, a Usiminas planeja investir entre R$ 1,7 a R$ 1,9 bilhão em 2024, com foco em suas unidades de siderurgia e mineração. Em 31 de dezembro de 2023, o caixa líquido da empresa era de R$ 89 milhões, e o indicador de alavancagem financeira ficou em -0,05 vez. De acordo com esses resultados, vemos uma recuperação significativa para a Usiminas e melhorias operacionais e financeiras em um ambiente desafiador. AES E SUA SAÍDA OU NÃO DO BRASIL O grupo americano de energia AES está considerando sair do país, mas também tem motivos para permanecer. Agora, um fator relevante para a permanência seria a entrada de um investidor financeiro no capital da AES Brasil, especialmente devido ao seu foco em energias renováveis. No entanto, existem desafios que pesam contra a permanência da AES no Brasil, incluindo sua alta dívida e a baixa representação dos resultados da AES Brasil no balanço consolidado da AES Corporation. Apesar disso, a AES Brasil está concluindo um ciclo de investimentos em energia renovável, com projetos de expansão que começam a gerar receita significativa. A entrada de um parceiro financeiro traria alívio financeiro e permitiria que a AES continuasse operando no país. A presença geográfica e o foco da AES na descarbonização da matriz elétrica também são motivos para considerar a permanência no Brasil. Porém, se a AES optar por sair do país, poderia buscar desinvestimentos em ativos não essenciais, como algumas hidrelétricas, para reduzir sua dívida e permanecer focada em energias renováveis. Em suma, a decisão da AES de deixar ou permanecer no Brasil dependerá dos pontos acima, enquanto continua a expandir sua presença no setor de energias renováveis. SOQUINHOS Petrobras (PETR4): A produção de petróleo, gás natural e líquido de gás natural no quarto trimestre de 2023 registrou um aumento de 11,1% em relação ao mesmo período de 2022. Além disso, a empresa concluiu a compra de participações em três blocos exploratórios em São Tomé e Príncipe. 3R Petroleum (RRRP3): A acionista Maha Energy solicitou a convocação de uma assembleia para destituir os atuais membros do conselho de administração da 3R Petroleum. EXTERIOR PEPSICO NÃO ANIMA COM OS RESULTADOS A PepsiCo superou as estimativas de ganhos, reportando US$ 1,78 por ação ajustada em comparação com as expectativas de US$ 1,72 por ação dos analistas. Além disso, a empresa aumentou seu dividendo anual para US$ 5,42 por ação. No entanto, as ações caíram 2,1% na negociação pré-mercado para US$ 170,20, apesar de terem subido 2,4% desde o início do ano. Os investidores estão observando como os preços mais altos afetaram os resultados da Pepsi nos últimos três meses de 2023, já que a empresa enfrenta preços consistentemente mais altos no supermercado. Os aumentos de preços da Pepsi superaram significativamente os da categoria mais ampla de alimentos. Embora os resultados da Pepsi tenham sido fortes em 2023, com um crescimento de vendas orgânicas, os investidores estão preocupados com o impacto potencial de medicamentos para perda de peso, como o Ozempic, na redução dos gastos dos consumidores em alimentos embalados e lanches. No entanto, a empresa está se adaptando a uma demanda crescente por opções mais saudáveis, investindo em produtos com porções menores, bebidas sem açúcar e alimentos convenientes com menor teor de sódio e gordura. Apesar das preocupações de curto prazo, a PepsiCo continua sendo uma forte ação de dividendos, com um aumento de 10% no dividendo anual em 2024, marcando o 51º aumento consecutivo de dividendos da empresa. As ações agora têm um rendimento de dividendos de 3%, o que pode ser atraente em um cenário de queda dos rendimentos do Tesouro se o Federal Reserve cortar suas taxas-alvo este ano. SOQUINHO As ações da L'Oreal caíram mais de 6,7% devido a vendas abaixo do esperado, especialmente na Ásia. A empresa reportou um aumento de 7,6% nas vendas em 2023, mas as vendas do quarto trimestre ficaram aquém das expectativas, principalmente na China. Enquanto isso, a Hermès viu suas ações subirem 4,9% após um aumento nas vendas, destacando a preferência contínua por produtos de luxo. O CEO da Hermès prevê aumentos de preços em 8-9% em 2024, refletindo a forte demanda por seus produtos. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL O QUE ESTÁ ROLANDO NO BRASIL Tivemos um déficit primário do governo em dezembro acima do esperado, além disso, o Lula falou que não teria problema não zerar o déficit em 2024 (ou será que entendemos errado?) Estimativas para 2024 indicam déficit primário do setor público, seguido de nova deterioração em 2025. A entrada de dólares no mercado cambial foi de US$5,2 bilhões em janeiro. Esses valores representam um dos melhores desempenhos para o mês de janeiro, com destaque para o segmento comercial, que registrou o melhor resultado desde 2007. Vendas no varejo recuaram 0,5% em janeiro em comparação com o mesmo período do ano anterior. Setor de transportes terrestres enfrenta aumento na procura devido a preços aéreos elevados. Balança comercial de janeiro registrou superávit recorde de US$ 6,526 bilhões, representando o maior resultado para janeiro em toda a série histórica, desde 1989. IPCA de janeiro, de 0,75%, preocupou o mercado com dados negativos. EXTERIOR POLITICAMENTE CORRETO - O PETRÓLEO DA RÚSSIA COMPRADO PELA ÍNDIA A Índia mantém os preços globais do petróleo mais baixos comprando petróleo da Rússia, segundo o ministro da energia indiano. Ele afirma que se comprarem mais petróleo do Oriente Médio, os preços poderiam chegar a US$ 150. Desde a invasão russa à Ucrânia, a Índia tem comprado petróleo russo com desconto, tornando Moscou sua principal fonte de petróleo bruto. Isso reduziu as importações de petróleo do Oriente Médio para mínimos recordes. Apesar das tensões no Mar Vermelho e dos temores de conflito no Oriente Médio, os preços do petróleo permanecem sob pressão devido à produção recorde nos EUA e à desaceleração econômica global. O ministro indiano expressou confiança de que as metas renováveis do país serão alcançadas, apesar de sua dependência atual de usinas a carvão. AS IDEIAS DE PUTIN SOBRE A GUERRA Atualizações recentes sobre a guerra na Ucrânia mostram que o presidente russo Putin afirmou que a Rússia não busca expandir o conflito para países como Polônia e Letônia. Em contrapartida, os Emirados Árabes Unidos mediaram a troca de 100 prisioneiros de guerra entre Rússia e Ucrânia. O presidente ucraniano Zelenskyy nomeou um novo chefe militar, indicando mudanças significativas na liderança do país. Por outro lado, o Senado dos EUA planeja votar em um projeto de lei de ajuda à Ucrânia, Israel e região do Indo-Pacífico, após negociações fracassadas sobre imigração. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

No mercado financeiro brasileiro, o destaque ficou por conta da queda expressiva nas ações do Bradesco, resultando em uma significativa redução no valor de mercado do banco. Enquanto isso, o presidente do Banco Central destacou a possibilidade de um crescimento econômico surpreendentemente positivo, desde que certas condições macroeconômicas globais sejam atendidas. Além disso, no cenário internacional, os índices de mercado nos Estados Unidos renovaram máximas, enquanto as bolsas europeias mostraram certa volatilidade. Hoje temos o resultado Klabin, Neoenergia, Alpargatas, Inter, Disney e outras empresas para alegrar nossa temporada. Fique de olho que mais tarde tem dado econômico importante: pedido de seguro-desemprego nos EUA e aqui já saiu o IPCA acumulado em 12 meses (anual) de janeiro: aumento de 0,09 pontos percentuais em relação à projeção anterior, passando de 4,42% para 4,51%. Por outro lado, no IPCA mensal de janeiro, houve um aumento de 0,08 pontos percentuais em relação à projeção anterior, subindo de 0,34% para 0,42%. Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: -0,36% Dia 7/02/2024: 129.949 mas o que rolou de fato no último pregão? mas olha, não deu nem tempo de curtir a alta que nos deixou acima dos 130 mil pontos que veio o Bradescão da massa e derrubou a gente. Os caras perderam mais de 15% no valor da ação, a cotação foi pro saco com essa história deles perderem lucro. Além disso, no Brasil, o presidente do Banco Central, Roberto Campos Neto, afirmou que o crescimento econômico pode surpreender positivamente este ano, se rolar condições macroeconômicas globais. Enquanto isso vimos as vendas no varejo em queda, 1,3% na transição de novembro para dezembro de 2023. No entanto, antes tinha sido alta de 0,1%. Por fim, agendinha fraca nos indicadores, mas os resultados estão bombando. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Petz (PETZ3): R$ 5,42 (+3,24%) Locaweb (LWSA3): R$ 3,26 (+3,16%) Carrefour (CRFB3): R$ 11,89 (+4,39%) Casas Bahia (BHIA3): R$ 7,67 (+4,35%) Rumo (RAIL3): R$ 23,46 (+4,17%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Bradesco (BBDC4): R$ 13,96 (-15,90%) Bradesco (BBDC3): R$ 12,63 (-13,02%) Hapvida (HAPV3): R$ 3,66 (-4,19%) Azul (AZUL4): R$ 13,01 (-2,91%) GPA (PCAR3): R$ 3,96 (-2,70%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.341 Dia 07/02/2024: +0,24% Enquanto isso, as maiores altas foram: DEVA11: R$ 40,11 (9,47%) HCTR11: R$ 36,03 (3,66%) VGIP11: R$ 90,89 (2,92%) BRCO11: R$ 122,95 (2,61%) TEPP11: R$ 94,43 (1,85%) Por outro lado, as maiores baixas: OUJP11: R$ 98,67 (-5,01%) HTMX11: R$ 157,26 (-2,06%) RBRF11: R$ 8,19 (-1,34%) XPCI11: R$ 89,11 (-1,2%) RBRL11: R$ 88,41 (-1%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,96 (+0,10%) Euro: R$ 5,35 (+0,26%) Libra Esterlina: R$ 6,27 (+0,32%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,40% S&P 500: +0,82% NASDAQ: +0,95% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,11% FTSE 100 (Inglaterra): -0,68% CAC 40 (França): -0,36% FTSE MIB (Itália): -0,45% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +2,06% Shangai (China): +1,44% KOSPI (Coreia do Sul): +1,30% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h55): Bitcoin: US$ 44.832 (+4,58%) Ether: US$ 2.245 (+2,99%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.051/onça troy (+0,01%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 79,21/barril (+0,79%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 127,03/tonelada (-0,28%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL DINHEIRO NO BOLSO A Auren Energia (AURE3) anunciou o pagamento de dividendos no valor total de R$ 400 milhões, correspondentes a R$ 0,40 por ação, baseado em parte dos lucros da empresa. Esses dividendos serão distribuídos aos acionistas com posição na empresa até o dia 1º de março de 2024. As ações passarão a ser negociadas ex-dividendos a partir de 4 de março de 2024, e o pagamento será efetuado no dia 14 de março de 2024. Não haverá incidência de imposto de renda sobre esses dividendos. Além disso, a empresa divulgou seus números operacionais e financeiros referentes ao quarto trimestre de 2023, com destaque para uma queda de mais de 90% no lucro líquido em comparação com o mesmo período do ano anterior, impactado pelo resultado financeiro após a atualização monetária da indenização recebida por ativos da usina hidrelétrica Três Irmãos. TRETA ANTIGA A proposta da Esh Capital para destituir o conselho de administração da Gafisa foi rejeitada pelos acionistas da empresa em uma assembleia extraordinária. Esta é a quarta vez que a gestora Esh Capital tenta convocar uma assembleia para tratar do mesmo assunto, e todas as vezes a proposta foi rejeitada. A empresa alegou descumprimento do estatuto social da Gafisa devido a uma aquisição de ações sem o lançamento de uma oferta pública. A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) permitiu a realização da assembleia, desde que um item envolvendo o fundo Esh Theta fosse retirado da pauta. A Gafisa concordou em retirar esse item, mantendo as demais matérias na pauta da reunião. KLABIN MAIS FIRME QUE ROLO DE BOBINA A Klabin (KLBN11) apresentou resultados resilientes e em linha com as expectativas no último trimestre, conforme relatório do Itaú BBA. No quarto trimestre, a Klabin registrou um Ebitda de R$ 1,62 bilhão, um aumento de 20% em comparação com o trimestre anterior, alinhado com as projeções do mercado. Em segmentos como celulose e papéis e embalagens, houve avanços significativos nos resultados operacionais, impulsionados pela melhora nos preços e pelo desempenho dos custos. Além disso, a empresa anunciou o pagamento de R$ 192 milhões em dividendos aos acionistas, com data de pagamento marcada para 26 de fevereiro. NEOENERGIA E O RECORDE NO EBTIDA A Neoenergia (NEOE3) registrou um lucro de R$ 973 milhões no último trimestre de 2023, representando um aumento de 4% em relação ao mesmo período do ano anterior. Além disso, a empresa alcançou um recorde de Ebitda Caixa de R$ 3 bilhões, um aumento de 21% em comparação com o ano anterior. Este crescimento foi impulsionado pela entrada em operação de novos negócios e revisões tarifárias. A empresa também destacou investimentos de R$ 8,9 bilhões em seus negócios, principalmente em suas concessionárias de distribuição de energia. A Neoenergia mencionou seu plano de rotação de ativos, incluindo parcerias em transmissão de energia e desenvolvimento de projetos de geração distribuída. QUEDA DE QUASE 100% NO RESULTADO DA ALPARGATAS A Alpargatas (ALPA4), empresa proprietária da marca Havaianas, reportou um prejuízo líquido de R$ 1,606 bilhão no quarto trimestre de 2023, um aumento significativo em comparação com o mesmo período do ano anterior. No entanto, o lucro líquido normalizado foi de apenas R$ 4,8 milhões, representando uma queda de 92,4% em relação ao ano anterior. A receita líquida teve uma queda de 8,5%, principalmente devido a uma redução nas vendas. O Ebitda ajustado foi negativo em R$ 1,194 bilhão, e as despesas operacionais aumentaram significativamente, impactadas por itens extraordinários. A dívida líquida da empresa diminuiu, mas o indicador de alavancagem financeira aumentou em comparação com o ano anterior. RESULTADO NO AGRO A BrasilAgro (AGRO3) reportou um prejuízo líquido de R$ 5,822 milhões no segundo trimestre da safra 2023/2024 (2T24), em comparação com perdas de R$ 12,881 milhões no mesmo período do ano anterior (2T23). O Ebitda ajustado ficou negativo em R$ 12,615 milhões, contra um Ebitda ajustado positivo de R$ 17,128 milhões no 2T23. A receita líquida total foi de R$ 155,687 milhões, registrando uma queda de 15% em comparação com o 2T23. A empresa destacou que o ano de 2024 começou desafiador para o agronegócio, enfrentando desafios tanto comerciais quanto climáticos. Além disso, o valor das vendas de fazendas teve uma queda significativa de 83% em relação ao mesmo período de 2023. A BrasilAgro também projetou uma redução na área plantada e na produção de grãos e algodão devido à alta volatilidade dos preços do milho e à irregularidade na distribuição de chuvas em algumas regiões, afetando a produtividade das lavouras. TOTVS TEM LUCRO LÍQUIDO MENOR A Totvs (TOTS3) divulgou seus resultados trimestrais, apresentando um lucro líquido de R$ 126,2 milhões no quarto trimestre de 2023, 17,7% menor em relação ao mesmo período de 2022. O Ebitda ajustado cresceu 7,8%, totalizando R$ 258,3 milhões, com uma margem de 21%. A receita líquida aumentou 17,8%, atingindo R$ 1,228 bilhão, impulsionada pelo crescimento da Receita Saas Gestão e da Receita de Business Performance. As despesas operacionais cresceram 26,1%, enquanto o caixa líquido da empresa aumentou 39,3% em comparação com o mesmo período de 2022. SOQUINHO O Santander (SANB11) está distribuindo R$ 1,5 bilhão em proventos aos acionistas, com R$ 0,402 por unit, R$ 0,191 por ação ordinária (SANB3) e R$ 0,21 por papel preferencial (SANB4). Os dividendos da Vulcabras (VULC3), Plano & Plano (PLPL) e Lojas Quero Quero (LJQQ3) também estão sendo pagos hoje. EXTERIOR BANCO INTER AUMENTA A RECEITA BRUTA O Banco Inter (INBR32), um banco digital, divulgou um lucro recorde de R$ 160 milhões no quarto trimestre de 2023, impulsionado pela expansão da carteira de crédito. A receita bruta total no trimestre foi de R$ 2,2 bilhões, um aumento de 29% em relação ao mesmo período de 2022. A inadimplência ficou em 4% da carteira, mas com perspectivas positivas de redução. Em janeiro, o banco captou R$ 800 milhões com uma oferta de ações em Nova York, visando aumentar a base de investidores no exterior e a liquidez das ações. SPIRIT AIRLINES, DESAFIOS E DÍVIDAS A Spirit Airlines reduziu suas perdas no quarto trimestre para cerca de US$ 184 milhões, com o CEO da companhia aérea afirmando que estão no caminho de volta à lucratividade. Entretanto, vamos lembrar que a empresa enfrentou desafios, incluindo a queda nas tarifas domésticas, problemas com motores em alguns de seus aviões Airbus e um obstáculo judicial à aquisição planejada pela JetBlue Airways. No entanto, apesar desses obstáculos, a Spirit está avaliando suas opções para lidar com os vencimentos da dívida em 2025 e 2026. No último trimestre, a perda ajustada por ação foi de US$ 1,36, mas ainda foi melhor do que o esperado pelos analistas, e a receita total ficou em US$ 1,32 bilhão, em linha com as expectativas. A companhia está focada em cortar custos e ajustar sua rede para voltar à lucratividade. DISNEY, MENOS CUSTOS E MAIS GANHOS As ações da Walt Disney Company subiram 7% no pré-mercado após um relatório de ganhos positivo. O lucro por ação foi de US$ 1,22, superando a previsão de 99 centavos, e a empresa anunciou um dividendo 50% maior. O CEO Bob Iger revelou uma parceria de US$ 1,5 bilhão com a Epic Games, criadora do Fortnite, e anunciou outros eventos importantes, incluindo o lançamento de um serviço de streaming da ESPN em 2025 e uma sequência de “Moana” ainda este ano. Enquanto isso, a empresa também está focada em cortar custos, mas também prevê ganhos por ação para o ano em torno de US$ 4,60. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL NOVA TABELA DE ISENÇÃO DO IMPOSTO DE RENDA Já que falamos ontem sobre a novidade que foi a isenção para quem ganha até dois salários, depois do aumento feito e a falta de atualização que a gente sempre fala sobre a tabela de IR, vamos ver como que ficou na prática? Segue uma tabelinha pra ajudar: Claro, aqui está uma tabela esquematizada para entender melhor: ItemDetalhes 1. IsençãoAté dois salários mínimos 2. Limite da alíquota zeroDe R$ 2.112 para R$ 2.259,20 3. Renda beneficiada pela isençãoAté R$ 2.824 mensais 4. Desconto simplificadoR$ 564,80 5. Estimativa de redução de receitas2024 (- R$ 3,03 bilhões) 2025 (- R$ 3,53 bilhões) 2026 (- R$ 3,77 bilhões) BOLETIM FOCUS A projeção do Focus para o crescimento do PIB brasileiro em 2024 permaneceu estável em 1,60%, segundo o relatório divulgado pelo Banco Central. Para 2025, a estimativa também se manteve em 2,0%, assim como para 2026 e 2027, que mantiveram a mediana em 2,0% nas últimas semanas. O Ministério da Fazenda estima um crescimento de 2,2% para 2024, enquanto o Banco Central projeta um avanço de 1,7% neste ano, conforme o Relatório Trimestral de Inflação de dezembro. O relatório Focus também traz projeções para a inflação e o câmbio. Para o Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA), a estimativa para 2024 ficou em 3,50%, enquanto para 2025 e 2026, a projeção é de 3,25%. Já para o câmbio, a expectativa para o final de 2024 é de R$ 5,20 por dólar, mantendo-se em R$ 5,20 também para o final de 2025. SOQUINHOS Agenda Econômica: Destaque para o IPCA no Brasil e para os pedidos de seguro-desemprego nos EUA. Notícias Econômicas e Políticas: A Receita Federal brasileira investigará fraudes no Programa Emergencial de Retomada do Setor de Eventos, enquanto o presidente Lula fará um anúncio de investimentos em Minas Gerais. No STF, houve um voto favorável à demissão sem justa causa de funcionários de estatais. EXTERIOR TUDO O QUE A GENTE PRECISAVA OUVIR DO FED Neel Kashkari, presidente do Federal Reserve de Minneapolis, afirmou que se o mercado de trabalho nos EUA continuar forte, o Fed poderá adiar cortes de juros ou realizar um processo mais lento de normalização das taxas. Além disso, ele destacou a resiliência da economia americana e a necessidade de confirmar o retorno da inflação a 2% antes de considerar alterações na política monetária. Kashkari sugeriu, ainda, que “dois ou três cortes de juros ao longo de 2024” parecem apropriados no momento. Por fim, ele também observou que tanto o setor imobiliário comercial quanto os bancos estão resilientes, com exceção dos negócios relacionados a escritórios, e que os problemas bancários têm sido mais individuais do que sistêmicos. PREOCUPAÇÕES DA CHINA Durante uma reunião do Grupo de Trabalho Econômico bilateral em Pequim, a China expressou preocupação com as tarifas e sanções dos Estados Unidos sobre empresas chinesas, mas ambas as partes concordaram em continuar a comunicação. No entanto os EUA também levantaram preocupações sobre práticas industriais e excesso de capacidade na China, enfatizando a busca por uma relação econômica saudável entre as duas nações. SOQQUINHOS O Hamas acusou o primeiro-ministro israelense, Benjamin Netanyahu, de buscar continuar o conflito regional após rejeitar a última oferta de cessar-fogo na Faixa de Gaza. Por outro lado, Netanyahu afirmou que a única opção é alcançar uma “vitória total” na região, recusando, portanto, qualquer possibilidade de cessar-fogo proposta pelo Hamas. Desta forma, o movimento Hamas declarou estar preparado para lidar com todas as opções diante da situação. A China lançou o primeiro satélite de teste para a tecnologia 6G, que promete ser 50 vezes mais rápida que o 5G. O dispositivo, operado pela China Mobile, foi descrito como um satélite de “órbita baixa”, mas usa apenas tecnologia produzida na China. O 6G deve permitir uma conexão mais rápida e confiável, com múltiplos pontos de conexão formando uma malha para reduzir a latência. No entanto este lançamento representa um passo inicial para a próxima geração de tecnologia de comunicação. MERCADOS GLOBAIS E COMMODITIES A Ásia em Alta: O Nikkei do Japão atingiu uma máxima de 34 anos, com notícias sobre a política monetária do banco central japonês e deflação na China, enquanto outras bolsas asiáticas também apresentaram ganhos. Nos EUA, os índices futuros operam mistos, com os investidores atentos aos dados de pedidos de seguro-desemprego. Na Europa, os mercados estão em alta, apesar de algumas incertezas em algumas empresas. Commodities: Os preços do petróleo estão em alta devido a tensões geopolíticas, enquanto os preços do minério de ferro também subiram, impulsionados pela esperança de uma demanda melhor. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Se existe um motivo para a felicidade geral dos investidores esse motivo é o pregão de 06/02/2024 no qual o Ibov teve alta de mais de 2% e conseguiu passar de 130 mil pontos. Não foi fácil, nunca é, mas com tanta notícia boa sobre economias, considerando o papo por aqui também, a coisa fluiu. Da mesma forma, temos resultados da empresas como Chipotle, TIM, Ford, CVS, UBS, Bradesco, Uber, Alibaba e outras. A coisa foi espetacular para algumas. Na verdade, no meio de tanta coisa, só 5 ações ontem acabaram fechando no negativo. Agora, se você não viu: Por outro lado, temos as notícias que são preocupantes: Nossas contas aqui, falando de Governo. Assim como a ajuda para as aéreas que tá difícil sair e assim vamos! Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 130.416 Dia 06/02/2024: +2,21% mas o que rolou de fato no último pregão? Ontem foi aquele dia top na bolsa! O Ibovespa deu um salto e passou dos 130 mil pontos, todo mundo ficou ligado nessa vibe. Todo mundo subiu, só cinco ações ficaram pra trás. E olha só, teve até uma reviravolta no mês, com um avanço de 2,09%. A parada toda foi animada por várias razões: a China botou gás na economia deles, rolaram umas notícias massa de empresas daqui e tão falando que vão continuar cortando os juros no Brasil, daí o Campos Neto e o Haddad falaram umas coisinhas positivas, todo mundo se animou. Lá nos EUA, o pessoal do Federal Reserve também tava no papo, mas lá foi mais de boa. Os índices subiram de leve, e o povo tava ligado nos discursos dos caras de lá também pra ver qual vai ser nas próximas reuniões. As taxas dos DIs também fecharam mais embaixo. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Natura (NTCO3): R$ 17,15 (+6,79%) Bradesco (BBDC4): R$ 16,60 (+6,21%) Eletrobras (ELET3): R$ 43,13 (+5,63%) Casas Bahia (BHIA3): R$ 7,35 (+5,30%) Magalu (MGLU3): R$ 2,05 (+5,13%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Embraer (EMBR3): R$ 21,83 (-3,83%) Localiza (RENT3): R$ 52,69 (-1,95%) Hapvida (HAPV3): R$ 3,82 (-0,78%) Rumo (RAIL3): R$ 22,52 (-0,66%) Weg (WEGE3): R$ 33,24 (-0,06%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.332 Dia 06/02/2024: +0,13% Enquanto isso, as maiores altas foram: BTRA11: R$ 50,41 (6,69%) VSLH11: R$ 3,92 (2,54%) XPIN11: R$ 80,92 (1,84%) MALL11: R$ 116,55 (1,51%) SPXS11: R$ 9,31 (1,4%) Por outro lado, as maiores baixas: HTMX11: R$ 163,10 (-3,58%) PATL11: R$ 69,23 (-2,09%) BRCR11: R$ 60,74 (-1,71%) OUJP11: R$ 100,29 (-1,61%) MCHF11: R$ 9,42 (-1,59%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,96 (-0,43%) Euro: R$ 5,33 (-0,38%) Libra Esterlina: R$ 6,25 (+0,16%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,37% S&P 500: +0,23% NASDAQ: +0,07% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,76% FTSE 100 (Inglaterra): +0,90% CAC 40 (França): +0,65% FTSE MIB (Itália): +0,53% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -0,53% Shangai (China): +3,23% KOSPI (Coreia do Sul): -0,58% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h28): Bitcoin: US$ 43.095 (+0,70%) Ether: US$ 2.370 (+1,53%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.051/onça troy (+0,42%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 78,59/barril (+0,77%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 127,39/tonelada (-1,20%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL BRADESCO COM LUCRO 80% MAIOR O Bradesco (BBDC4) divulgou seus resultados do quarto trimestre de 2023, com um aumento de 80,4% no lucro líquido recorrente, alcançando R$ 2,878 bilhões. No entanto, esse resultado ficou abaixo das expectativas da LSEG, que projetava um lucro de R$ 4,57 bilhões. O lucro líquido contábil foi de R$ 1,703 bilhão, representando um aumento de 18,5% em relação ao mesmo período do ano anterior. A margem financeira caiu 3,3% em comparação anual, atingindo R$ 16,128 bilhões. As provisões para devedores duvidosos diminuíram 29,3% em relação ao ano anterior, totalizando R$ 10,524 bilhões. A inadimplência de 15 a 90 dias permaneceu estável em ambas as comparações trimestrais e anuais. As receitas de prestação de serviços caíram 2,4% em relação ao quarto trimestre de 2022, totalizando R$ 9,028 bilhões. O patrimônio líquido do banco aumentou 18,7% em relação ao mesmo período de 2022, alcançando R$ 40,418 bilhões. Por fim, a carteira de crédito expandida teve uma redução de 2,8% em comparação anual, totalizando R$ 771,056 bilhões. O Bradesco projetou um crescimento de 7% a 11% na carteira de crédito expandida em 2024, com PDD entre R$ 35 a R$ 39 bilhões e um aumento de 3% a 7% na margem financeira total. As receitas de prestação de serviços devem crescer entre 2% a 6%. RESULTADO POSITIVO NA LOG CP E DIVIDENDOS NO BOLSO A Log CP (LOGG3) divulgou seus resultados do quarto trimestre de 2023, registrando um lucro líquido de R$ 73,3 milhões, um aumento de 63,7% em relação ao mesmo período do ano anterior. No entanto, o lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (EBITDA) caiu 33,2%, totalizando R$ 63,5 milhões. A receita líquida diminuiu 24,4%, atingindo R$ 47,6 milhões. Apesar disso, o lucro bruto foi de R$ 46,4 milhões, representando uma queda de 25,3%. Além disso, a empresa anunciou a distribuição de dividendos no valor de R$ 70 milhões, correspondente a R$ 0,69762425455 por ação ordinária, com pagamento previsto para 21 de fevereiro de 2024. CIELO SAINDO DA BOLSA? E AGORA Com a saída da Cielo da Bolsa de Valores (que ainda tem que ver se vai rolar mesmo), o acionista que decidir não vender suas ações na Oferta Pública de Aquisição (OPA) terá algumas opções: 1. Permanecer como acionista minoritário: Se optar por não vender suas ações durante a OPA, o acionista continuará a deter suas ações da Cielo. No entanto, como a empresa não estará mais listada na Bolsa, a liquidez dessas ações pode ser reduzida, tornando mais difícil vendê-las no mercado secundário. 2. Receber pagamento pela venda das ações: Se decidir vender suas ações durante a OPA, o acionista receberá o valor oferecido pelos controladores (nesse caso, Bradesco e Banco do Brasil) por suas ações. Esse valor será determinado de acordo com os termos da OPA. 3. Aguardar uma possível nova oferta: Se a oferta inicial não for bem-sucedida devido ao preço considerado baixo pelos acionistas, pode ser que os controladores decidam fazer uma nova oferta, possivelmente com um preço mais alto. Nesse caso, portanto, o acionista terá a opção de vender suas ações por um valor potencialmente maior. E, por fim, é isso mesmo que estão comentando por aí, que o valor a ser oferecido deveria ser maior mesmo. Enfim. Imagine quem pagou mais de R$ 30 lá em 2015? TIM E A PREVISÃO OTIMISTA PARA O FUTURO A TIM Brasil divulgou um lucro líquido normalizado de R$ 900 milhões no quarto trimestre, um aumento de 52,6% em relação ao mesmo período do ano anterior. O lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (EBITDA) também teve um aumento de 7,5%, totalizando R$ 3,15 bilhões. Para o ano de 2024, a empresa planeja investir entre R$ 4,4 bilhões e R$ 4,6 bilhões. A TIM espera um crescimento entre 7% e 9% no EBITDA em comparação ao ano anterior, e um aumento de 5% a 7% na receita de serviços. A empresa acredita que a melhoria do mercado móvel será impulsionada por uma dinâmica mais racional, foco em qualidade e valor pelos clientes, aumento da demanda por dados e preços acessíveis. Esses números positivos refletem a sólida performance da TIM Brasil e suas projeções otimistas para o futuro. EQUATORIAL E A GESTORA GLOBAL CAPITAL WORLD A gestora global Capital World Investors aumentou sua participação na empresa de energia Equatorial. Eles agora possuem cerca de 5,2% das ações da empresa, um aumento de quase 5%. Isso mostra que eles têm confiança no potencial da Equatorial. O gestor da Inter Asset, Rafael Cota Maciel, elogiou a Equatorial, destacando sua habilidade de investimento e resultados consistentes ao longo dos anos. Por fim, a empresa tem sido eficiente em adquirir concessões de distribuição de energia e gerar valor para os acionistas. EXTERIOR FORD ANIMOU COM OS RESULTADOS As ações da Ford subiram devido aos planos da montadora de distribuir um dividendo extra aos acionistas. Por outro lado, as ações da Snap caíram devido a uma receita do quarto trimestre aquém do esperado. Três grandes grupos de mídia nos EUA anunciaram uma joint venture para criar uma nova plataforma de streaming de esportes. Além disso, a classificação de crédito do New York Community Bancorp foi cortada para o grau especulativo pela Moody's. MAIS UMA EMPRESA AFETADA PELO CRISE NO ORIENTE MÉDIO A Snap Inc. teve uma queda acentuada de 30% em suas ações após relatar resultados do quarto trimestre que não atenderam às expectativas de Wall Street. Embora tenha superado as estimativas de ganhos por ação ajustada, a receita ficou aquém das previsões. A empresa citou a guerra no Oriente Médio como um fator que afetou o crescimento. A previsão para o primeiro trimestre também foi abaixo do esperado. A Snap está enfrentando desafios no mercado de anúncios digitais e continua a lutar para recuperar seu crescimento. Ganhos por ação: 8 centavos ajustados (esperados: 6 centavos) Receita: US$ 1,36 bilhão (esperados: US$ 1,38 bilhão) Usuários ativos diários globais: 414 milhões (esperados: 412 milhões) Receita média por usuário: US$ 3,29 (esperados: US$ 3,33) SIEMENS ENERGY E A TENDÊNCIA FAVORÁVEL NO SETOR ENERGÉTICO E AMBIENTAL A Siemens Energy teve um trimestre positivo, impulsionado pela venda de sua participação na Siemens Limited da Índia, resultando em um lucro líquido de 1,58 bilhão de euros. A empresa também viu um aumento significativo nos pedidos, atingindo 15,4 bilhões de euros, com um backlog recorde de 118 bilhões de euros. Apesar de um fluxo de caixa livre negativo, atribuído principalmente à Siemens Gamesa, que enfrentou problemas de qualidade no ano anterior, a Siemens Energy está satisfeita com o progresso e está focada em resolver esses problemas. Além disso, a divisão de tecnologias de rede teve um desempenho particularmente forte, e a empresa espera continuar se beneficiando das tendências favoráveis no setor energético e ambiental. REDE DE FARMÁCIAS TEM EXPECTATIVA MENOR SOBRE OS LUCROS A CVS Health apresentou receita e ganhos ajustados no quarto trimestre que superaram as expectativas, principalmente devido ao desempenho sólido em seus negócios de serviços de saúde. No entanto, a empresa reduziu suas perspectivas de lucro para o ano inteiro devido a custos médicos mais altos que estão afetando o setor de seguros em geral. A CVS cortou suas previsões de ganhos ajustados para 2024 para pelo menos US$ 8,30 por ação, abaixo da orientação anterior de pelo menos US$ 8,50 por ação. A empresa citou um aumento nos custos médicos como razão para essa revisão. Embora os resultados do quarto trimestre tenham sido positivos, o lucro líquido da CVS diminuiu em relação ao ano anterior. A empresa está buscando se transformar de uma grande cadeia de farmácias em uma grande empresa de saúde, como evidenciado por suas recentes aquisições no setor de cuidados de saúde. UBS, BANCO PROPÕE PAGAMENTO DE DIVIDENDO A UBS superou levemente as expectativas de ganhos no quarto trimestre e anunciou planos de recompra de ações de até US$ 1 bilhão. Apesar de registrar uma perda líquida atribuída aos acionistas de US$ 279 milhões devido aos custos de integração do Credit Suisse, essa perda foi menor do que o esperado pelos analistas. O banco também propôs um dividendo por ação de US$ 0,70, representando um aumento de 27% em relação ao ano anterior. O CEO da UBS, Sergio Ermotti, expressou satisfação com a lucratividade subjacente do banco e o bom desempenho com os clientes. A UBS continua sua integração com o Credit Suisse, planejando uma fusão completa até o final do segundo trimestre. O mercado observará de perto os indicadores fundamentais nos próximos anos, com foco no crescimento líquido do novo dinheiro na divisão de gerenciamento de patrimônio, especialmente na parte herdada do Credit Suisse. COMIDINHA MEXICANA TEM RESULTADO APIMENTADO A Chipotle Mexican Grill anunciou resultados trimestrais que superaram as expectativas, impulsionando suas ações em mais de 2% no comércio estendido. A empresa registrou ganhos por ação ajustados de US$ 10,36, superando as estimativas de US$ 9,75, e uma receita de US$ 2,52 bilhões. Além disso, os número vieram acima dos US$ 2,49 bilhões esperados. O lucro líquido do quarto trimestre foi de US$ 282,1 milhões, com as vendas da mesma loja aumentando 8,4%, impulsionadas por um aumento de 7,4% no tráfego de pedestres. A Chipotle atribuiu parte desse sucesso ao retorno da carne asada ao menu e a melhorias na produtividade dentro de seus restaurantes. Para 2024, a empresa prevê um crescimento de vendas na mesma loja na faixa média de um dígito e planeja abrir entre 285 e 315 novos locais. Além disso, planeja lançar de um a dois itens de menu por tempo limitado e testar robôs para tarefas específicas em suas lojas. UBER SUPERA EXPECTATIVAS A Uber superou as expectativas no quarto trimestre, com um crescimento de receita e reservas de dois dígitos. A receita aumentou 15% em relação ao ano anterior, atingindo US$ 9,94 bilhões. O CEO destacou um ano de crescimento sustentável e lucrativo para a empresa, impulsionado pela mudança dos gastos do consumidor para serviços. Os resultados incluíram um lucro líquido de US$ 1,4 bilhão e um aumento de 93% no EBITDA ajustado. A Uber espera reservas brutas entre US$ 37 bilhões e US$ 38,5 bilhões para o primeiro trimestre de 2024. ALIBABA TEM RESULTADO PIOR, MAS COMPENSA ANUNCIANDO RECOMPRA DE AÇÕES O Alibaba divulgou uma perda de receita no trimestre de dezembro, ficando aquém das expectativas do mercado, mas anunciou um aumento significativo de US$ 25 bilhões em seu programa de recompra de ações. A princípio a empresa enfrentou desafios em seu negócio de comércio eletrônico na China, com um crescimento mais lento do que o esperado. No entanto, está focada em impulsionar o crescimento nesse setor. Além disso, ela pretende investir em sua divisão de computação em nuvem. Agora o Alibaba passou por mudanças estruturais e de liderança em 2023 e está buscando reacelerar o crescimento em seus principais segmentos de negócios, em suma. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL HADDAD E A LUTA PELO DÉFICIT ZERO O ministro da Fazenda, Fernando Haddad, reforçou o compromisso do governo em atingir um déficit zero nas contas públicas até 2024. Em um evento em São Paulo, ele explicou que a equipe econômica está trabalhando intensamente para eliminar brechas tributárias no país. Haddad destacou que o novo arcabouço fiscal permite uma margem de 0,25% do PIB para o governo e a possibilidade de contingenciamento de recursos em até 0,25% do PIB, mas o objetivo é alcançar o déficit zero sem recorrer a esses instrumentos. Ele alertou para o risco de cortes no orçamento que poderiam afetar políticas públicas importantes, como o Programa de Aceleração do Crescimento (PAC). Haddad também mencionou outros gastos tributários, como o Programa Emergencial de Retomada do Setor de Eventos (Perse), que o governo está tentando encerrar. Ele enfatizou a importância da coordenação entre os Poderes Executivo e Legislativo para alcançar as metas fiscais. ISENÇÃO DO IMPOSTO DE RENDA PARA QUEM GANHAR ATÉ DOIS SALÁRIOS MÍNIMOS O governo anunciou que agora quem ganha até dois salários mínimos está isento do Imposto de Renda, graças a uma medida provisória. Isso vai beneficiar cerca de 15,8 milhões de brasileiros. A promessa é isentar quem ganha até R$ 5 mil por mês até o fim do mandato. O desconto é opcional e vale a pena conferir se é melhor optar pela declaração simplificada ou completa. APOIO? PSICOLÓGICO, PORQUE DINHEIRO NÓS NÃO "HAVE". O ministro da Fazenda, Fernando Haddad, anunciou que o governo está trabalhando em uma proposta de reestruturação para o setor de companhias aéreas, sem envolver despesas primárias do Tesouro Nacional. Esta proposta está sendo elaborada em meio às dificuldades financeiras enfrentadas pelas companhias aéreas, incluindo a Gol, que está passando por um processo de recuperação judicial nos Estados Unidos. Haddad afirmou que o governo não planeja usar recursos do Tesouro para socorrer as companhias aéreas, mas sim buscará soluções que não envolvam despesas primárias. Uma das questões em discussão é o preço do querosene de aviação, um componente significativo dos custos das companhias aéreas. Embora o governo tenha cancelado uma reunião com a Petrobras e as companhias aéreas sobre esse assunto na semana passada, o ministro indicou que até o final de fevereiro deverá haver uma proposta concreta sobre a reestruturação do setor. Essas medidas são parte dos esforços do governo para lidar com os desafios enfrentados pelas companhias aéreas, visando a encontrar soluções que possam aliviar suas dificuldades financeiras sem recorrer a recursos do Tesouro Nacional. EXTERIOR ESTÁ CARO FINANCIAR CASA A demanda por hipotecas de compradores de casas está desacelerando devido ao aumento das taxas de juros. Na semana passada, a taxa média de juros para hipotecas de 30 anos aumentou para 6,80%, com uma queda nas solicitações para comprar uma casa em 1% em comparação com a semana anterior e uma queda de 19% em relação ao ano anterior. Embora os pedidos de refinanciamento tenham aumentado 12%, a atividade de compra de casas está sendo afetada pela baixa oferta de moradias. O aumento nas taxas de juros foi impulsionado por relatórios econômicos mais fortes do que o esperado, levando a uma perspectiva menos otimista para cortes nas taxas de juros pelo Fed em 2024. A GUERRA ENTRE ISRAEL E HAMAS PODE ACABAR Agora o Hamas propôs um plano de cessar-fogo em três estágios ao longo de 135 dias, visando encerrar a guerra em Gaza. Por enquanto, isso ocorre em resposta a uma proposta de mediadores do Qatar e do Egito, apoiada pelos EUA e Israel, o plano prevê três fases de 45 dias cada. A princípio, na primeira fase, os reféns israelenses restantes seriam trocados por prisioneiros palestinos, iniciando a reconstrução de Gaza e a retirada das forças israelenses. Na segunda fase, mais reféns seriam libertados, e os restos mortais seriam trocados na terceira fase. O Hamas busca a libertação de 1500 prisioneiros, incluindo um terço daqueles com sentenças perpétuas. O plano visa também aumentar a ajuda humanitária para os civis de Gaza, enfrentando escassez e fome. A iniciativa surge após uma série de confrontos entre Israel e militantes palestinos, que deixaram milhares de mortos e reféns desde outubro de 2023. O Secretário de Estado dos EUA, Antony Blinken, se envolveu em esforços diplomáticos intensificados para alcançar uma trégua duradoura. Assim, com essa notícia, o petróleo teve uma leve alta. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Ora, ora, mais uma vez estamos aqui curtindo uma pequena alta, enquanto Wall Street dá uma emburrada, os títulos nos EUA caem, as empresas seguem divulgando resultados mistos e aqui no Brasil a política bombando. Por outro lado, a gente tem empresa dando tchau pra Bolsa de Valores, o Brasil no meio da treta do pessoal que resolveu brigar por causa do petróleo dos outros e agora tá lá segurando a cerquinha pra ninguém pisar no nosso quintal (mas quem sabe pra ajudar um dos lados, né?) E, por fim, a baguncinha de sempre na política. Todo mundo metendo o louco, dando uma de tigrão, mas depois tudo cheio de conchavos para manter o fiscal enquanto solta dinheiro para os interesses alheios! Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: +0,32% Dia 05/02/2024: 127.593 mas o que aconteceu no último pregão? Inicialmente já vamos falar que o agito nos mercados teve como destaque a Petrobras (PETR4) e os bancos, que mandaram bem e garantiram o positivo. O petróleo tava em alta, e os bancos, principalmente o Itaú (ITUB4), soltaram os resultados do 4T23, deixando a galera ligada nos dividendos. Agora, nem tudo foram flores. A Vale (VALE3) deu uma escorregada porque o minério de ferro deu uma recuada, e teve um baque nas ações da Arezzo (ARZZ3) e Soma (SOMA3) depois do anúncio da fusão delas. Criaram um monstro de R$ 12 bilhões, mas o mercado tá naquela: sobe no boato, cai no fato. Lá em Nova York, a coisa ficou meio de bico. As bolsas fecharam no vermelho, com os Treasuries (títulos do governo dos EUA) subindo. Dólar também deu uma leve subidinha… Ah, por aqui o Congresso brasileiro com os temas econômicos em alta: reformas e políticas econômicas bombando, o Lira só no recadinho maroto pro presidente. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, a lista de ações que tiveram as maiores altas dentro do Ibov: WEGE3: R$ 33,26 (2,05%) BBDC4: R$ 15,63 (2,02%) JBSS3: R$ 23,46 (2,00%) BBDC3: R$ 13,91 (1,97%) UGPA3: R$ 28,18 (1,95%) Por outro lado, as ações que mais caíram no último pregão: SOMA3: R$ 7,19 (-6,74%) COGN3: R$ 2,51 (-6,34%) AZUL4: R$ 12,91 (-5,97%) ARZZ3: R$ 59,35 (-5,49%) LWSA3: R$ 5,08 (-4,86%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: -0,14% Dia 05/02/2024: 3.328 Enquanto isso, as maiores altas do IFIX foram: BTRA11: R$ 49,31 (2,23%) MCHF11: R$ 9,26 (1,73%) BCIA11: R$ 105,6 (1,23%) HFOF11: R$ 77,3 (1,12%) RBRL11: R$ 87,44 (0,97%) Por outro lado, a lista com as maiores baixas nos Fundos Imobiliários: HTMX11: R$ 172 (-5,17%) VINO11: R$ 7,94 (-3,27%) SPXS11: R$ 9,52 (-2,21%) MCCI11: R$ 94,09 (-1,84%) JSRE11: R$ 76,51 (-1,45%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,97 (+0,20%) Euro: R$ 5,35 (+0,11%) Libra Esterlina: R$ 6,24 (-0,53%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: -0,71% S&P 500: -0,32% NASDAQ: -0,20% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,08% FTSE 100 (Inglaterra): -0,04% CAC 40 (França): -0,03% FTSE MIB (Itália): +0,76% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +0,63% Shangai (China): -1,02% KOSPI (Coreia do Sul): -0,92% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h): Bitcoin: US$ 42.997 (-0,08%) Ether: US$ 2.334 (+0,60%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.042/onça troy (-0,64%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 77,99/barril (+0,10%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 128,94/tonelada (+0,24%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL ITAÚ COM RESULTADOS POSITIVOS E RECOMPRA DE AÇÕES O Itaú (ITUB4) chegou com novidades sobre seus resultados do quarto trimestre de 2023. O lucro recorrente gerencial bateu em R$ 9,4 bilhões, subindo 22,6% em relação ao mesmo período do ano anterior. O retorno sobre patrimônio (ROE) ficou em 21,2%, praticamente estável. A margem financeira gerencial também subiu, alcançando R$ 27,134 bilhões, com um aumento de 8,6% em relação ao ano passado. E tem mais: o banco divulgou projeções para 2024. Espera-se um crescimento da margem financeira com clientes entre 4,5% e 7,5%, com a carteira de crédito total aumentando entre 6,5% e 9,5%. O custo do crédito deve ficar entre R$ 33,5 bilhões e R$ 36,5 bilhões. O resultado veio forte, hein! O Itaú tá mostrando que 2024 promete. O Itaú (ITUB4) soltou a bomba! Além dos resultados do último trimestre, anunciaram um presentão pra galera: dividendos de R$ 1,12 por ação. A grana vai cair na conta dos acionistas em 8 de março, junto com um programa de recompra de até 75 milhões de ações preferenciais. Os dividendos tão ligados à posição acionária de 21 de fevereiro de 2024 e vão render uns R$ 11 bilhões no total. Além disso, vai ter um troco pra quem já levou JCP (juros sobre capital próprio) em setembro e novembro de 2023. No fim das contas, o pessoal vai abocanhar uns R$ 1,56 por ação. E o Itaú ainda explicou que essa recompra de ações pode rolar pra otimizar o capital, dar uns bônus pros colaboradores e até pra negócios futuros. O bicho tá pegando nesse mundo financeiro! CIELO, BONS RESULTADOS E JCPS A Cielo (CIEL3) trouxe os números do 4º trimestre e tá com um sorriso largo no rosto! O lucro líquido bateu os R$ 480,8 milhões, um salto de 46,6% em relação ao mesmo período de 2022. O Ebitda também subiu 9,3%, batendo R$ 999,6 milhões. Apesar da receita líquida ter crescido só 0,6%, a margem Ebitda de 36,1% deu um empurrãozinho. E o resultado financeiro foi um tapa na negatividade, saindo de R$ 97 milhões de perda para R$ 4,9 milhões de lucro. E a Cielo resolveu agradar os acionistas! Vai distribuir R$ 410 milhões em Juros sobre Capital Próprio (JCP), algo em torno de R$ 0,15 por ação. A festa tá marcada para 30 de abril de 2024, mas só quem estiver na lista até 15 de março vai ganhar o convite. Tá chique, hein? RECOMPRA DE AÇÕES O Santander (SANB11) tá com uma novidade quentinha: aprovou um programa de recompra de até 36,2 milhões de units, representando cerca de 1% do capital social da empresa. A compra vai rolar nos próximos 18 meses, até 6 de agosto de 2025. A ideia por trás disso? Maximizar o valor para os acionistas, administrar a estrutura de capital com eficiência e dar uma força para o pagamento de administradores, gerentes e outros. As units serão adquiridas na B3, enquanto os ADRs serão comprados na Bolsa de Valores de Nova Iorque (NYSE). A festa da recompra tá só começando, hein! NATURA E AVON, QUAL VAI SER? A Natura tá de olho em uma possível separação da Avon. Querem criar duas empresas diferentes, cada uma tocando sua parada. O motivo? Acham que juntas não tão gerando o valor esperado, principalmente depois de venderem outras marcas. Se a parada rolar, a Natura foca em ser a número um na beleza global, mantendo o foco em sustentabilidade. Por outro lado a Avon continua seu legado de inovação em beleza pelo mundo. Eles dizem que, se der certo, cada uma vai ter seu próprio plano de negócio, chefia independente e vão mirar no valor a longo prazo. SOQUINHOS A galera da Cielo tá fechando o capital da empresa, saca só! BB e Bradesco tão na jogada com uma OPA, oferecendo R$5,35 por ação. Eles tão de olho em mudar o registro da empresa e sair do Novo Mercado da B3. Ah, e o BB tá pensando em pegar até 49,99% do bolo, enquanto o resto fica pro Bradesco. E no mundo dos investimentos, tem também a Energisa investindo uma grana alta em 2024, a PetroReconcavo tá terminando uma recompra e a Azul já tá marcando os títulos lá fora. EXTERIOR NVIDIA E A COTAÇÃO CADA VEZ MAIOR A Nvidia está em destaque novamente! Suas ações atingiram um novo pico depois que o Goldman Sachs elevou o preço-alvo para os papéis da empresa. Com a expectativa de um grande impulso em seus ganhos com o avanço da inteligência artificial (IA), as ações da Nvidia subiram cerca de 4% para 689,21 dólares, adicionando aproximadamente 70 bilhões de dólares à sua capitalização de mercado. O Goldman Sachs agora tem um preço-alvo de 800 dólares para as ações da Nvidia, o terceiro mais alto entre os analistas norte-americanos que cobrem a ação. Isso representa uma alta de 21% em relação aos níveis atuais. O banco também elevou suas estimativas para o balanço do ano inteiro de 2025-2026 para a Nvidia em 22% em média, citando sinais de demanda robusta de servidores de IA e melhoria no fornecimento de unidades de processamento gráfico. Com essas projeções otimistas, os investidores estão de olho nos resultados que serão divulgados em 21 de fevereiro, com expectativas de um lucro por ação no quarto trimestre de 4,51 dólares e uma receita de 20,19 bilhões de dólares. RESULTADO DO MCDONALD’S INFLUENCIADO PELO ORIENTE MÉDIO No quarto trimestre, o McDonald’s relatou os seguintes dados em comparação com as expectativas de Wall Street: Lucro por ação ajustado: US$ 2,95, superando as expectativas de US$ 2,82. Receita: US$ 6,41 bilhões, abaixo das expectativas de US$ 6,45 bilhões. Além disso, o lucro líquido no quarto trimestre foi de US$ 2,04 bilhões, ou US$ 2,80 por ação, em comparação com US$ 1,9 bilhão, ou US$ 2,59 por ação, um ano antes. O McDonald’s teve resultados mistos no quarto trimestre, superando as estimativas de lucro, mas perdendo na receita devido ao conflito no Oriente Médio, que afetou suas vendas na região. Embora tenha relatado lucro líquido de US$ 2,04 bilhões, suas vendas globais em lojas abertas há mais de um ano cresceram apenas 3,4%, abaixo das expectativas. A empresa enfrentou desafios especialmente no Oriente Médio, com queda nas vendas devido a boicotes e fechamentos temporários de lojas. No entanto, a empresa está otimista em relação ao crescimento futuro, planejando abrir mais de 2.100 novos restaurantes em 2024. A empresa caiu 3,73% após informar crescimento nas vendas globais de mesmas lojas abaixo das previsões dos analistas. CATERPILLAR SURPREENDEU COM DADOS ACIMA DO ESPERADO Por outro lado, a Caterpillar teve uma alta de 2% após anunciar dados mistos no quarto trimestre. Apesar da receita levemente abaixo do esperado, a empresa registrou um lucro por ação superior às expectativas: – As vendas e receitas do quarto trimestre de 2023 aumentaram 3%, totalizando US$ 17,1 bilhões, em comparação com US$ 16,6 bilhões no quarto trimestre de 2022. – A margem de lucro operacional foi de 18,4% no quarto trimestre de 2023, em comparação com 10,1% no quarto trimestre de 2022. – O lucro por ação do quarto trimestre de 2023 foi de US$ 5,28, em comparação com US$ 2,79 no quarto trimestre de 2022. – As vendas e receitas do ano inteiro de 2023 foram de US$ 67,1 bilhões, um aumento de 13% em relação a US$ 59,4 bilhões em 2022. – A margem de lucro operacional foi de 19,3% em 2023, em comparação com 13,3% em 2022. – O lucro por ação do ano inteiro de 2023 foi de US$ 20,12, em comparação com US$ 12,64 em 2022. A Caterpillar também relatou um forte fluxo de caixa operacional de US$ 12,9 bilhões durante o ano, e encerrou o ano com US$ 7,0 bilhões de caixa corporativo. A empresa retornou US$ 7,5 bilhões aos acionistas por meio de recompra de ações e dividendos em 2023. NINTENDO E A PREVISÃO DE VENDAS A Nintendo tá com tudo, aumentou a previsão de vendas do Switch pra 15,5 milhões de unidades. Eles tão surfando na onda do sucesso do “Super Mario Bros. Filme” e do jogo Zelda, que tão mantendo o interesse naquele console que já tá há quase sete anos no mercado. Ah, e falando em futuro, os investidores tão de olho se a Nintendo vai lançar um sucessor do Switch em breve. Parece que as ações da empresa tão subindo, porque tão botando fé que vem coisa nova por aí. No mais, a Nintendo também tá esperando uma grana boa em vendas pra esse ano fiscal. Além disso, os dados mostram que a Nintendo aumentou sua previsão de vendas do console Switch para 15,5 milhões de unidades no atual ano fiscal. No trimestre de outubro a dezembro, a empresa teve vendas líquidas de 598,6 bilhões de ienes (cerca de US$ 4 bilhões), superando as expectativas do mercado. O lucro líquido foi de 136,7 bilhões de ienes, um aumento de 18% em relação ao ano anterior. Com o sucessor do Switch que pode ser lançado este ano é possível que haja aumento das expectativas dos investidores em relação à empresa. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL MAIS CARNE PARA O CANADÁ O Brasil está ampliando suas exportações de carne bovina para o Canadá. O governo recebeu autorização para enviar carne de regiões reconhecidas como livres de febre aftosa sem vacinação. Estados como Acre, Paraná, Rio Grande do Sul, Rondônia, parte do Amazonas e Mato Grosso estão na lista. Isso é um avanço e tanto para o setor agropecuário brasileiro, reforçando nossa posição no mercado global. Vamos torcer para que essa parceria se fortaleça ainda mais! UM RINGUE DE BILHÕES O presidente da Câmara, Arthur Lira, mandou ver em seu discurso de abertura do ano legislativo (uma semana antes do carnaval…). Disse que o parlamento não vai ficar de bobeira e nem deixar a peteca cair por causa das eleições municipais ou por essas fofocas sobre quem vai sentar na cadeira de presidente da Casa. Mas, é claro, ele não deixou barato e mandou umas indiretas para o governo também. Tipo, “Não menosprezem a gente aqui, não. A gente tá de olho e tá firme e forte pra fazer o que tem que ser feito”. E não para por aí, não. Lira botou mais lenha na fogueira falando que o orçamento é coisa de todo mundo, não só do governo, e que tem um monte de coisa que não pode voltar atrás sem passar pelo crivo deles no congresso. Ou seja, vão ficar na linha da boa política, mas não vai ser moleza pro governo se quiser bancar o durão. E pra este ano, a turma já tá de olho nas reformas, especialmente na tributária e na administrativa. Ah, e tem mais um monte de pauta verde e tecnológica na jogada. Ou seja, o circo tá armado, e a gente vai ficar de olho pra ver qual vai ser o primeiro palhaço a cair do picadeiro (É claro que é o contribuinte). BRASIL, FRONTEIRA E O BALAIO DE GATO Eita, teve um rolo na fronteira com a Venezuela e Guiana, saca só! As Forças Armadas mandaram reforços por lá por causa de uma treta pela região de Essequibo. A Venezuela tá de olho nesse pedaço da Guiana, especialmente agora que descobriram petróleo e gás por lá. O Exército brasileiro tá enviando blindados e tropa pra reforçar a fronteira. Tem Cascavéis, Guaranis e Guaicurus no meio, uns veículos pesados e tal. Tudo isso porque a Venezuela tá reivindicando Essequibo, e o Brasil não quer deixar eles usar nosso território em Roraima pra invadir. Rolou uma reunião entre Brasil, Venezuela e Guiana, mas parece que as coisas ainda estão meio tensas. O Brasil até tem um plano de contingência pra barrar uma possível invasão venezuelana, mas a parada é mais na diplomacia mesmo. Por enquanto, a coisa tá meio tranquila, mas o Exército tá lá pronto pro que der e vier. Essa história de fronteira é sempre complicada, né? EXTERIOR WALL STREET EM QUEDA As bolsas de Nova York fecharam em queda nesta segunda-feira, com o Dow Jones perdendo feio depois do fechamento na sexta-feira. O ambiente de baixa propensão ao risco foi reforçado pelo presidente do Fed, Jerome Powell, que afastou ainda mais as chances de uma redução da taxa de juros em março. FALANDO EM JUROS E FED… Parece que os rendimentos dos títulos do Tesouro estão caindo, e isso está acontecendo porque persistem incertezas sobre os cortes nas taxas de juros nos Estados Unidos. O rendimento do Tesouro de 10 anos caiu para 4,1462%, enquanto o rendimento do Tesouro de 2 anos ficou em 4,4494%. Enquanto isso, essa queda nos rendimentos ocorre em meio a preocupações sobre o cronograma dos cortes nas taxas de juros pelo Federal Reserve. Alguns esperavam cortes já em março, mas recentes comentários do presidente do Fed, Jerome Powell, sugerem que isso pode não acontecer tão cedo. Powell destacou que os cortes provavelmente ocorrerão este ano, mas o ritmo será mais lento do que o esperado pelos mercados. Isso levou os investidores a reconsiderarem suas expectativas em relação aos cortes nas taxas de juros. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Hoje começamos a semana antes do Carnaval, com os dados do último pregão sobrevivente ao Payroll, mas não é só isso, não. Enquanto o povo se desespera com os dados que podem fazer o Fed repensar a política de juros, a gente tem os resultados das empresas brasileiras e americanas mostrando a que vieram. Por outro lado, o Haddad aqui tá suando a camisa para fazer acontecer os seus planos, afinal de contas ele precisar acertar uma para dar equilíbrio em alguns pontos no Governo. Enfim, vamos ver o que temos pra hoje no meio dessa loucurinha toda? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 127.182 Dia 02/02/2024: -1,01% mas o que rolou no último pregão? O Ibovespa deu uma fraquejada devido aos dados bombásticos de emprego nos EUA. Acima de tudo, essa reviravolta sugere que o corte nos juros por lá pode estar mais longe do que imaginávamos, deixando o mercado na dúvida se a redução acontece em maio ou junho. Além disso, o bicho pegou ainda mais com a criação de 353 mil empregos em janeiro, muito além das previsões de 180 mil. A taxa de desemprego também fez bonito, ficando em 3,7% contra a expectativa de 3,8%. Ainda assim, os salários cresceram o dobro do esperado. Por outro lado, o título de 10 anos do Tesouro dos EUA atingiu 4,24% após esses números. Contudo, espertinhos, Wall Street fechou no verde, graças às empresas de tecnologia, especialmente a Meta. Em conclusão, parece que o Fed está segurando a onda nos cortes de juros até junho, segundo a diretora de pesquisa da Global X ETFs. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Azul (AZUL4): R$ 13,73 (+3,62%) Gerdau (GGBR4): R$ 21,47 (+2,58%) Gerdau Metalúrgica (GOAU4): R$ 10,05 (+2,38%) Carrefour (CRFB3): R$ 10,91 (+1,39%) Ez Tec (EZTC3): R$ 15,51 (+1,24%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Cogna (COGN3): R$ 2,68 (-6,94%) Casas Bahia (BHIA3): R$ 7,20 (-6,01%) Petrorecôncavo (RECV3): R$ 21,96 (-4,77%) Magalu (MGLU3): R$ 1,97 (-4,37%) Locaweb (LWSA3): R$ 5,34 (-3,96%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.333 Dia 02/02/2024: +0,37% Enquanto isso, as maiores altas foram: HTMX11 - R$ 159,25 (+8,02%) VINO11 - R$ 7,48 (+6,15%) JSRE11 - R$ 75,00 (+2,00%) OUJP11 - R$ 98,85 (+1,92%) RZAT11 - R$ 93,84 (+1,89%) Por outro lado, as maiores baixas: BCIA11 - R$ 109,06 (-3,17%) HGFF11 - R$ 89,13 (-1,80%) RBRX11 - R$ 9,59 (-1,67%) HGPO11 - R$ 289,97 (-1,37%) VSLH11 - R$ 3,99 (-1,25%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,96 (+1,09%) Euro: R$ 5,34 (+0,02%) Libra Esterlina: R$ 6,27 (+0,21%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,35 S&P 500: +1,07% NASDAQ: +1,74% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,35% FTSE 100 (Inglaterra): -0,09% CAC 40 (França): +0,05% FTSE MIB (Itália): +0,09% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +0,41% Shangai (China): -1,46% KOSPI (Coreia do Sul): +2,87% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h55): Bitcoin: US$ 43.112 (+0,40%) Ether: US$ 2.323 (+0,97%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.056/onça troy (-0,72%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 77,91/barril (-0,99%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 128,67/tonelada (-3,05%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL BTG PACTUAL SOBREVIVENDO AOS PERRENGUES Parece que o BTG Pactual está nadando em águas lucrativas! Mesmo com alguns perrengues, como o calote da Americanas, o banco registrou um lucro líquido recorde de R$ 2,847 bilhões no último trimestre de 2023. Isso representa um aumento de 61% em comparação com o mesmo período de 2022. O ROE também deu um salto para 23,4%. O BTG tem destaque para os empréstimos a empresas, além da área de tesouraria também estar mandando bem, com uma receita de R$ 1,407 bilhão. E olha só, até a captação líquida de dinheiro novo foi pra conta do BTG, somando R$ 205 bilhões em 2023. Além disso, a parte de gestão de fortunas e a plataforma digital também contam com R$ 713,1 bilhões em ativos. DINHEIRO NO BOLSO Banco Mercantil (BMEB3): Valor: R$ 96,4 milhões Tipo: Juros sobre capital próprio (JCP) e Dividendos Data de pagamento: 7 de fevereiro de 2024 Data base: 31 de janeiro de 2024 Quero-Quero (LJQQ3): Valor: R$ 31,5 milhões Tipo: JCP Data de pagamento: 8 de fevereiro de 2024 Data base: 2 de janeiro de 2024 Santander (SANB11): Valor: R$ 1,5 bilhão Tipo: JCP Data de pagamento: 8 de fevereiro de 2024 Data base: 22 de janeiro de 2024 Vulcabras (VULC3): Valor: R$ 245,1 milhões Tipo: Dividendos Data de pagamento: 8 de fevereiro de 2024 Data base: 26 de janeiro de 2024 Plano & Plano (PLPL3): Valor: R$ 100 milhões Tipo: Dividendos Data de pagamento: 8 de fevereiro de 2024 Data base: 19 de janeiro de 2024 Technos (TECN3): Valor: R$ 10,2 milhões Tipo: JCP Data de pagamento: 9 de fevereiro de 2024 Data base: 2 de fevereiro de 2024 JHSF (JHSF3): Valor: R$ 20,8 milhões Tipo: Dividendos Data de pagamento: 9 de fevereiro de 2024 Data base: 1 de fevereiro de 2024 BB SEGURIDADE TEM LUCRO LÍQUIDO 13% MAIOR NO 4T23 A BB Seguridade (BBSE3) divulgou resultados positivos para o quarto trimestre de 2023, com um lucro líquido de R$ 2,05 bilhões, representando um aumento de 13,7% em relação ao mesmo período de 2022. A empresa também anunciou a distribuição de R$ 2,455 bilhões em dividendos aos acionistas, equivalente a R$ 1,25548194703 por ação. A projeção para 2024 inclui um crescimento de 5% a 10% no resultado operacional não decorrente de juros e um aumento de 8% a 13% nos prêmios emitidos pela BrasilSeg. Além do lucro líquido de R$ 2,05 bilhões no quarto trimestre de 2023, a BB Seguridade (BBSE3) apresentou os seguintes destaques: Participações e Resultado Financeiro: O resultado das participações totalizou R$ 2,05 bilhões no último trimestre de 2023, representando um aumento de 13,6% em comparação com o mesmo período de 2022. O resultado financeiro consolidado da BB Seguridade e de suas investidas foi de R$ 453 milhões, uma redução de 0,8% em relação ao mesmo trimestre de 2022. Prêmios Emitidos da Brasilseg: Houve uma queda de 1,2% nos prêmios emitidos da Brasilseg em comparação com o quarto trimestre de 2022. A redução nos prêmios foi explicada pela retração nos ramos agrícola (-25,5%), penhor rural (-7,9%), e vida (-2,1%). Resultados Operacionais: O resultado operacional não decorrente de juros cresceu 17%, impulsionado por reversões de provisões de sinistros a liquidar e despesas relacionadas. Arrecadação com Títulos de Capitalização: Houve uma queda de 0,6% na arrecadação com títulos de capitalização, devido à menor quantidade de títulos vendidos, parcialmente compensada pelo maior ticket médio. Receita com Cota de Carregamento: A receita com cota de carregamento contraiu 6,8%, influenciada pela redução na cota de carregamento média, devido à maior participação de títulos de pagamento único com prazo mais curto. Patrimônio Líquido: O patrimônio líquido da BB Seguridade encerrou o quarto trimestre de 2023 em R$ 9,112 bilhões, representando um aumento de 20% em comparação com o mesmo período do ano anterior. Projeções para 2024: A empresa projetou um crescimento de 5% a 10% no resultado operacional não decorrente de juros e um aumento de 8% a 13% nos prêmios emitidos pela BrasilSeg para 2024. SOQUINHO Arezzo&Co e Grupo Soma fecharam os termos da esperada fusão, que será oficialmente anunciada hoje. De antemão, a operação será realizada por meio da troca de ações, com os acionistas da Arezzo&Co ficando com 54% da empresa combinada, e os acionistas do Grupo Soma detendo os restantes 46%. Acima de tudo, Alexandre Birman, CEO da Arezzo, será nomeado CEO da nova empresa, enquanto o CEO do Soma, Roberto Jatahy, continuará à frente das marcas da empresa. Além disso, a fusão criará uma das maiores empresas de moda da América Latina, com R$ 12 bilhões em receita. EXTERIOR CHEVRON E O RESULTADO DO 4º TRIMESTRE A Chevron (CVX) apresentou resultados mistos no último trimestre. Antes de mais nada, embora tenha relatado uma receita de US$ 47,18 bilhões para o trimestre encerrado em dezembro de 2023, representando uma queda anual de 16,5%, o EPS (ganho por ação) foi de US$ 3,45 para o mesmo período, comparado a US$ 4,09 há um ano. A receita relatada ficou abaixo da estimativa de consenso de Zacks de US$ 52,59 bilhões, representando uma surpresa negativa de -10,29%. Por outro lado, o EPS (ganho por ação) superou as expectativas, com uma surpresa positiva de +4,86%, tendo a estimativa de consenso do EPS sendo de US$ 3,29. Em seguida, os investidores costumam analisar métricas-chave, como mudanças na receita e ganhos ano após ano, para determinar o próximo passo. Além disso, o desempenho da Chevron é detalhado em várias métricas, incluindo produção de petróleo e gás em diferentes regiões, vendas de produtos refinados e receitas operacionais. Em conclusão, enquanto a receita da Chevron teve uma queda significativa, o desempenho do EPS superou as expectativas. Portanto, vários outros indicadores foram analisados para fornecer uma visão mais abrangente da saúde financeira da empresa. CHEVROLET TÁ CHEGANDO COM TUDO A empresa cai investir R$ 7 bilhões pra dar uma repaginada geral nos carros, desde os modelos de entrada até os elétricos aqui no Brasil. Eles tão apostando nos híbridos flex e querem renovar a linha completa, com motores mais modernos e tecnologias inovadoras. A galera da GM convenceu a matriz que o Brasil é território ideal pra carros híbridos, diferente da ideia global que era pular direto pros elétricos. Vai ter novidade nos Onix, Onix Plus, Tracker, S10 e Trailblazer, com visual renovado e tecnologias top. E não para por aí, eles tão trazendo importados elétricos, como a Chevrolet Silverado e os modelos 100% elétricos Equinox EV e Blazer EV. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL HADDAD NA FORÇA DO ÓDIO O ministro da Fazenda, Fernando Haddad, tá botando pra quebrar nesse retorno do Congresso. A ideia é avançar com propostas econômicas importantes, tipo uma MP que reonera 17 setores da economia. Ele também tá de olho em aumentar a arrecadação federal e acabar com o déficit fiscal. Enquanto isso, a equipe econômica tá a todo vapor trabalhando em leis complementares da reforma tributária e tem até proposta pra mudar a faixa de isenção do Imposto de Renda. O jogo tá duro, com pelo menos sete propostas em foco, mas o Haddad parece estar pronto pra enfrentar os desafios. TARCÍSIO E LULA O governador de São Paulo, Tarcísio de Freitas, anunciou que a privatização da Emae (Empresa Metropolitana de Águas e Energia S.A.) está prevista para o primeiro semestre deste ano. No entanto, em relação à desestatização da Sabesp, que é consideravelmente maior, Tarcísio não forneceu uma previsão clara, limitando-se a dizer: "Emae, sim. Sabesp vamos ver." A venda da Emae é vista como um teste para avaliar o apetite do mercado para a Sabesp, uma das maiores empresas de saneamento do mundo. A expectativa é de que a privatização da Sabesp seja realizada por meio de uma capitalização, semelhante ao processo da Eletrobras. O evento também marcou a parceria para a construção do túnel imerso que ligará Santos ao Guarujá, com investimentos previstos de R$ 5,8 bilhões em uma parceria público-privada. e não é só isso O BNDES anunciou a liberação de R$ 1,35 bilhão para financiar a construção do trecho norte do Rodoanel, em São Paulo. O presidente Lula da Silva antecipou o anúncio durante o evento de obras do túnel Santos-Guarujá. Este trecho é crucial para completar a ligação das principais rodovias que chegam à capital paulista. O investimento faz parte de uma parceria público-privada (PPP) com a concessionária Rodoanel Norte SPE S.A., e a participação total do governo paulista nas obras é de R$ 1,5 bilhão. O trecho norte reduzirá o tráfego na Marginal Tietê e otimizará o deslocamento entre rodovias, beneficiando o transporte de cargas e automóveis. SOQUINHOS Boletim Focus sairá amanhã novamente, os servidores do Banco Central ainda mantém a operação-padrão para reivindicar melhores condições. EXTERIOR OS DESAFIOS NA TURQUIA Na Turquia, houve um salto gigante na inflação, o maior desde agosto. Em janeiro, a inflação subiu expressivos 6,7%, chegando a quase 65% em comparação ao ano anterior. De acordo com a alta dos alimentos, bebidas, transporte e habitação, enquanto roupas ficaram um pouco mais baratas. No entanto, vale lembrar que esse aumento é atribuído a um grande aumento no salário mínimo determinado pelo governo turco. Por outro lado, o banco central está tentando reduzir a inflação com aumentos nas taxas de juros. Contudo, a moeda do país já caiu consideravelmente em relação ao dólar nos últimos anos. Além disso, recentemente, a governadora do banco central renunciou, alegando uma campanha de difamação e a necessidade de proteger sua família. Em suma, agora o novo governador pode precisar intensificar os esforços para controlar a inflação. DADOS DO PAYROLL BAGUNÇARAM O MERCADO Desempregados: Redução de 6,3 milhões para 6,1 milhões de pessoas. Participação na Força de Trabalho: 62,5% em janeiro, sem alteração mensal. Setores com Ganho de Emprego: Serviços profissionais e empresariais, cuidados de saúde, comércio varejista e assistência social. Setores com Perda de Emprego: Indústria de mineração e extração de petróleo e gás. Remuneração: Salário Médio por Hora: Aumentou 19 centavos (0,6%) para US$ 34,55. Variação Anual no Salário Médio por Hora: Crescimento de 4,5%. O relatório mostra um desempenho robusto no mercado de trabalho dos EUA em janeiro, superando as expectativas de criação de empregos. A estabilidade na taxa de desemprego e o crescimento salarial também são destacados. em outras palavras... De acordo com as últimas observações, o mercado de trabalho nos Estados Unidos apresenta um cenário aquecido no início deste ano, superando significativamente as projeções. Essa confirmação enfraqueceu a crença de parte do mercado de que o Federal Reserve (Fed) poderia iniciar um ciclo de cortes nos juros em março. Por outro lado, o relatório robusto do payroll, que indica a criação de empregos fora do setor agrícola, surpreendeu ao mostrar um número muito superior às expectativas, adicionando 126 mil novas vagas aos dados revisados de novembro e dezembro. O aumento salarial também se destacou, impulsionado pelo setor de serviços, reforçando a perspectiva de um mercado de trabalho sólido. Diante desse quadro, analistas acreditam que a Fed deve adotar uma postura de espera até junho; momento em que poderiam começar os cortes nos juros. Essa visão é respaldada pela contínua pressão inflacionária e pelo discurso recente do presidente do Fed, Jerome Powell, que enfatizou a necessidade de mais evidências sobre a convergência da inflação para a meta antes de considerar ajustes na política monetária. Em suma, o mercado reagiu às projeções, assim como a plataforma CME mostra uma redução significativa, com apenas 21% de probabilidade de cortes de juros em março após a divulgação do payroll. SOQUINHOS A Arábia Saudita tá indo com tudo pra ser o rei da tecnologia no Oriente Médio! Eles tão de olho na inteligência artificial (IA) e querem liderar nisso nos próximos seis anos. Imagina, sair da dependência de combustíveis fósseis e investir pesado em tecnologia. Já até deram cidadania pra um robô em 2017, a Sophia, que disse que quer usar a IA pra melhorar a vida dos humanos. Agora, eles tão focados em desenvolver supercomputadores e serem players gigantes no mercado de IA. Os mercados asiáticos fecharam mistos, com as bolsas chinesas estendendo as perdas da semana passada, apesar de dados indicarem expansão no setor de serviços. O índice Xangai Composto caiu 1,02%, enquanto o Shenzhen Composto teve uma queda de 3,93%, ampliando as perdas da última semana. O mau humor persiste devido a dúvidas sobre a recuperação da economia chinesa, apesar das recentes medidas de estímulo anunciadas por Pequim. Outras bolsas asiáticas fecharam sem direção única, com destaque para o avanço do Nikkei em Tóquio. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Começamos o mês de fevereiro com alta no primeiro pregão, tudo maravilha, hoje já tem Payroll, e aí, será que vem coisa boa? A gente sabe que é disso que o Fed depende, entre outros dados para definir a taxa de juros e isso acaba impactando a gente aqui. Por outro lado, temos resultados de Apple, Meta, Amazon, além de notícias não muito agradáveis para o bolso do brasileiro e para a Wallet de alguns aí que a Receita Federal descobriu que não declarou umas moedinhas. Mas vamos ver o que rolou no último pregão, além da opinião do FMI sobre o plano do Milei e as mudanças sobre CRIs e CRAs? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 128.481 Dia 01/02/2024: +0,57% mas o que rolou de fato no último pregão? O Ibovespa deu uma melhorada depois das decisões de política monetária nos EUA e Brasil. O Fed manteve os juros nos EUA, esfriando as expectativas do mercado. No Brasil, o Copom cortou mais 0,50 ponto na Selic, que agora tá em 11,25%. Até vocês já sabem. O pessoal do mercado tá otimista, mesmo com as perdas de quase 5% do Ibovespa em janeiro. Se tiver juros baixos nos EUA e no Brasil: bom pra ações brasileiras em 2024. No vaivém das ações, Casas Bahia começou fevereiro em queda, Petrobras subiu 2,77%, mas a Vale caiu de novo. Embora o Ibovespa tenha encerrado janeiro meio na "bad", a galera segue confiante. Por fim, lá fora o Petróleo teve queda de mais de 2%, refletindo negociações sobre Gaza. Nos EUA, ações se recuperaram, mas teve queda de bancos regionais, o que gerou preocupações. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: GPA (PCAR3): R$ 4,18 (+6,91%) CVC Brasil (CVCB3): R$ 3,06 (+5,15%) Carrefour (CRFB3): R$ 10,76 (+3,36%) Petrobras (PETR4): R$ 41,57 (+2,77%) BRF (BRFS3): R$ 14,33 (+2,72%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Grupo Casas Bahia (BHIA3): R$ 7,66 (-2,92%) 3R Petroleum (RRRP3): R$ 26,71 (-2,45%) Marfrig (MRFG3): R$ 9,20 (-2,23%) Alpargatas (ALPA4): R$ 8,40 (-2,10%) Bradespar (BRAP4): R$ 22,34 (-1,97%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.320 Dia 01/02/2024: -0,39% Enquanto isso, as maiores altas foram: RCRB11: R$ 158,02 (2,68%) SPXS11: R$ 9,30 (1,72%) BROF11: R$ 57,04 (1,68%) VIUR11: R$ 7,75 (1,29%) TGAR11: R$ 122,44 (1,18%) Por outro lado, as maiores baixas: HTMX11: R$ 168,70 (-5,61%) HGRU11: R$ 138,78 (-2,13%) BRCR11: R$ 61,09 (-1,96%) JSAF11: R$ 103,04 (-1,73%) MCHF11: R$ 9,28 (-1,61%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,91 (-0,73%) Euro: R$ 5,34 (-0,24%) Libra Esterlina: R$ 6,26 (-0,29%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,97% S&P 500: +1,19% NASDAQ: +1,30% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,26% FTSE 100 (Inglaterra): -0,11% CAC 40 (França): -0,89% FTSE MIB (Itália): -0,18% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -0,76% Shangai (China): -0,64% KOSPI (Coreia do Sul): +1,82% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h40): Bitcoin: US$ 43.066 (+2%) Ether: US$ 2.310 (+1,89%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.071/onça troy (+0,18%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 78,70/barril (-3,68%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 132,67/tonelada (-1,82%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL PETROBRAS NADANDO NO DINHEIRO A Petrobras soltou as datas dos resultados do último trimestre de 2023. O relatório de produção vai sair em 8 de fevereiro, enquanto os números financeiros serão divulgados em 7 de março. A empresa tá bombando no mercado, valendo R$ 551,23 bilhões, graças à alta do petróleo e previsões boas para grana e dividendos. O Bradesco BBI prevê uns US$ 4 bilhões de dividendos mínimos e mais US$ 5 bilhões complementares em 2023, pagos em 2024. A DASA QUER SAIR VENDENDO POR AÍ A Dasa, empresa de saúde, está considerando opções estratégicas, como a venda de uma parte ou controle, segundo a Bloomberg. O mercado pode reagir positivamente, vendo a possibilidade de redução da dívida da empresa. No entanto, os analistas destacam que ainda há muitas incertezas sobre as opções disponíveis. A Rede D’Or é mencionada como uma possível interessada, mas não há confirmação oficial. Há quem veja a notícia como positiva para ativos com desalavancagem financeira, mas alerta aí para a variedade de implicações possíveis. A Dasa encerrou o terceiro trimestre de 2023 com uma relação dívida líquida/Ebitda de 3,8 vezes. Analistas apontam que a venda de parte dos ativos poderia atrair interesse de grupos hospitalares, enquanto a venda de uma participação minoritária poderia interessar a seguradoras de saúde. Portanto, a venda do controle seria mais complexa, impactando o mercado em cidades-chave do Brasil. ONCOCLÍNICAS NO LUCRO DIRETÃO A Oncoclínicas, maior grupo de tratamento de câncer na América Latina, tá lucrando muito, com R$ 149,3 milhões só no último trimestre. E olha que é o quinto trimestre consecutivo de lucro. Eles tão crescendo organicamente, aumentando o número de tratamentos (+14,4%) e comprando várias empresas desde o IPO em 2021. Agora têm 143 unidades em 38 cidades brasileiras. A empresa tá investindo pesado em fusões e aquisições, expandindo parcerias com a Unimed e o Dana-Farber Cancer Institute. Eles inauguraram o primeiro Cancer Center fora dos EUA em Belo Horizonte. O CEO, Bruno Ferrari, tá todo feliz com o modelo de negócio deles, prometendo crescimento médio de 20% ao ano. Eles tão focados em ciência e tecnologia, investindo em genômica, inteligência artificial e parcerias com instituições estrangeiras. Recentemente, anunciaram um investimento de R$ 145 milhões em um novo centro de tratamento em Goiânia e fecharam parcerias de longo prazo com o Grupo Santa Lúcia e Unimed Recife. Os números de 2022 foram incríveis, com receita líquida de R$ 4,1 bilhões e lucro líquido de R$ 114 milhões. Em 2023, no terceiro trimestre, a receita bruta já atingiu R$ 1,5 bilhão, com lucro líquido de R$ 149,3 milhões. Eles tão investindo pesado e prometem continuar crescendo nos próximos anos. TIRA A JAQUETA, PÕE A JAQUETA Ah, olha só quem resolveu praticar o "kara-invest"! A BlackRock. Ela tá fazendo a dança da jaqueta com as ações da Lojas Renner, viu? Primeiro, eles vendem, aí você pensa: "Tirou a jaqueta." Mas não, dois dias depois, eles compram de novo, aí você fala: "Colocou a jaqueta de volta." Que confusão, né? Agora a BlackRock tem um monte de ações da Renner, tipo 144 milhões e uns quebrados. Isso é tipo mais de 15% do bolo todo da Renner, segundo o comunicado que eles mandaram pro mercado. Além disso, eles têm uns negócios derivativos aí, uns papéis que representam mais de 1%. Essa BlackRock é cheia dos truques, hein? Não faz mais de dois dias que anunciou a venda, agora a compra. Ah, detalhe importante: a BlackRock diz que é tudo só investimento, nada de querer mandar na Renner ou fazer bagunça na administração. Nada de querer ser o sensei do mercado, só investidor mesmo. Bem Karatê Kid, né? "Tira a jaqueta, coloca a jaqueta." Quem sabe a BlackRock não está treinando um golpe novo nas finanças? (brincadeirinha...) SOQUINHOS No radar corporativo, a Gerdau concluiu a venda da participação na joint-venture Gerdau Metaldom, enquanto o Grupo Casas Bahia nega, por enquanto, qualquer definição sobre captação de recursos por meio de debêntures. Unifique aprova pagamento de Juros sobre Capital Próprio (JCP) de R$20 milhões. Fidelity adquire 5,05% das ações ordinárias da Yduqs. Livetech da Bahia aprova eleição de novo Diretor de Relações com Investidores e Diretor Financeiro. Totvs adquire Quiver por R$115 milhões. Taesa recebe Licença de Instalação para concessão Pitiguari. O Itaú Unibanco anunciou que emitiu R$ 1 bilhão em letras financeiras para comprar um "empreendimento imobiliário". Dessas, R$ 530 milhões vencem em fevereiro de 2034 e R$ 470 milhões em fevereiro de 2039. O banco informou que as letras têm opção de recompra a partir de 2029 e 2034, respectivamente. EXTERIOR RESULTADOS POSITIVOS E OS ÍNDICES FUTUROS Nos Estados Unidos, os índices futuros reagem aos resultados positivos da Meta, Apple e Amazon. A Meta surpreendeu os analistas, impulsionando suas ações em 15%, enquanto a Apple teve queda de 3% devido a uma diminuição nas vendas na China. A Amazon subiu 7%. O índice de confiança da Universidade de Michigan também será divulgado, com projeção de 78,8 pelo consenso LSEG. META VALORIZA APÓS ANÚNCIO A Meta, dona do Facebook, tá com tudo! Eles anunciaram o primeiro dividendo da empresa, e as ações tão voando alto, subiram mais de 14% no pós-mercado nos EUA. O valor de mercado da Meta aumentou uns incríveis 130 bilhões de dólares, ficando cinco vezes maior que o da Snap, sua rival menor. E olha só, Mark Zuckerberg tá todo animado, dizendo que fizeram progresso no mundo da inteligência artificial e do metaverso. Além disso, a empresa anunciou recompra de ações no valor de 50 bilhões de dólares. Ou seja, a Meta tá com grana e tá distribuindo dividendos. e os resultados? A Meta (anteriormente Facebook) teve um forte desempenho no quarto trimestre, superando as expectativas e anunciando seu primeiro dividendo. Destaques incluem: - Ganhos por ação: US$ 5,33 (esperado: US$ 4,96) - Receita: US$ 40,1 bilhões (esperado: US$ 39,18 bilhões) - Usuários ativos diários: 2,11 bilhões (esperado: 2,08 bilhões) - Usuários ativos mensais: 3,07 bilhões (esperado: 3,06 bilhões) - Receita média por usuário: US$ 13,12 (esperado: US$ 12,81) A receita do quarto trimestre cresceu 25%, alcançando US$ 40,1 bilhões, com despesas diminuindo 8% para US$ 23,73 bilhões. O lucro líquido triplicou, atingindo US$ 14 bilhões. Além disso, foi anunciado um dividendo de 50 centavos por ação e uma recompra de ações de US$ 50 bilhões. A empresa prevê vendas entre US$ 34,5 bilhões e US$ 37 bilhões para o primeiro trimestre. AMAZON SUPERA O LUCRO POR AÇÃO NO ÚLTIMO TRIMESTRE A Amazon surpreendeu no quarto trimestre, superando as expectativas dos analistas. As ações subiram mais de 8% no after-hours trading. Os resultados incluem: - Lucro por ação: US$ 1,00 (esperado: 80 centavos) - Receita: US$ 170 bilhões (esperado: US$ 166,2 bilhões) - Vendas da Amazon Web Services: US$ 24,2 bilhões (igual à expectativa) - Receita de Publicidade: US$ 14,7 bilhões (esperado: US$ 14,2 bilhões) Para o primeiro trimestre, a Amazon prevê vendas entre US$ 138 bilhões e US$ 143,5 bilhões, representando um crescimento de 8% a 13%. O CEO Andy Jassy destacou a temporada de compras recorde e o forte desempenho em 2023. A empresa demonstrou esforços bem-sucedidos para controlar custos, com um lucro líquido de US$ 10,6 bilhões, comparado a US$ 278 milhões no ano anterior. A Amazon também cortou despesas, demitindo 27.000 funcionários e encerrando apostas não comprovadas. O CFO Brian Olsavsky afirmou que a Amazon continuará investindo, mas de maneira cuidadosa, sem considerar 2024 como um ano de eficiência. A receita total no quarto trimestre cresceu 14% para US$ 170 bilhões, impulsionada pela temporada de compras e pelo Prime Day. As vendas da Amazon Web Services subiram 13%, atingindo US$ 24,2 bilhões. O crescimento da AWS diminuiu no último ano, mas a empresa acredita que os serviços de IA generativa podem gerar dezenas de bilhões de dólares nos próximos anos. A unidade de publicidade viu as vendas crescerem 27% para US$ 14,7 bilhões. Em resumo, a Amazon apresentou resultados robustos, superando as expectativas e mantendo uma perspectiva otimista para o futuro, com foco em investimentos estratégicos. RESULTADOS DA APPLE - Ações da Apple caem mais de 4% após relatório de ganhos fiscais que superaram expectativas, mas revelaram queda de 13% nas vendas na China. - Receita do iPhone cresceu quase 6%, impulsionada pelos modelos iPhone 15. - Lucrativo negócio de serviços da Apple aumentou 11%, atingindo US$ 23,11 bilhões em receita. - A Apple não forneceu orientação para o próximo trimestre. - Em contraste, a Meta (anteriormente Facebook) anunciou resultados excepcionais, superando expectativas e revelando seu primeiro dividendo. - Receita do quarto trimestre da Meta cresceu 25%, atingindo US$ 40,1 bilhões. - Lucro líquido da Meta triplicou, alcançando US$ 14 bilhões. - Dividendo de 50 centavos por ação e recompra de ações de US$ 50 bilhões anunciados pela Meta. - Perspectivas de vendas da Apple e resultados na China geram preocupações, enquanto Meta apresenta forte desempenho financeiro. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL O BOLSO DO BRASILEIRO VAI FICAR MAIS LEVE A partir de hoje, gasolina, diesel e gás de cozinha vão ficar mais caros devido ao aumento do ICMS, imposto estadual. Vários estados decidiram elevar as alíquotas de 18% para 20%, aprovado pelo Confaz em outubro. Essa é a primeira mudança desde a reforma sancionada por Bolsonaro em março de 2022. Antes, o ICMS era percentual do preço, agora é um valor fixo por litro ou quilo. As novas alíquotas são: gasolina R$ 1,37 por litro, diesel R$ 1,06 por litro, e gás de cozinha R$ 1,41 por quilo. Com base nos preços médios, a gasolina pode chegar a R$ 5,71 por litro, diesel a R$ 5,95 e o gás de cozinha a R$ 103,60 por botijão de 13 kg. O aumento visa compensar perdas de receita nos estados. INFLAÇÃO EM SÃO PAULO A inflação em São Paulo, medida pelo IPC-Fipe, subiu para 0,46% em janeiro, ultrapassando as expectativas do mercado. No acumulado dos últimos 12 meses, o índice registrou uma inflação de 2,98%, inferior aos 3,15% de 2023. O destaque ficou para o aumento nos preços de Transportes (de -1,15% em dezembro a 0,34% em janeiro), Vestuário (de -0,20% a 0,24%) e Educação (de 0,02% a 4,15%). Por outro lado, houve arrefecimento nas categorias Habitação (de 0,12% em dezembro a 0,04% em janeiro), Alimentação (de 1,64% a 1,09%), Despesas Pessoais (de 0,56% a -0,35%) e Saúde (de 0,87% a 0,40%). PAPO SÉRIO SOBRE CRIS E CRAS O Conselho Monetário Nacional (CMN) decidiu apertar as regras para emissões de títulos incentivados, como Certificados de Recebíveis do Agronegócio (CRAs) e Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs). Isso afeta empresas como Zamp (controladora do Burger King), Rede D’Or e Dasa. A nova resolução proíbe emissões desses certificados com lastro em dívidas emitidas por empresas de capital aberto não ligadas ao agronegócio ou imobiliário. Operações populares, como o CRA do Burger King e os CRIs da Rede D’Or, não serão mais permitidas. Dessa forma a mudança tem um grande impacto no mercado, especialmente em operações de reembolso, que também eram permitidas anteriormente. O Ministério da Fazenda e o Banco Central afirmam que as alterações visam corrigir distorções no sistema tributário brasileiro e aumentar a arrecadação. A decisão do CMN afeta títulos do setor imobiliário (CRIs, LCIs e LIGs) e do agronegócio, buscando garantir que esses instrumentos sejam usados de maneira eficiente nos setores correspondentes. A proibição não se aplica, no entanto, a CRIs e CRAs já distribuídos ou cujas ofertas de distribuição pública já foram registradas junto à Comissão de Valores Mobiliários (CVM). Assim, apenas emissões futuras serão impactadas. O CMN busca aumentar a eficiência da política pública de suporte ao agronegócio e ao setor imobiliário, assegurando que esses instrumentos sejam lastreados em operações compatíveis com suas finalidades originais. A decisão foi tomada em uma reunião extraordinária do CMN. Por fim, CRIs e CRAs são opções mais sofisticadas de investimento para interessados em renda fixa, com isenção de Imposto de Renda (IR) e retornos mais atrativos, embora não tenham cobertura do Fundo Garantidor de Crédito (FGC). O Ministério da Fazenda e o BC afirmam que as mudanças buscam direcionar os recursos captados por meio desses instrumentos financeiros de forma mais eficiente para o financiamento dos setores do agronegócio e imobiliário. O LEÃO VAI MORDER UMAS CANELAS A Receita Federal descobriu que mais de 25 mil investidores de Bitcoin não declararam suas criptomoedas no Imposto de Renda do ano passado, somando mais de R$ 1 bilhão. O pessoal de São Paulo lidera o ranking dos "esquecidinhos fiscais", com mais de 8 mil pessoas. A Receita usou técnicas tradicionais e até inteligência artificial para pegar os infratores. Quem não declarou está sujeito a levar uma bela multa. Depois do campeão do Estado de São Paulo, vem o Rio de Janeiro, Minas Gerais, Rio Grande do Sul e Paraná (óh céus, óh vida!! Alguém tem o contato do Daniel Fraga aí? kkkkk tô brincando). MUDANÇA DE ENTENDIMENTO O Toffoli, ministro do STF, suspendeu multas de R$ 8,5 bilhões da Novonor (antiga Odebrecht) relacionadas ao acordo de leniência da Lava Jato (aquela operação que foi desmantelada, já que o Lula foi descondenado). Na ideia do ministro permite reavaliação dos termos e ele citou dúvidas sobre a voluntariedade da empresa no acordo (é, as empresas confessam e pagam por terem sido descobertas, caso contrário, né?). Com decisão baseada em informações da Operação Spoofing, que investiga troca de mensagens na Lava Jato, além da Novonor alegar dificuldades financeiras e suspeitar de excessos na negociação, foi mantida a suspensão da multa até análise completa do material. De acordo com a mesma ideia é que a medida foi tomada para a J&F em setembro também. Tá bom pra você ou quer mais? AGORA VOCÊ PODE CASAR E COMETER DOIS ERROS EM UM O STF decidiu que pessoas com mais de 70 anos podem escolher o regime de partilha de bens ao se casarem, tornando a separação total de bens opcional. A mudança ocorre se houver um pedido expresso registrado em cartório pelo casal. A decisão tem repercussão geral e afeta tanto casamentos quanto uniões estáveis. A discussão surgiu de um caso em que a companheira de um homem com mais de 70 anos buscava o reconhecimento da inconstitucionalidade do regime obrigatório de separação de bens, aplicando o regime de comunhão parcial. O STF considerou a autonomia e dignidade humana, vedação à discriminação contra idosos e proteção às uniões estáveis. OBS: gente, é brincadeira. Casar é bom, dividir os bens em caso de divórcio também. Ainda mais se você tá com 70 anos, construiu todo o seu patrimônio e achou alguém pra levar assim na mão grande. E se deixar o viúvo/ a viúva com bens é bom também, pra que deixar só para os filhos? hahahahahah (O Ministério do Investidor Sardinha adverte: este parágrafo contém ironias) 123 MILHAS E O MAIOR ROLO A 123 Milhas, junto com a MaxMilhas, tá no meio da treta séria. O Ministério Público de Minas Gerais e a Polícia Civil tão na cola deles numa operação chamada Mapa de Milhas e mandaram ver em 17 mandados de busca e apreensão em Belo Horizonte por suspeita de lavagem de dinheiro. O babado é que tão investigando não só lavagem de grana, mas também um esquema de estelionato, daí tamo falando de um preju milionário pra galera em todo o país. Por outro lado, a 123 Milhas tentou se defender, dizendo que já botou todos os documentos na mesa, inclusive pra Comissão Parlamentar de Inquérito das Pirâmides Financeiras. E ainda soltaram a nota que tão na correria pra quitar os débitos na recuperação judicial. E a parada tá feia pro lado deles já faz um tempo. Suspenderam uns pacotes de viagem, entraram com pedido de recuperação judicial, mas o Banco do Brasil deu uma barrada nisso. Agora, a recuperação judicial envolve não só a 123 Milhas, mas também a Maxmilhas e a Lance Hotéis, todas devendo mais de R$ 2,5 bilhões. A CPI das Pirâmides Financeiras até indicou uns 45 figurões, incluindo oito sócios da 123 Milhas. E, por fim, pra piorar, o juiz deu uma pausa no processo de recuperação judicial. Tudo isso tá causando um rebuliço no mundo dos negócios. SOQUINHO No Brasil, destaque para a produção industrial de dezembro, com previsão de aumento mensal de 0,3%. Além disso, o presidente Lula anunciará a obra do Túnel Santos-Guarujá. EXTERIOR MERCADOS GLOBAIS Os mercados globais começaram o dia no positivo, especialmente nos EUA, com os investidores aguardando os resultados do payroll, que darão pistas sobre o mercado de trabalho e a economia dos Estados Unidos. A expectativa é de criação de 180 mil empregos e uma taxa de desemprego de 3,8%, segundo o consenso LSEG. Na Ásia, os mercados fecharam sem uma direção única, com destaque para o salto de 2,87% no índice sul-coreano Kospi. Na Europa, os mercados operam em alta, encerrando uma semana agitada de resultados corporativos e decisões de bancos centrais. FMI DE OLHO NOS PLANOS DE MILEI O Fundo Monetário Internacional (FMI) apoia as reformas econômicas "ousadas" propostas pelo presidente argentino Javier Milei. O plano é considerado mais ambicioso do que os anteriores, destacando o compromisso do governo em acumular reservas internacionais e conter o financiamento da dívida pelo banco central. O FMI reconhece os desafios, citando uma herança difícil de políticas fracassadas e um cenário político e social complexo. As metas de acumulação de reservas foram ajustadas, e o programa de empréstimo de 44 bilhões de dólares foi estendido em três meses. Por um lado o FMI alerta para os riscos, mas elogia o compromisso do governo com reformas. SOQUINHOS O Bitcoin e outras criptomoedas estão em alta devido a preocupações com bancos regionais dos EUA. Ações de instituições financeiras caíram, impulsionando o Bitcoin, considerado um "porto seguro". Índices futuros dos EUA e resultados de big techs impulsionam o mercado. Nos commodities, os preços do petróleo têm leve queda, enquanto as preocupações persistem sobre a recuperação do setor imobiliário chinês, impactando negativamente o preço do minério de ferro. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Não teve muita novidade aqui no nosso Brasilzão, taxa Selic com corte de 0,5 ponto percentual, ficamos em 11,25%, agora já começa aquela coisa: saio da renda fixa? Agora é hora de comprar ações? Eita, a velha pergunta. Enquanto isso, nos EUA o Fed deu uma certa broxada na galera que só tava esperando quando viria o corte, uns até esperando que fosse agora. No entanto, tem muito mais coisa rolando, viu? Aliás, já que fechamos janeiro, vamos ver quem se deu bem no mês?? Ouça as notícias pelo nosso podcast! Já sai o episódio de hoje IBOVESPA IBOV: 127.752 Dia 31/01/2024: +0,28% mas o que rolou de fato no último pregão? O Ibovespa conseguiu se dar bem, mesmo com a forte queda nos índices americanos. Isso após a decisão do Comitê Federal de Mercado Aberto (Fomc) manter os juros dos Estados Unidos inalterados. Entretanto, mais importante que saber que os juros não foram mudados é saber: O que o comunicado do Fomc indicou: que não é apropriado reduzir os juros até que haja maior confiança de que a inflação está se movendo sustentavelmente em direção a 2%. Inclusive, o presidente do Federal Reserve (Fed), Jerome Powell, reforçou que serão necessários mais dados favoráveis para iniciar cortes nos juros, desapontando as expectativas mais otimistas do mercado. Com isso, a falta de clareza sobre a redução de juros tornou o comunicado mais negativo, e alguns operadores agora consideram a possibilidade de início de cortes em maio. Apesar do tom cauteloso do Fed, o Ibovespa fechou em alta no último pregão de janeiro, atribuído a uma correção técnica e ao desconto em ativos brasileiros ainda negociados a múltiplos historicamente baixos. Por outro lado, o dólar fechou em leve baixa frente ao real, e as taxas dos DIs encerraram em queda firme. As ações do varejo foram destaque nas altas do Ibovespa, com Grupo Soma e Arezzo liderando os ganhos após confirmarem avaliação de uma combinação de negócios. Magazine Luiza e Casas Bahia também apresentaram avanços. Entre as quedas, Santander Brasil e Raia Drogasil registraram desempenho negativo. Vale teve nova queda, enquanto a Petrobras subiu, apesar da queda do petróleo. Por fim, a expectativa sobre a decisão do Comitê de Política Monetária (Copom) do Banco Central para um novo corte de 0,50 ponto percentual na Selic, o que se confirmou mais tarde: 11,25% ao ano é nossa nova faixa. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Grupo Soma (SOMA3): +16,81% Arezzo (ARZZ3): +12,09% Magazine Luiza (MGLU3): +6,06% Cielo (CIEL3): +5,07% Locaweb (LWSA3): +4,00% Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Raia Drogasil (RADL3): -3,62% Assaí (ASAI3): -2,78% Carrefour (CRFB3): -2,07% Weg (WEGE3): -1,97% Santander (SANB11): -1,88% Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.334 Dia 31/01/2024: +0,17% Enquanto isso, as maiores altas foram: MCHF11: R$ 8,83 (5,21%) RBRP11: R$ 55,5 (3,17%) JSAF11: R$ 101,36 (2,65%) HGPO11: R$ 288,1 (2,22%) CVBI11: R$ 91,95 (2,21%) Por outro lado, as maiores baixas: HTMX11: R$ 188,3 (-9,94%) ALZR11: R$ 117,58 (-1,94%) SARE11: R$ 47,44 (-1,35%) HGCR11: R$ 107,09 (-1,2%) SNFF11: R$ 86,49 (-1,13%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,95 (+0,02%) Euro: R$ 5,35 (-0,24%) Libra Esterlina: R$ 6,28 (-0,08%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: -0,82% S&P 500: -1,63% NASDAQ: -2,23% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,40% FTSE 100 (Inglaterra): -0,47% CAC 40 (França): -0,27% FTSE MIB (Itália): +0,40% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +0,61% Shangai (China): -1,48% KOSPI (Coreia do Sul): -0,07% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h20): Bitcoin: US$ 42.242 (-0,41%) Ether: US$ 2.274 (-1,59%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.067/onça troy (+0,80%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 81,71/barril (-1,40%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,13/tonelada (-0,35%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL BALANÇO DO MÊS DE JANEIRO Desempenho do Ibovespa - O Ibovespa fechou janeiro com perdas superiores a 4%, encerrando abaixo dos 128 mil pontos. - Janeiro registrou altas mais modestas, sendo a Petrobras (PETR4) a ação com maior valorização, subindo 8,62%. Petrobras (PETR4): - A valorização da Petrobras foi impulsionada pelo avanço do preço do petróleo. - Analistas do BTG Pactual destacam uma leitura mais favorável dos riscos associados à Petrobras e a confiança dos investidores na capacidade da empresa de proporcionar bons retornos em 2024, principalmente através de dividendos e recompras de ações. - O BTG projeta pagamentos significativos de dividendos, com um rendimento estimado de 27%. Casas Bahia (BHIA3): - A ação da Casas Bahia liderou as quedas, registrando uma redução de 30,67% em janeiro. - As perspectivas para a empresa em 2024 são desafiadoras, com projeções de um ano difícil e recomendações de venda por parte do BB Investimentos. - O Banco Safra prevê um balanço fraco no quarto trimestre de 2023, com expectativa de queda de 17% nas receitas e prejuízo líquido de R$ 635 milhões. Maiores Altas: - Petrobras (PETR4): 8,62% - Petrobras (PETR3): 8,16% - Cielo (CIEL3): 7,34% Maiores Quedas: - Casas Bahia (BHIA3): -30,67% - MRV (MRVE3): -29,83% - Vamos (VAMO3): -18,87% E aí, você vai na linha da visão do povo aí ou continua olhando os resultados e investindo em empresas pelos fundamentos que elas apresentam? mas, por fim, você tem essas ações aí que tiveram o melhor desempenho em janeiro? A LATAM ESTÁ QUE NEM URUBU EM CIMA DA GOL A Latam, empresa do setor de aviação, anunciou que está em busca de aviões para fortalecer sua frota, em meio à crise enfrentada pela concorrente Gol Linhas Aéreas. Em nota, a Latam afirmou estar em contato com arrendadores e fornecedores de equipamentos há vários meses, buscando garantir a capacidade necessária para enfrentar desafios globais na cadeia de suprimentos e a escassez de aeronaves/motores. O comunicado surge após advogados da Gol alegarem que receberam cartas da Latam demonstrando interesse em discutir o possível arrendamento de aeronaves Boeing 737, apesar da Latam operar predominantemente com aeronaves Airbus. A Gol entrou com um pedido de recuperação judicial nos Estados Unidos, revelando um endividamento de R$ 20,17 bilhões e ativos não auditados de R$ 16,83 bilhões, com patrimônio líquido negativo em R$ 23,35 bilhões. FUSÃO DE MARCAS PARA COMPLETAR O LOOK O grupo Soma, proprietário das marcas Farm, Hering e Maria Filó, está em negociações para uma possível fusão com a Arezzo, detentora de marcas de calçados como Arezzo, Schutz e Anacapri. As ações de ambas as empresas dispararam após a notícia. A Arezzo emitiu um comunicado informando sobre os entendimentos com o grupo Soma para uma fusão que poderia unificar as bases acionárias em uma única empresa com governança compartilhada. O fundador da Arezzo, Alexandre Birman, seria o CEO da nova empresa, e Roberto Jatahy, co-fundador da Animale e responsável pela compra da Farm, seria o CEO da unidade de vestuário. No entanto, ambos os comunicados destacam que, até o momento, nenhum documento vinculante foi celebrado, e não há garantia da implementação da operação. MERCADO LIBRE E O PACAEMBÚ O estádio Pacaembu, localizado em São Paulo, passará a se chamar Mercado Livre Arena Pacaembu, de acordo com o contrato entre o Mercado Livre (MELI34) e a concessionária Allegra, gestora do complexo esportivo. O contrato, com duração de até 30 anos, foi anunciado como o maior na história de concessão de naming rights no futebol brasileiro, podendo superar R$ 1 bilhão ao longo do período. Desta forma, haverá exposição de marcas, espaço de mídia e benefícios relacionados ao ecossistema Mercado Livre, como a plataforma de streaming Mercado Play. Além disso, o Mercado Pago, banco digital da empresa, torna-se o meio de pagamento oficial do Pacaembu. O vice-presidente sênior do Mercado Livre no Brasil destaca a iniciativa estratégica para conectar a marca e o ecossistema de negócios a um local tão simbólico. PETROLEIRAS Em janeiro de 2024, a Petrobras (PETR4) teve o melhor desempenho no mercado brasileiro de ações, com um aumento de 8,62%. Isso foi impulsionado pelo aumento no preço do petróleo Brent e por tensões geopolíticas no Oriente Médio. Mas teve mais gente se dando bem: Outras empresas do setor de energia e petróleo, como 3R Petroleum (RRRP3) e PetroReconcavo (RECV3), também apresentaram bom desempenho. EMPRESAS AÉREAS E SEUS PROBLEMAS No último trimestre de 2023, as reclamações contra empresas aéreas no Brasil aumentaram em 9,8%, totalizando 82,5 queixas a cada 100 mil passageiros. A Gol liderou as reclamações nacionais, seguida pela Latam e Azul. Entretanto, tem gringa também: a TAP foi a mais criticada entre as estrangeiras. No entanto, tem o índice de solução de reclamações, e ele foi de 86,1%, com a Azul obtendo o melhor desempenho. Os principais problemas foram alterações de voos e reembolsos. Agora, a ANAC aconselha os passageiros a procurarem os canais de atendimento das empresas e, se necessário, registrar reclamações no Consumidor.gov.br para resolver as tretas. SOQUINHOS A Ambipar (AMBP3) aprovou a precificação de uma oferta de Green Notes no valor de US$ 750 milhões por sua subsidiária Ambipar Lux S.À R.L., com remuneração de 9,875% ao ano, prazo de 7 anos e vencimento em 6 de fevereiro de 2031. A Petrobras (PETR4) participará de reuniões com representantes do Governo Federal e companhias aéreas, mas não há decisão sobre o preço do querosene de aviação (QAV) ou modelo contratual de fornecimento. A Petrobras recebeu R$ 1,819 bilhão referente à compensação firme do bloco de Sépia e Atapu. A CRGI aumentou sua participação acionária na JBS (JBSS3) para 5,02% do total de ações emitidas. A Irani (RANI3) aprovou a contratação de linha de crédito de financiamento de R$ 250 milhões com a FINAME (BNDES) para investimentos. A Priner (PRNR3) iniciou uma oferta pública de distribuição primária de 6,25 milhões de ações ordinárias, com possibilidade de aumento em até 166,67%, para financiar investimentos. O BRB (BSLI4) concluiu a seleção de assessores financeiros para realizar oferta pública de ações (follow-on) visando a expansão de seus negócios. Os bancos BTG Pactual, XP e Citigroup foram selecionados. Petrobras recebe R$ 1,819 bilhão referente a compensação do bloco de Sépia e Atapu. EXTERIOR GENERAL MOTORS COM LUCRO MAIOR A General Motors (GM) anunciou um lucro líquido de US$ 2,1 bilhões no quarto trimestre de 2023, um aumento de 5% em relação ao mesmo período do ano anterior. O lucro por ação foi de US$ 1,24, superando as expectativas dos analistas. Apesar de uma leve queda anual de 0,3% na receita, que atingiu US$ 42,98 bilhões, a cifra superou significativamente as previsões. Para 2024, a GM projeta um lucro por ação entre US$ 8,50 e US$ 9,50. As ações da empresa subiram 8,2% no pré-mercado em Nova York após o anúncio. BOEING COM PREJUÍZO A Boeing registrou um prejuízo líquido de US$ 23 milhões no quarto trimestre de 2023, uma queda significativa em comparação aos US$ 634 milhões do mesmo período em 2022, conforme divulgado em seu balanço. O prejuízo por ação, ajustado, foi de US$ 0,47, inferior à estimativa de analistas. Apesar das perdas, a receita da empresa teve uma expansão anual de 10,2%, totalizando US$ 22,02 bilhões no trimestre. O fluxo de caixa livre da Boeing alcançou US$ 3 bilhões no final de dezembro, superando as expectativas. As ações da empresa apresentaram leve alta nos negócios do pré-mercado em Nova York. A SHELL SURPREENDE COM RESULTADO A gigante do petróleo Shell divulgou um lucro anual superior ao esperado, anunciando um aumento de 4% nos dividendos e um programa de recompra de ações de US$ 3,5 bilhões. O lucro ajustado da Shell foi de US$ 28,25 bilhões para o ano de 2023, uma queda de 29% em comparação com seu lucro anual recorde de US$ 39,9 bilhões no ano anterior. A empresa também revelou um aumento de 4% nos dividendos por ação para o quarto trimestre e um programa de recompra de ações de US$ 3,5 bilhões nos próximos três meses. O CEO da Shell, Wael Sawan, expressou satisfação com o progresso, mas reconheceu que há mais a ser feito. O endividamento líquido da empresa aumentou para US$ 43,5 bilhões no final do ano, em comparação com US$ 40,5 bilhões no final do terceiro trimestre. Apesar da crítica em relação aos investimentos em energias renováveis, Sawan destacou o compromisso da Shell com emissões líquidas zero até 2050 e investimentos significativos em projetos de "baixo carbono". As ações da Shell na bolsa de Londres subiram cerca de 2% durante as negociações da manhã. Analistas elogiaram os resultados, considerando a empresa resiliente em meio à volatilidade geopolítica. A Shell enfatizou sua busca por equilíbrio entre garantir a segurança energética atual e investir na transição para fontes de energia mais sustentáveis. INTERRUPÇÃO NA VOLVO As ações da Volvo aumentaram mais de 20% na quinta-feira, após o anúncio de que a montadora sueca interromperá o financiamento da subsidiária Polestar Automotive. A Volvo registrou um aumento de 10% nas vendas líquidas do quarto trimestre em relação ao ano anterior, atingindo 148,1 bilhões de coroas suecas ($14,16 bilhões). O grupo considera transferir a administração da Polestar para a Geely Holding, acionista majoritária da Volvo, que detém 78,65% da participação na empresa. TESLA PODERÁ TER CASA NOVA Elon Musk anunciou que a Tesla realizará uma votação de acionistas para transferir sua incorporação de Delaware para o Texas, após um juiz em Delaware anular um pacote de remuneração de $56 bilhões concedido a Musk em 2018. A mudança é impulsionada, em parte, pela flexibilidade do Texas em relação a pagamentos a CEOs. Musk, insatisfeito com Delaware, obteve mais de 80% de apoio em uma enquete informal no X. A decisão final dependerá da aprovação do conselho da Tesla e pode enfrentar desafios legais de acionistas. MASTERCARD E A LUTA CONTRA FRAUDES A Mastercard lançou um modelo de inteligência artificial generativa chamado Decision Intelligence Pro para ajudar bancos a detectar fraudes. O modelo usa uma rede neural recorrente própria e é treinado com dados de cerca de 125 bilhões de transações anuais. Em vez de depender de modelos de linguagem, o algoritmo analisa o histórico de visitas do titular do cartão para determinar a probabilidade de uma transação ser legítima. A Mastercard afirma que a tecnologia pode aumentar as taxas de detecção de fraudes em até 300%, podendo economizar até 20% para os bancos. A empresa investiu mais de US$ 7 bilhões em cibersegurança e IA nos últimos cinco anos. É, imagine a Mastercard mandando mensagem pro cônjuge falando que uma compra suspeita no Night Club foi cancelada? hahahahahahahaha É... agora aquela escapada no estabelecimento da beira da estrada vai ter que ser paga no pix... (melhor: em dinheiro físico). Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL RECORDE NA ENERGIA RENOVÁVEL O Brasil atingiu um recorde na produção de energia renovável em 2023, alcançando 93,1% de toda eletricidade gerada a partir de fontes limpas, como hidrelétricas, parques eólicos, fazendas solares e usinas a biomassa, conforme um estudo da Comercialização de Energia Elétrica (CCEE). O presidente do Conselho de Administração da entidade, Alexandre Ramos, destaca que esse crescimento representa avanço na descarbonização e é uma vitória para o meio ambiente. As hidrelétricas contribuíram com 58% da capacidade instalada da matriz energética, gerando quase 50 mil megawatts para o Sistema Interligado Nacional (SIN). As fontes solar e eólica também aumentaram, representando mais de 13 mil megawatts médios. A Geração Distribuída, que permite aos consumidores produzirem sua própria energia, registrou um aumento de 42,5% no ano passado. OS ESTADOS SÃO CALOTEIROS O Tesouro Nacional divulgou um relatório indicando que a União honrou R$ 12,3 bilhões em dívidas de estados e municípios em 2023, um aumento de 25,6% em relação a 2022. Apesar de ter o direito de executar contragarantias, o Tesouro recuperou apenas R$ 7,58 milhões no mesmo ano. Os estados com os maiores custos para o Tesouro foram Rio de Janeiro, Minas Gerais e Rio Grande do Sul. (Ué, cadê aquele povinho que fala "O Sul é o meu país"? hahahahaha) aiai!!! O governo federal atua como garantidor de financiamentos para permitir captações com taxas de juros mais baixas. O Regime de Recuperação Fiscal, atualmente aplicado a alguns estados, é apontado como um fator para o baixo volume de garantias recuperadas. Desde 2016, a União pagou R$ 63,98 bilhões para honrar garantias, recuperando apenas R$ 5,62 bilhões. O déficit primário do governo central em 2023 foi o segundo pior da história, impactado por liberações de precatórios em dezembro. Há uma nova renegociação com descontos de até 70% para dívida ativa de contribuintes. HOJE COMEÇA O SALÁRIO MÍNIMO MAIOR A partir de 1º de fevereiro, o salário mínimo no Brasil será de R$ 1.412, após um aumento de 7% anunciado pelo governo federal no início do ano. O reajuste impacta aposentadorias, seguro-desemprego e outros pagamentos. Apesar do aumento de cerca de R$ 92 em relação a 2022, o valor ainda não cobre a compra de duas cestas básicas, que custam aproximadamente R$ 772,51 cada. O Departamento Intersindical de Estatística e Estudos Socioeconômicos (Dieese) estima que o reajuste injetará cerca de R$ 69,9 bilhões na economia. Diversos benefícios, como aposentadorias, BPC/Loas, PIS/Pasep, CadÚnico, seguro-desemprego e contribuições de microempreendedores individuais (MEIs), seguirão o novo valor do salário mínimo. O impacto é significativo, pois aproximadamente 59,3 milhões de pessoas têm sua renda diretamente ligada ao salário mínimo no Brasil. GOVERNO E AS APOSTAS DE MILHÕES O governo brasileiro publicou um decreto no Diário Oficial da União criando a Secretaria de Prêmios e Apostas (SPA) no Ministério da Fazenda. A SPA terá três subsecretarias e 38 cargos profissionais, visando aprimorar a regulamentação do mercado de apostas de quota fixa, incluindo apostas esportivas e jogos online. Além disso, a secretaria será responsável por monitorar e prevenir a lavagem de dinheiro, implementar políticas de jogo responsável e fiscalizar ações de comunicação e publicidade. A iniciativa faz parte da regulamentação estabelecida pela Lei nº 14.790/2023, sancionada pelo presidente Luiz Inácio Lula da Silva em 2023, que trata das apostas de quota fixa e do mercado de apostas. Com a criação da SPA, o Ministério da Fazenda passa a ter oito secretarias. O CALDO ESTÁ FERVENDO NA POLÍTICA O ministro da Justiça e Segurança Pública, Flávio Dino, refutou acusações de interferência política na Polícia Federal durante uma operação contra o vereador Carlos Bolsonaro. Dino afirmou que não recebeu pedidos do presidente nos 13 meses em que esteve no cargo. Além disso, ele apresentou dados sobre o combate à corrupção realizada pela PF, destacando 227 operações em 2023 que recuperaram R$ 897 milhões. Por outro lado, Dino criticou o relatório da Transparência Internacional que apontou queda no Índice de Percepção da Corrupção, chamando-o de "atípico e anômalo" e negando aumento da corrupção, atribuindo a queda à mudança na abordagem do combate. Dino é o cara que deixou o cargo para assumir uma cadeira no Supremo Tribunal Federal (STF). PITACOS SOBRE O FUTURO DA SELIC O ex-diretor do Banco Central (BC), Tony Volpon, avalia que o ritmo lento de corte de juros, adotado pelo BC em 0,50 ponto percentual por reunião, possibilita que a taxa terminal da Selic fique abaixo dos 9%, conforme projetado pelo mercado. Volpon considera a previsão atual do mercado como "relativamente pessimista". O Comitê de Política Monetária (Copom) confirmou essa abordagem ao reduzir os juros em 0,50 ponto percentual, levando a Selic para 11,25% ao ano. O ex-diretor destaca, ainda, a importância da concretização de expectativas nos cenários internacional e doméstico para a Selic ficar abaixo de 9%. Além disso, ele também destaca a necessidade do governo em manter o equilíbrio fiscal. O mercado espera novos cortes nos próximos encontros do Copom, mantendo a estratégia de redução da Selic observada desde o segundo semestre do ano anterior. O BC sinaliza a continuidade desse ritmo de corte, e os analistas preveem que a taxa de juros atinja 9% ao final de 2024. BRASILEIROS GASTADORES A pesquisa "Pulso 2023" da Ipsos revelou que 61% dos brasileiros têm dificuldades para guardar dinheiro, enquanto 34% conseguem fazer uma reserva. O otimismo em relação à situação financeira é destacado, com 60% acreditando que seu padrão de consumo melhorará nos próximos 12 meses. A falta de educação financeira é apontada como a principal razão, segundo Kennedy Diogenes, CEO da OrendaPay. A pesquisa, realizada com 1.000 entrevistas virtuais no Brasil, abordou também a expectativa positiva em relação às dívidas, com 77% dos participantes planejando quitar suas pendências ao longo do ano. Kennedy Diogenes oferece três dicas para construir uma reserva financeira: anotar todos os gastos mensais, ajustar o padrão de vida para que as despesas caibam em até 70% das receitas, e priorizar o investimento em poupança como a primeira conta a pagar. As dicas são consideradas simples, mas eficazes, com a disciplina sendo destacada como um elemento crucial para sair das dívidas e construir uma base sólida para o crescimento econômico. SOQUINHOS No Brasil, Copom corta a Selic para 11,25%. Destaques da agenda incluem dados de inflação ao produtor e PMI industrial. No cenário político, Pacheco solicita lista de parlamentares monitorados pela Abin, e processo contra Moro é marcado. Preços do petróleo sobem, enquanto Bitcoin tem queda para US$ 42.196,00. TÁ AFIM DE UMA PROMOÇÃOZINHA? Vai rolar um leilão da Receita Federal de várias coisas, inclusive uma Ferrari modelo F8 Spider, ano 2022, avaliada em R$ 5 milhões, que foi apreendida em julho/23 no Porto do Rio de Janeiro devido a fraude em operações de comércio exterior. O puro luxo, viu? Motor com 720 cavalos de potência, capacidade de acelerar de 0 km/h até 100 km/h em apenas 2,9 segundos, atinge velocidade máxima de 340 km/h... O lance inicial? MI-XA-RIA: R$ 1.191.000,00. Data do leilão: 22 de fevereiro. Agora, se você não tá querendo gastar com carro, tem lotes com aparelhos eletrônicos, bolsas, calçados, óculos e acessórios. Para participar, agendar visitas e obter mais informações é tudo no site da Receita Federal. Portanto, não caiam em golpes em sites de terceiros!!! EXTERIOR SOQUINHOS Os índices futuros de Nova York operam em alta após sell-off causado por declarações do presidente do Federal Reserve (Fed) sobre taxas de juros. Por outro lado, as bolsas europeias ficaram com desempenho misto. Apesar da queda no dia, os índices apresentaram um acumulado mensal positivo, impulsionados pelas recentes máximas do Dow Jones e S&P 500. Inflação na zona do euro caiu ligeiramente em janeiro, conforme previsto, com aumentos anuais de 2,8%. No entanto, a inflação principal atingiu 3,3%, superando as expectativas de 3,2%. A estabilidade nos serviços contrasta com a diminuição dos efeitos desinflacionários do setor de energia. O crescimento econômico estagnado na zona do euro, especialmente na Alemanha, levanta questões sobre cortes nas taxas de juros, embora o Banco Central Europeu mantenha uma postura data-dependente. TESOURO DOS EUA E OUTROS DADOS Os rendimentos dos títulos do Tesouro dos EUA variaram enquanto investidores assimilavam a decisão do Federal Reserve de manter as taxas inalteradas pela quarta vez consecutiva. O rendimento dos títulos de 10 anos estava abaixo de 4%, e Jerome Powell indicou possíveis cortes nas taxas ao longo do ano, apesar de ser improvável na próxima reunião de março. O comunicado do Fed excluiu a possibilidade de novos aumentos nas taxas. Investidores aguardam dados econômicos antes do relatório de empregos de janeiro, enquanto o Banco da Inglaterra também anunciará sua decisão sobre taxas, com expectativa de manutenção, mas atenção às perspectivas de cortes. EMPREGO NOS EUA O número de vagas de emprego abertas nos Estados Unidos teve um aumento inesperado em dezembro, ultrapassando 9 milhões, de acordo com o relatório mensal Jolts do Departamento do Trabalho. Os dados do mês anterior foram revisados para cima, indicando que o mercado de trabalho permanece forte, dificultando a possibilidade de o Federal Reserve cortar os juros no primeiro trimestre. As autoridades do Fed provavelmente manterão a taxa de juros estável, considerando a resiliência da economia sustentada pelo mercado de trabalho. Desde março de 2022, o Federal Reserve aumentou a taxa de juros em 525 pontos-base. As chances de um corte de juros em março foram reduzidas para menos de 50%. O relatório de emprego fora do setor agrícola será divulgado na sexta-feira, com expectativas de criação de 180.000 postos de trabalho em janeiro. Portanto, os mercados financeiros estão acompanhando de perto esses indicadores econômicos. DESEMPREGO NA ZONA DO EURO A taxa de desemprego na zona do euro permaneceu estável em 6,4% em dezembro de 2023, o mesmo nível do mês anterior, de acordo com dados ajustados sazonalmente divulgados pelo Eurostat, o escritório de estatísticas da União Europeia. Essa taxa é considerada a mínima recorde. De acordo com o resultado, está tudo em conformidade com as expectativas de analistas. O Eurostat estima que havia 10,909 milhões de desempregados na zona do euro em dezembro, representando uma queda de 17 mil em relação a novembro. Além disso, a prévia da inflação do consumidor na zona do euro mostrou uma redução para 2,8% em janeiro. Por outro lado, o núcleo da inflação, excluindo variações de energia e alimentos, bebidas e tabaco, também apresentou uma tendência de queda, passando de 3,4% anualizados em dezembro para 3,3% em janeiro. Por fim, especialistas destacam que o aumento da massa salarial renova preocupações com a inflação de serviços, impulsionando a renda real efetiva e estimulando o consumo das famílias. BINANCE É PROCESSADA POR REFÉNS DO HAMAS Duas mulheres americanas, ex-reféns do grupo terrorista Hamas, entraram com um processo contra a exchange de criptomoedas Binance, alegando que a plataforma facilitou a violência ao permitir que o Hamas negociasse. O caso, registrado em um tribunal federal em Manhattan, é o primeiro de uma possível onda de ações contra o grupo terrorista. A Binance anteriormente admitiu violações de sanções e leis anti-lavagem de dinheiro, resultando em uma multa bilionária. As autoras do processo buscam compensação, alegando que a Binance ajudou a financiar ataques violentos do Hamas. FRANCESES E BELGAS NA FORÇA DO ÓDIO Agricultores franceses e belgas realizaram protestos em várias rodovias e no acesso a um importante porto de contêineres, buscando flexibilização nas regras ambientais e proteção contra aumento de custos e importações baratas. Os protestos se espalharam pela Europa, com agricultores de Espanha, Itália, Alemanha e Romênia se juntando. Mas o que tá rolando? Eles alegam falta de pagamento adequado, sufocamento por impostos e regras ecológicas, e competição desleal do exterior. Por isso, cerca de 100 bloqueios foram registrados na França, enquanto na Bélgica, agricultores bloquearam vias de acesso ao porto de contêineres de Zeebrugge. Os agricultores franceses obtiveram algumas concessões e os comissários europeus propuseram limitar importações agrícolas da Ucrânia para acalmar os protestos. Os agricultores da UE estão insatisfeitos com a competição desleal, mas especialmente em relação às importações ucranianas e às negociações comerciais renovadas com o Mercosul. Os protestos ocorrem antes das eleições para o Parlamento Europeu, onde a extrema-direita espera ganhar apoio dos agricultores descontentes. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Em 30/01/2024 o Ibovespa fechou em queda de novo, a Gol Linhas Aéreas foi pro chão na despedida do Ibov e outros índices, caindo 27% por causa do rolo da recuperação judicial nos Estados Unidos. A Gol Linhas Aéreas tá com dívidas lá pelos R$ 20 bilhões, pesado! No front internacional, tá todo mundo de olho nas decisões de política monetária nos EUA e também nos balanços gigantes da tecnologia, tipo Microsoft e Alphabet que mesmo se dando bem, no mercado acabaram tendo um revés. Ainda por aqui, no Brasil, saiu uns dados de emprego e tal, com a economia gerando 1,48 milhão de trampas em 2023. E a expectativa é pelo corte de 0,50 ponto percentual nos juros pelo Copom, mas tem que ficar ligado na visão deles sobre a economia e a parada fiscal do país. É isso, o jogo tá rolando. Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 127.401 Dia 30/01/2024: -0,86% mas o que rolou de fato no último pregão? O Ibovespa deu uma despencada, enquanto isso o dólar até tentou brincar de altinho, mas acabou fechando na mesma. Lá na Ásia, a galera ficou bolada com os rolos da Evergrande em Hong Kong. Já na Europa, os investidores tavam de boa com os resultados do PIB, mesmo a Alemanha entrando na recessão técnica. Nos EUA, todo mundo de olho nos balanços e na decisão de juros do Fed. Teve até uns dados de emprego melhores que o esperado, o que fez a galera repensar se o Fed vai cortar juros. Aí, a parada da Gol foi punk, sardinhas! As ações caíram quase 27%, mesmo com uns leilões rolando durante o dia. Dois dias seguidos de queda bruta, e hoje já nem fazem mais parte do Ibovespa. Enfim, hoje de tarde ainda vamos ter o Fed com a decisão que depende muito de como serão vistas essas questões de emprego, a economia nos EUA mostrando uma certa força e ao mesmo tempo pontuando que talvez possa não haver corte de juros. Por fim, no Brasil a discussão sobre o déficit, questão de dados sobre admissão e demissão no mês de dezembro, pagamento de precatórios e muitas coisas pesando para o Governo. Uma loucura! AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Suzano (SUZB3): R$ 52,10 (+2,56%) Carrefour (CRFB3): R$ 10,63 (+2,51%) Embraer (EMBR3): R$ 22,87 (+2,46%) Vibra (VBBR3): R$ 23,34 (+1,43%) CSN Mineração (CMIN3): R$ 6,90 (+1,02% Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Gol (GOLL4): R$ 2,87 (-26,97%) Casas Bahia (BHIA3): R$ 7,60 (-8,32%) Braskem (BRKM5): R$ 17,72 (-5,64%) Petz (PETZ3): R$ 3,21 (-5,03%) Azul (AZUL4): R$ 13,20 (-4,62%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.327 Dia 30/01/2024: Enquanto isso, as maiores altas foram: BROF11: R$ 57,27 (+2,36%) RBRX11: R$ 9,35 (+1,52%) BCIA11: R$ 107,98 (+1,10%) VCJR11: R$ 95,69 (+1,09%) HGPO11: R$ 288,09 (+1,01%) Por outro lado, as maiores baixas: VINO11: R$ 7,58 (-2,94%) RECT11: R$ 42,80 (-2,77%) BTRA11: R$ 48,75 (-2,60%) TORD11: R$ 2,06 (-1,90%) VGHF11: R$ 9,59 (-1,24%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,95 (0%) Euro: R$ 5,36 (+0,10%) Libra Esterlina: R$ 6,28 (-0,08%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,35% S&P 500: -0,07% NASDAQ: -0,76% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,18% FTSE 100 (Inglaterra): +0,44% CAC 40 (França): +0,48% FTSE MIB (Itália): +1,29% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +0,11% Shangai (China): -1,83% KOSPI (Coreia do Sul): -0,07% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (10h30): Bitcoin: US$ 42.607 (-1,58%) Ether: US$ 2.306 (+0,03%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.050/onça troy (+0,79%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 82,87/barril (+0,57%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,61/tonelada (+0,04%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL GOL CONTRA As ações da Gol (GOLL4) enfrentam uma despedida amarga do Ibovespa, com uma queda de 68% somente em janeiro, devido ao pedido de recuperação judicial nos EUA. O anúncio levou à exclusão dos papéis da Gol de todos os índices da B3. A queda acumulada desde o pedido de recuperação é de 56,84%. Analistas destacam a preocupação com a diluição dos acionistas durante o processo de reestruturação financeira, estimando uma diluição acima de 60%. Enquanto isso tem gente rebaixando a recomendação das ações para equivalente à venda, enquanto outros sugerem a saída do papel, citando a relação risco/retorno desfavorável. (tipo assim, assuma o prejuízo aí e deixa pra descontar de imposto depois...) Enfim, o pedido de recuperação judicial nos EUA visa preservar os ativos essenciais da companhia, como as aeronaves, mas a um alto custo para os acionistas, porque já sabe: mais dívidas para tentar salvar. Ainda, o Governo diz que vai tentar ajudar o setor, ou seja, sobrou pra todo mundo. RESULTADO DA ROMI A Romi (ROMI3) divulgou seus resultados do quarto trimestre de 2023, apresentando um lucro líquido de R$ 51,3 milhões, o que representa uma queda de 41,4% em relação ao mesmo período do ano anterior. O Ebitda foi de R$ 73,7 milhões, refletindo uma redução de 46,7% na comparação anual. A receita operacional líquida atingiu R$ 386,6 milhões, uma diminuição de 27,9% em relação ao mesmo trimestre de 2022. A geração de caixa no 4T23 foi de R$ 29,6 milhões, líquidos do valor de R$ 32,4 milhões de juros sobre o capital próprio pagos durante o período. A empresa encerrou o ano com R$ 314,4 milhões registrados como caixa e equivalentes de caixa e aplicações financeiras. O Conselho de Administração aprovou uma proposta de aumento de capital no valor de R$ 83,7 milhões, com bonificação de ações, a ser encaminhada à Assembleia Geral Extraordinária em março de 2024. SANTANDER E O RESULTADO FRACO O Santander Brasil (SANB11) divulgou que teve um lucro no quarto trimestre de 2023 abaixo das expectativas, impactado por maiores provisões para perdas com inadimplência. O lucro de outubro a dezembro de 2023 foi de R$ 2,2 bilhões, um aumento de 30,5% em relação ao mesmo período do ano anterior, mas uma queda de 19,2% em comparação com o trimestre anterior. A expectativa média dos analistas era de um lucro de R$ 2,77 bilhões. O banco fez uma provisão extra de R$ 7,657 bilhões para perdas com calotes, atribuída a "um caso específico" no segmento de grandes empresas, sem divulgar o nome do cliente. A carteira de crédito ampliada do Santander Brasil fechou 2023 em R$ 643 bilhões, com um aumento de 9% no ano. A qualidade da carteira permaneceu estável, com o índice de inadimplência acima de 90 dias em 3,1%. O retorno recorrente sobre o patrimônio (ROE) no trimestre foi de 12,3%, melhor do que os 8,3% de um ano antes, mas abaixo dos 13,1% do terceiro trimestre. DIVIDENDOS NO BOLSO A Cielo (CIEL3) realizará o pagamento de R$ 179,3 milhões em dividendos nesta quarta-feira (31). O valor se refere ao resultado do exercício social de 2023 e será distribuído aos acionistas no formato de Juros Sobre Capital Próprio (JCP), sujeitos à incidência de imposto de renda a uma alíquota de 15%. Cada ação ordinária receberá R$ 0,066 bruto. Os investidores que possuíam posição acionária em 28 de dezembro de 2023 são elegíveis para receber o provento. As ações da Cielo passaram a ser negociadas "ex-direito" em 02 de janeiro de 2024, o que significa que os investidores posicionados a partir dessa data não terão mais direito ao provento. SOQUINHOS A BlackRock, maior gestora de ativos do mundo, reduziu sua participação acionária na Lojas Renner (LREN3) para 14,970%, representando 144.198.836 ações ordinárias. Anteriormente, a posição era de 144.556.121 ações. A movimentação indica decisões estratégicas da gestora em relação à empresa. A Embraer (EMBR3) registrou um aumento de 13% nas entregas de aeronaves em 2023, totalizando 181, comparado a 160 em 2022. No quarto trimestre, foram entregues 75 jatos, representando uma queda de 6% em relação ao mesmo período do ano anterior. O backlog atingiu US$ 3,1 bilhões, o maior nível registrado. A carteira de pedidos firmes cresceu US$ 1,2 bilhão na comparação anual, alcançando US$ 18,7 bilhões em 2023, o maior volume desde 2018. A empresa enfrenta desafios na cadeia de suprimentos, resultando em atrasos nas entregas de 2023. EXTERIOR ALPHABET E MICROSOFT PUNIDAS PELO SENHOR MERCADO Wall Street puniu a Alphabet (Google) e a Microsoft, apesar de ambas as empresas apresentarem resultados trimestrais que superaram as expectativas dos analistas. Embora tenham registrado bom desempenho, as ações das duas empresas caíram após as divulgações. A Alphabet reportou um crescimento de 13% na receita, superando as estimativas, mas suas ações caíram quase 6%. A Microsoft também divulgou números melhores que o esperado, mas suas ações caíram inicialmente mais de 2%, embora tenham reduzido algumas perdas posteriormente. A reação do mercado destaca as altas expectativas para essas gigantes da tecnologia. O foco agora se volta para os resultados trimestrais da Amazon, Apple e Meta. No entanto, um detalhe importante é que existem as preocupações sobre inteligência artificial e despesas de capital elevadas, por isso esse movimento que afetou o valor de mercado das empresas. H&M NA PIOR A parada é séria: as ações da H&M despencaram mais de 13% porque a empresa teve vendas meio capengas e o CEO deu no pé de forma surpreendente. Ao longo do último ano, as vendas da H&M caíram 1% em moeda local, e dezembro/janeiro foram 4% menores comparado ao ano anterior. Essa loja sueca está se esforçando pra não afundar na concorrência acirrada, tanto de lojas físicas como a Zara, quanto das fast fashions online. A empresa soltou um comunicado dizendo que tá focada em cortar custos e garantir lucro. O lucro operacional no ano passado foi mais de dobrado, chegando a 14,5 bilhões de coroas suecas, mas o último trimestre não foi tão maravilhoso, ficando abaixo do esperado. E agora, surpresa! A CEO Helena Helmersson, que estava no comando há quatro anos, deixou o cargo de forma inesperada. O substituto é o Daniel Ervér, que já tá na empresa há 18 anos e chefiava a marca principal, a H&M. Enquanto isso, a H&M diz que tá numa posição boa, mas os analistas da UBS tão prevendo um futuro sombrio, com ambiente consumidor fraco e expectativas de gastos altos. As ações europeias tão sentindo o baque, com uma queda de 1,2%. Resumindo, a H&M tá na berlinda, enfrentando desafios e ações despencando. INTELIGÊNCIA ARTIFICIAL E MARCA DE CARROS A Volkswagen estabeleceu um laboratório de inteligência artificial (IA) para produzir provas de conceito no campo da IA relacionadas à inovação automotiva. O objetivo é trazer inovações para tornar os veículos mais inteligentes e oferecer valor aos clientes. A montadora explorará soluções de IA para otimizar carregamento de veículos elétricos, manutenção preditiva, conectar veículos a casas por dispositivos conectados e reconhecimento de voz no carro. A Volkswagen não planeja fabricar modelos próprios, mas está aberta a discutir licenciamento de sua tecnologia de IA com parceiros. O movimento reflete a tendência da indústria automotiva em adotar IA para impulsionar credenciais tecnológicas e tornar veículos mais inteligentes. A empresa busca reduzir a dependência de software externo, como Microsoft, Apple, Google e Amazon, ao estabelecer seu laboratório de IA. Essa iniciativa permitirá à Volkswagen determinar seu próprio futuro em termos de adoção de IA e colaboração com empresas de tecnologia. A EMPRESA QUE PROMETE O QUE QUASE TODO MUNDO QUER A Novo Nordisk tá bombando! As ações atingiram US$ 500 bilhões de valor de mercado, e o pessoal tá comprando loucamente os medicamentos Wegovy e Ozempic. As vendas aumentaram 31% em coroas dinamarquesas e 36% em taxa de câmbio constante, alcançando 232,3 bilhões de coroas (ou US$ 33,71 bilhões). Claro, quem não quer emagrecer? O lucro operacional do ano passado foi incrível, subindo 37% em coroas e 44% em taxas de câmbio constantes para 102,6 bilhões de coroas. E a previsão para este ano é de um crescimento de vendas entre 18% e 26%, graças à demanda cada vez maior por Wegovy e Ozempic. Com essa performance, a Novo Nordisk agora tá valendo US$ 506 bilhões, superando até a LVMH. O CEO Lars Fruergaard Jørgensen tá feliz da vida, falando sobre a competição saudável com a Eli Lilly nos EUA e como isso pode beneficiar os pacientes. E não é só a grana que tá aumentando, mas também a demanda global por esses medicamentos anti-obesidade e diabetes. A Novo tá enfrentando um tsunami de pedidos, o que levou a algumas restrições na oferta, mas eles tão investindo pesado para aumentar a produção. Resumindo, a Novo Nordisk tá no auge, com ações subindo, demanda lá em cima, e a concorrência só fazendo eles se esforçarem mais. É uma festa para a empresa dinamarquesa! PORTA VOANDO, PARAFUSO SOLTO, MAS OS NÚMEROS, COMO ESTÃO? A Boeing reduziu suas perdas no último trimestre de 2023, mas enfrenta incertezas sobre suas metas financeiras devido à crise do 737 Max 9. O CEO da empresa, Dave Calhoun, afirmou que "não é o momento" para metas financeiras, após um painel de fuselagem explodir em um voo recente. A empresa não forneceu uma perspectiva para 2024. A perda ajustada por ação foi de 47 centavos, melhor que os 78 centavos esperados, com uma receita de US$ 22,02 bilhões, superando as expectativas. O fluxo de caixa livre foi de US$ 2,95 bilhões, superando as estimativas dos analistas. A Boeing enfrenta desafios após o incidente do 737 Max 9, adiando suas metas financeiras. A empresa registrou uma perda líquida de US$ 30 milhões no quarto trimestre de 2023, com o CEO enfatizando a importância da segurança e qualidade. O acidente levou à interrupção do aumento planejado na produção do Max 9. A Boeing está construindo 38 Maxes por mês, abaixo da meta inicial de 50. O CEO Calhoun prometeu transparência e correções nas deficiências de fabricação. A investigação está em andamento para determinar se o plugue da porta foi instalado incorretamente no avião Max 9. O incidente levanta preocupações sobre o cronograma de certificação do Max 7 e Max 10. A Boeing, pressionada pelos legisladores, decidiu não buscar uma isenção de segurança para o Max 7, optando por uma solução de engenharia. O mercado observa como esses eventos impactarão a reputação e as metas futuras da Boeing. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL SÓ NA PROMESSA, POR ENQUANTO O programa Voa Brasil, que visa oferecer passagens aéreas a R$ 200 para aposentados, pensionistas e estudantes, teve seu anúncio adiado após o Carnaval. O Ministro de Portos e Aeroportos, Silvio Costa Filho, mencionou que a mudança na data se deu por problemas de agenda. O projeto, elaborado desde o ano passado, teve adiamentos devido à troca de comando na pasta. Inicialmente planejado para o dia 5 de fevereiro, o programa agora incluirá também estudantes do Prouni. O governo pretende gerenciar passagens ociosas de companhias aéreas, com adesão de empresas como Latam, GOL e Azul. O lançamento deve ocorrer após o Carnaval, oferecendo até duas passagens por ano para cada interessado, com a possibilidade de adquirir até quatro passagens caso não tenha voado nos últimos 12 meses. O período de viagem abrange fevereiro a junho e agosto a novembro, visando reduzir a ociosidade nos voos domésticos. Empresas hoteleiras também são encorajadas a oferecer descontos. Além disso, o governo estuda criar um fundo de até R$ 6 bilhões para auxiliar companhias aéreas, gerenciado pelo BNDES. QUEM QUER EMPREGO? No último trimestre de 2023, o setor privado registrou um recorde na geração de 612 mil vagas com carteira assinada, alcançando um total de 37,973 milhões de trabalhadores nessa condição, segundo dados do IBGE. Em comparação com o mesmo trimestre de 2022, foram criadas 1,1 milhão de vagas, representando um aumento de 3,0%. O número de pessoas atuando sem carteira assinada aumentou em 264 mil, totalizando 13,5 milhões. O trabalho por conta própria cresceu em 135 mil, chegando a 25,6 milhões. A taxa de informalidade atingiu 39,1%, com 39,5 milhões de trabalhadores informais. e tem mais Segundo o (IBGE), a taxa de desemprego no Brasil atingiu 7,4% no trimestre encerrado em dezembro de 2023, o que representa uma queda de 0,3 ponto percentual em comparação com o trimestre de julho a setembro. Essa taxa foi melhor do que a expectativa do consenso do London Stock Exchange Group (LSEG), que previa uma taxa de 7,6%. Outros pontos destacados pelos dados incluem: 1. A taxa média anual de desemprego em 2023 foi de 7,8%, uma redução de 1,8 ponto percentual em relação a 2022. 2. A população ocupada média em 2023 atingiu 100,7 milhões de pessoas, representando um aumento de 3,8% em relação a 2022. 3. O número de empregados com carteira de trabalho assinada no setor privado alcançou o recorde de 37,7 milhões de pessoas em 2023, um aumento de 5,8% em relação ao ano anterior. 4. A taxa anual de informalidade foi de 39,1% da população ocupada, com 39,5 milhões de trabalhadores informais. Esses dados sugerem uma recuperação do mercado de trabalho no Brasil, com a criação de empregos formais e a redução da taxa de desemprego. O rendimento médio também aumentou, atingindo R$ 2.979, um aumento de 7,2% em relação a 2022. Essa informação é relevante para entender a situação econômica e social do país, indicando tendências no mercado de trabalho e impactando as decisões dos investidores e empresários. TEM FGTS? VEJA AS DATAS PARA RECEBER O governo do Brasil anunciou o planejamento para a retirada anual do Fundo de Garantia do Tempo de Serviço (FGTS) em 2024. A liberação dos valores será realizada conforme o mês de nascimento do trabalhador, mudando a modalidade atual de saque-aniversário, no qual os trabalhadores têm o direito de retirar uma parcela do saldo de suas contas FGTS todos os anos, no mês do seu aniversário. Os detalhes incluem: 1. Quem tem direito ao saque-aniversário do FGTS? - Todos os trabalhadores com carteira assinada e saldo disponível no FGTS, mesmo que aposentados, podem optar pelo saque-aniversário. - A adesão é opcional e pode ser feita a qualquer momento, desde que haja saldo disponível no FGTS. 2. Como aderir ao saque-aniversário? - A adesão pode ser feita no site ou aplicativo do FGTS, fornecendo dados pessoais e bancários. - A adesão é gratuita e possível a qualquer momento, mesmo que o trabalhador já tenha feito saques do FGTS no passado. 3. Requisitos para ter direito ao saque-aniversário: - Ser trabalhador com carteira assinada. - Ter saldo disponível no FGTS. - Não ter feito saque-aniversário no ano anterior. 4. Novidade do Ministério do Trabalho: - O Ministério do Trabalho lançou uma iniciativa para permitir que trabalhadores que escolheram o saque-aniversário possam retirar o saldo total de suas contas do FGTS, ao invés de ficarem restritos ao valor da indenização rescisória. - Detalhes sobre como essa iniciativa será implementada ainda serão divulgados pelo governo federal. - Previsto para entrar em vigor a partir de 2024. Essa medida visa oferecer maior flexibilidade aos trabalhadores, proporcionando controle e autossuficiência financeira, permitindo que possam dispor do valor integral de suas economias quando necessário. Investidores devem ficar atentos às mudanças, pois podem afetar a gestão financeira dos trabalhadores e, por consequência, ter impacto nos resultados econômicos. EXTERIOR DADOS DE EMPREGO NOS EUA De acordo com o Relatório Nacional de Emprego da ADP (Automatic Data Processing) divulgado nesta quarta-feira, a criação de vagas de emprego privadas nos Estados Unidos foi de 107 mil postos de trabalho em janeiro. Essa cifra ficou abaixo das expectativas dos economistas consultados pela Reuters, que previam um ganho de 145 mil empregos para o mesmo período. Alguns pontos relevantes destacados pelo relatório incluem: 1. A criação de empregos em dezembro foi revisada para baixo, passando de 164 mil para 158 mil empregos. 2. Os dados da ADP, embora mostrem uma desaceleração no crescimento do emprego em relação a 2022, são considerados por alguns como um indicador menos preciso em comparação com o relatório de emprego do Departamento do Trabalho dos EUA. 3. O Departamento do Trabalho reportou anteriormente que havia 9,026 milhões de vagas de emprego disponíveis no final de dezembro, indicando um mercado de trabalho ainda saudável. Os economistas pesquisados pela Reuters estimam que o relatório de emprego do Departamento do Trabalho, que será divulgado na sexta-feira, mostrará a criação de 155 mil empregos privados em janeiro, com um total de aberturas de empregos não agrícolas em torno de 180 mil. Essas informações são importantes para os investidores, analistas e formuladores de políticas econômicas, pois fornecem insights sobre a saúde do mercado de trabalho nos Estados Unidos, que é um indicador chave para a economia como um todo. A criação de empregos é frequentemente considerada um sinal de crescimento econômico. ENQUANTO NÃO SAI A DECISÃO DO FED Os rendimentos dos Treasuries operam em baixa na manhã desta quarta-feira, com os de prazo mais longo estendendo as perdas da sessão anterior, enquanto os investidores aguardam a decisão de política monetária do Federal Reserve (Fed, o banco central dos EUA). A expectativa é de que o Fed deixe suas taxas inalteradas. Os rendimentos da T-note de 2 anos caíram para 4,299%, o da T-note de 10 anos para 4,045%, e o do T-bond de 30 anos diminuiu para 4,278%. Na sessão anterior, os juros da ponta curta dos Treasuries subiram após dados econômicos robustos. A extremidade longa da curva teve rendimentos reduzidos, refletindo menor risco fiscal nos EUA antes do relatório trimestral de refinanciamento do Tesouro americano. SOQUINHO O índice de gerentes de compras (PMI) industrial da China subiu de 49,0 em dezembro para 49,2 em janeiro, conforme informado pelo Escritório Nacional de Estatísticas do país. Embora o resultado esteja dentro das expectativas dos analistas, ainda indica que a atividade econômica na China continua em contração, já que permanece abaixo do nível de 50 pontos. O PMI de serviços avançou para 50,7 em janeiro, indicando expansão, ligeiramente acima das expectativas dos analistas que previam 50,6. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Posso saber por qual motivo você e o @Raí Nunes estão marcando o meu Boss no post?

A 5ª série que habita em mim saúda a 5ª série que habita em ti.

Em 29/01/2024 o Ibovespa sucumbiu à baguncinha que tá rolando no Ibovespa e em outras bolsas por aí. Não tem como ser diferente quando falamos de uma queda de 33%, de uma semana que tem decisão de juros na maior economia do mundo e por aqui, além do Boletim Focus. Além disso, a gente precisa lembrar que a Vale e a Petrobras, com grande influência no índice, estão sendo afetadas pelas coisas que acontecem na China e também pelas questões de geopolítica lá entre o Irã, Hamas, EUA, Israel e todo mundo que entra no rolo. O lado bom é que dessa vez a Petrobras foi atingida positivamente. No entanto, tem mais coisa boa acontecendo, viu? Embora a gente tenha umas coisas ruins pra falar aqui no Brasil como o déficit do Governo, mas olha: Neuralink mandando ver no chipzinho da cabeça, logo a gente vai chegar junto com o coach lá do robô japonês (pegaram a referência)? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 128.502 Dia 29/01/2024: -0,36% mas o que rolou de fato no último pregão? o Ibovespa fechou em queda com as ações da Gol liderando o rolê negativo. E o dólar, como quem não quer nada, subiu. A semana tá pegando fogo com decisões de política monetária nos EUA e no Brasil. A galera tá de olho no Federal Reserve, esperando ver qual vai ser a do corte de juros em 2024. E por aqui, o Copom também tá na jogada, com previsão de queda da Selic. Falando em ações, teve de tudo um pouco. A Gol despencou, a Azul (AZUL4) segurou a onda, mas a Magazine Luiza (MGLU3) caiu um pouco depois de anunciar um aumento de capital. E a Suzano (SUZB3) e a Vale (VALE3) também tiveram seus altos e baixos. A Petrobras (PETR4) até avançou, mas o petróleo lá fora deu uma murchada. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Assaí (ASAI3): R$ 14,46 (+4,78%) Hypera (HYPE3): R$ 31,95 (+2,80%) Raízen (RAIZ4): R$ 3,81 (+1,87%) Totvs (TOTS3): R$ 31,43 (+1,78%) Petrobras (PETR4): R$ 40,57 (+1,53%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Gol (GOLL4): R$ 3,93 (-33,61%) Grupo Casas Bahia (BHIA3): R$ 8,29 (-4,71%) Suzano (SUZB3): R$ 50,80 (-3,99%) CVC (CVCB3): R$ 2,97 (-3,26%) Carrefour (CRFB3): R$ 10,37 (-3,17%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.329 Dia 29/01/2024: -0,07% Enquanto isso, as maiores altas foram: BRCR11: R$ 59,7 (2,16%) TRBL11: R$ 98,3 (1,57%) HTMX11: R$ 185,42 (1,55%) MFII11: R$ 101,46 (1,52%) URPR11: R$ 90,7 (1,06%) Por outro lado, as maiores baixas: BTRA11: R$ 52,7 (-5,03%) VINO11: R$ 8,08 (-3,34%) RECT11: R$ 45,4 (-3,04%) VSLH11: R$ 4,12 (-1,7%) XPIN11: R$ 83,2 (-1,44%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,95 (+0,71%) Euro: R$ 5,36 (+0,32%) Libra Esterlina: R$ 6,29 (+0,68%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,59% S&P 500: +0,76% NASDAQ: +1,12% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,12% FTSE 100 (Inglaterra): -0,03% CAC 40 (França): +0,09% FTSE MIB (Itália): -0,48% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +0,77% Shangai (China): -0,92% KOSPI (Coreia do Sul): +0,89% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h): Bitcoin: US$ 43.320 (2,46%) Ether: US$ 2.304 (+1,41%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.034/onça troy (-0,27%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 82,40/barril (-1,76%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,55 /tonelada (0%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL GOL CONTRA O IBOV, CARTÃO VERMELHO Galera, a Gol (GOLL4) levou um pé na b**** da B3! A empresa vai ser excluída do Ibovespa e de mais nove índices depois de entrar com pedido de recuperação judicial nos EUA. Pudera, né? Depois de despencar mais de 33%... A B3, sem dó nem piedade, anunciou que vai cortar as asas da Gol de todos os índices, incluindo IBOV, IBRA, IBXX e por aí vai. A decisão é resultado do pedido de Chapter 11 lá nos States e das ondas de choque que isso causou no mercado. Os papéis da Gol vão dar tchau tchau aos índices ao preço de fechamento no dia 30 de janeiro de 2024. E olha só, a participação dela vai ser distribuída entre os outros, como se fosse uma promoção de salgadinho. Sabe como é, divide o pacote para todos. Mas calma, a GOLL4 ainda vai estar por aí, só que vai ser meio que listada na B3 como "Outras Condições". Ou seja, meio que virou o patinho feio da bolsa. Quem diria, hein? Enfim, cortes de rating, dados feios e a saída dos índices são só o começo da novela e os acionistas que se cuidem... VALE TÁ VALENDO TUDO E MAIS UM POUCO E a Vale (VALE3) tá botando pra quebrar! No último trimestre de 2023, mandou ver na produção de minério de ferro, sacando 89,4 milhões de toneladas, um aumento de 11% em relação ao ano anterior. E não para por aí, em 2023, a produção totalizou 321,154 milhões de toneladas, superando até a meta programada pela empresa de 315 milhões. Essa mina tá que é só sucesso! A galera da Vale credita esse feito a um combo de "iniciativas contínuas para melhorar a confiabilidade de ativos no S11D, sólido desempenho nos complexos de Itabira e Vargem Grande, além das maiores compras de terceiros". Parece que tão fazendo mágica lá dentro! E não é só de minério que vive a Vale, não. A produção de pelotas também deu uma turbinada, atingindo 9,9 milhões de toneladas no último trimestre, um aumento de 19% na comparação anual. Em 2023, chegou a 36,5 milhões, 14% a mais que no ano anterior. Brucutu, bate aqui! No universo dos metais, a produção de cobre foi de 99,1 mil toneladas no trimestre, um salto de 50% em relação ao ano anterior. E em 2023, o aumento foi de 29%, chegando a 326,6 mil toneladas. A Vale tá dando um show! Já o níquel, coitado, deu uma diminuída de 5% no último trimestre de 2023 em comparação ao mesmo período de 2022, totalizando 164,9 mil toneladas. Mas a Vale justifica que era esperado, considerando a transição para mineração subterrânea em Voisey’s Bay e uma reforma planejada do forno de Onça Puma. Ainda assim, tão indo muito bem! Então é isso, a Vale tá brilhando na mineração. DEU UMA BOMBADA, MAS DEPOIS TOMBOU A Magalu (MGLU3) tá causando no mercado! Olha só, deram uma turbinada nas finanças com um aumento de capital privado de até R$ 1,25 bilhão. A ação deu aquele pulo, chegou a subir uns 9,62%, atingindo os R$ 2,28. Mas aí, no final das contas, deu uma murchada e fechou em queda de 0,48%, ficando nos R$ 2,07. Os caras do Goldman Sachs tão aplaudindo o movimento, acham que vai dar uma força na flexibilidade financeira da empresa. E o melhor: menos dor de cabeça pros investidores, porque reduz o medo de uma oferta que podia derrubar o preço das ações. E o que é esse comprometimento dos acionistas controladores, garantindo até 80% desse aumento de capital? É a confiança batendo na porta! A família da Luiza Trajano vai meter R$ 1 bilhão nesse negócio, e o BTG Pactual tá bancando R$ 250 milhões. Tem até umas jogadas de financeiro aí, com o BTG usando um "Total Return Swap" pra entrar nessa festa. O JPMorgan também deu um "joinha" pra transação, dizendo que alivia o balanço e ainda dá uma quebrada nas despesas financeiras. E tem um detalhe: como MGLU3 é uma ação que tá na mira dos vendedores (com uma posição short de 14% do free-float), a galera espera uma reação boa nos preços das ações. Bradesco BBI também gostou do rolê, achando justo esse tapa no balanço e elogiando o compromisso firme da família controladora. E o Citi falou que o aumento de capital é um "combustível extra", não uma emergência, e que é um sinal positivo, especialmente com essas taxas de juros altas. No geral, a rapaziada dos analistas tá dando aquele "joinha" pra Magazine Luiza, achando que esse movimento vai trazer uns benefícios na grana e mostrar que a empresa tá no caminho certo. Esperamos, né? QUEM ESTÁ DE PÉ QUE SE CUIDE PARA NÃO CAIR O Morgan Stanley deu aquela cutucada na Suzano (SUZB3), baixando a recomendação pra venda (underweight). A parada é que eles tão prevendo um tombo no preço da celulose a partir de fevereiro. Os caras tão apontando uma queda na demanda de papel e celulose no curto e médio prazo. Aí, já sabemos, se a demanda cai, a coisa fica meio down. Eles tão ligados nos padrões sazonais, falando que fevereiro é tipo um mês "meia boca" pra celulose. E tem mais, a entrada de capacidade nova no mercado tá dando o ar da graça, com previsão de 1,8 milhão de toneladas entrando até o meio do ano. Os analistas jogaram o preço da celulose no liquidificador e saiu uma nova receita: US$ 561 por tonelada em 2024 pra fibra curta (BEKP), uma queda de 3%, e US$ 679 por tonelada pra fibra longa (BSKP), uma queda de 9%. O Morgan Stanley até deu um tapa no preço-alvo da Suzano, botando em R$ 47 (antes era R$ 60). Resultado? As ações da Suzano caíram 3,99%, fechando em R$ 50,80. Parece que o Morgan Stanley tá botando o pé atrás na festa da celulose, e a Suzano pode sentir o baque se o preço cair de vez. Então, quem tá no jogo, é bom ficar ligado nas movimentações desse mercado de celulose! 3R PETROLEUM E UNS PAPÉIS PARA REFINANCIAMENTO A 3R Petroleum (RRRP3) deu um tapa na cara da pobreza ao concluir a parada da emissão de US$ 500 milhões em uns títulos maneiros. Os caras vão pagar uma taxa de 9,750% ao ano nesses papéis, que vencem lá em 2031. A grana que vão tirar disso tudo vai ser usada pra pagar as dívidas antigas, tipo um "refinanciamento", que veio lá do empréstimo que pegaram pra comprar o Polo Potiguar, aquela transação da pesada que rolou em 2022. A compra desse polo deu uma turbinada na 3R, comprando um monte de concessões da Petrobras por US$ 1,38 bilhão. Os caras garantiram esses títulos com coisas valiosas, tipo recebíveis de contratos de petróleo e gás, além de ações de subsidiárias. E a grana vai cair na conta deles no dia 5 de fevereiro. O lance é que, com essa grana toda, a 3R Petroleum tá jogando pesado pra melhorar sua situação financeira após a compra estratégica. Mandou bem? VIVO NA CARTEIRA DE DIVIDENDOS NOVAMENTE? A Vivo (VIVT3) aprovou, em Assembleia Geral Extraordinária (AGE) no dia 24 de janeiro, a distribuição de R$ 1,5 bilhão em forma de dividendos. Os acionistas receberão R$ 0,90 por ação, e o pagamento será efetuado até o final do dia 10 de abril de 2024 para aqueles que forem acionistas até essa data. Essa decisão pode sinalizar uma mudança para a Vivo, que nos últimos anos perdeu espaço em carteiras focadas em dividendos. A distribuição é resultado da redução de capital social da empresa, aprovada pela Anatel em setembro de 2023. A redução de capital pode ter potencial impacto positivo com destaque de possíveis desdobramentos, incluindo: Aumento da Rentabilidade: A redução pode contribuir para a melhoria da rentabilidade da empresa. Uso Eficiente do Capital: Proporciona um uso mais eficiente do capital disponível. Retorno para Acionistas: Além dos dividendos, pode resultar em mais retorno para os acionistas. Os R$ 1,5 bilhão distribuídos são parte de uma redução de capital de R$ 5 bilhões aprovada pela Anatel. Assim, uns R$ 3,5 bilhões restantes serão distribuídos ao longo dos próximos dois anos (2025 e 2026), elevando o dividend yield da companhia para possíveis 10% ao ano. (expectativas, né?) SOQUINHOS Sabesp (SBSP3): Aprovou a emissão de até R$3 bilhões em debêntures, fortalecendo sua posição financeira. Energisa (ENGI11): Concluiu uma captação expressiva de R$2,5 bilhões por meio de oferta de ações, movimentando seu capital. Enjoei (ENJU3): Finalizou a aquisição de 25% do capital da Cresci e Perdi, ampliando sua participação no mercado. Technos (TECN3): Aprovou o pagamento de dividendos intercalares no valor de R$10,2 milhões, beneficiando os acionistas. Hypera (HYPE3): Aprovação para distribuição de Juros sobre Capital Próprio (JCP) de R$61,6 milhões, recompensando seus investidores. 3R Petroleum (RRRP3): Sua subsidiária 3R Lux realizou uma bem-sucedida oferta de senior secured notes em US$500 milhões, fortalecendo suas finanças. EXTERIOR 3M E O ROLO DOS PROTETORES DE OUVIDO A 3M tá se comprometendo a desembolsar uma grana pesada de US$ 1 bilhão pra resolver um rolo judicial sobre os protetores de ouvido que tavam saindo meio bichados. Eles tão dizendo que o acordo fechado tá chegando a 98%, e parece que vão conseguir resolver a parada até o prazo final em março. No ano passado, já tinha rolado um acerto de US$ 6 bilhões por esses protetores defeituosos, e agora decidiram que vão dar US$ 1 bilhão em dinheiro mesmo. Mais de 250 mil pessoas que tiveram problema com esses negócios concordaram em soltar suas reivindicações como parte do acordo. ARAMCO MUDOU DE IDEIA A Aramco, estatal saudita, anunciou a suspensão de planos para aumentar a produção de petróleo de 12 para 13 milhões de barris por dia, conforme ordenado pelo Ministério da Energia saudita. A decisão ocorre em meio a incertezas sobre a demanda global de petróleo devido à transição para energias mais limpas. A Arábia Saudita, líder da OPEP, enfrenta desafios econômicos e políticos ao interromper aumentos de capacidade em um mercado global competitivo, enquanto busca diversificar sua economia. Os preços do petróleo Brent subiram ligeiramente para US$82,60 por barril após o anúncio. BYD É HUMILDINHA E ESPERTA A BYD, fabricante chinesa de baterias e carros elétricos, afirmou que a competição pelo mercado de veículos elétricos (EV) na China continuará intensa nos próximos dois a três anos. Yunfei Li, gerente geral de branding e relações públicas da BYD, destacou que a concorrência acirrada levou a preços mais baixos em todo o mundo. Li expressou o respeito da BYD pela Tesla, considerando-a uma colega da indústria e cliente. A BYD, cuja produção total de veículos em 2023 superou a da Tesla, prevê que empresas incapazes de competir serão eliminadas, e espera ser uma das poucas a prosperar, graças à sua cadeia de suprimentos e estratégia de abordagem de diferentes segmentos de preços. Enquanto Elon Musk tira sarro e depois é ultrapassado, a BYD quer aproveitar a onda e compartilhar as coisas boas... inteligentes, né? Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL A COISA NÃO FOI BOA PARA NÓS EM 2023 O governo brasileiro fechou o ano de 2023 com um déficit primário de R$ 230,5 bilhões, o segundo pior resultado desde 1997. Isso representa 2,1% do PIB, ficando atrás apenas do ano da pandemia em 2020. O Tesouro Nacional atribuiu o péssimo desempenho, principalmente, ao pagamento inesperado de precatórios em dezembro, no valor de R$ 92,4 bilhões. Se não fosse por esse pagamento extra, o governo teria fechado no vermelho em "apenas" R$ 138 bilhões. O secretário do Tesouro, otimista, diz que há perspectivas de melhora, mas parece que a galera está mais preocupada em equilibrar o orçamento do churrasco do fim de semana. GOVERNO PERDE PARA AS EMPRESAS O governo brasileiro enfrenta derrotas judiciais na regulamentação das subvenções, essenciais para atingir o déficit fiscal zero. Agora as decisões liminares recentes favorecem empresas, permitindo a manutenção de benefícios fiscais. Enquanto isso, o governo busca limitar os incentivos estaduais concedidos a empresas, afetando o déficit fiscal em R$35 bilhões em 2024. Por outro lado, empresas alegam afronta ao pacto federativo, contestando a limitação dos benefícios. Por fim, a judicialização do tema era esperada, e a decisão final pode ter impacto significativo nas finanças e na economia do país. BOLETIM FOCUS Segura aí que tem novidades no mundo das projeções econômicas! Segundo o Relatório Focus do Banco Central, a projeção de inflação para 2024 deu uma tombada de 3,86% para 3,81%, e a galera parece confiante nisso já que a previsão para 2025 segura firme nos 3,50% há 27 semanas. Agora, o PIB tá na mesma, mantendo a vibe em 1,60% para 2024. A previsão para 2025 seguiu a tradição e ficou em 2,0% pela sétima semana consecutiva. A estimativa de crescimento também tá firme em 2,0% para 2026 e 2027 há 25 e 27 semanas, respectivamente. A Selic não quis saber de mudar, com a projeção de 9,00% para 2024, 8,50% para 2025, e 8,50% também para 2026 e 2027. Dólar, então, na estabilidade: R$ 4,92 para 2024, R$ 5,00 para 2025, e R$ 5,05 para 2026, mantendo a tradição. EXTERIOR CESSAR-FOGO ALIVIA PREÇO DO PETRÓLEO Os preços do petróleo fecharam em baixa devido à volatilidade do mercado, influenciada por riscos geopolíticos, incluindo um ataque a soldados americanos na Jordânia e especulações sobre um novo cessar-fogo em Gaza. O WTI para março caiu 1,57% para US$ 76,78, e o Brent para abril recuou 1,35% para US$ 81,83. O ataque a drone aumentou as preocupações com a escalada das tensões no Oriente Médio, mas relatos de um possível acordo de cessar-fogo amenizaram os receios. O CEO da Navellier alertou sobre possíveis interrupções na produção de petróleo devido ao caos no Oriente Médio e perturbações nas rotas marítimas. O FUTURO CHEGOU Elon Musk, o magnata por trás da Tesla, soltou a bomba de que a Neuralink, sua empresa de chips cerebrais, conseguiu fazer o primeiro implante desse gadget em uma pessoa. O chip vai possibilitar que quem tem paralisia controle aparelhos com o poder da mente. O anúncio veio pelo Twitter, aquele agora chamado de X. Segundo Musk, o procedimento rolou no domingo, o paciente tá se recuperando de boa, e os resultados iniciais já mostram uma "detecção promissora de picos de neurônios". Parece coisa de filme, né? TEM GENTE QUE SABE FAZER DINHEIRO O maior fundo soberano do mundo, o Fundo de Pensões do Governo Global da Noruega, soltou a bomba: um lucro recorde de US$ 213 bilhões em 2023, graças a investimentos nas queridinhas ações de tecnologia. Em 2022, esse fundo passou por maus bocados, tomando uma pancada de perda recorde de 1,64 trilhão de coroas norueguesas, mas parece que 2023 deu a volta por cima, mostrando um retorno impressionante de 16,1%. Mesmo ficando 18 pontos base abaixo do índice de referência, ninguém tá reclamando. Nicolai Tangen, CEO do Norges Bank Investment Management, deu o papo reto: "Apesar da inflação e da bagunça geopolítica, o mercado de ações em 2023 foi um foguete, comparado ao ano fraco de 2022." Ele destacou que as ações de tecnologia foram as verdadeiras estrelas. Lembrando que esse fundo colossal foi criado para investir as montanhas de dinheiro geradas pelo setor de petróleo e gás da Noruega. Com investimentos em mais de 8.500 empresas em 70 países, eles fizeram bonito em 2023, com retornos de 21,3% em ações, 6,1% em renda fixa e, mesmo com um deslize, -12,4% em investimentos imobiliários não listados. Quando perguntaram sobre geopolítica em 2024, Tangen mandou a real: "Problema é que tem barraco geopolítico em todo lugar hoje em dia." Tensões entre EUA e China e mudanças na produção global são pontos a se ligar. ECONOMIA NA ZONA DO EURO A economia da Zona do Euro manteve-se estável no quarto trimestre de 2023 e essa estabilidade foi um alívio, pois o bloco evitou por pouco a recessão prevista, após uma queda de 0,1% no PIB no terceiro trimestre. O Produto Interno Bruto (PIB) ajustado sazonalmente da Zona do Euro não apresentou variações em relação ao trimestre anterior e expandiu-se em modestos 0,1% em relação ao ano anterior. Em uma estimativa preliminar, a Zona do Euro foi vista registrando um crescimento de 0,5% ao longo de todo o ano de 2023. A maior economia da Zona do Euro, a Alemanha, registrou uma contração de 0,3% no último trimestre do ano. O país escapou por pouco de uma recessão técnica devido a uma revisão ascendente de sua leitura para o terceiro trimestre, quando a economia estagnou. Enquanto a economia francesa permaneceu estável no quarto trimestre, a Espanha superou as previsões ao expandir em 0,6%. O indicador de sentimento da Zona do Euro da Comissão Europeia mostrou uma diminuição na confiança do consumidor, embora as perspectivas para as empresas de serviços e indústrias fossem um pouco mais otimistas. Bert Colijn, economista sênior da ING, observou que a economia da Zona do Euro está em uma "fase de fraqueza prolongada", impulsionada pela Alemanha, enquanto as economias do sul da Europa lideram o caminho no crescimento. O euro registrou perdas estreitas em relação ao dólar americano após os novos dados, também registrando ganhos apertados contra a libra esterlina. A divergência entre a Zona do Euro e os EUA está crescendo, possivelmente explicada por quedas nos salários ajustados pela inflação, preços de energia impactando os industriais e níveis mais baixos de apoio fiscal. O Banco Central Europeu elevou as taxas de juros, criando condições financeiras mais apertadas, ajudando a reduzir a inflação de 10,6% em outubro de 2022 para 2,9% em dezembro. Novos números de inflação da Zona do Euro estão programados para quinta-feira. A situação econômica na Zona do Euro continua sendo influenciada por fatores diversos, e os desdobramentos futuros serão cruciais para a recuperação sustentada. A ÍNDIA PROMETE O Ministério das Finanças da Índia anunciou projeções indicando que o país pode se tornar a terceira maior economia global até 2027, com um PIB de US$ 5 trilhões. Espera-se um crescimento de 7% nos anos fiscais de 2024 e 2025, impulsionado por demanda interna robusta e investimentos públicos e privados em infraestrutura física e digital. O governo estabeleceu uma meta ambiciosa de se tornar um país desenvolvido até 2047. O otimismo reflete no mercado de ações indiano, com o índice Nifty 50 registrando um aumento de mais de 20% em 2023. Investidores estão apostando em políticas de continuidade e possíveis reduções nas taxas de juros pelo Banco da Reserva da Índia. SOQUINHO Os rendimentos do Tesouro dos EUA diminuíram enquanto os investidores aguardavam a reunião do Federal Reserve. Às 4:21 ET, o rendimento do Tesouro de 10 anos caiu para 4,0586%, enquanto o de 2 anos ficou em 4,3180%. Essa queda antecede a reunião de janeiro do Fed, com expectativas de clareza sobre cortes nas taxas. Na última reunião, o Fed indicou incertezas na direção da política monetária. Dados econômicos importantes, incluindo o relatório de empregos, são esperados ao longo da semana. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Começamos a edição de 29/01/2024 desse morning call de investimentos com muita coisa rolando: decisão de juros aqui e nos EUA, tem crise piorando lá com essa questão do Irã e os EUA, os caras mataram uns soldados americanos. O petróleo subiu um monte... Por outro lado, vamos ver por qual motivo o Ibovespa subiu no pregão de 26/01/2024, além de ver sobre o aumento de capital da Magazine Luiza, a saída da AES, e outros destaques. Por fim, a gente dá uma olhadinha hoje nas notícias do Brasil, fim da Evergrande e outras notícias no exterior. Só vem! Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 128.967 Dia 26/01/2024: +0,62% mas o que rolou de fato no último pregão? Finalmente o Ibovespa marcou o primeiro avanço semanal do ano. As ações da Vale e da Petrobras impulsionaram o índice, com as ações ON da Petrobras subindo 2,19% e as PN ganhando 1,73%, impulsionadas pelo aumento nos preços do petróleo devido a sinais de resiliência na economia dos EUA e estímulos na China. As ações da Vale, com grande peso no Ibovespa, subiram 1,67% após o presidente Lula da Silva desistir da indicação de Guido Mantega para CEO, aliviando preocupações de pressão sobre a empresa. A divulgação antecipada do IPCA-15, com uma leitura de 0,30% de alta dos preços em janeiro, também contribuiu para o desempenho positivo do Ibovespa. A curva de juros brasileira registrou queda, com destaque para os DIs para 2025 e 2027. Apesar da inflação nos EUA estar dentro do esperado, indicando um consumo forte, a visão de uma economia aquecida nos EUA aumentou o apetite por risco e contribuiu para a queda do dólar. O índice DXY caiu 0,11%, e o dólar frente ao real teve uma queda de 0,24%, fechando a semana com uma redução de 0,3%. Nos Estados Unidos, os benchmarks tiveram movimentos modestos, mas o desafio mesmo tá sendo aqui, ainda mais com a saída de R$ 4,9 bilhões de capital estrangeiro, indicando uma possível performance negativa para o mês. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Usiminas (USIM5): R$ 9,50 (+5,20%) CSN Mineração(CMIN3): R$ 6,82 (+2,40%) Petrobras (PETR3): R$ 41,96 (+2,19%) Suzano (SUZB3): R$ 52,91 (+2,04%) CPFL (CPFE3): R$ 37,10 (+2,04%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Gol (GOLL4): R$ 5,92 (-8,07%) CVC Brasil (CVCB3): R$ 3,07 (-4,36%) Localiza (RENT3): R$ 56,24 (-3,63%) Casas Bahia (BHIA3): R$ 8,70 (-2,47%) Carrefour (CRFB3): R$ 10,71 (-2,46%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.332 Dia 26/01/2024: +0,21% Enquanto isso, as maiores altas foram: RBRP11: R$ 54,70 (+1,83%) RBRF11: R$ 80,61 (+1,77%) AIEC11: R$ 55,43 (+1,50%) OUJP11: R$ 99,43 (+1,48%) HTMX11: R$ 182,80 (+1,42%) Por outro lado, as maiores baixas: BTRA11: R$ 53,50 (-1,5%) BTLG11: R$ 103,44 (-1,39%) BROF11: R$ 56,26 (-1,0%) WHGR11: R$ 10,09 (-0,99%) HGRU11: R$ 139,30 (-0,93%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,91 (+0,01%) Euro: R$ 5,34 (+0,27%) Libra Esterlina: R$ 6,25 (+0,04%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,16% S&P 500: -0,07% NASDAQ: -0,36% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,32% FTSE 100 (Inglaterra): +0,23% CAC 40 (França): +2,28% FTSE MIB (Itália): +0,73% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -1,34% Shangai (China): +0,14% KOSPI (Coreia do Sul): +0,33% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (6h50): Bitcoin: US$ 42.258 (+3,57%) Ether: US$ 2.272 (-5,47%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.040/onça troy (+0,18%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 83,88/barril (1,75%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,55 /tonelada (+0,01%) CALENDÁRIO ECONÔMICO DA SEMANA Cenário Internacional: - Destaque para a "Super Quarta" com decisões de juros do FOMC (Federal Open Market Committee) do Federal Reserve nos EUA e do Copom (Comitê de Política Monetária) no Brasil. - Previsão de manutenção das taxas nos EUA e corte de 50 pontos-base da taxa Selic no Brasil. - Divulgação de dados do mercado de trabalho nos EUA, incluindo a pesquisa ADP sobre geração de vagas de trabalho no setor privado. - Resultados trimestrais de algumas das principais empresas de tecnologia dos EUA, como Meta, Alphabet, Amazon e Apple. Cenário Nacional (Brasil): - Início da temporada de resultados do quarto trimestre de 2023, com destaque para o balanço do Santander. - Decisão sobre o novo patamar da taxa Selic no Brasil, com expectativa de corte de 50 pontos-base. - Divulgação de indicadores econômicos, como a sondagem da indústria e do setor de serviços pela FGV, índice geral de preços (IGP-M), relatório do Caged sobre geração de emprego formal, Pnad Contínua pelo IBGE, e dados de fluxo cambial pelo Banco Central. - Apresentação do índice PMI da indústria de transformação pela S&P Global. - Divulgação do índice de preços ao consumidor pela FIPE e pesquisa industrial mensal pelo IBGE. Cenário Político (Brasil): - Movimentação política mais lenta devido ao recesso legislativo, com atenção para a medida provisória que limita isenções fiscais sobre a folha de pagamento e a próxima reforma do imposto de renda, que pode incluir tributação de dividendos e alterações nas faixas mais baixas do tributo. - Expectativas sobre a divulgação de mais detalhes do programa "Nova Indústria Brasil." Cenário Internacional (Europa e China): - Destaque para a apresentação do PIB do quarto trimestre da Alemanha e da Zona do Euro, índice de preços ao consumidor da Alemanha, e dados do Índice PMI S&P Global da indústria de transformação na Europa. - Divulgação do Índice PMI S&P Global da indústria de transformação na China. Principais Indicadores Econômicos Esperados: - EUA: Decisão do FOMC, dados de confiança do consumidor, pesquisa ADP sobre geração de vagas de trabalho, pedidos de auxílio desemprego, índice ISM da indústria de transformação, variação da folha de pagamentos, taxa de desemprego e índice de confiança da Universidade de Michigan. - Brasil: Decisão do Copom, resultados trimestrais de empresas, sondagem da indústria e de serviços, IGP-M, relatório do Caged, Pnad Contínua, índice PMI da indústria de transformação, índice de preços ao consumidor, pesquisa industrial mensal. - Europa: PIB da Alemanha e Zona do Euro, índice de preços ao consumidor da Alemanha, Índice PMI S&P Global da indústria de transformação na Alemanha, Reino Unido e Zona do Euro, taxa de desemprego na Zona do Euro. - China: Índice PMI S&P Global da indústria de transformação. Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL MAGAZINE LUIZA E SUAS AVENTURAS Olha só o Magazine Luiza dando o famoso "up"! O conselho de administração aprovou um aumento de capital privado de R$ 1,25 bilhão. A família Trajano e o BTG Pactual tão bancando tudo. O rolê inclui emitir mais de 641 milhões de ações, cada uma saindo por R$ 1,95. Os controladores tão tão no jogo que garantiram a subscrição de até R$ 1 bilhão, fechando uns contratos espertos com o BTG. E olha lá, o banco ainda pode jogar mais R$ 250 milhões se sobrar lugar. Mas, pra que tudo isso? O Magazine Luiza quer acelerar nos investimentos em tecnologia, tipo expandir o Luizalabs, melhorar o marketplace e turbinar serviços como Advertising, Fintech, Fulfillment e Magalu Cloud. E, claro, dar um trato na estrutura financeira, cortando despesas e tal. Se o plano der certo, a família Trajano pode até aumentar sua fatia na empresa de 56,4% pra 58,4%. Vai que é tua, Magazine! TCHAU, AES BRASIL Parece que a AES Brasil tá querendo dar um tchauzinho pro Brasil, hein! O Léo Dias da Faria Lima soltou a notícia de que eles chamaram o Itaú e o Goldman Sachs pra vender suas coisinhas por aqui. A AES, que tá por essas bandas desde 97, tem um portfólio de energias renováveis top, com 5,2 GW. Os ativos hídricos têm concessão até 2031/2. O mercado já tava na expectativa desse rolê. Agora é ver por quanto vão vender e quem vai bancar essa compra. Tem ativos importantes com concessão vencendo em seis anos. Ainda, a AES tem vários projetos em construção, incluindo uns parques eólicos e um solar que podem adicionar até 4,0 GW na conta deles. Além disso, no terceiro trimestre de 2023, a empresa registrou lucro de R$ 102,6 milhões, botando muita empresa por aí no chinelo. Na bolsa, eles valem R$ 6,08 bilhões. Nos últimos cinco anos, a ação levou um tombo de 31%. Será que é um "tchau, querido" mesmo? Ela soltou uma nota aí falando que "vai avaliar alternativas para financiar o crescimento da Companhia e melhorar sua estrutura de capital" Agora, me fala aí, bom pra quem tem as outras empresas do setor, né? CARREFOUR BRASIL O Carrefour Brasil (CRFB3) planeja integrar suas operações de varejo com o Sam's Club para reduzir custos. As unidades serão unificadas sob a liderança de um único CEO, José Rafael Vasquez. Essa mudança faz parte dos esforços da empresa para melhorar resultados e cortar despesas. O CEO do Sam's Club, Vitor Fraga e a vice-presidente Maria Alicia Lima Peralta deixaram seus cargos. Agora o Carrefour Brasil busca otimizar seu desempenho após uma queda significativa no lucro líquido no terceiro trimestre do ano anterior. A empresa ainda não se pronunciou oficialmente sobre a reestruturação. TEORIA DA CONSPIRAÇÃOU OU TEVE REVANCHE MESMO? Agora, falando da Vale (VALE3), o governo resolveu cobrar uma bolada de R$ 25,7 bilhões por conta de uns rolos antigos na concessão da Estrada de Ferro Carajás e Vitória Minas. Parece que a coisa ficou feia e, claro, pode rolar um impacto negativo nas ações. Então, e o Guido Mantega quase entrou pro time da Vale, mas deu uma recuada. Ufa, os investidores respiraram aliviados. E daí tá cheio de burburinho falando que a Vale levou essa nor "cornos" por conta desse entrave aí com o mantegão. (eu acho isso bem nada a ver... mas olha como as pessoas falam as coisas por aí) EXTERIOR RYANAIR COM PREVISÕES DESANIMADORAS A Ryanair revisou para baixo sua previsão de lucro para o ano até o final de março devido à interrupção nas vendas por alguns agentes de viagens online em dezembro. A companhia aérea, afetada pela parada súbita das vendas, reduziu as tarifas para preencher assentos, resultando em uma queda nas projeções de lucro para o intervalo de 1,85 bilhão a 1,95 bilhão de euros. Essa previsão é inferior à estimativa anterior de 1,85 bilhão a 2,05 bilhões de euros, mas ainda superaria o recorde anterior de 1,45 bilhão de euros em 2018. A parada repentina também aumentou a proporção de assentos vazios nos voos, forçando a empresa a estimular as reservas durante as festas de fim de ano com tarifas mais baixas do que o esperado. O CEO, Michael O'Leary, expressou otimismo para o verão, apesar dos desafios atuais. A empresa é negociada sob o ticker RYA-IE na Bolsa de Valores da Irlanda. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL GREVE NO BANCO CENTRAL Hoje não tem Boletim Focus, ele sai amanhã, pois os servidores estão bicudos lá. Eles querem reestruturação de carreira e a criação de um bônus de produtividade igualzinho o que os servidores da Receita Federal recebem. Dizem que é pouca gente pra muito trabalho e tal. Enfim, 10 anos sem concurso público, déficit de 44% no quadro de servidores, então não tá fácil pra seu ninguém, dizem eles. CONFIANÇA NA INDÚSTRIA A confiança da indústria no Brasil aumentou em janeiro, atingindo o maior nível desde agosto de 2022, de acordo com o Índice de Confiança da Indústria (ICI) calculado pela Fundação Getúlio Vargas (FGV). O ICI subiu 1,8 ponto, atingindo 97,4 pontos, marcando a quarta alta consecutiva. O Índice de Situação Atual (ISA), que mede a percepção atual dos empresários, cresceu 2,8 pontos, alcançando 97,8 pontos, a máxima desde setembro de 2022. O Índice de Expectativas (IE) avançou 0,8 ponto, atingindo 97,0 pontos. A melhoria é atribuída ao aumento da demanda e ao escoamento de estoques, indicando otimismo para o ano. EXTERIOR E AGORA, COMO FICARÁ A DECISÃO SOBRE OS JUROS NOS EUA? A briga nos EUA sobre os juros tá pegando fogo! A questão agora é qual métrica de inflação o Fed vai usar pra decidir sobre os cortes (e se vai rolar cortes agora). O tal índice PCE mostra uma desaceleração, mas se olhar mais de perto, os preços estão dentro da meta de 2%. Parece que tem um debate sobre 3 e 6 meses, e a Moody's diz que tá tudo tranquilo. Aí, o economista Paul Krugman, que ganhou Nobel de Economia em 2008, tá dizendo que a "batalha contra a inflação acabou". Ele critica quem só olha o núcleo tradicional e fala que o CPI é furado. A discussão tá tão séria que até tem gente falando sobre os efeitos das taxas de juros na economia e se isso vai levar os EUA a uma recessão. Mas, olha, tem economistas dando uma de advogados do diabo: uns dizem que o núcleo tá na média nos últimos 6 meses, mas ainda tem outras medidas de inflação altas. No entanto, outros dizem que o processo de desinflação tá devagar, e o Fed não vai correr pra mudar os planos. ALTA DO PETRÓLEO Os preços do petróleo subiram após ataques de drones apoiados pelo Irã que resultaram na morte de três tropas dos EUA na Jordânia. Os ataques também atingiram um petroleiro no Mar Vermelho. A Casa Branca afirmou que grupos militantes radicais apoiados pelo Irã, operando na Síria e no Iraque, foram responsáveis pelos ataques. No entanto, a coisa não vai ficar assim, pois o presidente dos EUA, Joe Biden, prometeu retaliação. Enquanto isso, a Resistência Islâmica no Iraque afirmou ser responsável pelos ataques, escalando as tensões na região. SOQUINHOS A esposa do Faraí do Bitcoin foi presa nos EUA, aproveitaram o fato dela estar lá ilegalmente e a PF deu um "crau. Aqui também ela tá metida no rolo da GAS, óbvio. O Faraó tá na gaiola desde 2021 e agora vem sua Cleópatra para formar dupla. E tem mais: rolava fofoca aí que a mulher tava construindo pirâmide lá também, viu? Esperta demais! As ações da China Evergrande foram temporariamente suspensas após uma queda de mais de 20%, em meio a ordens judiciais de Hong Kong para liquidar o promotor imobiliário. A decisão do tribunal ocorreu após relatos de que os credores estrangeiros da Evergrande não conseguiram chegar a um acordo de reestruturação. A Evergrande, uma das maiores incorporadoras do país, enfrenta uma crise de dívida, sendo a mais endividada do mundo em 2021. A situação elevou preocupações sobre um possível contágio no setor imobiliário chinês. Autoridades chinesas implementaram medidas para aliviar a crise no setor e há quem fale sobre o fim da empresa. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Começamos o fim da semana com a última edição do Soco Matinal nesta sexta-feira MA-RA-VI-LHO-SA, de 26/01/2024, falando do pregão desta quinta-feira que a gente conseguiu respirar no positivo, com os dados sobre os Estados Unidos, notícia sobre a Gol, tem bafafá da Vale, PIB dos EUA e, pra não deixar por menos, ações afundando depois de previsões pessimistas de umas empresas aí enquanto outras só surfando o momento. Enquanto isso, muito mais importante, é o caso da Vale que depois de 5 anos do desastre que ela causou em Brumadinho, até o momento não resolveu tudo por lá. Infelizmente é impossível voltar ao normal, claro, vidas não voltam, mas há uma série de medidas que ela não cumpriu ainda, daí o Lula questionou. Certíssimo ele. Agora, vamos ver o que rolou até agora na semana? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 128.168 Dia 25/01/2024: +0,28% mas o que rolou de fato no último pregão? Saca só o rolê do Ibovespa: ele teve uma leve subida, tipo uma marolinha, porque os títulos do Tesouro dos EUA ficaram de boa e a Petrobras meteu um gás. Mas, peraí, a Vale deu uma recuada sinistra, segurando a onda. No finalzinho do dia, Gol pediu socorro e entrou com pedido de recuperação judicial nos EUA, deu leilão. Por fim, o Ibovespa fechou com pouco ganho. Janeiro tá sendo meio punk, com o Ibovespa caindo 4,48%, mas na semana, pelo menos já deu uma levantada de 0,42%. O dólar deu uma baixada pelo terceiro dia seguido, tá a R$ 4,91. A parada é que os rendimentos dos Treasuries nos EUA caíram, e a galera curtiu os números de inflação e PIB de lá. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Magazine Luiza (MGLU3): R$ 2,07 (+7,81%) Azul (AZUL4): R$ 14,07 (+6,03%) Assaí (ASAI3): R$ 14,00 (+4,87%) Petrobras (PETR3): R$ 41,06 (+4,64%) Petrobras (PETR4): R$ 39,28 (+3,70%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Yduqs (YDUQ3): R$ 19,52 (-4,41%) Gol (GOLL4): R$ 6,44 (-3,16%) GPA (PCAR3): R$ 4,10 (-2,61%) Vale (VALE3): R$ 68,36 (-2,20%) Hypera (HYPE3): R$ 31,59 (-1,92%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.324 Dia 25/01/2024: 0 Enquanto isso, as maiores altas foram: MORC11: R$ 88,09 (2,29%) BLMR11: R$ 6,69 (2,24%) HTMX11: R$ 180,21 (1,44%) MORE11: R$ 75,91 (1,44%) WHGR11: R$ 9,96 (1,31%) Por outro lado, as maiores baixas: BTRA11: R$ 57,59 (-4,51%) HGBS11: R$ 230,19 (-1,7%) VCRI11: R$ 8,6 (-1,28%) JSRE11: R$ 76,34 (-1,12%) HGCR11: R$ 106,99 (-1,01%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,91 (-0,34%) Euro: R$ 5,33 (-0,68%) Libra Esterlina: R$ 6,24 (-0,47%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,64% S&P 500: +0,53% NASDAQ: +0,18% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,10% FTSE 100 (Inglaterra): +0,03% CAC 40 (França): +0,11% FTSE MIB (Itália): -0,60% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +0,03% Shangai (China): +3,03% KOSPI (Coreia do Sul): +0,03% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (8h08): Bitcoin: US$ 40.846 (+1,84%) Ether: US$ 2.242 (+0,23%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.017/onça troy (+0,09%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 82,43/barril (+2,99%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,54/tonelada (+0,04%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL VALE EM BAIXA A Vale tá na seca, perdendo R$ 39,3 bilhões só em 2024. A culpa é do preço do minério de ferro, que tá na lona por causa da China, e também da pressão do governo pro ex-ministro Guido Mantega entrar na jogada. Ações da Vale fecharam em queda de 2,2%, acumulando um preju de 11,3% desde o começo do ano. Agora, o valor de mercado dela é de R$ 309,1 bilhões. Multa e Condenação A coisa ficou feia porque a Justiça Federal condenou a Vale, junto com a BHP e a Samarco, a pagar uma multa de R$ 47,6 bilhões por danos morais coletivos pelo rompimento da barragem de Fundão, em Mariana, em 2015. A notícia bateu na quinta-feira, quando a barragem do Córrego do Feijão, ligada à Vale, completou cinco anos do rompimento em Brumadinho. Pressão Pro Mantega Desde meados de janeiro, o governo tá dando uma de cupido, querendo encaixar o Mantega pelo menos no conselho da Vale. Nesses últimos 10 dias, a Vale perdeu R$ 14,4 bilhões de valor. O plano inicial era botar o Mantega como presidente, mas parece que tão discutindo uns esquemas diferentes no conselho. O Xadrez da Sucessão O governo Lula quer influenciar na sucessão da Vale, mas a parada tá mais complexa que xadrez de mestre. A Vale foi privatizada em 1997 e não tem um dono único. O conselho tem 13 cadeiras, e o governo quer o Mantega lá, mas a Cosan também tá na jogada. O que vem por aí O conselho da Vale vai se reunir na terça-feira, dia 30, pra decidir quem vai ser o chefe da bagaça. O Eduardo Bartolomeo, atual presidente, tá no páreo, mas o governo quer o Mantega fazendo barulho. A GOL REALMENTE PEDIU SOCORRO Falei sobre a Gol e logo recebemos a notícia: A Gol (GOLL4) já vinha enfrentando problemas financeiros, mas decidiu pedir recuperação judicial nos EUA usando o "Chapter 11" - Capítulo 11. Essa é uma jogada legal para levantar grana, organizar as finanças e garantir operações a longo prazo. Aí já sabe: As ações despencaram, até pararam de ser negociadas por um tempo. Mas, apesar do caos, a Gol garante que os voos estão normais e as reservas seguem firmes. Agora eles conseguiram um empréstimo de US$ 950 milhões para sustentar essa reestruturação. Com dívidas altas, a empresa busca sair desse processo mais forte. Tomara! mas quem já investe sabe bem como é o setor, a gente não cansa de falar... SOQUINHOS Vulcabras (VULC3): Confirmou a intenção de fazer uma oferta pública subsequente de ações ordinárias, buscando no mínimo R$ 250 milhões, podendo chegar a R$ 500 milhões. Os recursos serão usados para pagamento de dividendos e reforço do caixa. Copel (CPLE6): Formalizou um acordo encerrando um processo arbitral que começou em 2015. A empresa vai pagar R$ 672 milhões, em duas parcelas, encerrando um litígio que poderia chegar a cerca de R$ 3 bilhões. Americanas (AMER3): Adiou a divulgação dos resultados dos nove primeiros meses de 2023. Agora, a divulgação acontecerá em 19 de fevereiro de 2024. Vale (VALE3): Antecipou para 29 de janeiro a divulgação do relatório de produção e vendas do quarto trimestre de 2023. CVC (CVCB3): Celebrou um acordo de intenção para futura cooperação comercial com a Ávoris Corporación Empresarial, buscando sinergias comerciais. Odontoprev (ODPV3): Vai reverter o valor provisionado de R$ 45,9 milhões relacionado ao depósito judicial realizado pela União referente à não exigibilidade da Taxa de Saúde Suplementar (TSS) pela ANS. EXTERIOR É LUXO QUE VOCÊ QUER, MEU BEM? É LUXO QUE VOCÊ TERÁ! Ah, a LVMH, essa modesta empresa de fundo de quintal. As ações deles subiram uns míseros 8% (depois foi pra 11% mais ou menos) porque, veja só, tiveram vendas de €86,15 bilhões. Coisa pouca, né? E olha que eles são donos de umas marcas meia-boca, tipo Louis Vuitton, Moët & Chandon e Hennessy. Devem estar cortando os pulsos por não terem uma Burberry no portfólio, coitados. (O Ministério do Investidor Sardinha adverte: Esse tópico inteiro contém ironia) O CEO lá, Bernard Arnault, deve estar sofrendo horrores. Afinal, crescer 13% em vendas num ano é um verdadeiro desastre, só que não. Ele até disse que 2023 foi um ano "afetado por desafios econômicos e geopolíticos". Imagina se fosse um ano bom, o que seria? (vender aquele saco de pão numa versão mais barata para pobre premium?) E o que é essa história de parceria com as Olimpíadas de Paris em 2024? Aposto que as marcas deles vão aparecer nos uniformes dos atletas, e a gente aqui se virando nos 30 para comprar uma camiseta na promoção. Resumindo, enquanto a LVMH está lá, nadando em dinheiro, a gente está aqui... fazendo piada. Afinal, rir é o melhor remédio... para a inveja. 😂🥂 (brincadeirinha...) O QUE TÁ ROLANDO COM A TESLA DEPOIS DO RESULTADO As ações da Tesla caíram 12,13%, chegando a US$ 182,63, após Elon Musk, presidente-executivo da empresa, alertar que o crescimento das vendas será "notavelmente menor" este ano. O foco da Tesla está na produção de um veículo elétrico de próxima geração em sua fábrica no Texas no segundo semestre de 2025, o que Musk acredita que desencadeará o próximo boom nas entregas. Os cortes de preços já prejudicaram as margens e levantaram preocupações entre os investidores sobre a montadora mais valiosa do mundo. Além disso, os comentários de Musk não foram bem recebidos pelos investidores, com a Tesla prestes a perder cerca de 50 bilhões de dólares em valor de mercado. Da mesma forma que as ações da Tesla, as ações de outras fabricantes de veículos elétricos, como Rivian, Grupo Lúcido e Fisker, também recuaram. E até aqui vocês já sabem, né? Falamos disso. Agora, deixa eu lembrar vocês: A indústria de veículos elétricos (EVs) tem enfrentado uma desaceleração na demanda há mais de um ano, e os cortes de preços da Tesla podem piorar a pressão sobre startups e montadoras tradicionais. Analistas afirmam que a Tesla enfrenta desafios, e o valuation atual pode ser difícil de justificar se o crescimento das vendas e as margens enfraquecerem ainda mais. É, pode ser que o buraco seja mais embaixo... NÃO TÁ FÁCIL A COISA NA TERRA DO REI A situação está esquentando na terra do rei! A Autoridade de Concorrência e Mercados (CMA) do Reino Unido decidiu investigar a fusão entre a Vodafone e a rede móvel Three da CK Hutchison. Parece que estão de olho para evitar um "vale tudo" na competição. Se a CMA achar que a coisa vai ficar complicada, a investigação pode se aprofundar. O acordo, selado no ano passado, daria à Vodafone 51% do bolo, deixando a CK Hutchison com uma fatia menor. É como uma disputa de família pelo pedaço maior do bolo na festa de aniversário. Sarah Cardell, CEO da CMA, disse que vai avaliar se essa união vai afetar a concorrência no mercado de telecomunicações. Eles têm 40 dias úteis para decidir se aprovam ou se precisam cavar mais fundo nesse caldeirão de intrigas. A Vodafone e a Three UK estão tentando convencer a CMA de que essa fusão será como o casamento do príncipe William, só que com uma cobertura de sinal de celular mais ampla. O CEO da Vodafone UK afirmou que estão ansiosos para continuar as "conversas construtivas". RESULTADO MEIO DESANIMADOR As ações da Intel caíram nas negociações estendidas após a empresa divulgar uma perspectiva para o primeiro trimestre de 2024 aquém das expectativas dos analistas, apesar de superar as estimativas de Wall Street no último trimestre. A Intel espera ganhos por ação entre 13 centavos, com vendas entre US$ 12,2 bilhões e US$ 13,2 bilhões, enquanto as expectativas eram de 33 centavos por ação em US$ 14,15 bilhões de receita. A empresa registrou um lucro líquido de US$ 2,7 bilhões e uma receita de US$ 15,4 bilhões no último trimestre, quebrando uma série de sete trimestres com declínio de receita. O CEO Pat Gelsinger destaca áreas saudáveis, mas reconhece desafios em subsidiárias. A Intel continua focada em seu plano de cinco anos para recuperar a liderança em fabricação de semicondutores e melhorar seus próprios chips. O CFO David Zinsner mencionou mudanças no compartilhamento de carteira no data center com o aumento do uso de aceleradores de GPUs Nvidia e AMD. A divisão de Computação Cliente viu crescimento, enquanto a de Data Center e AI enfrentou uma queda de 10% nas vendas. A Intel cortou custos, vendeu e separou negócios, com destaque para o crescimento nas receitas da Intel Foundry Services, sua unidade de fabricação de chips para terceiros. O CEO Gelsinger destaca o progresso na transformação da Intel, mesmo enfrentando desafios no setor. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL IPCA-15 DE JANEIRO A prévia da inflação oficial do Brasil, IPCA-15, teve uma alta de 0,31% em janeiro, interrompendo a tendência de aceleração observada desde outubro. Esse valor ficou abaixo do esperado, que era de 0,47%, conforme indicado pelo Instituto Brasileiro de Geografia e Estatística (IBGE). Nos últimos 12 meses, o IPCA-15 variou 4,47%, abaixo dos 4,72% registrados até dezembro. O grupo de Alimentação e Bebidas foi o principal contribuinte para a alta, com variação de 1,53% e impacto de 0,32 ponto percentual. Outros setores, como Saúde e cuidados pessoais, Habitação e Transportes, também foram analisados. LULA COBRA AÇÕES NO QUINTO ANIVERSÁRIO DA TRAGÉDIA EM BRUMADINHO Neste quinto aniversário da tragédia de Brumadinho, o presidente Lula criticou a Vale, afirmando que a empresa "nada fez para reparar a destruição causada" pelo rompimento da barragem. O desastre, que ocorreu em 2019, deixou 270 mortos, e três corpos ainda estão desaparecidos. Assim, Lula destacou a necessidade de apoio às famílias das vítimas, recuperação ambiental, fiscalização e prevenção em projetos de mineração para evitar futuras tragédias. No entanto, apesar da declaração, a Vale assinou um acordo de reparação em 2021, com um valor estimado de R$ 37,7 bilhões, mas a população reclama de várias questões ainda não solucionadas. Além disso, na justiça há inúmeras questões sobre o não cumprimento das obrigações impostas à empresa. A CVM ESTÁ NA CAÇA A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) está inovando para acompanhar as redes sociais. O presidente da CVM, João Pedro Nascimento, anunciou que estão desenvolvendo um software com inteligência artificial para cruzar informações divulgadas pelas empresas com dados das redes sociais. O objetivo é monitorar influenciadores e garantir informações de qualidade no mercado. A CVM acredita que a maioria dos influenciadores oferece informações valiosas, mas também está atenta a possíveis conexões com agentes de mercado para evitar práticas inadequadas. A medida reflete a importância de monitorar a atividade desses influenciadores, que têm atraído muitos investidores para o mercado. SOQUINHOS A ministra do Planejamento, Simone Tebet, diz que o veto de R$ 5,6 bilhões do governo às emendas pode ser revisado. No Supremo, o ministro Moraes fala que o governo Bolsonaro usou a Abin para coisas suspeitas. EXTERIOR PIB DOS EUA VEIO ACIMA DO ESPERADO O Produto Interno Bruto (PIB) dos Estados Unidos cresceu 3,3% no quarto trimestre de 2023, superando as expectativas dos analistas, que esperavam um aumento de 2,0%. A estimativa é que o PIB real dos EUA tenha crescido 2,5% em 2023. Esse desempenho foi impulsionado por aumentos nos gastos dos consumidores, no investimento privado, nas exportações e nos gastos do governo. Além disso, a estimativa é que o índice de preços do consumo (PCE) tenha subido 3,7% no ano passado, excluindo os preços dos alimentos e da energia. Por fim, a renda pessoal dos americanos também apresentou crescimento, refletindo melhorias nas remunerações e receitas. SOQUINHOS Os índices futuros dos EUA estão meio na bad, caindo por conta das previsões fracas de vendas da Intel e Tesla. A galera tá ansiosa pelo deflator PCE do Federal Reserve. Na Ásia, o Hang Seng caiu por conta dos dados da Tesla, enquanto na Europa, tá rolando uma mistura de altas e baixas.. O Banco Central Europeu (BCE) optou por manter as taxas de juros inalteradas pela terceira reunião consecutiva. As taxas principais permaneceram em 4,50%, enquanto as taxas sobre depósitos e empréstimos marginais foram mantidas em 4,0% e 4,75%, respectivamente. Esta decisão era amplamente esperada, e as taxas europeias permanecem no mesmo patamar desde outubro. O BCE mencionou que a inflação subjacente continuou a diminuir, e as condições de financiamento restritivas estão ajudando a reduzir a inflação. O comitê considera que as taxas atuais contribuirão substancialmente para atingir a meta de inflação de 2%. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Já sabemos que enquanto a gente caiu com o nosso Ibovespa aqui em 24/01/2024, o S&P500 teve recorde, mas não se engane, nem tudo ficou no positivo nos EUA. Isso por conta das situações referente aos dados econômicos e especialmente pelas expectativas sobre os dados do PIB por lá. A gente também tá esperando sair os dados do Brasil amanhã. Enquanto isso, a gente lida com a nossa queda e vê o Governo prometer dinheiro pra todo lado, é setor aéreo, é nova indústria, inclusive com Blue chips sendo grandes beneficiadas. Nesse meio tempo tem renegociação do Fies... E olha só, se você tá de saco cheio desses assunto, vamos focar no resultado de Tesla que deixou o Musk meio sem graça, enquanto a coisa aperta também para o Mercado Libre ou Mercado Livre para quem é Brasileiro raiz. Agora, se não bastasse essa baguncinha toda, advinha só: a Caixa anunciou que vai fazer parte desse negócio de aposta online. É mole??? Vem comigo, vamos passar raiva juntos enquanto não passa a ansiedade de saber o PIB dos EUA. Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 127.815 Dia 24/01/2024: -0,35% mas o que rolou de fato no último pregão? A Bolsa de Valores teve um dia meio tumultuado. O Ibovespa começou bem, lá pelos 129 mil pontos, mas a Petrobras e os Treasuries (títulos dos EUA) fizeram ele despencar. Parece que os EUA estão de boa, com o S&P 500 e Nasdaq no azul, mas os rendimentos dos títulos americanos estão causando um rebuliço global. O dólar, que vinha subindo, deu uma trégua. A galera do mercado tá de olho nos Treasuries dos EUA, que subiram depois de um leilão de títulos. Na terra do tio Sam, ainda, o Trump tá causando de novo, ganhando nas primárias republicanas e dando pano pra manga nas eleições. Além disso, por lá saíram dados da atividade empresarial e a coisa azedou porque veio acima do esperado. Enquanto isso, aqui destaque pra Vale, que subiu 1,01% (com a alegria dos anúncios de estímulos da China), mas a Petrobras deu uma desacelerada, caindo 0,76%. Os bancos, tipo Itaú e Bradesco, perderam um pouco de valor, assim como a Natura&Co. IRB e Usiminas tiveram altos e baixos. Por fim, também tivemos a curva de juros futuros cedendo no nosso Brasilzão. Resumindo, um dia agitado na Bolsa, todo mundo de olho nos EUA e nas reviravoltas do mercado! AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Usiminas (USIM5): R$ 8,97 (+3,82%) Marfrig (MRFG3): R$ 9,63 (+2,99%) Alpasgatas (ALPA4): R$ 8,54 (+2,52%) CSN Mineração (CMIN3): R$ 6,73 (+2,44%) Gerdau (GGBR4): R$ 21,72 (+2,31%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Natura (NTCO3): R$ 16,35 (-5,38%) Casas Bahia (BHIA3): R$ 8,70 (-4,50%) Yduqs (YDUQ3): R$ 20,42 (-3,72%) Raia Drogasil (RADL3): R$ 25,99 (-3,53%) Arezzo (ARZZ3): R$ 55,51 (-3,46%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.324 Dia 24/01/2024: -0,16% Enquanto isso, as maiores altas foram: HGFF11: R$ 89,93 (1,07%) RZAT11: R$ 94,00 (1,03%) CYCR11: R$ 9,60 (0,94%) RECR11: R$ 84,19 (0,9%) MFII11: R$ 99,96 (0,84%) Por outro lado, as maiores baixas: BTRA11: R$ 59,37 (-2,49%) HCTR11: R$ 37,72 (-2,09%) XPCI11: R$ 89,62 (-1,38%) RBRF11: R$ 81,50 (-1,33%) VIUR11: R$ 7,90 (-1,13%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,93 (-0,40%) Euro: R$ 5,36 (-0,07%) Libra Esterlina: R$ 6,27 (-0,04%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: -0,26% S&P 500: +0,08% NASDAQ: +0,36% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +1,58% FTSE 100 (Inglaterra): +0,56% CAC 40 (França): +0,91% FTSE MIB (Itália): +0,87% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -0,80% Shangai (China): +1,80% KOSPI (Coreia do Sul): -0,36% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (8h44): Bitcoin: US$ 40.230 (+0,06%) Ether: US$ 2.234 (-0,43%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.016/onça troy (-0,48%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 80,04/barril (+0,62%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,48/tonelada ( +0,01%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL COMPANHIAS AÉREAS QUE AINDA NÃO QUEBRARAM PODEM RECEBER AJUDA DO GOVERNO O governo estuda criar um fundo de R$ 4 a R$ 6 bilhões para conceder empréstimos a companhias aéreas brasileiras. O ministro de Portos e Aeroportos, Sílvio Costa Filho, destacou a falta de apoio do governo anterior ao setor e anunciou a intenção de apresentar o fundo para financiar a aviação brasileira, permitindo que as empresas busquem crédito, se capitalizem e ampliem seus investimentos. O fundo será operado pelo BNDES e abrangerá desde o refinanciamento de dívidas até investimentos em manutenção e compra de aeronaves. A proposta completa será definida em cerca de 10 dias. A criação desse fundo é uma resposta às dificuldades enfrentadas pelas companhias aéreas nos últimos anos, agravadas pela pandemia de Covid-19. O governo também busca reduzir o custo do querosene de aviação e discutir a alta judicialização do setor aéreo no país. No entanto, vale lembrar a vocês que a Gol tá respirando com dificuldade e tenta negociar antes de pedir uma recuperação, além disso, a Latam entrou nos Tribunais dos EUA com o Capítulo 11, como eles chamam lá, que é tipo a nossa Recuperação aqui e diz ter saído em 2022... Só resta a Azul, né? mas o Voa Brasil tá aí, né? Só falta ser voo de galinha... B3 MUDARÁ HORÁRIO EM MARÇO Ontem comentei sobre a possibilidade da B3 fazer um horário bem diferentão, né? mas olha só, até o momento está decidido que a Bolsa Brasileira (B3) retoma o horário de fechamento às 17h a partir de 11 de março, devido ao início do horário de verão nos Estados Unidos. O pregão regular encerrará às 17h, incluindo o mercado à vista e o after market das 17h30 às 18h. A Bolsa operava em horário estendido desde 6 de novembro de 2023, mas volta ao horário tradicional alinhado ao mercado norte-americano. A diferença entre Brasil e Nova York cairá para uma hora com o início do horário de verão nos EUA. A negociação dos mercados futuros também seguirá no horário ampliado a partir de 11 de março. Caso eles mudem de ideia eu aviso vocês, claro. Fiquem tranquilos. EXTERIOR A TESLA TIROU O SORRISINHO DO MUSK A Tesla emitiu um alerta de desaceleração no crescimento de volume para 2024 em comparação com o ano anterior, devido ao lançamento do próximo veículo na Gigafactory Texas. A margem bruta do quarto trimestre caiu para 17,6%, ante 23,8% no ano anterior, devido a reduções de preços para impulsionar as vendas de veículos elétricos. As ações da Tesla caíram 5% no pós-mercado após o anúncio. Apesar de atingir a meta de 1,8 milhão de entregas em 2023, a empresa perdeu a posição de maior fabricante de veículos elétricos para a chinesa BYD no último trimestre. A receita do quarto trimestre foi de 25,17 bilhões de dólares, marcando seu crescimento mais lento em mais de três anos. IBM E O LUCRO AMPLIADO NO 4º TRIMESTRE DE 2023 No quarto trimestre de 2023, a IBM alcançou um lucro líquido de US$ 3,29 bilhões, marcando um aumento significativo de 21% em relação ao mesmo período do ano anterior. Esse desempenho reflete um lucro por ação (EPS) de US$ 3,55, que aumenta para US$ 3,87 quando considerados os ajustes. A receita da empresa atingiu US$ 17,4 bilhões durante o último trimestre de 2023, representando um crescimento de 4% em comparação com o mesmo trimestre de 2022. Esses resultados superaram as expectativas dos analistas, que previam um EPS de US$ 3,79. O CEO da IBM, Arvind Krishna, atribuiu esses resultados positivos aos avanços notáveis no campo da inteligência artificial. Ele destacou que a receita aumentou em todos os segmentos da empresa, impulsionada pela contínua adoção de ofertas de nuvem híbrida e IA. Krishna observou ainda que a demanda dos clientes por soluções de inteligência artificial está acelerando. Para o ano de 2023 como um todo, a IBM alcançou um lucro líquido de US$ 7,5 bilhões, com um EPS ajustado de US$ 9,62. A receita anual totalizou US$ 61,9 bilhões, representando um crescimento de 2% em relação a 2022. Após o anúncio desses resultados positivos, as ações da IBM registraram um aumento de 5,21% no after hours em Nova York, indicando uma resposta positiva do mercado às conquistas da empresa. A GM VAI INVESTIR NO BRASIL A General Motors (GM) tá investindo pesado no Brasil! Anunciou um investimento gigante de R$ 7 bilhões, que vai rolar de 2024 a 2028, tudo focado na mobilidade sustentável. A grana vai cobrir uma renovação completa do catálogo de carros, com seis novos modelos chegando nos próximos anos. E não para por aí, também vai ter investimento nas fábricas pra estruturar tudo. O presidente da GM International, Shilpan Amin, se encontrou com o presidente Lula da Silva e garantiu que, apesar dos desafios atuais, os investimentos estratégicos estão mantidos. Vale lembrar que no ano passado rolaram algumas demissões, mas a GM tá de volta à ativa e apostando forte no Brasil. ESTRELAS NAS BOLSAS DOS EUA Entre as estrelas do dia, a Microsoft subiu 0,92%, quase entrando no clube dos mais de US$ 3 trilhões em valor de mercado. A Netflix foi a sensação, com um salto de 10,70%, graças ao aumento de mais de 13 milhões de assinantes no quarto trimestre de 2023. Teve até a Boeing dando a volta por cima, avançando 1,24% com a notícia de entrega de aeronaves pra China, mesmo com os problemas técnicos que tão enfrentando. A parte triste ficou com as telecomunicações e a indústria. A AT&T caiu 3,00% depois de anunciar um lucro abaixo do esperado. Verizon e 3M também tiveram quedas feias, afetando o desempenho do Dow Jones. O Bank of America Securities achou os resultados do mercado "muito fortes", destacando o cerco contra o compartilhamento de senhas, especialmente visível nos números da Netflix. A COISA FICOU SÉRIA NO MERCADO LIBRE Os caras do Ministério Público Federal (MPF) tão de olho nas vendas de mercúrio no Mercado Livre (Mercado Libre no original), saca? Eles tão ligados que esse mercúrio tá sendo usado pelos garimpeiros ilegais na Amazônia, tipo, pra extrair ouro de forma suja. Daí, os procuradores tão recomendando pro Mercado Livre cortar esses anúncios de mercúrio na plataforma ou falar quem tá colocando isso lá. Porque, olha só, o mercúrio é super perigoso, polui os rios, envenena os peixes e isso afeta as comunidades indígenas. Por outro lado, o governo já tá fechando o cerco contra o garimpo ilegal na Amazônia, e tirar o mercúrio do jogo é parte disso. Da mesma forma, o Mercúrio é controlado no Brasil, e vender isso sem registro é ilegal. Além disso, pode causar danos graves, tipo problemas neurológicos e até malformação em bebês. Agora um estudo mostrou que tem mercúrio até em gente yanomami lá. Enfim, o Mercado Livre disse que tá à disposição das autoridades e que, quando vê anúncio suspeito, já corta fora e até bane o vendedor. SOQUINHO Nokia sobe 7% com anúncio de recompra de ações de €600 mi. Q4/2023: vendas -23%, lucro operacional comparável -27% (€846 mi). CEO prevê desafios em 2024 devido a mudanças no comportamento do cliente e ambiente macroeconômico. Divisão de Redes Móveis tem queda de 17% nas vendas (€2,5 bi). Meta de margem operacional reduzida para pelo menos 13%. Ações de fornecedores asiáticos da Tesla despencam após a montadora perder metas. LG Display, fornecedora de telas para o Modelo 3, caiu mais de 4%. Fornecedores de baterias, como LG Energy Solution e Panasonic, também registraram declínios. A rival chinesa BYD caiu cerca de 2%. Fabricantes de EVs chineses Nio, Xpeng, e Li Auto tiveram grandes perdas no índice Hang Seng. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL FIES E A RENEGOCIAÇÃO O Banco do Brasil deu um gás na renegociação de dívidas do Fies, o financiamento estudantil do governo. Rolou uma repactuação de R$2 bilhões, envolvendo mais de 38 mil operações desde novembro do ano passado. Os estudantes marcaram presença, fazendo cerca de 133 mil simulações. A parada foi fácil, tanto pelo app do Banco do Brasil quanto nas agências físicas. A repactuação permitiu refinanciar as dívidas com condições mais de boa, rolando até descontos de 100% nos juros e 99% pro pagamento à vista. Não é só o Banco do Brasil na jogada, a Caixa Econômica Federal também tá nesse bonde da renegociação do Fies, ampliando as opções pros beneficiários. Ah, e a galera tá preferindo resolver tudo pelo app, com 90% das renegociações sendo feitas direto pelos estudantes. Uma mão na roda, né? Sem precisar nem sair de casa. CAIXA ECONÔMICA NO MEIO DA FUZARCA DAS APOSTAS A Caixa tá entrando no mundo das apostas esportivas online, as bets! (dá para acreditar num troço desse?) O presidente da Caixa, Carlos Vieira, contou que estão construindo essa parceria com uma empresa de loterias do banco e um parceiro privado. A ideia é começar com as raspadinhas ainda este ano e, em 2025, partir pras apostas online. O negócio já tá estimado em valor, e mesmo sendo em parceria, a marca Caixa vai tá lá na frente. Quem diria que a Caixa, que sempre dominou as loterias, agora tá entrando nesse mercado de apostas que tá crescendo loucamente no Brasil! E falando em números, o mercado de apostas online movimentou mais de R$ 100 bilhões só em 2023! Isso é muita grana rolando nas apostas, né? E tem mais! A Caixa tá avançando nas conversas com o Flamengo sobre o financiamento do estádio do clube. Tão até pensando em transformar as dívidas dos clubes em títulos negociáveis no mercado. Imagina ser fanático e ainda poder dar seu dinheiro para evitar a falência do time?? #paz Por fim, dizem por aí que ainda tem papo rolando com o Corinthians e São Paulo. As coisas estão esquentando no mundo financeiro do futebol! SOQUINHOS Produtores paulistas tiveram um aumento de 1,06% no valor de seus produtos em 2023. O índice para produtos vegetais subiu 5,77%, enquanto o de produtos de origem animal caiu 9,46%. Em dezembro, o índice geral subiu 2,8%. Altas expressivas incluíram laranja para indústria (+68,58%) e arroz (+39,78%), enquanto milho (-27,45%) e carne bovina (-14,53%) tiveram quedas significativas. A confiança do consumidor caiu em janeiro, recuando 2,4 pontos para 90,8, o menor nível desde maio de 2023, segundo a FGV/Ibre. Em médias móveis trimestrais, o índice teve o quarto mês consecutivo de queda, atingindo 92,1 pontos. A tendência de desaceleração, iniciada em setembro, continua devido à piora nas perspectivas sobre a situação atual e futura. A queda afeta todas as faixas de renda, exceto os consumidores de renda mais alta. A situação financeira e o consumo são pressionados por juros e endividamento elevados, mantendo o indicador em patamar pessimista-moderado. As exportações brasileiras de suco de laranja nos primeiros seis meses da safra 2023/24 atingiram 543,8 mil toneladas e US$ 1,3 bilhão em receita, um aumento de 21%. Apesar da queda de 7,3% no volume, a receita cresceu devido à alta nos preços internacionais. A temporada enfrenta restrições de oferta devido a problemas climáticos, levando a um cenário desafiador. A Europa permanece o principal destino, com vendas de 298,8 mil toneladas e US$ 754,5 milhões. EUA e Japão também registraram aumento na receita, compensando a queda nos volumes exportados. A Confederação da Agricultura e Pecuária do Brasil (CNA) está buscando ajuda do governo devido à quebra na safra de soja e milho. A entidade pretende prorrogar os prazos de reembolso da contratação de crédito para produtores afetados pelos problemas climáticos. Além disso, a CNA pede o aumento dos preços mínimos do milho e do trigo, e a modernização do seguro rural. Essas propostas serão apresentadas na próxima reunião da Câmara Setorial da Cadeia Produtiva de Soja. A produção de soja no país, estimada inicialmente em mais de 165 milhões de toneladas, deve ficar em torno de 150 milhões devido ao calor e chuvas irregulares. EXTERIOR MERCADO IMOBILIÁRIO NOS EUA Eita, nos EUA, as vendas de casas caíram pra caramba, batendo o nível mais baixo desde 1995, com uns 4,1 milhões em 2023. Parece que começou em 2022, quando o banco central dos EUA resolveu aumentar as taxas de juros pra domar a inflação. Aí, as vendas foram ladeira abaixo. O pessoal tava com medo de entrar no mercado imobiliário, porque as taxas de hipoteca foram lá pra cima, tipo quase 8% em outubro. Mesmo com uma queda no final de 2023, as vendas não decolaram de novo. Os preços tão altos pra caramba, em dezembro o preço médio foi de US$ 382.600, e a oferta de casas tá curtinha. Agora, na Flórida, parece que tá diferente. Clima bom, lazer, economia crescendo, fazendo o mercado imobiliário lá ficar "pré-aquecido". Mesmo com uma desaceleração prevista, muita gente acha que a Flórida tá preparada pra encarar qualquer parada. E dizem que tem oportunidades de investimento lá. Resumindo, nos EUA, venda de casas tá meio devagar, mas na Flórida, parece que o bagulho tá mais animado. O QUE ROLOU NAS BOLSAS DOS EUA? Na bolsa de Nova York, o jogo foi misto ontem. O destaque ficou pro S&P 500, que bateu um novo recorde histórico pelo quarto dia seguido, fechando em 4.868,55 pontos, um aumento de 0,08%. O dia começou animado, mas a empolgação deu uma esfriada com o fracasso de um leilão de T-notes de 5 anos pelo Tesouro dos EUA. Isso mexeu com os Treasuries, puxando os juros pra cima e deixando Wall Street com um pé atrás. Olhando pros índices, o Dow Jones teve uma leve baixa de 0,26%, batendo nos 37.806,39 pontos. Já o Nasdaq foi na contramão, com um aumento de 0,36%, alcançando os 15.481,92 pontos. SOQUINHOS As bolsas europeias têm variações modestas nesta manhã, sem uma direção clara, à espera da decisão do Banco Central Europeu (BCE) sobre a política monetária e dos dados de crescimento e inflação dos EUA. O índice Stoxx 600 recuava 0,12% por volta das 6h30 (Brasília). A expectativa é de que o BCE mantenha os juros inalterados, mas os investidores aguardam a coletiva de imprensa com a presidente do BCE, Christine Lagarde. Além disso, os EUA divulgarão estimativas do PIB e inflação. Resultados corporativos, como os da Nokia, impactam ações. Em Nova York, Tesla cai, enquanto IBM sobe no pré-mercado. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Em pleno 24/01/24, o Soco Matinal traz o que estava por trás da alta do pregão de 23/01 que foi uma beleza, quem diria até que a Irb ia saltar mais de 10% depois daquele resultado? Eu nem imaginei tanto. Além disso, não é só Irb, não. Netflix também surpreendeu mais tarde, vamos ver o que ela tem pra gente aí. Por fim, mas não menos importante, vamos falar do que tá rolando na China que mexe com a Vale, mas também como vão as ideias do Taxad sobre o Brasil. Se liga! Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 128.262 Dia 23/01/2024: +1,31% mas o que rolou de fato no último pregão? Ah, a Ibovespa tá dando uma de atleta, voltou pros 128 mil pontos e diz que quer mais. Os grandões do mercado, tipo Vale e Petrobras, deram aquela força. A Vale tá surfou na recuperação do minério de ferro lá na Ásia, e a Petrobras com projetos sustentáveis pra dar uma levantada nas ações, mesmo com o petróleo meio na lona. E tem mais, a IRB soltou a notícia de que lucrou uns R$ 24 milhões em novembro de 2023, o mercado foi à loucura: ações com +10,60%. A BRF e a Minerva, do ramo dos frigoríficos também deram um empurrãozinho na bolsa. Só que nem tudo são flores, né? O mercado tá de olho no governo, depois desse plano industrial de R$ 300 bilhões. O ministro da Fazenda, Fernando Haddad, tá falando em déficit zero e desoneração da folha salarial. E olha, o dólar até caiu e as taxas dos DIs também, mas será que essa retomada da Ibovespa vai durar? Fica aí o meu questionamento! Aliás, só uma coisa ainda: Wall Street ficou na pior, com os resultados fazendo um fechamento misto nas bolsas por lá. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: IRB (IRBR3): R$ 41,84 (+10,60%) BRF (BRFS3): R$ 14,61 (+7,11%) Minerva (BEEF3): R$ 7,13 (+5,63%) Hapvida (HAPV3): R$ 3,94 (+3,96%) Grupo Soma (SOMA3): R$ 6,96 (+3,57%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: 3R Petroleum (RRRP3): R$ 28,53 (-2,13%) GPA (PCAR3): R$ 4,22 (-1,86%) Casas Bahia (BHIA3): R$ 9,11 (-1,41%) Santander (SANB11): R$ 29,73 (-0,60%) Bradesco (BBDC4): R$ 15,38 (-0,52%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.330 Dia 23/01/2024: -0,11% Enquanto isso, as maiores altas foram: BRCR11: R$ 59,01 (+1,68%) VGIP11: R$ 89,86 (+1,48%) VGHF11: R$ 9,55 (+1,05%) MFII11: R$ 99,01 (+0,96%) WHGR11: R$ 9,8 (+0,82%) Por outro lado, as maiores baixas: KFOF11: R$ 100,74 (-1,84%) RBRP11: R$ 55,52 (-1,84%) BRCO11: R$ 126,5 (-1,65%) CPTS11: R$ 8,5 (-1,41%) VILG11: R$ 94 (-1,35%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,95 (-0,71%) Euro: R$ 5,37 (-1,02%) Libra Esterlina: R$ 6,28 (-0,81%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: -0,25% S&P 500: +0,29% NASDAQ: +0,43% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,34% FTSE 100 (Inglaterra): -0,03% CAC 40 (França): -0,34% FTSE MIB (Itália): -0,35% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -0,09% Shangai (China): +0,53% KOSPI (Coreia do Sul): +0,58% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (8h33): Bitcoin: US$ 40.230 (+3,67%) Ether: US$ 2.248 (+1,11%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.025/onça troy (+0,18%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 79,55/barril (-0,64%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,48/tonelada (+0,04%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL SOQUINHOS O Pão de Açúcar (GPA – PCAR3) fechou a venda de sua parte na rede colombiana Êxito por US$ 156,4 milhões (R$ 789 milhões). Essa venda faz parte do plano de desfazer ativos não essenciais para reduzir dívidas e melhorar a eficiência. Desde o segundo trimestre de 2023, já foram concluídas vendas totalizando cerca de R$ 1,5 bilhão, incluindo 11 lojas, um terreno no Rio de Janeiro e outros ativos. A empresa ainda está negociando a venda de mais ativos não essenciais conforme o plano de redução de dívidas. A B3 vai testar um novo horário de funcionamento para negociação do Ibovespa e dólar futuro. Antes, isso rolava só entre novembro e março, mas agora vai durar o ano todo. Aliás, tão pensando até em esticar mais ainda, com um "pré-mercado noturno" lá pelas 18h-19h e deixar todo mundo brincar até as 22h. WEG seguida por Marcopolo, Randon, Tupy e Aeris são apontadas como as mais beneficiadas com o plano do Governo em que o BNDES provavelmente será a fonte significativa dos R$ 300 bilhões destinados à política governamental, direcionando recursos para financiamentos, créditos e aquisição de ações em empresas de capital aberto. Isso de acordo com as "más" línguas por aí. Vamos ver... EXTERIOR NETFLIX Resultados do quarto trimestre de 2023: - A Netflix surpreendeu com um aumento de 13,1 milhões de assinantes, atingindo um total de 260,8 milhões. - O lucro líquido no quarto trimestre foi de US$ 937,8 milhões, equivalente a US$ 2,11 por ação, em comparação com US$ 55,3 milhões no mesmo período do ano anterior. - A receita ultrapassou as expectativas, alcançando US$ 8,83 bilhões. - A empresa elevou a previsão de margem operacional para 24% em 2024. - Projeção otimista para ganhos por ação no primeiro trimestre de 2024, estimados em US$ 4,49. - A Netflix está focada em melhorar a lucratividade, destacando seus investimentos na expansão do catálogo e no aumento da receita por meio do plano de anúncios. - Destaque para a transmissão do WWE Raw a partir do próximo ano. - A empresa descarta a aquisição de ativos lineares, concentrando-se na otimização do plano de anúncios para impulsionar receitas a longo prazo. O POSTE MIJANDO NO CACHORRO Olha só essa: A Exxon Mobil entrou na Justiça contra seus próprios acionistas, uns investidores ativistas dos EUA e da Holanda, alegando que eles tão com uma agenda extremista. A parada foi pro tribunal no Texas e o alvo é a Arjuna Capital, de Massachusetts, e o Follow This, um grupo de ativistas em Amsterdã. A Exxon quer dar um stop neles, impedindo que apresentem propostas ambientais na reunião de acionistas que tá marcada pra maio. A empresa quer uma decisão da SEC, a xerife dos mercados dos EUA, até 19 de março, antes da assembleia de acionistas em maio. E qual é o pedido dos acionistas? Eles tão cobrando metas climáticas mais sérias. Só que a Exxon é a única das gigantes do petróleo que ainda não fez esse juramento. ALPHABET CORTA RELAÇÕES COM EMPRESA AUSTRALIANA Olha só a confusão! A Alphabet, dona do Google e de tudo mais, decidiu dar um pé na empresa australiana de IA, a Appen. E o motivo? Parece que a parceria não era tão amigável assim com a empresa que ajudou a treinar o Bard do Google e outros produtos de IA. Xiiihhh! Depois de uma "revisão estratégica", a Alphabet mandou um aviso de término do contrato pra Appen no fim de semana. E pegou todo mundo de surpresa, inclusive a Appen que não sabia de nada. Além disso, um detalhe: a Alphabet era responsável por um terço da grana da Appen. Ou seja, essa decisão vai afetar pelo menos dois mil trabalhadores subcontratados da Alphabet. Agora a Alphabet tá cortando os laços justamente quando a Appen vem sofrendo a perda de clientes, saída de executivos e as finanças indo pelo ralo. A receita despencou 30% em 2023. As ações, que já foram altas, agora estão mais de 99% abaixo do pico. Agora, a Appen diz que vai focar em cortar custos, transformar o negócio e entregar dados de IA de qualidade. GIGANTE DOS CHIPS E O QUE A ESPERA EM 2024 A ASML, essa gigante dos equipamentos de semicondutores, tá dando um show nas finanças, superou todas as expectativas! A receita dela aumentou 30% em 2023, chegando a 27,6 bilhões de euros. Mandou bem, né? Mas calma lá, a notícia nem é só alegria. Apesar desse sucesso, a ASML tá meio pé no freio pra 2024. Ela prevê que a receita desse ano vai ser parecida com a de 2023. O CEO, Peter Wennink, tá sendo meio pé no chão, dizendo que 2024 vai ser mais tipo um preparatório, mas que tão esperando um boom em 2025. Já tá planejando o futuro, o bicho! E olha essa treta: a ASML tá no meio da guerra tecnológica entre EUA e China. Com as restrições de exportação, a Holanda, onde a ASML é baseada, teve que cortar parcialmente a licença pra enviar certas máquinas pra China (lembra que comentei sobre isso lá atrás?). A ASML espera que isso afete de 10% a 15% das vendas por lá, e a coisa vai continuar meio tensa em 2024. Apesar do sucesso, a ASML tá sendo realista e segurando a onda. Vamos ver como essas batalhas e desafios vão afetar a trajetória dessa empresa que tá no coração da produção de chips. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL VISÃO BEM OTIMISTA PARA O BRASIL O Haddad soltou a novidade de que o governo tá pensando em mexer de novo na faixa de isenção do Imposto de Renda em 2024. Segundo ele, o aumento do salário mínimo tá fazendo a galera repensar as coisas (ainda bem, né?). No ano passado, deram uma levantada na faixa de isenção pra R$ 2,6 mil, mas Lula tinha prometido R$ 5 mil durante a campanha. Agora, parece que querem chegar mais perto desse valor (só que adiaram a decisão... hummm!). Além disso, diiizem que tão cortando gastos pra caramba. O Ministério do Planejamento tá fazendo um raio-x dos gastos e o Haddad comentou que vem cortes por aí, junto com uma revisão de despesas tributárias. Lembrando do déficit zero em 2024 e a consulta ao Tribunal de Contas da União sobre as regras de contingenciamento pra manter o barco equilibrado (se é que isso é possível). Além disso, tem até uma reforma administrativa no radar. O Haddad quer começar a cortar gastos "pelo andar de cima" e tá de olho na justiça social. Quer mobilizar os Três Poderes pra cortar com "racionalidade". E o Brasil, segundo o Haddad, tá com uma "chance de ouro" pra crescer em 2024. Se a queda dos juros lá fora coincidir com a redução da Selic por aqui e se a agenda microeconômica avançar, pode vir coisa boa por aí. Ah, e pra quem tá preocupado com a política internacional e a eleição nos EUA, o Haddad garante que o Brasil tá de boa com o governo do Biden. Eles querem até propor uma "reglobalização sustentável" no G-20. Parece que tão otimistas por aqui! Olha, confesso pra você que sou bem cética, mas torço para que a coisa vá bem desse jeitinho aí mesmo como tá descrito, viu?! CONTA DE LUZ MAIS CARA Outro dia avisei que não haveria aumento, né? Sim, isso continua de pé no quesito de não mudar a bandeira de consumo, mas olha isso: A Agência Nacional de Energia Elétrica (Aneel) estima que a conta de luz no Brasil terá um aumento médio de 5,6% em 2024, superando a inflação prevista de 3,86% para o mesmo período. O diretor-geral da Aneel, Sandoval Feitosa, explicou que o reajuste considera vários fatores, incluindo a energia contratada no mercado cativo, a expansão da rede de transmissão e a conta de subsídios. Além disso, o aumento na conta também é influenciado pelo fim da devolução de créditos tributários relacionados ao ICMS, além do orçamento da Conta de Desenvolvimento Energético (CDE) que deve chegar a R$ 37 bilhões em 2024. Por fim, Feitosa destacou que a Aneel está trabalhando em conjunto com governos estaduais, prefeituras e governo federal para enfrentar adversidades climáticas e garantir a segurança do fornecimento de energia elétrica. SOQUINHOS A Caixa Econômica Federal busca parcerias internacionais para impulsionar o financiamento imobiliário, negociando com bancos asiáticos e europeus. Essa iniciativa visa compensar a perda de recursos da caderneta de poupança, que em 2023 teve resgates superando as aplicações em R$ 88 bilhões. A Caixa explora captações no mercado, mantendo a taxa de juros estável. Além disso, busca a redução nos depósitos compulsórios, podendo gerar recursos extras de R$ 50 bilhões a R$ 60 bilhões. O ministro da Fazenda, Fernando Haddad, defendeu a prorrogação do "Reporto", regime que desonera investimentos na modernização portuária. Ele destacou que isso é fundamental para a reforma tributária, sendo a espinha dorsal. Haddad ressaltou que a desoneração de investimentos e exportações são pilares essenciais para o desenvolvimento do país. O "Reporto", criado em 2004, proporciona desoneração de IPI, PIS, Cofins e Imposto de Importação na compra de máquinas e equipamentos. Haddad participou de um evento com ministros e representantes do setor, enquanto a prorrogação deve custar cerca de R$ 2 bilhões por ano até 2028. A agência de classificação de risco Fitch Ratings prevê uma desaceleração no crescimento econômico da América Latina em 2024, estimando uma expansão de 1,5%, em comparação com 2,3% em 2023. A região continua a enfrentar desafios, incluindo uma demanda menor, altas taxas de juros e impactos climáticos. A Fitch destaca vantagens, como não estar no epicentro de crises geopolíticas globais, ter matérias-primas úteis para a transição verde e estratégias de "nearshoring". Apesar das reformas no Brasil, a Fitch descarta um retorno ao grau de investimento no curto prazo, destacando desafios políticos e a necessidade de crescimento econômico consistente. EXTERIOR CHINA ANUNCIA CORTE QUE INJETARÁ DINHEIRO NA ECONOMIA O Banco do Povo da China (PBoC) anunciou um corte nas reservas bancárias compulsórias em 50 pontos-base a partir de 5 de fevereiro, visando impulsionar a economia chinesa. Essa medida injetará cerca de 1 trilhão de yuans (US$ 141 bilhões) na economia. Além disso, o PBoC reduziu suas taxas de reempréstimo e de redesconto em 25 pontos-base. O presidente do PBoC, Pan Gongsheng, mencionou que em breve serão anunciadas políticas de empréstimos para apoiar a indústria imobiliária, que enfrenta desafios há anos. A Bolsa de Hong Kong foi impulsionada por essas ações, fechando com ganhos de 3,56%. As ações da Vale também subiram 2% devido às esperanças de estímulos na China. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

O Soco Matinal desta terça-feira, 23/01/2024, traz notícias sobre o que rolou no pregão, explicando a queda, além do que já falamos sobre esta semana ter poucos indicadores relevantes, mas sabendo que todos estão de olho na sexta-feira. (pelo menos mais do que no saco de pão da Luis Vuitton ou LV para os íntimos) Ontem, destaque para o BNDES liberando R$ 250 bilhões para projetos de "neoindustrialização". Por outro lado, nos EUA, bolsas fecharam em alta moderada. Hoje tem resultado da P&G, Johnson & Johnson e surpresinha da IRB Brasil, além da gente falar de quem tá com o nome sujo. Então vamos nessa! Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 126.601 Dia 22/01/2024: -0,81% mas o que rolou de fato no último pregão? O Ibovespa deu um rolê por terras desconhecidas, perdendo os 127 mil pontos que nem um turista perdido no mapa. A culpa? Um plano industrial de R$ 300 bilhões do governo federal. Parece que o mercado não curtiu a ideia e resolveu dar um salto para o abismo. Se Wall Street é a festa, o Ibovespa não estava no clima. O plano do governo Lula da Silva é um pacotão de R$ 300 bilhões para a indústria, com linhas de crédito, subsídios e até uma pitada de "conteúdo local". A galera do Ministério do Desenvolvimento quer "reverter a desindustrialização precoce do país". Boa sorte com isso, né? Sem contar a parte que uma galera fala que o caminho não é esse pacote, porque a questão é a baixa produtividade entre outras questões, como competitividade. Além disso, a proposta fala em instrumentos financeiros sustentáveis, crédito para inovação e exportações, além de uns mimos fiscais. São seis eixos, tipo um roteiro de filme: agroindústria, saúde, bem-estar nas cidades, transformação digital, defesa e bioeconomia. Só faltou o eixo da sorte, porque o mercado não curtiu muito. Agora, eu te pergunto: O mercado foi eficiente em avaliar essa proposta? E como se isso não bastasse, o Ibovespa ainda levou uns tabefes do dólar e dos juros, que subiram mais que a sua conta do bar depois que você ficou solteiro. Os juros resolveram seguir a vibe contrária aos rendimentos dos Treasuries e aí o dólar deu uma subidinha... Vale e bancos, sempre eles, puxaram o Ibovespa pra baixo. A Vale fechou em queda, bancos também tiveram seu momento triste, especialmente o Itaú, que recuou 1,64%. Até a Lojas Renner entrou na dança, perdendo 5,44%, depois que o Citi cortou a recomendação da ação para "neutra". Sabe como é, às vezes o mercado é meio bipolar, mas pode ser que esteja em promoção igual a varejista. Mas nem tudo está perdido. A BRF foi a salvadora do dia, avançando 4,92%. Parece que o frigorífico está de boa com os custos dos insumos, graças às cotações camaradas dos grãos. Parece que o Ibovespa virou adepto do "quanto mais baixo, melhor". Quem é sardinha raiz, estratégia e grana: aproveite... E a gente aqui, de camarote, observando o circo pegar fogo para os que estão fora do cardume. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: BRF (BRFS3): R$ 13,64 (+4,92%) Cielo (CIEL3): R$ 4,62 (+3,13%) Embraer (EMBR3): R$ 21,75 (+1,97%) Usiminas (USIM5): R$ 8,60 (+1,18%) Azul (AZUL4): R$ 13,25 (+1,07%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Hapvida (HAPV3): R$ 3,79 (-5,72%) Lojas Renner (LREN3): R$ 15,81 (-5,44%) Assaí (ASAI3): R$ 13,61 (-4,83%) Locaweb (LWSA3): R$ 5,49 (-4,69%) Carrefour (CRFB3): R$ 11,31 (-4,40%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.334 Dia 22/01/2024: -0,18% Enquanto isso, as maiores altas foram: XPIN11: R$ 79,95 (2,41%) HTMX11: R$ 176,79 (1,69%) BROF11: R$ 55,98 (1,46%) BTAL11: R$ 75,91 (1,05%) RZAT11: R$ 92,54 (1,04%) Por outro lado, as maiores baixas: VSLH11: R$ 4,22 (-1,42%) KNCR11: R$ 104,64 (-1,37%) BRCR11: R$ 59,79 (-1,3%) HCTR11: R$ 38,28 (-1,25%) VGIR11: R$ 9,8 (-1,12%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,98 (+1,18%) Euro: R$ 5,42 (1,11%) Libra Esterlina: R$ 6,34 (+1,21%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,37% S&P 500: +0,22% NASDAQ: +0,32% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,77% FTSE 100 (Inglaterra): +0,35% CAC 40 (França): +0,56% FTSE MIB (Itália): -0,33% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -1,62% Shangai (China): -2,68% KOSPI (Coreia do Sul): -0,34% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h35): Bitcoin: US$ 39.015 (-4,13%) Ether: US$ 2.232 (-6,21%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.022/onça troy (-0,35%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 80,06/barril (+1,91%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,88/tonelada (-0,34%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL ENEL E LIGHT NO BICO DO URUBU Parece que a Senacon (Secretaria Nacional do Consumidor) está cansada das empresas de energia elétrica deixando todo mundo no escuro e decidiu partir pra cima. Depois de consumidores ficarem às escuras por dias, a Secretaria tá pensando sério em pedir à Aneel para dar tchauzinho para as concessões dessas empresas. Da mesma forma, o secretário Wadih Damous está pistola e promete multas para cada apagão relatado. Ele até citou uma galera que teve que dormir na praia por falta de luz, e agora vai ter uma reunião séria com a Light no Rio de Janeiro. O mesmo vale para a Enel. Parece que vai rolar um barraco! GERDAU TEM CONCORRENTE NA ÁREA A Sinobras, a única fábrica de aços longos no Norte do Brasil, está saindo com tudo pra cima das gigantes do aço, tipo Gerdau e ArcelorMittal. Investiram uma grana preta, uns R$ 1 bilhão, numa nova unidade que tá turbinando a produção. Agora, além do que já faziam, estão lançando no mercado vergalhão em rolo, fio-máquina e mais uns aços diferentões. Essa Sinobras não tá de brincadeira, hein? Acabaram de sair de uma recuperação judicial em 2022 e agora tão prontos pra bater de frente com os grandões. Com o novo laminador, a capacidade deles dobrou, e eles tão se preparando pra uma verdadeira batalha no mundo do aço. É a Sinobras chegando com tudo! IRBZINHA DA MASSA TÁ QUE TÁ! O ressegurador IRB soltou seus números mensais e, surpreendentemente, conseguiu sair do vermelho em novembro de 2023, marcando um lucro de R$ 24 milhões. Parece que alguém lá decidiu parar de fazer apostas arriscadas no "Monopoly". No mesmo mês do ano anterior, eles estavam contando prejuízo de R$ 48,5 milhões. O resultado antes dos impostos também deu uma reviravolta, saindo de R$ 87,4 milhões negativos para R$ 42 milhões positivos. Parece que alguém aprendeu a lição básica de não gastar mais do que ganha. A parte financeira e patrimonial teve um aumento considerável de 177,8%, chegando a R$ 37,5 milhões em novembro. Será que encontraram uma mina de ouro escondida nos contratos de resseguro? Os prêmios emitidos pela empresa bateram em R$ 583,2 milhões, um salto de 7,5% comparado ao ano anterior. Pode ser que finalmente alguém na diretoria tenha feito uma estratégia decente, ou talvez tenham encontrado um dicionário para entender o que significa "sinistralidade". O índice caiu de 96% para 56,8%, mostrando que alguém finalmente resolveu não fazer mais negócios tão desastrosos. O índice combinado também deu uma acalmada, caindo de 125,2% para 98,8%. Parece que alguém fez a lição de casa e aprendeu que ser responsável é o novo descolado no mundo dos negócios. DINHEIRINHO NO BOLSO TIM (TIMS3): Valor do Dividendo por Ação: R$ 0,270 Total do Dividendo: R$ 655 milhões Data-Com: 21 de dezembro Data de Pagamento: 23 de janeiro Tipo de Provento: Juros sobre Capital Próprio (JCP), com tributação de 15% Observações: As ações negociadas "ex-dividendos" a partir de 22 de dezembro. Schulz (SHUL3; SHUL4): Valor do Dividendo por Ação: Ordinária (SHUL3): R$ 0,057 Preferencial (SHUL4): R$ 0,063 Total do Dividendo: R$ 21,7 milhões brutos Data-Com: 29 de setembro Data de Pagamento: 23 de janeiro Tipo de Provento: Juros sobre Capital Próprio (JCP) Observações: As ações passaram a ser negociadas "ex-dividendos" em 22 de dezembro. Fras-le (FRAS3): Valor do Dividendo por Ação: R$ 0,23 Data-Com: 20 de dezembro de 2023 Data de Pagamento: 23 de janeiro Tipo de Provento: Juros sobre Capital Próprio (JCP) SOQUINHOS A Copasa lançou sua nova marca, marcando a primeira mudança em 60 anos, impulsionada pelo Novo Marco do Saneamento. O presidente destacou a modernização da empresa para enfrentar os desafios do setor. A nova marca é centrada em totalidade, integridade, sustentabilidade e movimento, representada por um círculo azul que simboliza a água e suas transformações contínuas. O ticker não vai mudar. A BlackRock, essa gigante das gestoras, resolveu dar uma de vendedor de ações da Cosan (CSAN3). No comunicado, soltaram a notícia de que venderam uma fatiazinha em janeiro, ficando agora com 4,994% das ações ordinárias, um tiquinho a menos do que tinham no começo do mês. E olha só, o Bank of America tá lá reiterando recomendação para as ações da Cosan. Eles até tão prevendo um IPO de algumas subsidiárias da empresa. Quem diria, hein? EXTERIOR R$ 2 OU UM SACO DE PÃO MISTERIOSO? Parece que a Louis Vuitton decidiu inovar no mundo das bolsas de luxo e lançou a "Bolsa Sandwich" – sim, aquela que parece um saquinho de pão, só que de couro e custa uma pequena fortuna de R$ 20,6 mil aqui no Brasil. Imagina pagar todo esse dinheiro para parecer que saiu da padaria com estilo? A sacola é criação do Pharrel Williams, diretor criativo da Louis Vuitton, e foi apresentada no ano passado, mas só agora foi parar nas prateleiras (e esgotou rapidinho, vai entender). A descrição diz que ela é na mesma cor das sacolas famosas da grife – então, pelo menos, você vai combinar com as compras caras que fizer. Ah, e não é a primeira vez que uma grife lança uma bolsa com cara de saco barato. A Balenciaga lançou uma que parecia um saco de lixo por quase dois mil dólares. A moda é pagar caro para parecer que não se importa com dinheiro, só pode! Eu espero que você pague caro no máximo em uma coisa: nas ações da LVMH!!! RESULTADO DA JOHNSON & JOHNSON A Johnson & Johnson divulgou resultados do quarto trimestre que superaram as expectativas de Wall Street. A empresa reportou ganhos ajustados por ação de US$ 2,29, ligeiramente acima dos US$ 2,28 esperados, e uma receita de US$ 21,40 bilhões, ultrapassando as expectativas de US$ 21,01 bilhões. As vendas nos negócios de dispositivos médicos cresceram 13,3%, totalizando US$ 7,67 bilhões, impulsionadas pela aquisição da Abiomed. Na divisão farmacêutica, as vendas atingiram US$ 13,72 bilhões, marcando um aumento de 4,2%. A Johnson & Johnson projeta vendas de US$ 87,8 bilhões a US$ 88,6 bilhões e ganhos ajustados de US$ 10,55 a US$ 10,75 por ação para o ano de 2024. Os resultados chegam seis meses após a Johnson & Johnson concluir a separação de sua unidade de saúde do consumidor, Kenvue, concentrando-se agora nas divisões de dispositivos médicos e farmacêuticos para impulsionar o crescimento. O segmento de dispositivos médicos foi impulsionado pela aquisição da Abiomed e pelo aumento da demanda por cirurgias não urgentes, enquanto o crescimento na divisão farmacêutica foi liderado por produtos como Darzalex e Stelara. Além disso, a empresa está enfrentando desafios legais relacionados a alegações de que seus produtos à base de talco estavam contaminados com amianto, resultando em casos de câncer. A Johnson & Johnson assumirá todos os passivos relacionados ao talco nos EUA e no Canadá, apesar de ter transferido esses passivos para uma subsidiária, a LTL Management, que entrou com pedido de proteção contra falência do Capítulo 11. P&G DEMONSTRA SUAS DIFICULDADES NO RELATÓRIO A Procter & Gamble (P&G) divulgou resultados mistos para o segundo trimestre fiscal de 2024. A empresa registrou ganhos ajustados por ação de US$ 1,84, superando as expectativas de US$ 1,70, e uma receita de US$ 21,44 bilhões, ligeiramente abaixo dos US$ 21,48 bilhões esperados. Os aumentos de preços ajudaram a impulsionar a receita em 3%, mas a P&G reduziu suas perspectivas de ganhos ajustados por ação para o ano para uma faixa de US$ 6,37 a US$ 6,43. O lucro líquido do segundo trimestre foi de US$ 3,47 bilhões, comparado a US$ 3,93 bilhões no ano anterior. A P&G registrou uma cobrança de US$ 1,3 bilhão referente à marca de barbear Gillette, parte de seus planos de amortizar a Gillette e reestruturar certos mercados. Excluindo esses impactos, a empresa obteve ganhos de US$ 1,84 por ação. A receita orgânica aumentou 4% no trimestre. Após dois anos de preços mais altos em produtos como papel higiênico Charmin e amaciante Downy, a P&G enfrentou uma redução no volume de compras dos consumidores. O volume da empresa permaneceu estável no geral, com apenas a divisão de tosa, incluindo a Gillette, registrando crescimento de volume. A P&G reiterou sua previsão de crescimento das vendas fiscais de 2% a 4% para o ano fiscal de 2024. A empresa espera um crescimento dos ganhos principais por ação de 8% a 9%, reduzindo sua faixa anterior de 6% a 9%. Esses resultados surgem em um contexto em que a P&G está reestruturando certos mercados, como Argentina e Nigéria, e enfrentando desafios de volume após aumentos de preços em seus produtos nos últimos dois anos. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL PLANO DO LULA CAUSA ALVOROÇO A loucura financeira rolou solta nos bastidores do mercado! As taxas dos DIs (Depósitos Interfinanceiros) foram parar nas alturas após o governo Lula soltar um papo sobre o plano industrial de R$300 bilhões até 2026. Parece grandioso, né? Mas a galera ficou meio desconfiada, achando que isso só vai piorar a situação fiscal do Brasil. De manhã, tudo estava na paz, com as taxas em queda, mas aí veio o tal do "Nova Indústria Brasil", com crédito, subsídios e um monte de coisa. Resultado: virou o jogo! As taxas deram um salto, especialmente para janeiro de 2027 e 2028. Os especialistas estão de olho na Selic, que tá em processo de corte, mas o governo parece que quer gastar mais, causando aquele friozinho na espinha dos investidores. Imagina o BNDES precisando de ajuda do Tesouro... Será que vai dar ruim? Imagine... Por enquanto, as taxas fecharam com umas subidinhas, mas o jogo tá só começando. Ao passo que, como mencionei, tem gente criticando falando que não é assim que se resolve isso. No entanto, vamos ter que pagar pra ver se vai ser um trunfo ou um tiro no pé. Por fim, o dólar deu um salto, ficou quase R$ 5,00. Pra você ver a loucura na qual a gente tá se metendo... PIB BRASILEIRO O PIB brasileiro deu uma animada, crescendo 0,5% em novembro comparado a outubro, segundo o Monitor do PIB da FGV. Em relação a novembro do ano passado, o crescimento foi de 2,6%. Mas nem tudo são flores: apesar do consumo das famílias ter aumentado, o destaque negativo foi na Formação Bruta de Capital Fixo (FBCF), que caiu 7,1% no mês. A coordenadora da pesquisa, Juliana Trece, destaca que essa queda na FBCF, influenciada pelo desempenho ruim de máquinas e equipamentos, indica certa fragilidade no crescimento e acende um alerta para o futuro.. NOME SUJO NA PRAÇA O número de pessoas com nome sujo aumentou 5,3% em 2023, comparado a 2022, segundo a Boa Vista. Mas olha só, essa taxa até deu uma acalmada ao longo do ano. Depois de bater 19,9% em 2022, o crescimento da inadimplência foi diminuindo, chegando a 5,3%. Portanto, parece que o pessoal deu uma respirada no bolso. Além disso, em dezembro, a inadimplência até recuou 0,9%. Ou seja, o pessoal tá pagando as contas ou tá só adiando o inevitável? O economista da Boa Vista, Flávio Calife, acha que o ano de 2024 pode começar de boas para a inadimplência, com o mercado de trabalho melhorando e a economia dando um respiro. DINHEIRO GRINGO O Tesouro Nacional decidiu mostrar que tem lá seus truques e fez uma captação externa de estonteantes US$ 4,5 bilhões em apenas um dia. Parece que o governo resolveu abrir o cofrinho e se jogar no mercado internacional, fazendo a maior emissão "pura" de títulos da história, sem aquela troca de papéis que a galera adora. A demanda foi tão voraz que chegou a US$ 14 bilhões. Parece que tem gente por aí doida pra investir nos nossos títulos. Essa cifra estrondosa só foi vista lá atrás, em 2005, quando o Brasil vendeu o mesmo montante. Mas, peraí, naquela época teve uma troquinha de títulos no meio. Dessa vez, foi tudo na base do "me dá esses títulos aqui e pega meu dinheiro". A oferta incluiu títulos com prazo de dez e 30 anos. E, claro, não poderia faltar o drama da taxa de juros. O Tesouro conseguiu captar US$ 2,25 bilhões em títulos de dez anos a uma taxa de 6,35%, e mais US$ 2,25 bilhões em títulos de 30 anos, com uma taxa um pouco mais salgada, 7,15%. Mas como a demanda estava fervendo, ambas ficaram abaixo do preço inicial pensado. Pra ter uma ideia do feito, em apenas um dia o Tesouro desbancou as duas emissões feitas no ano passado. Parece que o pessoal lá em cima resolveu caprichar na ressaca de Ano Novo e soltou essa bolada toda. A operação foi liderada pelos "queridinhos" Citigroup, Scotiabank e UBS Investment Bank. O governo, sempre com seus objetivos nobres, disse que a brincadeira toda é para "promover a liquidez da curva de juros soberana em dólar no mercado externo". Em outras palavras, quer mostrar que a gente é "rico" e tá aí, disponível para quem quiser investir. E pelo jeito, isso não é o suficiente. Já tem expectativa de mais emissões ao longo do ano, incluindo uma segunda rodada de títulos sustentáveis, que foram um sucesso ecológico e econômico. É o Tesouro jogando suas cartas e, quem sabe, fazendo um gol de placa no mercado internacional. SOQUINHO O Tesouro Nacional resolveu dar uma volta internacional e anunciou a emissão de títulos em dólares, com vencimentos em 2034 e 2054. A ideia é manter a liquidez na curva de juros soberana em dólar lá fora, servindo de referência para os negócios corporativos. A liderança dessa operação fica nas mãos dos bancos Citigroup, Scotiabank e UBS Investment Bank. EXTERIOR ERROS NOS NÚMEROS DA CHINA O Escritório Nacional de Estatísticas da China (NBS) anunciou que pretende investigar e punir funcionários envolvidos na falsificação de dados econômicos. Em um comunicado, o NBS considerou essas fraudes como "a maior corrupção no domínio das estatísticas", prejudicando a qualidade dos dados e influenciando decisões macroeconômicas. Ao passo que a medida reflete o compromisso chinês com a transparência e a integridade nas estatísticas econômicas, busca também evitar distorções que possam afetar a confiança nos indicadores oficiais. Agora, interessante vai ser observar como essa promessa vai ser na prática (investigação e punição). Mas einh, cá entre nós, quem assistiu "The China Hustle" não se surpreende, né? SOQUINHOS Banco do Japão decide manter a taxa de depósitos em -0,1%, como todo mundo esperava. Eles também continuam usando 1% como referência para os títulos de 10 anos. Na luta pela inflação de 2%, agora querem ver se rola um aumento de salários "sustentável e estável". O presidente do BoJ não tá muito otimista, mas vai ficar de olho nas negociações salariais em março.. Empresas ligadas ao Trump: As Digital World Acquisition e Rumble subiram com a desistência de Ron DeSantis da corrida presidencial. Ações da Digital World deram um salto de 55%, atingindo US$41. A Rumble, preferida dos conservadores, subiu 33%. A Phunware, que ajudou Trump em 2020, também teve alta de 40%. Os EUA e o Reino Unido realizaram a oitava onda de ataques contra os Houthis no Iêmen. O alvo incluiu um local subterrâneo de armas e áreas relacionadas à vigilância aérea. A ação visa interromper as capacidades ameaçadoras dos Houthis contra o comércio global e navios no Mar Vermelho, respondendo a ataques anteriores. Os EUA destacam a ilegalidade e perigo das ações dos rebeldes, buscando restaurar a estabilidade na região. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Começando uma semana empolgante com essa edição do morning call de 22/01/2024 com os dados econômicos que estão por vir, que ditam a postura dos bancos centrais, além do Boletim Focus que já saiu por aqui. Por outro lado, vamos dar uma olhada no que está acontecendo nas bolsas lá fora, na nossa política e também nas exportações, aliás: nos nossos negócios da China. Por fim, as zicas nas empresas brasileiras e o que tá rolando na gringa e no Ibovespa. Vamos nessa? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 127.635 pontos Dia 19/01/2024: +0,25% mas o que rolou de fato no último pregão? A bolsa de valores, o famoso Ibovespa, teve altos e baixos. Apesar de fechar no positivo, o que parece uma vitória, no entanto isso não foi o suficiente para apagar a amargura da terceira semana consecutiva de perdas, acumulando um declínio de 2,56% no período. No ano, a queda já chega a 4,88%. A reviravolta na bolsa rolou basicamente por conta de Nova York, onde os índices foram lá para cima, especialmente por causa das ações de tecnologia. Teve até recorde histórico no S&P 500. Parece que o pessoal lá fora está empolgado com empresas de IA e tecnologia. Por aqui em Brasília, o presidente do Senado, Rodrigo Pacheco, deu o papo que a prorrogação da desoneração da folha de pagamentos vai rolar até 2027, mas o governo pode dar uma reviravolta nessa história. No mundo dos negócios, o destaque ficou para o varejo, com Magazine Luiza e Lojas Renner liderando as altas. Os bancos também deram uma mãozinha, apesar dessa montanha-russa. A Natura resolveu sair da bolsa de Nova York e subiu, e Eletrobras e as empresas aéreas tiveram seus momentos de brilho também. Por outro lado, as ações da MRV tavam caindo pra caramba, mas deram uma respirada, subindo 2,44%. Parece que tem um banco aí que acredita que elas podem dar um pulo de 90%. É, meu chapa, o mercado financeiro é cheio de emoções, altos e baixos o tempo todo. Só quem tá nesse rolo sabe como é. E bora ver o que a próxima semana nos reserva. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: Gol (GOLL4): R$ 7,04 (+6,02%) BRF (BRFS3): R$ 13,00 (+4,75%) Azul (AZUL4): R$ 13,11 (+3,88%) São Martinho (SMTO3): R$ 28,10 (+3,88%) Assaí (ASAI3): R$ 14,30 (+3,70%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Locaweb (LWSA3): R$ 5,76 (-2,04%) Raia Drogasil (RADL3): R$ 26,90 (-1,82%) SLC Agrícola (SLCE3): R$ 18,92 (-1,46%) Bradespar (BRAP4): R$ 22,78 (-1,34%) Vale (VALE3): R$ 68,10 (-1,30%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.340 pontos Dia 19/01/2024: +0,31% Enquanto isso, as maiores altas foram: OUJP11: R$ 97,2 (2,87%) VINO11: R$ 8,03 (1,87%) VGIP11: R$ 88,29 (1,65%) XPCI11: R$ 87,64 (1,52%) MCHF11: R$ 9,05 (1,44%) Por outro lado, as maiores baixas: ALZR11: R$ 118,39 (-1,06%) TORD11: R$ 2,16 (-0,93%) HGFF11: R$ 90,42 (-0,76%) RECR11: R$ 86,16 (-0,66%) PORD11: R$ 92,00 (-0,54%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ +4,93 (+0,08%) Euro: R$ 5,36 (+0,21%) Libra Esterlina: R$ 6,26 (+0,08%) CALENDÁRIO DA SEMANA Os dados dessa semana que podem tanto acalmar a parada quanto azedar de vez. A queda da semana passada no Ibov deixou a galera meio cabisbaixa. E o que pode levantar a moral da bolsa? Olha, o lance é que a galera acha que o Fed, o banco central dos EUA, tá de pé duro e não tem pressa de cortar os juros. A expectativa é que o bicho só flexibilize lá por maio, não mais em março. Só que o clima vai depender dos dados do PIB do 4º trimestre de 2023 e do índice PCE, que mede os preços de gastos com consumo. Se esses números animarem ou desanimarem, aí a parada muda. E não para por aí, o Banco Central Europeu também solta uma bomba essa semana sobre a decisão da taxa de referência. E no Brasil, olho no IPCA-15 de janeiro, que deve mostrar uma desaceleração em relação a dezembro. Além disso, o ministro da Fazenda, Fernando Haddad, tá nos bastidores fazendo uns malabares pra garantir a grana e cumprir a meta fiscal de 2024. Tem até MP da reoneração da folha de pagamentos no meio. O calendário é punk essa semana: - Hoje: Boletim Focus e Monitor do PIB - Terça: Resultados da Netflix - Quarta: Resultados da Tesla - Quinta: Feriado em São Paulo, mas a B3 tá firme; decisão de política monetária na zona do euro; PIB preliminar dos EUA; e a Christine Lagarde, presidente do BCE, dando as caras - Sexta: Mais números do Banco Central, IPCA-15 no Brasil, e PCE nos EUA. Então, se prepara que essa semana vai ser agitada, sardinhas! Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +1,05% S&P 500: +1,23% NASDAQ: +1,70% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,07% FTSE 100 (Inglaterra): +0,04% CAC 40 (França): -0,40% FTSE MIB (Itália): -0,22% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): +1,62% Shangai (China): -0,47% KOSPI (Coreia do Sul): +1,34% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (9h): Bitcoin: US$ 40.825 (-2,15%) Ether: US$ 2.382 (-3,70%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.029/onça troy (+0,38%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 78,38/barril (-0,91%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,88/tonelada (-0,15%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL GREVE E PERRENGUE CHIC Olha só, os voos entre Brasil e Argentina estão dando um rolê diferente por causa de uma greve geral marcada pra quarta-feira (24) lá na terra dos hermanos. Assim, um total de 34 voos foram cancelados e um teve o horário alterado. A Latam zerou 12 voos e mexeu em um que ia sair de Guarulhos às 21h20 pra Argentina, deixando pra sair às 22h15. A Gol cancelou 22 voos. Mas o que tá rolando? A zica toda é por conta de uma greve geral contra um projeto de lei boladão pelo presidente argentino. A confusão toda é chamada de "Lei Ônibus", e os sindicatos não tão gostando das mudanças na lei trabalhista, incluindo umas paradas sobre demissão e greve. As companhias aéreas tão orientando a galera que tem voo marcado pra ficar ligada, que vão remarcar sem custo e tal. Então, se você tá de viagem marcada pra lá, melhor dar uma checada pra evitar perrengue! VOO BARATINHO? SÓ EM SONHO Pode esquecer, galera! A ideia de ter voos baratinhos com empresas low cost no Brasil não tá fácil. Apesar de muito blá blá blá dos gestores nos últimos tempos, o país ainda não é lá muito atraente pra esse modelo de negócios, segundo os experts. As coisas podiam melhorar se decidissem logo como cobrar por bagagens e diminuíssem as brigas judiciais no setor, mas mesmo assim, falta o interesse firme das empresas estrangeiras. E a legislação trabalhista por aqui também complica o jogo, segundo o advogado Fabio Falkenburger. As low cost podem até operar no Brasil, mas só com base em outros países e pra rotas internacionais. Ou seja, o voo baratinho por aqui tá longe de acontecer! 3R PETROLEUM E TÍTULOS NO MERCADO EXTERNO A 3R tá de olho em captar uma grana no exterior, hein! A subsidiária 3R Lux, lá de Luxemburgo, está planejando lançar títulos de dívida, conhecidos como "notes", no mercado internacional. A meta é levantar até US$ 500 milhões e esses dólares vão ser usados para dar uma refinada no endividamento atual, que rolou na compra do Polo Potiguar. A empresa já chamou instituições financeiras para coordenar essa festa de notas. E olha, esses papéis vão ser vendidos só para investidores institucionais qualificados no mercado internacional. A grana vai vir, e a 3R está se organizando para isso! EXTERIOR ENEL E A CHUVA EM SP A Enel Distribuição foi com tudo pra se antecipar aos perrengues causados pela chuva em São Paulo. Soltaram um alerta pra galera ficar ligada nas tempestades até o último domingo (21). Além disso, eles ativaram um plano de emergência top, chamando até três vezes mais equipes pra operar e turbinaram os canais de atendimento pra garantir que nada fique na mão. Por outro lado, mandaram até SMS pros clientes, dando a letra de como registrar falta de luz. A firma já se ligou na sexta-feira (19) e ficou em contato com as autoridades locais. E se você não entendeu por qual motivo eu tô falando dessa empresa aqui na seção do exterior: a ENEL é uma empresa originária da Itália, inclusive listada na Europa, na bolsa de Milão, sob o ticker ENEI. MACY'S SE FAZENDO DE ROGADA Aí, a Macy's tá causando. Recusou uma oferta maluca de investidores de adicionar uns US$ 5,8 bilhões na conta deles. Os caras ofereceram US$ 21 por ação, mas a Macy's disse "não, obrigada, sem valor convincente". A treta tá grande, com ameaça de aceitar a oferta se não negociarem direito. Parece que a Macy's tá naquela fase difícil de competir com as compras online e demitiu um pessoal recentemente. Além disso, as ações dela tão em queda, fecharam em 17,63 (-1,67%). No entanto, nada que a fizesse aceitar a proposta aí. O DINHEIRINHO NO BOLSO ESTÁ CADA VEZ MAIS DIFÍCIL Olha só, a Walgreens Boots Alliance, aquela gigante das farmácias e varejo, tomou uma decisão pesada. Deram um corte de 48% no dividendo, encerrando uma sequência de 47 anos consecutivos de aumentos. Imagina o baque, né? Antes disso, eles tinham um dos maiores rendimentos de dividendos no S&P 500, chegando a uns 7,5%. Aí, o pessoal da 3M, aquela empresa industrial grandona, pode estar ficando meio nervoso. Eles também pagam um dividendo grandinho, atualmente com um rendimento de 5,7%, e isso vem crescendo há mais de 60 anos direto. A parada é que a Walgreens teve uns perrengues financeiros sérios nos últimos tempos, com os lucros despencando mais de 20% e o fluxo de caixa operacional caindo horrores. A situação ficou tão tensa que tiveram que cortar o dividendo pra salvar o barco. Venderam uns imóveis e tudo mais, mas mesmo assim, a Moody's deu uma cortada na classificação de crédito deles, chamando de títulos de lixo. Agora, o pessoal da 3M tá na mira, e a galera tá se perguntando se o dividendo deles vai seguir o mesmo caminho que o da Walgreens em 2024. A 3M ainda não tá na mesma situação crítica, mas é bom ficar de olho. Vamos ver se eles vão ter que fazer um corte também pra segurar as pontas. A história continua... Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL BOLETIM FOCUS Bora dar uma olhada no que o povo tá falando pro futuro do Brasil, de acordo com o Boletim Focus do Banco Central. A galera baixou as expectativas para a inflação em 2024, de 3,87% para 3,86%, e a projeção do PIB desse ano subiu de 1,59% para 1,60%. No quesito Selic, tudo na mesma, com previsão de 9,00% para 2024, 8,50% para 2025, 2026 e 2027. O dólar também tá no jogo: de R$ 4,95 para R$ 4,92 em 2024, e mantiveram em R$ 5,00 para 2025. Na dívida pública, uma leve queda prevista em 2024, indo de 64,25% do PIB para 63,80%. A balança comercial teve um up, indo de US$ 75,0 bilhões para US$ 75,90 bilhões em 2024, e prevendo US$ 70,0 bilhões para 2025. Então, pelo jeito, o pessoal tá dando aquela olhada nos números e tentando antever o que vem por aí. CHINESES, BEM AMIGOS CADA VEZ MAIS A parada é o seguinte: a chinesa Great Wall Motor (GWM), que tá desembarcando por aqui, bateu um papo com o ministro da Fazenda, Fernando Haddad, e mandou o recado: "Bora começar a produção de carros no Brasil!" Eles tão querendo jogar R$ 10 bilhões em 10 anos no país. O rolê vai começar em maio, lá em Iracemápolis (SP), e a fábrica tá ainda em fase de testes. Mas aqui vai a mudança: ao invés de começar com uma picape, como tinham pensado antes, eles vão começar com um SUV híbrido da linha Haval. Por quê? Porque o governo tá trazendo de volta uns impostos para carros híbridos e elétricos importados, e a GWM quer dar um jeito de evitar essa treta (espertinha...). Além disso, ainda teve um papo sobre benefícios do governo para quem tá investindo em carros elétricos e híbridos. A galera da GWM se colocou à disposição pra trocar ideias e contribuir pro plano. Então, a chinesada tá chegando por aqui e promete agitar o rolê automotivo! SOJA BRASILEIRA E NOSSA COTA COM OS CHINESES Ih, a parada tá intensa na importação de soja! A China mandou ver e aumentou em 29% as compras do Brasil em 2023, segundo a alfândega chinesa. O Brasil tá dominando o pedaço, mandando um total de 69,95 milhões de toneladas no ano passado. A participação de mercado brasileira subiu para 70%, enquanto os EUA perderam espaço, ficando com apenas 24%. Em dezembro, a chegada de soja do Brasil explodiu, sendo 94% maior que no ano anterior, com 4,98 milhões de toneladas. Já os EUA, coitados, viram as chegadas diminuírem 31%, com 3,85 milhões de toneladas. E olha essa: espera-se que as exportações da Argentina cresçam em 2024. A parada tá ficando agitada, e a Argentina pode trazer mais concorrência para a soja dos EUA. A disputa tá só começando. SOQUINHOS O Ibovespa tá numa queda livre em janeiro, levando os 130 mil pontos junto. A parada toda tem nome e sobrenome: os gringos tão batendo em retirada. Pegaram R$ 1,67 bilhão no dia 16 de janeiro, mais R$ 600 milhões no dia 17. O saldo tá negativo em R$ 59,3 milhões no acumulado de janeiro. Valor das Empresas Imobiliárias Cresce pra Caramba: O valor de mercado das empresas do setor imobiliário tá crescendo quase três vezes mais que o Ibovespa. Recorde nas Vendas de Ações em Blocos: A venda de ações em blocos bateu um recorde de R$ 16,3 bilhões. Essa galera tá movimentando forte! Lula e a Economia na Crise: A equipe econômica e o Congresso tão naquela, de novo. O Rodrigo Pacheco mandou avisar que a desoneração da folha de pagamento fica até 2027. Plano de Política Industrial do Governo Lula: O governo Lula lançou um novo plano de política industrial, dando um empurrãozinho pras empresas nacionais. EXTERIOR QUAL A BOA DA RENDA FIXA? Na semana passada, rolaram altos e baixos na renda fixa. A curva de juros, que indica as taxas de retorno de títulos em diferentes prazos, manteve-se estável nos vértices curtos, mas deu uma subidinha nos prazos mais longos. Mas o que causou esse movimento? Bem, foi uma dança dos títulos públicos nos Estados Unidos, que subiram devido a um mercado mais cauteloso quanto aos cortes nos juros, especialmente após algumas palavras do diretor do Federal Reserve, Christopher Waller. Já no mundo do crédito privado, os spreads (a diferença entre as taxas de retorno de títulos corporativos e títulos do governo) diminuíram. Os números mostram que o índice Idex-DI fechou em 2,10%, um recuo em relação aos 2,16% da semana anterior. Nos negócios diários, houve R$ 838 milhões em debêntures não incentivadas, R$ 561 milhões em debêntures incentivadas, R$ 161 milhões em CRIs e R$ 278 milhões em CRAs. AS BOLSAS PELO MUNDO Lá na Ásia, as bolsas tavam meio perdidas. A China levou um tombo, principalmente porque o Banco Central chinês segurou os juros, e o pessoal não curtiu. Em Tóquio, o Nikkei foi na onda contrária e subiu 1,62%, alcançando máxima desde 1990. Esses japoneses tão sempre surpreendendo! Nos EUA, o S&P 500 fez a festa e avançou 1,23%, batendo recorde. O Dow Jones também se empolgou e subiu 1,05%, enquanto o Nasdaq fechou em alta de 1,70%. Resumindo, o mercado tá movimentado, com notícia pra todo lado. Então, se liga nas paradas e boa semana nos investimentos, meu chapa! SOQUINHO Paralisação na Rússia por Suposto Ataque de Drone Ucraniano: A Rússia teve que dar uma pausa nas operações em um terminal de exportação de combustível por causa de um suposto ataque de drone ucraniano. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Hoje temos duas coisas importantes: o índice de atividade econômica de novembro, que o Banco Central solta daqui a pouco, às 9h, e um discurso da Mary Daly, a presidente do Fed de São Francisco, marcado pra 18h15. A galera tá de olho também nos rolos lá no Mar Vermelho, já que as coisas não tão muito tranquilas. A semana foi uma montanha-russa. Rolou de tudo: Livro Bege do Fed, PIB da China e uns bafos com MRV e a Gol. Além disso, teve até o Irã dando uma agitada. Agora, falando desta edição, vamos ver como estão as nossas empresas, investimentos, carne de laboratório, disparada de ação por boato de fusão, saída de empresa da bolsa gringa e as notícias aqui no nosso quintalzinho. Vamos dar uma olhada? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 127.315 Dia 18/01/2024: -0,94% mas o que rolou de fato no último pregão? O rolê na bolsa ontem foi um pouco doido. O Ibovespa, tipo, deu uma escapada do estilo Wall Street e commodities, caindo quase 1%. O bagulho lá fora influenciou de novo, com os EUA mostrando dados fortes de imóveis e desemprego. Isso bateu em Wall Street, mas depois o presidente do Federal Reserve de Atlanta, Raphael Bostic, veio e deu uma tranquilizada falando que a parada dos juros vai ser de boa. Enquanto isso, na Ásia, a galera recuperou um pouco do prejuízo, assim como na Europa os índices fecharam no positivo depois do Banco Central Europeu dizer que a inflação tá numa calma... Por outro lado, aqui no Brasil, o Ibovespa fechou no vermelho pelo terceiro dia seguido, mas as mineradoras se deram bem com o minério de ferro. O governo chamou uma reunião com os caras da siderurgia, e parece que a taxação do aço importado tá na mesa. As estrelas do dia foram PetroReconcavo e 3R Petroleum, subindo por causa daquela possível fusão que falei. Já a Hapvida e Energisa ficaram no negativo, com a Hapvida sendo investigada por treta com decisões judiciais (os caras não querem atender os clientes, mesmo quando o juiz manda) e a Energisa anunciando um follow-on de R$ 2 bilhões. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: PetroReconcavo (RECV3): R$ 23,00 (+11,70%) 3R Petroleum (RRRP3): R$ 29,38 (+7,62%) Usiminas (USIM5): R$ 8,52 (+2,77%) CSN (CSNA3): R$ 17,07 (+2,28%) CVC (CVCB3): R$ 3,26 (+2,19%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: Hapvida (HAPV3): R$ 4,00 (-6,98%) Magazine Luiza (MGLU3): R$ 2,00 (-6,98%) Vamos (VAMO3): R$ 8,39 (-6,47%) Energisa (ENGI11): R$ 49,99 (-5,34%) GPA (PCAR): R$ 4,36 (-4,80%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.330 Dia 18/01/2024: -0,08% Enquanto isso, as maiores altas foram: VINO11: 7,92 (1,52%) TVRI11: 102,5 (1,44%) HTMX11: 173,23 (0,88%) XPSF11: 8,47 (0,83%) HGPO11: 282,02 (0,76%) Por outro lado, as maiores baixas: TORD11: 2,22 (-2,7%) BTAL11: 78,04 (-2,34%) HCTR11: 38,75 (-2,14%) MFII11: 99,87 (-1,86%) PATL11: 68,73 (-1,77%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,92 (-0,16%) Euro: R$ 5,35 (-0,23%) Libra Esterlina: R$ 6,25 (+0,10%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: +0,54% S&P 500: +0,88% NASDAQ: +1,35% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): +0,83% FTSE 100 (Inglaterra): +0,17% CAC 40 (França): +1,13% FTSE MIB (Itália): +0,84% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -0,03% Shangai (China): +0,43% KOSPI (Coreia do Sul): +0,17% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (7h36): Bitcoin: US$ 41.363 (-2,49%) Ether: US$ 2.486 (-1,19%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.021/onça troy (+0,75%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 79,10/barril (+1,57%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,79/tonelada (+0,21%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL NATURA QUER SAIR DE NY O povo da Natura&Co decidiu dar tchauzinho para a bolsa de Nova York, a Nyse. O conselho deles aprovou essa parada de deslistar as American Depositary Shares (ADSs), que são tipo ações, de lá. Eles acham que não vale mais a pena, já que a galera tá focada mesmo nas ações deles aqui na B3. A ideia é simplificar as operações, sabe? Eles tinham listado essas ADSs na Nyse em 2020 quando compraram a Avon, que também tava lá. Agora, a expectativa é que a despedida seja em fevereiro, uns 10 dias depois de mandarem os papéis pra Securities and Exchange Commission dos EUA. E mesmo dando tchau pra Nyse, eles vão continuar com as ações aqui na B3 de boas. CEMIG E O INVESTIMENTO DE R$ 35 BI A Cemig, aquela empresa de energia, soltou um plano de investimento monstro! Eles querem jogar mais de R$ 35 bilhões em diversos lugares nos próximos quatro anos. É tipo a resolução de ano novo da empresa, saca? A maior parte desse dinheiro, uns R$ 23 bilhões, vai pro pedaço de distribuição de energia. Transmissão e geração distribuída vão ganhar uns R$ 3,8 bilhões e R$ 3,3 bilhões, respectivamente. E tem uma grana separada pra geração, gás natural, inovação/TI, tudo no bolo. A Cemig falou que tá fazendo isso tudo pra gerar mais valor pros acionistas, e tão metendo a maior grana da história da empresa nessa parada. Parece que eles tão focadões em Minas Gerais, querendo brilhar na geração, transmissão e distribuição de energia. MANTEGA NA VALE Lula tá querendo encaixar o ex-ministro da Fazenda Guido Mantega na Vale, segundo uma fonte lá do Palácio, já tinha falado, lembra? O plano seria fazer o Mantega virar CEO ou conselheiro da mineradora. O problema é que essa ideia tá deixando o mercado meio nervoso, e as ações da Vale estão caindo mais que bala em chuva. Perderam mais de 10% só esse ano, uns R$ 37,2 bilhões em valor de mercado. O CEO atual, Eduardo Bartolomeo, tá de saída, e o governo quer decidir logo quem assume. Desde o ano passado, o Lula tá de olho no Mantega pra essa função, mas a resposta negativa do mercado tá fazendo o governo pensar em colocar o ex-ministro como conselheiro, pelo menos. O ministro de Minas e Energia, Alexandre Silveira, falou lá em Davos que não é uma "imposição", mas defendeu as qualificações do Mantega, dizendo que ele é preparadão. Mantega foi o ministro da Fazenda mais duradouro da história, ficando no cargo de 2006 a 2014. Só que, lembrando, ele também foi pego na Lava Jato em 2016, mas o Supremo depois anulou as investigações. Parece que essa história tá longe do fim. RESULTADO DA TRISUL A Trisul (TRIS3) divulgou uma prévia operacional informando que suas vendas líquidas no quarto trimestre de 2023 totalizaram R$ 342 milhões, representando um aumento de 40,5% em comparação com o mesmo período do ano anterior. No acumulado do ano, as vendas líquidas atingiram R$ 1,3 bilhão, refletindo um aumento de 81,4%. As vendas brutas alcançaram R$ 364,7 milhões no 4T23, com um aumento de 33,2%, e no acumulado do ano totalizaram R$ 1,4 bilhão, com um aumento de 67,7%. Os lançamentos da Trisul somaram R$ 420,3 milhões em Valor Geral de Vendas (VGV) no 4T23. Em 2023, a empresa lançou cinco empreendimentos, totalizando um VGV de R$ 905,3 milhões. No quarto trimestre, a Trisul entregou quatro empreendimentos, alcançando um VGV de R$ 508,3 milhões em 577 unidades. Em 2023, a companhia entregou sete empreendimentos, com um VGV de R$ 933,3 milhões em 1.091 unidades. A velocidade de vendas (VSO) trimestral registrou 16,1%, enquanto o VSO anual (em unidades) registrou 39,8%. O Landbank total, ao final de dezembro, somava R$ 4,6 bilhões. PETROBRAS E O INVESTIMENTO NA RNEST A Petrobras tá de volta com tudo, anunciou que vai investir de R$ 6 bi a R$ 8 bi na refinaria Abreu e Lima, lá em Pernambuco. A ideia é dar um up na produção de diesel S10, jogando mais 13 mi de litros por dia na praça. E o melhor? Vai gerar uns 30 mil empregos, é tipo um presente pra economia! O plano é turbinar a capacidade de processar petróleo de 100 mil para 260 mil barris, e vai rolar em três etapas até 2028. O chefão da Petrobras, Jean Paul Prates, quer transformar essa refinaria em referência de investimento pra transição energética, produzindo um diesel renovável todo vegetal, saca só! Até o Lula deu as caras no evento, lembrando da inauguração em 2005 e dando aquela alfinetada no Bolsonaro. Ele destacou que o Brasil é o rei da competitividade na transição energética e a Petrobras vai ser uma máquina de consumir energia limpa. O projeto ainda inclui uma unidade SNOX pra transformar óxidos chatos de enxofre e nitrogênio em algo novo e a Petrobras vai despejar US$ 17 bi em projetos de refino nos próximos cinco anos. Vamo que vamo! KEPLER DE OLHO NA DISNEY A Kepler Weber (KEPL3), uma gigante em equipamentos pós-colheita na América Latina, divulgou suas estratégias de crescimento. Com uma receita de R$ 1 bilhão e 40% de market share na América Latina, a empresa enfrenta desafios, incluindo a crítica situação de armazenagem no Brasil, que deve continuar sendo um problema para o agronegócio. Apesar disso, a empresa busca inspiração na Disney para expandir seus negócios, incluindo seguros, equipamentos conectados, serviços técnicos e muito mais. Além disso, a Kepler destaca sua sólida geração de caixa e baixa alavancagem para impulsionar o pagamento de dividendos, com R$ 320 milhões em caixa bruto e R$ 113 milhões em caixa líquido em setembro de 2023. SOQUINHOS Allos (ALOS3): Realizará em 2 de fevereiro de 2024 o resgate antecipado facultativo total das Debêntures da 2ª série. Gol (GOLL4): Aprovou aumento de capital SOP no valor de 1,469 milhão devido ao exercício de opções de compra de ações. Grupo GPS (GGPS3): Concluiu a aquisição de 60% das ações da Control Construções pela Top Service Serviços e Sistemas. Hidrovias do Brasil (HBSA3): Fundos da TPE Gestora de Recursos detêm 15,217% do capital social da empresa. Tegma: Luciana Machado Fraga Mello renunciou ao cargo de Diretora Jurídica. Oi (OIBR3): Rodrigo Abreu encerra mandato como CEO; Mateus Affonso Bandeira é indicado para o cargo. Além disso, a empresa já tem outro plano de Recuperação Judicial saindo do forno. EXTERIOR BOLSAS NA GRINGA Os mercados nos EUA e na Europa estão começando o dia com alta após um rali nas ações de tecnologia. Na Ásia, os mercados encerraram sem direção única, com ações de chips impulsionadas pelos resultados positivos da Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. Nos EUA, os investidores estão atentos aos relatórios de lucros das instituições financeiras e aos dados de vendas de casas usadas e sentimento do consumidor. Os preços do petróleo estão em alta, e o Bitcoin registra leve aumento. NUVEM X CHIPS A AMD lançou uns produtos novos, tipo uns chips de computador que são a bola da vez. Eles tão focados em inteligência artificial (IA) e melhorar a produtividade. A competição tá pegando fogo com a Intel, Qualcomm e outros entrando nessa onda de chips de IA. Jason Banta, chefão na AMD, bateu um papo com a Akiko Fujita, apresentadora do Yahoo Finance, sobre o que esses chips vão trazer de bom nessa corrida pelos PCs turbinados com IA. O lance é que eles querem trazer a IA mais pra perto da galera, no próprio dispositivo, saca? A ideia é evitar ficar gastando dinheiro com provedor de nuvem. Segundo o Jason, quando a IA fica no seu brinquedo, tipo no seu PC, os custos são menores, o desempenho é melhor (menos demora, mais agilidade) e a privacidade fica mais de boa, porque os dados não ficam indo e voltando na nuvem. Eles também tão mirando nos PCs de mesa agora, lançaram até um processador topzera. Querem ser os reis e rainhas dos PCs com IA. E parece que tá dando certo, porque tem parceria com a Microsoft e tudo mais. A Akiko ainda perguntou pro Jason sobre o futuro disso tudo. Ele falou que é cedo pra saber, mas que a AMD tá numa posição única, podendo levar a IA desde a nuvem até o PC. Eles tão ligados nas evoluções dos modelos de IA, buscando mais precisão e se integrando com apps que a galera já usa. Enfim, a IA nos PCs ainda tá engatinhando, mas a AMD tá de olho e querendo ser a referência nesse mundo. Então, o bagulho promete! Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL MAIS BUROCRACIA, PELO MENOS SEM IMPOSTO A MAIS Aí, a galera do governo do Lula tá tramando um projeto de lei pra botar ordem nas regras dos investimentos financeiros, saca? Mas calma, não mexe nos impostos, é só pra organizar as paradas, sem impacto na carga tributária atual. Os caras querem dar um jeito nas leis das várias modalidades de investimentos, tipo bolsa de valores e outras que tão meio perdidas por aí. O foco é trazer mais segurança jurídica e facilitar a vida dos investidores. Só burocracia mesmo, sem mais! (pelo menos por enquanto) COMPRINHAS INTERNACIONAIS ATRASADAS E MAIS CARAS As tensões no Mar Vermelho estão aumentando preocupações sobre os impactos econômicos. Os ataques a navios na região podem resultar em complicações logísticas, levando ao aumento dos custos de frete para compras internacionais, incluindo produtos chineses. O grupo rebelde Houthi, no Oriente Médio, realiza ataques a navios estrangeiros, afetando rotas marítimas. Por isso, as transportadoras estão alterando rotas, adicionando dias e custos às viagens. Entretanto, embora o Brasil não utilize essa rota principal, as exportações de carne e as importações de produtos chineses podem ser afetadas, resultando em custos adicionais para os consumidores brasileiros. Além disso, o aumento nos preços pode persistir até o final do ano. EXTERIOR ISRAEL SAI NA FRENTE Israel deu sinal verde para a venda e exportação de carne bovina cultivada, tornando-se o primeiro país a fazê-lo. A startup israelense Aleph Farms recebeu aprovação regulatória para comercializar seus produtos no país. O processo de carne cultivada envolve o uso de células de animais para produzir proteína fora do animal, e a Aleph Farms lançará seu primeiro produto, o "Petit Steak". A carne de laboratório será distribuída em restaurantes selecionados e, posteriormente, em outros serviços de alimentação e varejo. A BRF é parceira para a distribuição do produto no Brasil. A carne cultivada pode ser uma alternativa sustentável e ética. REINO UNIDO E AS ÚLTIMAS VENDAS DE 2023 As vendas no varejo no Reino Unido deram uma escorregada em dezembro, despencando 3,2% comparado a novembro de 2023. Olha só, isso foi pior do que os analistas estavam esperando, já que eles tinham previsto uma queda menor, tipo 1,1%, segundo a FactSet. Na comparação com o ano anterior, rolou uma retração de 2,4% nas vendas do varejo britânico em dezembro, contrariando a expectativa da galera da Fact, que esperava um aumento de 1%. Ah, vale mencionar que o ONS, que é o órgão de estatísticas do país, também deu um tapa nas variações das vendas em novembro. Agora, dizem que teve um aumento mensal de 1,4% e um ganho anual de 0,2%. Então, é isso, o comércio no Reino Unido deu uma balançada no fim do ano. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

Inicialmente vamos falar nesta edição de 18/01/2024 que o mercado financeiro está tranquilo com os dados trazidos pelo Livro Bege e outros dados do mercado americano, no entanto, as bolsas mundiais e a bolsa brasileira caiu por conta da cautela que se instalou até que se defina os rumos que serão tomados na economia mundial e por aqui também. Enquanto isso, o mercado europeu, a economia da China e o varejo dos Estados Unidos dão sinais sobre as possibilidades ou não do corte de juros pelos Bancos Centrais e até mesmo pelo fato dos dados mostrarem uma possível queda ou estabilidade na inflação na maior economia do mundo: os EUA. Dito isto, então vamos ver o que rolou no nosso pregão com mais detalhes? Mas olha, prepara o estômago aí. Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 128.523 Dia 17/01/2024: -0,60% mas o que rolou de fato no último pregão? O Ibovespa deu uma desanimada total ontem, despencando de novo. Parece que o clima ruim nos mercados mundiais tá afetando a bolsa brasileira, com todo esse papo de mudanças nos juros nos EUA e na Europa. Por volta das 3h20 da tarde, o índice, que é tipo o rei da bolsa aqui, tava caindo 0,57%, voltando para os 128 mil pontos. Na última vez que fechou, já tinha perdido a marca importante dos 130 mil pontos. Tem gente falando que a queda dos 130.700 pontos foi tipo um balde de água fria nos investidores que tavam esperando uma recuperação rápida depois do rali de fim de ano. Apesar desse começo de ano meio "meh", eles acham que o cenário de médio prazo ainda é positivo. Dizem que o Ibovespa pode dar uma parada por causa de um movimento de realização de lucros, mas que é mais um ajuste temporário. Eles tão falando que é só aguentar essa fase, e se o Ibovespa conseguir superar os 132.000 pontos, aí sim, teria força pra chegar na máxima de dezembro, que foi lá nos 134.400 pontos. (teorias, né? Só teorias) Desta forma, pelo terceiro dia seguido, o clima foi de cautela nos mercados, com vários indicadores importantes pelo mundo. O Ibovespa nessa tendência de queda, enquanto isso, temos crescimento leve no varejo aqui no Brasil, com as vendas avançando 0,1% em novembro. No entanto, as atenções estavam mais voltadas para as políticas monetárias dos EUA e Europa, especialmente após dados econômicos divulgados. Nos EUA, as vendas no varejo foram melhores do que esperado, reduzindo as chances de cortes de juros pelo Federal Reserve. Além disso, os dados do Livro Bege foram totalmente ignorados pelo Mercado, tipo: ninguém liga. Entretanto, ele tá mostrando otimismo com a questão da possibilidade de queda nos juros, vamos ver. Na Europa, a inflação no Reino Unido surpreendeu, atingindo 4% ao ano. Na China, o PIB cresceu 5,2% em 2023, um pouco acima da meta do governo, mas o mercado fica receoso de que isso desanime medidas de estímulo econômico. AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, as ações que se saíram bem dentro do índice: SLC Agrícola (SLCE3): R$ 18,80 (+3,87%) Natura (NTCO3): R$ 16,76 (+2,63%) MRV (MRVE3): R$ 7,90 (+1,80%) Locaweb (LWSA3): R$ 6,14 (+1,66%) ULTRAPAR (UGPA3): R$ 27,71 (+1,65%) Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: 3R PETROLEUM (RRRP3): R$ 27,30 (-3,97%) GPA (PCAR3): R$ 4,58 (-3,78%) VAMOS (VAMO3): R$ 8,97 (-3,55%) BRF (BRFS3): R$ 12,57 (-3,53%) HAPVIDA (HAPV3): R$ 4,30 (-3,37%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.333 Dia 17/01/2024: -0,05% Enquanto isso, as maiores altas foram: HTMX11: R$ 170,12 (-1,82%) MFII11: R$ 98,50 (-1,39%) VINO11: R$ 7,82 (-1,28%) XPCI11: R$ 87,65 (-1,13%) SARE11: R$ 47,67 (-0,90%) Por outro lado, as maiores baixas: RZAT11: R$ 94,25 (-1,78%) BRCR11: R$ 60,65 (-1,71%) MCHF11: R$ 9,17 (-1,42%) CVBI11: R$ 94,20 (-1,39%) RBRP11: R$ 56,48 (-1,38%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,93 (+0,18%) Euro: R$ 5,36 (+0,25%) Libra Esterlina: R$ 6,25 (+0,47%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos Estados Unidos: DOW JONES: -0,25% S&P 500: -0,56% NASDAQ: -0,59% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,84% FTSE 100 (Inglaterra): -0,79% CAC 40 (França): -1,07% FTSE MIB (Itália): -0,79% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -0,40% Shangai (China): -2,09% KOSPI (Coreia do Sul): -2,47% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (8h57): Bitcoin: US$ 42.503 (-0,40%) Ether: US$ 2.519 (-1,01%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.006/onça troy (-1,17%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 77,88/barril (-0,52%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 135,79 (-0,70%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL EZTEC TEM QUEDA NAS VENDAS A Eztec (EZTC3) registrou uma queda de 34,6% nas vendas líquidas no quarto trimestre, totalizando R$ 304 milhões, conforme anunciado em uma prévia operacional. A redução nas vendas é atribuída às entregas, embora as vendas de unidades prontas tenham aumentado em comparação com o terceiro trimestre. A empresa conseguiu aumentar as vendas brutas e líquidas, elevando a VSO anual em 2,3 pontos percentuais, apesar da redução nos lançamentos em mais de 45%. No ano, a Eztec entregou mais de R$ 1,8 bilhão em VGV, um aumento de 138% em relação a 2022. A conclusão dos repasses dos clientes, principalmente do quarto trimestre, terá efeitos financeiros nos próximos trimestres. SLC AGRÍCOLA ESTÁ DESPONTANDO, QUAL O MOTIVO? As ações da SLC Agrícola (SLCE3) registraram um avanço de aproximadamente 3,37%, liderando as altas na B3. A alta pode estar relacionada à mudança de perspectiva no exterior e seu impacto sobre o dólar. O aumento nos últimos dois dias do dólar, em resposta à perspectiva de juros mais elevados no exterior, pode ter impulsionado as ações da SLC Agrícola, dada sua natureza exportadora e sensibilidade aos movimentos do dólar. Além disso, a empresa é mencionada como beneficiária das estimativas otimistas do Departamento de Agricultura dos Estados Unidos (USDA) para as safras de soja e milho no Brasil em 2023/2024. GERDAU CELEBRA ACORDOS PARA VENDER PARTICIPAÇÕES A Gerdau anunciou a venda de sua participação nas joint-ventures Diaco e Gerdau Metaldom para o Grupo INICIA por 325 milhões de dólares. A conclusão da transação está prevista para o primeiro semestre de 2024 e está sujeita a condições usuais, incluindo aprovação da autoridade de defesa da concorrência na Colômbia. O Grupo INICIA, atual sócio da Gerdau nessas joint-ventures, adquirirá unidades industriais de produção de aços longos com capacidades de 360 mil toneladas de aciaria e 1,250 milhão de toneladas de laminação. Nos últimos seis anos, o Ebitda médio combinado foi de 134 milhões de dólares, com a participação da Gerdau correspondendo a cerca de 50% dessa geração. Por fim, a Gerdau informou que utilizará os recursos provenientes na execução do programa de Capex Estratégico da empresa. SOQUINHOS Maha Energy propõe "carve-out" dos ativos onshore da 3R Petroleum, considerando a PetroRecôncavo como "candidata natural" para o negócio. (carve-out é tipo separar uma parte da empresa e depois criar uma coisa independente, uma terceira empresa) Wilson Sons (PORT3): Aprovou distribuição de dividendos intermediários. Valor total dos dividendos: R$ 0,13453976 por ação ordinária. Base de cálculo até 30 de setembro de 2023. Pagamento até 29 de janeiro de 2024. EXTERIOR COM APPLE E NVIDIA, TSMC BOMBOU A Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC), a maior fabricante de chips de contrato do mundo, superou as expectativas de lucro e receita no quarto trimestre. Os resultados incluem receita de NT$625,53 bilhões (US$ 19,62 bilhões) e lucro líquido de NT$238,71 bilhões. Embora a receita tenha caído 1,5% em relação ao ano anterior, a TSMC destaca um aumento sequencial de 14,4%, impulsionado pela forte rampa de sua tecnologia de 3 nanômetros. A empresa enfrentou um "ano desafiador para a indústria global de semicondutores" devido a condições macroeconômicas e a um ciclo de ajuste de estoque. A TSMC fornece chips para clientes importantes, incluindo Apple e Nvidia. O CEO, C.C. Wei, afirmou que a empresa está bem posicionada para oportunidades de crescimento relacionadas à computação de alto desempenho, apoiada pela demanda contínua por tecnologias avançadas. Embora a TSMC projete um primeiro trimestre com receita entre US$ 18 bilhões e US$ 18,8 bilhões, também destaca possíveis desafios macroeconômicos persistentes. A empresa espera que 2024 seja um ano de crescimento saudável, com forte demanda por suas tecnologias de 3 nanômetros e 5 nanômetros, impulsionadas por aplicativos de inteligência artificial. A TSMC já fabrica chips de 3 nanômetros e planeja iniciar a produção em massa de chips de 2 nanômetros até 2025. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL ETANOL PRA QUE TE QUERO As usinas de cana-de-açúcar e produtoras de etanol lançaram uma campanha de seis meses para promover o uso de etanol no Brasil, liderada pela União da Indústria de Cana-de-açúcar e Bioenergia (Unica). A iniciativa incluirá vídeos, spots de rádio e peças online, visando aumentar o consumo do biocombustível, apesar do cenário de safra recorde e estoques elevados. A Unica destaca que a campanha busca conscientizar os consumidores sobre os benefícios econômicos, sociais e ambientais do etanol, considerando-o uma maneira rápida, prática e barata de realizar a transição energética na mobilidade. O Brasil registrou uma produção recorde de cana na safra 2023/24, enquanto a produção de etanol atingiu seu maior volume desde o início da pandemia. A campanha contará com o humorista Rafael Portugal como garoto-propaganda, buscando desmistificar concepções equivocadas sobre o etanol identificadas em pesquisas anteriores. EDUCAÇÃO FINANCEIRA PARA MULHERES O Tesouro Nacional lançou o Educa+ Mulher, uma iniciativa em parceria com o Banco do Brasil para incentivar o investimento e a educação financeira das mulheres. As investidoras que aplicarem no Tesouro Educa+ terão acesso ao seguro de vida da BB Seguros por um ano, ao investir pelo menos R$ 35. Em caso de morte ou invalidez permanente por acidente, os filhos das beneficiárias receberão uma cesta básica de R$ 250 por mês. Rogério Ceron, secretário do Tesouro Nacional, destaca que o programa contribui para a segurança financeira das mulheres e famílias brasileiras. Os títulos do Tesouro Educa+ têm remuneração atrelada à inflação, com vencimentos entre 2026 e 2041. A investidora pode fazer aportes até o vencimento, e, ao término do prazo, o Tesouro devolve o valor aplicado com acréscimo de juros em 60 parcelas mensais ao longo de cinco anos. Os rendimentos visam custear estudos. Além do seguro de vida, as investidoras receberão gratuitamente conteúdos de educação financeira, incluindo cursos e assessoria via WhatsApp. E aí, será que vale a pena? TODOS CONTRA AS COMPRINHAS INTERNACIONAIS A Confederação Nacional da Indústria (CNI) e a Confederação Nacional do Comércio de Bens, Serviços e Turismo (CNC) apresentaram uma Ação Direta de Inconstitucionalidade (ADI) contra a isenção do imposto de importação para aquisições de bens de pequeno valor por pessoas físicas no Brasil. O movimento acontece em meio às discussões sobre a taxação de importações de pequeno valor para compensar a reoneração da folha de pagamentos. A CNI e a CNC argumentam que a isenção prejudica indicadores econômicos, resultando em impacto negativo no PIB, emprego, massa salarial e arrecadação tributária. As entidades questionam dispositivos legais das décadas de 1980 e 1990 que conferiram tributação favorecida a produtos importados em comparação com produtos nacionais. Elas destacam que a desoneração resultou em perda significativa em indicadores econômicos, estimando redução de 0,7% do PIB, perda de empregos, queda na massa salarial e redução na arrecadação em 2022. A CNI revela que, entre 2013 e 2022, as importações de pequeno valor aumentaram de US$ 800 milhões para US$ 13,1 bilhões. As confederações argumentam que a isenção desencoraja o comércio nacional, alegando que as plataformas estrangeiras de comércio eletrônico se beneficiam desse tratamento tributário, realizando remessas fraudulentas. Destacam também a criação do programa Remessa Conforme, que permitiu alíquota zero sobre o imposto de importação para bens objeto de remessa postal internacional de até US$ 50,00. As entidades buscam uma interpretação restrita dos dispositivos legais para aplicação do benefício apenas a remessas sem caráter comercial habitual. AS CONTAS NÃO ESTÃO FECHANDO O Tribunal de Contas da União (TCU) aprovou alertas sobre o orçamento de 2024, indicando a possibilidade de receita "superestimada" e risco de déficit, comprometendo a meta de déficit zero. A área técnica do TCU alerta para a estimativa da Receita Primária Federal Líquida em 19,2% do PIB, considerando-a "muito acima" dos anos recentes, podendo resultar em um déficit primário de até R$ 55,3 bilhões. O acórdão, com 51 páginas, será encaminhado à Comissão Mista de Orçamento (CMO) do Congresso e órgãos do governo. O governo não apresentou metodologia clara para a arrecadação do pacote de R$ 168,5 bilhões. A expectativa otimista do governo sobre a Receita Primária Federal Líquida é considerada "aparentemente otimista" pelo TCU, sendo classificada como muito acima do observado nos últimos anos. O tribunal aponta para uma conjuntura incerta, destacando a possibilidade de oscilações significativas nos resultados. A área técnica ressalta também uma tendência recente de redução nas receitas do governo, enquanto a estimativa de 19,2% para 2024 parece superestimada. O TCU destaca a importância de limitar o crescimento das despesas primárias a uma taxa menor do que os 70% estabelecidos no novo arcabouço fiscal, sugerindo um limite de 60%. A Corte observa que o crescimento médio do PIB foi de apenas 1,6% ao ano nos últimos anos, abaixo das projeções do governo. Quanto à dívida pública, o TCU aponta para a necessidade de limitar o crescimento das despesas primárias e expressa preocupação com a sustentabilidade da dívida. O relatório do TCU destaca que a unidade técnica solicitou ao Tesouro Nacional explicações sobre as estratégias para compatibilizar a meta de resultado primário com a sustentabilidade da dívida. Em resposta, o Tesouro afirmou que essas diretrizes seriam compatibilizadas durante a preparação do Anexo de Metas Fiscais, até 15 de abril de 2024. SOQUINHOS No Brasil, o ministro da Fazenda, Fernando Haddad, discute a medida provisória da reoneração com o presidente da Câmara dos Deputados, Arthur Lira, após reuniões com o presidente Lula e o presidente do Senado, Rodrigo Pacheco. TCU alerta para possível déficit de até R$ 55,3 bilhões e descumprimento da meta fiscal em 2024. EXTERIOR CUIDADO COM O OTIMISMO O cofundador da Oaktree Capital Management, Howard Marks, expressa preocupação com o otimismo do mercado dos EUA em relação aos cortes de juros para 2024. Ele argumenta que o consenso está precificando uma redução mais intensa do que a sinalizada pelo Federal Reserve, o que pode levar à decepção. O Fed espera três cortes, enquanto o mercado prevê cinco. Marks destaca que o otimismo excessivo incorporado aos preços do mercado pode resultar em perdas se as expectativas não forem atendidas. Ele também enfatiza a importância da renda fixa, indicando que os juros nos EUA, embora tenham aumentado, ainda não estão excessivamente altos. Marks sugere uma alocação perene em renda fixa, considerando o retorno substancial oferecido em um ambiente mais normal de taxas de juros. Ele encoraja a diversificação internacional, incluindo a renda fixa americana, como uma opção estável para investidores, mesmo para brasileiros, devido à volatilidade no mercado nacional. Marks destaca a importância de investir com uma perspectiva de longo prazo e desaconselha especulações de curto prazo. AS BOLSAS PELO MUNDO As bolsas europeias operam nesta manhã sem uma direção única, enquanto os investidores aguardam novos sinais sobre a trajetória dos juros na zona do euro. O índice pan-europeu Stoxx 600 registra um leve avanço de 0,17%, alcançando 468,51 pontos por volta das 6h40 (horário de Brasília). Mais tarde, o Banco Central Europeu (BCE) divulgará a ata da reunião de política monetária de dezembro, na qual as principais taxas de juros foram mantidas inalteradas pela segunda vez consecutiva. A presidente do BCE, Christine Lagarde, participará de um painel em Davos, na Suíça, durante o Fórum Econômico Mundial, discutindo o futuro da política monetária. Em uma entrevista à Bloomberg, Lagarde mencionou que o primeiro corte de juros na zona do euro provavelmente ocorrerá durante o verão, mas ressaltou a incerteza sobre a batalha contra a inflação. Além disso, o desempenho do setor varejista nos Estados Unidos está influenciando as expectativas em relação aos cortes de juros pelo Federal Reserve. Atualmente, as apostas para um corte em março estão em cerca de 61%, de acordo com a ferramenta de monitoramento do CME Group. Quanto às bolsas individuais, às 6h53 (horário de Brasília), a Bolsa de Londres estava com uma queda de 0,08%, a de Paris apresentava um ganho de 0,48%, e a de Frankfurt avançava 0,27%. As bolsas de Milão, Madri e Lisboa exibiam movimentos variados, com ganhos de 0,38%, perda de 0,23% e perda de 0,08%, respectivamente. MAIS PROBLEMAS PARA A CHINA Analistas preveem que a China pode enfrentar mais restrições de exportação de semicondutores em 2024, principalmente dos EUA e da Holanda. No início do ano, a Holanda bloqueou a exportação de alguns sistemas de litografia ultravioleta profunda da fabricante de equipamentos de semicondutores ASML para a China. Os EUA também intensificaram os controles de exportação de semicondutores avançados para a China em 2023. Essas medidas visam conter o avanço tecnológico chinês, com preocupações sobre o uso de chips avançados em aplicações militares e de inteligência artificial. Analistas sugerem que mais restrições podem ser implementadas devido às tensões geopolíticas e ao acúmulo militar chinês. As importações de circuitos integrados pela China em 2023 diminuíram devido a essas restrições, e a escassez global de chips continua impactando diversos setores. A China busca se tornar mais autossuficiente tecnologicamente diante das pressões ocidentais. SOQUINHOS Os índices futuros dos Estados Unidos operam sem direção definida, após o Dow Jones registrar o terceiro dia consecutivo de perdas, impactado pelo aumento nos rendimentos dos títulos do Tesouro. A probabilidade de um corte de 0,25% nas taxas de juros americanas em março é estimada em cerca de 56% pelos mercados. As apostas de um primeiro corte nas taxas de juros em março diminuíram após o Livro Bege do Federal Reserve apontar queda ou estabilidade da inflação, esfriamento do mercado de trabalho e expectativas positivas sobre a política monetária. Estados Unidos: Índices futuros de Nova York operam mistos, refletindo quedas anteriores e aumento dos rendimentos do Tesouro. Ásia: Bolsas asiáticas fecham em alta, com destaque para o desempenho positivo das ações de tecnologia. Europa: Mercados europeus operam mistos, com atenção para notícias e comentários do Fórum Econômico Mundial em Davos. Preços do petróleo operam com ganhos após a OPEP prever crescimento na demanda global e interrupções na produção devido ao frio nos EUA. As declarações do diretor do Fed, Christopher Waller, de que os Estados Unidos estão próximos da meta de inflação, mas que o banco central não deve ter pressa para cortar os juros, influenciaram as perspectivas sobre os juros. Os rendimentos dos títulos do Tesouro aumentaram, enquanto as bolsas internacionais operam de forma mista, com recuperação na Ásia e expectativas sobre o Banco Central Europeu na Europa. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.

O Soco Matinal desta quarta-feira, 17/01/2024, traz o resultado de uma empresa que surpreendeu com números robustos, mas o mercado reagiu de forma inesperada, resultando em uma das maiores quedas. Enquanto isso, o Fundo Monetário Internacional (FMI) analisou o impacto do aperto monetário que grande parte já foi absorvida pela economia de um certo país. No entanto, tem quem ainda enfrente desafios, criando um cenário complexo. Por fim, é claro, vamos ver o que rolou no Ibov, em detalhes? Ouça as notícias pelo nosso podcast! IBOVESPA IBOV: 129.294 Dia 16/01/2024: -1,69% mas o que rolou de fato no último pregão? Em 16 de janeiro de 2024, o mercado financeiro enfrentou um dia desafiador, marcado pela cautela dos investidores devido à falta de catalisadores para ativos de risco, ou seja, não tem aquele atrativo pra falar: vem cá, vamos arriscar nosso dinheiro nessas aventuras. As tensões no Mar Vermelho tão embaçando a rota marítima, elevando os custos de transporte e impactando os preços do petróleo. As ações da Petrobras (PETR3;PETR4) recuaram 1,10% e 1,24%, refletindo a volatilidade nos preços da commodity. A Vale (VALE3) também sofreu perdas (1,30%) devido à queda do minério de ferro em Dalian, influenciada pela manutenção da taxa de juros pelo Banco Central da China. O setor varejista, representado pela Magazine Luiza (MGLU3), sentiu o amarguinho da queda significativa de 4,39%. Além disso, CVC (CVCB3) e GPA (PCAR3) também registraram perdas. Ah, pudera, né? o GPA subiu um monte antes... Os bancos, como Itaú Unibanco (ITUB4) e Banco do Brasil (BBAS3), perderam 1,41% e 0,57%, respectivamente. O setor bancário como um todo perdeu as estribeiras, com Bradesco (BBDC4), Santander (SANB11) e B3 (B3SA3) apresentando quedas. Assim, o Ibovespa, principal índice brasileiro, encerrou o dia com uma queda de 1,69%, caindo pra 129 e poucos pontos. Apenas uma ação, SLC Agrícola (SLCE3), registrou alta de 1,97%. Da mesma forma, em Wall Street, os mercados também ficaram no vermelho, influenciados por debates sobre taxas de juros. No Fórum Econômico Mundial em Davos, divergências sobre cortes de juros pelos bancos centrais contribuíram para a incerteza global. O desempenho dos Treasuries e a declaração da China sobre um crescimento do PIB de 5,2% em 2023 também influenciaram o cenário. Por fim, apesar do crescimento no volume de serviços no Brasil em novembro, o mercado enfrentou um dia desafiador. Não foi fácil pra seu ninguém! AO MESMO TEMPO TIVEMOS OS SEGUINTES DESTAQUES DO ÚLTIMO PREGÃO A princípio, a ação que se saiu bem dentro do índice: SLC AGRÍCOLA (SLCE3): R$ 18,10 (+1,97%) No entanto, as demais não ficaram no positivo, é como dizem por aí: ficaram no negativo só que "menos pior". Por outro lado, os tickers com os piores desempenhos: GRUPO SOMA (SOMA3): R$ 7,13 (-6,18%) COSAN (CSAN3): R$ 18,35 (-6,14%) AZUL (AZUL4): R$ 12,92 (-5,28%) RAÍZEN (RAIZ4): R$ 3,79 (-5,25%) GPA (PCAR3): R$ 4,76 (-4,80%) Nesse meio tempo, vamos ver o que rolou nos Fundos Imobiliários: ÍNDICE DOS FUNDOS IMOBILIÁRIOS: IFIX: 3.335 Dia 16/01/2024: +0,07% Enquanto isso, as maiores altas foram: HTMX11: R$ 165,41 (+2,84%) XPSF11: R$ 8,41 (+1,07%) JSAF11: R$ 101,54 (+1,06%) VIUR11: R$ 7,85 (+1,02%) BCRI11: R$ 75,06 (+0,99%) Por outro lado, as maiores baixas: MORE11: R$ 76,79 (-2,17%) XPCI11: R$ 89,04 (-1,56%) SNFF11: R$ 88,04 (-1,2%) MCHF11: R$ 9,27 (-1,19%) RZAT11: R$ 95,33 (-1,12%) CÂMBIO Dólar EUA: R$ 4,92 (+1,31%) Euro: R$ 5,35 (+0,61%) Libra Esterlina: R$ 6,22 (+0,56%) Por fim, saindo um pouco do mercado nacional, vamos falar sobre as bolsas mundiais e os índices de mercado internacional. Morning call de Índices Internacionais Falando do cenário internacional, as bolsas mundiais: Em primeiro lugar, nos EUA: DOW JONES: -0,62% S&P 500: -0,40% NASDAQ: -0,19% Por outro lado, nas bolsas europeias: DAX (Alemanha): -0,30% FTSE 100 (Inglaterra): -0,48% CAC 40 (França): -0,18% FTSE MIB (Itália): +0,03% Ao mesmo tempo, nas bolsas asiáticas: Nikkei (Japão): -0,66% Shanghai (China): +0,27% KOSPI (Coreia do Sul): -1,12% Enquanto isso, as criptomoedas nas últimas 24h (6h18): Bitcoin: US$ 42.779 (-0,52%) Ether: US$ 2.548 (+0,20%) Afinal, as commodities: (commodities) Ouro: US$ 2.030/onça troy (-1,34%) Petróleo Brent (Futuros): US$ 78,29/barril (+0,18%) Minério de Ferro (Futuros): US$ 136,75/tonelada (-0,34%) Enfim, vamos falar de ações e stocks (exterior): Morning call de ações BRASIL RAÍZEN MOSTROU NÚMEROS BONS, MAS CAIU Num comunicado, a Raízen (RAIZ4) deu um show com a quinta maior queda, no entanto soltou uns números maneiríssimos sobre o desempenho no terceiro trimestre da safra 2023/24. Olha só, a empresa mandou ver na moagem de cana, triturando incríveis 18,8 milhões de toneladas, batendo o recorde do ano com 83 milhões. Dá pra imaginar? Um salto de 14% comparado à safra passada. Assim mostra que os caras tão afiados na expansão e na eficiência da operação. E tem mais, na produção de açúcar equivalente, eles equilibraram a parada toda entre açúcar e etanol, na faixa de 2.400 a 2.500 mil toneladas. Nas vendas, fecharam em 2.655 mil toneladas de açúcar, com o preço médio na faixa de R$ 2.600 a R$ 2.800 por tonelada. Eles não tão pra brincadeira, não. CURY NO 4T23 A Cury (CURY3) fechou o último trimestre de 2023 com um aumento de 20% nas vendas em comparação ao mesmo período do ano anterior, totalizando R$ 904,7 milhões. No acumulado de 2023, o valor geral de vendas (VGV) atingiu R$ 4.150,2 bilhões, um aumento de 26,2% em relação ao ano anterior. O preço médio de vendas foi de R$ 282,6 mil, registrando um aumento de 15,2%. A velocidade de vendas (VSO) trimestral líquida ficou em 38,9%, comparada a 41,0% no mesmo trimestre de 2022. A construtora lançou seis empreendimentos, quatro em São Paulo e dois no Rio de Janeiro, totalizando VGV de R$ 856,6 milhões, um aumento de 54%. A produção de unidades foi de 2.817, representando um aumento de 11,8%. A VALE ESTÁ NO VALE SOMBRIO As ações da Vale (VALE3) continuaram em queda nesta terça-feira (16), recuando 1,30% e atingindo R$ 70,62 cada, influenciadas pelo declínio no mercado de minério de ferro asiático, como falei. O contrato de maio do minério de ferro na Bolsa de Dalian, China, encerrou o oitavo dia consecutivo em queda, afetando as ações da mineradora diretamente ligada. Enquanto isso, a expectativa de estímulos adicionais na China não se concretizou, causando desapontamento nos investidores. Além disso, há incertezas sobre os próximos movimentos do preço do minério de ferro, com estimativas variando entre US$ 110 e US$ 120 a tonelada em 2024. Além disso, temos notícias sobre a possível nomeação de Guido Mantega para o conselho de administração da Vale também, o que pode gerar impactos na governança da empresa. No entanto, o mercado aguarda informações sobre a recondução de Eduardo Bartolomeo como CEO da Vale até abril de 2025. O papel de Mantega na companhia e sua influência dependeriam do assento que ocuparia no conselho, com a possibilidade de ser indicado para a Previ. O mercado aguarda confirmações dessas questões para avaliar o impacto nas ações da Vale. PETROBRAS E SUSTENTABILIDADE O diretor de Transição Energética e Sustentabilidade da Petrobras, Maurício Tolmasquim, destaca que a transição energética pode impulsionar a reindustrialização do Brasil. Ele menciona projetos da Petrobras, como eólicas offshore, captura de carbono e hidrogênio verde, como formas de liderar essa transformação. Tolmasquim destaca o papel fundamental do BNDES nesse cenário, lembrando o sucesso passado na energia eólica terrestre, e convoca a instituição a continuar apoiando iniciativas na área. A Petrobras planeja instalar um hub de captura de carbono no Rio de Janeiro como parte de seus esforços na transição energética.. RECOMPRA DE AÇÕES A Allos, resultante da fusão entre Aliansce Sonae e BRMalls, avança em seu programa de recompra de ações, alcançando 2,5% da meta de adquirir até 5% das ações em circulação no mercado. Com recursos provenientes da estratégia de desinvestimento, a empresa já recomprou parte significativa de suas ações, buscando melhorar a eficiência por meio da venda de ativos menores do portfólio. As vendas de ativos periféricos para fundos imobiliários são o principal impulsionador desse programa. A empresa realizou vendas de participações em shoppings, levantando R$ 1,8 bilhão, e seu programa de recompra prevê a aquisição de até 26.664.413 ações ordinárias. Essas ações foram compradas a um cap rate médio de 8,2%, enquanto a empresa é negociada a um cap rate de 12,5%, demonstrando uma estratégia vantajosa para a Allos. O mercado tem reavaliado positivamente a empresa, que agora está cotada a 100% do valor patrimonial, superando a desvalorização anterior à fusão. A estratégia inclui também otimização do mix de lojas e foco na eficiência operacional. SOQUINHO O Banco do Brasil registrou a maior liberação de crédito rural da história, ultrapassando R$ 195 bilhões. Como maior agente financeiro do agronegócio, o banco contribuiu significativamente para o setor, apoiando diversas atividades e projetos no campo. EXTERIOR OPA, A JETBLUE LEVOU UMA BRECADA Um juiz nos EUA barrou a JetBlue de comprar a Spirit Airlines, uma empresa de voos baratos. O governo achou que ia dar problema pra concorrência e consumidores e o juiz concordou. Essa decisão é uma vitória para o governo Biden, que quer evitar que companhias aéreas fiquem muito poderosas nos EUA. A ideia da Alaska Air comprar a Hawaiian Airlines também ficou em xeque. O juiz disse que se a JetBlue e a Spirit se unissem, poderiam prejudicar os consumidores. Ele falou que a Spirit é importante para manter preços baixos. Assim, as ações da Spirit caíram e as da JetBlue subiram um pouco. A JetBlue e a Spirit podem recorrer da decisão, mas por enquanto, a união tá na geladeira. NVIDIA E AMD SE DERAM BEM NO ÚLTIMO PREGÃO A Nvidia e a AMD tiveram um dia bom na terça-feira, com as ações subindo graças ao otimismo sobre a demanda por chips de inteligência artificial (IA). Os investidores estão confiantes de que o aumento na procura por esses chips vai ser forte, e os analistas de Wall Street tão empolgados que aumentaram as metas de preço para ambas as empresas. A Nvidia, que já domina o mercado de chips de IA, viu suas ações subirem 3% e atingirem um novo recorde de US$563,65. Já a AMD teve um salto maior, com as ações subindo 7,5% para US$157,57, alcançando o nível mais alto em mais de dois anos. Os analistas do Barclays tão prevendo que a AMD pode ganhar terreno este ano, especialmente porque a empresa está aumentando as entregas dos seus próprios chips para clientes corporativos. Eles acreditam que 2024 será o ano em que a IA vai se expandir ainda mais, com a AMD conquistando mais espaço no mercado de chips. As metas de preço também subiram: o Barclays elevou a da AMD de US$120 para US$200, enquanto o KeyBanc aumentou a deles de US$170 para US$195. A Nvidia também recebeu um impulso, com o KeyBanc elevando a meta de preço para US$740 de US$650. Tanto a Nvidia quanto a AMD estão entre os grandes ganhadores no índice de semicondutores, que subiu 1,15% na sessão. O mercado tá confiante nas perspectivas dessas empresas, considerando o aumento nas metas de preço e a recomendação de "comprar" pelos analistas. A Nvidia tá até planejando começar a produzir em massa um chip de IA para clientes chineses no final deste ano. Já a AMD, em dezembro, anunciou dois novos chips de data center de IA, mostrando que quer bater de frente com os principais microprocessadores da Nvidia. WALGREENS FALA DE RESULTADOS EM VIDEOCONFERÊNCIA A teleconferência de resultados da Walgreens Boots Alliance abordou os desempenhos do primeiro trimestre de 2024, destacando desafios no mercado varejista dos EUA, mas reafirmando as projeções anuais. A empresa delineou ações estratégicas, incluindo otimização de custos, redução de dividendos e parcerias estratégicas. Os resultados financeiros positivos contemplaram o crescimento internacional, o bom desempenho da Boots U.K. e melhorias na saúde nos EUA. A Walgreens busca consolidar sua posição como um destino confiável de saúde, explorando oportunidades como ensaios clínicos e terapia gênica. Em termos pro forma, as vendas do segmento aumentaram notáveis 12%, impulsionadas pelo crescimento no número de vidas de risco total, melhorias na mesma clínica e aumento da produtividade nos negócios multiespecialidades da Summit Health. A VillageMD experimentou um aumento expressivo de 14% nas vendas, totalizando US$ 1,4 bilhão, devido a novos contratos e expansão de parcerias, resultando em um aumento de 42% no número de pacientes e serviços no trimestre em comparação com o ano anterior. OUTROS DADOS O EBITDA ajustado registrou uma perda de US$ 39 milhões, reflexo de investimentos na VillageMD, mas foi compensado pelo crescimento lucrativo da Shields e da CareCentrix. Notavelmente, o EBITDA ajustado aumentou US$ 84 milhões em comparação com o ano anterior. O fluxo de caixa livre teve uma queda de US$ 671 milhões em relação ao ano anterior, atribuída ao faseamento do capital de giro e ganhos mais baixos, parcialmente compensados por menores gastos de capital. A orientação para o EPS ajustado fiscal de 2024 foi mantida, com a expectativa de ventos de cauda incrementais e contrários. Prevê-se uma melhoria na taxa de imposto efetiva ajustada, considerando impactos nos gastos do consumidor e no comportamento de compra a curto prazo. A empresa está comprometida em reduzir despesas de capital, melhorar o capital de giro e acelerar a lucratividade na VillageMD. O CEO ressalta a importância das lojas como pontos de engajamento com a comunidade, destacando o compromisso com um modelo centrado em seres humanos para pacientes. Investimentos incluem otimização da pegada das lojas, tecnologia para expandir os serviços e desenvolvimento de ativos, como a VillageMD. O CEO reforça a visão de evoluir para uma estratégia de serviços de saúde, aproveitando a base de farmácia de varejo para construir um negócio significativo, com foco em alto retorno sobre os investimentos de capital em negócios de serviços. As perguntas dos analistas abordam questões como o modelo de reembolso, margens de varejo de medicamentos, a definição do núcleo do negócio em prestação de cuidados e o foco estratégico do CEO na otimização dos ativos da empresa. COPA AIRLINES E BOEING A Copa Airlines continua sem previsão de retomada dos voos com os Boeing 737 Max-9, uma semana após a suspensão de 21 aeronaves desse modelo. Os passageiros enfrentam problemas com cancelamentos de voos, como evidenciado por um incidente recente em Cartagena, na Colômbia. Pedro Heilbron, presidente executivo da Copa, explica que a retomada depende da aprovação da FAA dos EUA e destaca a preparação da empresa para cumprir as diretrizes e retomar as operações de forma segura. Enquanto isso, a companhia enfrenta uma paralisação de cerca de 22% de sua frota total. PEPSICO E ALGUNS DETALHES A SEREM RESOLVIDOS O CEO da PepsiCo, Ramon Laguarta, expressa sua discordância em relação ao rótulo "ultraprocessado" frequentemente associado aos grandes fabricantes de alimentos, enfatizando a abordagem da empresa para definir seus produtos com base na lógica da cozinha. Ele destaca os esforços contínuos da PepsiCo em aprimorar seus produtos, incluindo opções de bebidas sem açúcar, melhorando ingredientes e oferecendo tamanhos de embalagens menores. Enquanto enfrenta a pressão de Wall Street devido à popularidade crescente de medicamentos para perda de peso, Laguarta afirma que a adoção desses medicamentos não acontecerá rapidamente, e a empresa continuará a evoluir seu portfólio para atender às mudanças de comportamento do consumidor. A PepsiCo superou as estimativas de lucro no terceiro trimestre, destacando ganhos em seus segmentos de negócios, exceto para a região África/Oriente Médio. A empresa projeta crescimento de vendas orgânicas e ganhos para 2023 e espera outro ano de crescimento de EPS de dois dígitos em 2024. O impacto dos medicamentos para perda de peso não reduziu os resultados da PepsiCo no terceiro trimestre. Em seguida vamos às notícias do cenário interno e mundial: Resumo de notícias do Brasil e exterior BRASIL EL NIÑO, LA NIÑA E O QUE MAIS? Depois do El Niño, que tá dando o ar da graça agora, vem aí o La Niña. Esse fenômeno climático maluco promete trazer chuvas pesadas pro Norte e Nordeste, mas vai deixar o Centro-Sul e o Sul na secura, principalmente o Sul, que pode sofrer com eventos de seca. Agora, o bagulho fica tenso pros setores agrícolas no Sul. O calorão por causa do La Niña pode zuar as plantações e prejudicar as empresas do ramo nessa região. O pessoal que vende insumos agrícolas também pode sentir o tranco, já que os agricultores vão demandar menos. A parada não para por aí, não. Com menos grãos circulando, os frigoríficos e a indústria de comida podem levar um golpe, porque os preços podem subir com a oferta menor. E olha só, as seguradoras também entram na dança. Como tem mais chance de safra quebrada e outras coisas malucas acontecendo, as seguradoras podem se lascar, já que vão ter que lidar com mais sinistros. E não é só isso, não. Se o clima ficar muito zoado, até as empresas de energia elétrica que têm hidrelétricas e as de logística marinha podem se dar mal. Menos chuva, menos água, menos energia e problemas no transporte pelo mar. COMPROU CARRO? VEJA QUANTO DINHEIRO VOCÊ PODE TER PERDIDO Os 10 carros mais vendidos no Brasil apresentam uma desvalorização média de até 19%, de acordo com um estudo da consultoria automotiva KBB Brasil. O Fiat Strada liderou as vendas com 120.603 unidades, mas teve uma desvalorização média de 16,06%, enquanto o Volkswagen Polo foi o modelo que menos perdeu valor, registrando apenas 1,50% de depreciação. O Chevrolet Tracker foi o veículo que mais se desvalorizou, com uma queda de 19,08%. O levantamento abrange diversos modelos de marcas como Fiat, Chevrolet e Volkswagen, destacando as variações nos preços de carros novos e seminovos ao longo do ano de 2023. Chevrolet Tracker: 19,08% Chevrolet Onix Plus: 16,07% Fiat Strada: 16,06% Chevrolet Onix: 14,22% Fiat Mobi: 13,35% Volkswagen T-Cross: 12,72% Hyundai Creta: 11,70% Fiat Argo: 11,35% Hyundai HB20: 11,10% Volkswagen Polo: 1,50% Essa lista destaca os modelos de carros mais vendidos no Brasil e a respectiva desvalorização média que experimentaram ao longo do ano de 2023. O DOCE LAR PARECE ESTAR SALGADO Parece que a saga do "lar doce lar" está ficando cada vez mais cara. De acordo com o Índice FipeZAP de Locação Residencial, os aluguéis aumentaram 16,16% em 2023, marcando a sexta subida anual seguida. Isso é três vezes mais que a inflação, que teve um aumento de 4,62% no Índice de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA) no mesmo período. Os números mensais não aliviam: o preço médio de aluguéis teve uma alta de 1%, sendo que os imóveis de um quarto foram os mais valorizados, subindo 1,34%. Esses apartamentos têm um preço médio de R$ 54,74 por metro quadrado, resultando em um aumento de 19,23% no ano passado. Quando a gente dá uma olhada nas cidades, São Paulo está liderando a lista dos aluguéis mais salgados, com uma variação anual de 13,28%, chegando a R$ 51,62 por metro quadrado. Rio de Janeiro também não fica muito atrás, com um aumento de 19,79% e um preço médio de R$ 45,10 por metro quadrado. E por aí vai, a lista mostra que tá difícil escapar do aumento nos preços dos aluguéis em várias cidades. Enfim, resumo da ópera: a crise de moradia não tá para brincadeira e os aluguéis tão indo para as alturas. O negócio está ficando salgado para quem busca um teto para chamar de seu, no entanto as cidades grandes estão cada vez mais liderando esse aumento de preços. SOQUINHO O senador Izalci Lucas propõe o projeto de lei (PL 5.950/2023) para incluir a educação financeira nos currículos da educação básica, abordando conceitos essenciais como poupar, planejar e gerenciar dinheiro. O texto destaca a importância de ensinar habilidades financeiras desde cedo para combater a falta de conhecimento e endividamento, capacitando as futuras gerações a tomar decisões conscientes sobre finanças. O projeto aguarda análise pela Comissão de Educação e Cultura (CE). Se aprovado, seguirá para a Câmara dos Deputados. EXTERIOR POLÍTICA DE JUROS MAIS RIGOROSA E O IMPACTO NA ECONOMIA Cerca de 75% dos impactos de uma política monetária mais rigorosa nos Estados Unidos já foram absorvidos pela economia, de acordo com uma análise do Fundo Monetário Internacional (FMI). A vice-diretora-gerente do FMI, Gita Gopinath, destacou a resiliência da economia norte-americana diante dos aumentos nas taxas de juros. Ela afirmou que aproximadamente três quartos da transmissão já ocorreram nos EUA, enquanto a zona do euro ainda enfrenta mais transmissão devido aos aumentos das taxas de juros que começaram mais tarde. Assim Gopinath observou que a economia dos EUA mostrou crescimento mais forte do que o esperado desde o início dos aumentos das taxas de juros em março de 2022. Enquanto vários estrategistas mencionaram a possibilidade de uma recessão nos EUA este ano, ela destacou a resiliência e a melhoria nos balanços de famílias e corporações. François Villeroy de Galhau, diretor do Banco da França, acrescentou que houve dois atrasos na transmissão dos efeitos da política monetária: da decisão de política monetária às condições financeiras e das condições financeiras à economia real. Ele indicou que o primeiro atraso na transmissão está praticamente concluído na Europa, mas avaliar o segundo atraso é mais desafiador e depende de diferentes setores econômicos. SOQUINHOS Os ataques houthis no Mar Vermelho estão interrompendo o transporte marítimo, o que pode elevar os preços dos bens de consumo. Essas interrupções impactarão mais os consumidores europeus, aumentando significativamente o custo das mercadorias da Ásia para a Europa. Enquanto isso a situação gera incertezas nos mercados e afeta a rota mais rápida da Ásia para a Europa, via Canal de Suez. Por fim, o diretor do Federal Reserve (Fed), Christopher Waller, prevê que o banco central dos EUA fará três cortes de 25 pontos-base nos juros ao longo de 2024, totalizando uma redução de 75 pontos-base. Ele menciona que a inflação nos Estados Unidos está retornando à meta de 2%, e os cortes dependerão do progresso econômico futuro. Waller destaca a importância de garantir uma queda sustentada da inflação antes de iniciar os cortes, sem pressa, para evitar suprimir a atividade econômica.. _____________Então, quer saber mais sobre algum assunto desta edição? Vai lá no @evysardinha que a gente bate um papo legal sobre os assuntos trazidos aqui. Assim termina nosso morning call. Bons investimentos.