comparando ações

[Taís Rodrigues Streit]

Estou comparando ações no setor de energia

           CPFE3    NEOE3

P/L      6,78        6,15

P/VP   1,82         0,71

DY       8,5%       4,4%

ROE      26,9        11,5%

PSR      0,90       0,49

Estando as duas dentro dos demais critérios, o P/VP indicaria que, no momento, é melhor comprar NEOE3? Que outros indicadores são fundamentais em uma comparação? 

Desde já agrdeço

[Vinicius Costa De Abreu]

30 minutes ago, Taís Rodrigues Streit disse:

Estou comparando ações no setor de energia

           CPFE3    NEOE3

P/L      6,78        6,15

P/VP   1,82         0,71

DY       8,5%       4,4%

ROE      26,9        11,5%

PSR      0,90       0,49

Estando as duas dentro dos demais critérios, o P/VP indicaria que, no momento, é melhor comprar NEOE3? Que outros indicadores são fundamentais em uma comparação? 

Desde já agrdeço

Na verdade não. O p/vp da CPFE3 está somente te indicando que o preço de mercado da empresa está maior do que o valor que ela detém de patrimônio, o que isoladamente não é um indicativo que aponta se ela é melhor ou pior que outra.

por exemplo no ROE podemos ver que uma das empresas tem mais que o dobro da eficiência da outra, o que seria um indicativo melhor visando lucros, mas que também não pode ser analisado separadamente, e sim dentro de um contexto.

Levando em conta sua informação de que nos quesitos prévios ambas passam no crivo, você precisa estabelecer sua estratégia para poder fazer a escolha. Se você estiver buscando uma empresa pra crescimento seria uma, caso você queira uma empresa com distribuição maior, então seria outra, e assim por diante. Os indicadores em conjunto mostram a saúde financeira da empresa, e podem ser um prospecto para o futuro, observado a partir do passado. O que vai dizer se é um bom momento de compra tem mais haver com a estratégia da sua carteira, e aí sim você vai saber quais indicadores poderão ser usados para comparar duas empresas entre si

Editado 12 de Novembro por Vinicius Costa De Abreu

[Taís Rodrigues Streit]

Agradeço a resposta Vinicius, ja assisti duas vezes o modulo de renda variável e ainda estou achando muito difícil, imagino que para quem já tem algum contato com investimentos aproveite melhor. Como não tinha nenhum, não sei nem que empesas do uso para comparar, poderia ter uma listagem das melhores de cada setor, partindo do zero fica bem complicado. Agradeço a resposta.

[Helder Jr]

11 minutes ago, Taís Rodrigues Streit disse:

Agradeço a resposta Vinicius, ja assisti duas vezes o modulo de renda variável e ainda estou achando muito difícil, imagino que para quem já tem algum contato com investimentos aproveite melhor. Como não tinha nenhum, não sei nem que empesas do uso para comparar, poderia ter uma listagem das melhores de cada setor, partindo do zero fica bem complicado. Agradeço a resposta.

Oi @Taís Rodrigues Streit

Talvez, se for para as empresas mais básicas, pode ir pegando o jeito antes de investir nas mais apimentadas. Já deu uma olhadinha na EGIE? Geradora, transmissora, foco em energia limpa… Linda linda. 
 

Não sei se é um bom investimento aos teus olhos, mas conhecer como as líderes fazem bem o trabalho delas possa, daqui há um tempo, te dar umas ideias de como fazer estas comparações. 
 

Foca em uma carteira com pouquinhas excelentes empresas e depois incrementa (se é que vai querer incrementar). 😇

[Vinicius Costa De Abreu]

1 hora atrás, Taís Rodrigues Streit disse:

Agradeço a resposta Vinicius, ja assisti duas vezes o modulo de renda variável e ainda estou achando muito difícil, imagino que para quem já tem algum contato com investimentos aproveite melhor. Como não tinha nenhum, não sei nem que empesas do uso para comparar, poderia ter uma listagem das melhores de cada setor, partindo do zero fica bem complicado. Agradeço a resposta.

Bom nesse caso você pode fazer um estudo da seguinte forma: estabeleça os setores que você tem interesse (quanto mais perenes melhor) dessa forma você terá um norte de por onde começar.

depois de selecionar esses setores, um a um você vai procurar saber das empresas pertencentes a esse setor, Focando nas líderes de mercado (as maiores ou com mais clientes, que provavelmente vão possuir grande parte do faturamento daquele setor), você pode fazer essa análise pela AUVP Analítica, pela aba ações você consegue filtrar por setores e descobrir quais são as empresas. Eu recomendo que após esse processo de seleção das empresas de determinado setor, você estude a fundo cada uma das selecionadas, de preferência pelo R.I delas.

É um processo complicado no começo pela dificuldade em obter a informação, porém com a prática você vai notar que os R.I’s das empresas quando falamos de setores meio que se padronizam, o que melhora sua comparação entre elas podendo cruzar dados e assim você vai saber qual realmente é a melhor empresa de cada setor, além de melhorar seu método de estudo para as próximas análises 

[Taís Rodrigues Streit]

42 minutes ago, Vinicius Costa De Abreu disse:

Bom nesse caso você pode fazer um estudo da seguinte forma: estabeleça os setores que você tem interesse (quanto mais perenes melhor) dessa forma você terá um norte de por onde começar.

depois de selecionar esses setores, um a um você vai procurar saber das empresas pertencentes a esse setor, Focando nas líderes de mercado (as maiores ou com mais clientes, que provavelmente vão possuir grande parte do faturamento daquele setor), você pode fazer essa análise pela AUVP Analítica, pela aba ações você consegue filtrar por setores e descobrir quais são as empresas. Eu recomendo que após esse processo de seleção das empresas de determinado setor, você estude a fundo cada uma das selecionadas, de preferência pelo R.I delas.

É um processo complicado no começo pela dificuldade em obter a informação, porém com a prática você vai notar que os R.I’s das empresas quando falamos de setores meio que se padronizam, o que melhora sua comparação entre elas podendo cruzar dados e assim você vai saber qual realmente é a melhor empresa de cada setor, além de melhorar seu método de estudo para as próximas análises 

obrigada por me dar uma direção, não sabia da AUVP analítica

[Edison Paulini]

3 horas atrás, Taís Rodrigues Streit disse:

Estou comparando ações no setor de energia

           CPFE3    NEOE3

P/L      6,78        6,15

P/VP   1,82         0,71

DY       8,5%       4,4%

ROE      26,9        11,5%

PSR      0,90       0,49

Estando as duas dentro dos demais critérios, o P/VP indicaria que, no momento, é melhor comprar NEOE3? Que outros indicadores são fundamentais em uma comparação? 

Desde já agrdeço

Boa tarde, @Taís Rodrigues Streit !

Dando uns centavinhos de contribuição ao tema. 

Antes de mais nada, o módulo 4 e os estudos sobre ações é realmente mais denso. Normal se sentir confusa neste início, mas pode ter certeza que a prática leva à excelência. 

 

Vamos começar pelo seguinte. Eu gostaria de saber como você chegou nessas duas empresas? Foi olhando apenas estes indicadores que você postou? Você levou outros indicadores em consideração? Se sim, quais foram?

Faço essas perguntas pois eu gostaria de entender melhor em que passo que você está nos estudos e sua visão para podermos tentar ajudar a refinar as análises  =)

 

Depois vou deixar mais alguns pontos que podem ser válidos tanto para refrescar a memória sobre o conteúdo bem como ajudar a dar um norte aqui.

Uma primeira análise a se fazer é uma setorial. Pegue os critérios eliminatórios de tag along, lucros consistentes e dívida que já irá eliminar muita tranqueira para nem perder tempo com os estudos. Como dito pelos amigos, a AUVP Analítica pode ajudar ainda mais nisso.

Depois elencar algumas empresa, eu acho legal fazer um estudo sobre como funciona o setor. No seu caso como está estudando empresas do ramo de energia, pegue umas empresas que lhe agradaram e que passaram nestes crivos eliminatórios e leia um pouco o formulário de referência delas. Este documento é encontrado no RI das empresas. Não se ajustes pois é um documento gigante, mas não é necessário ler tudo. Leia um pouco sobre os objetivos das empresas, riscos que o setor que elas estão inseridos apresentam, particularidades do setor, etc. Isso te ajudará a entender um pouco melhor o que você deverá olhar nas empresas. É aqui que é possível entender que as empresas de energia costumam ter suas dívidas mais elevadas por conta de maior previsibilidade de receita, entender que existe a RAP dentro das empresas do ramo de transmissão, e por aí vai.

São coisas que vai se pegando aos poucos.

Posteriormente a isso, você podem fazer uma análise comparativa sobre indicadores de eficiência: margens, ROE, nível de endividamento. 

Aqui vale um comparativo com diversas empresas das que passam nos crivos eliminatórios. É possível observar alguns números médios das empresas e ir percebendo onde tem umas que se destacam mais, outras menos. e como plus aqui, é sempre legal entender o conceito de cada indicador como também citado pelos amigos.

 

Uma sugestão que sempre dou ao pessoal aqui é escolher uma empresa para estudar e criar um tópico aqui na comunidade. Assim você exercita na prática um estudo, compartilha o que você entendeu, o que você achou e os colegas vão dando opiniões dicas e você vai melhorando cada vez mais nos estudos.

A primeiras ações a serem analisadas podem ser um pouco mais difíceis mesmo, não tem jeito. Mas aos poucos isso melhora, garanto!

 

Se tiver mais dúvidas ainda sobre o tema, questões pontuais, não deixe de perguntar para podermos ajudar!

[Taís Rodrigues Streit]

40 minutes ago, Edison Paulini disse:

Boa tarde, @Taís Rodrigues Streit !

Dando uns centavinhos de contribuição ao tema. 

Antes de mais nada, o módulo 4 e os estudos sobre ações é realmente mais denso. Normal se sentir confusa neste início, mas pode ter certeza que a prática leva à excelência. 

 

Vamos começar pelo seguinte. Eu gostaria de saber como você chegou nessas duas empresas? Foi olhando apenas estes indicadores que você postou? Você levou outros indicadores em consideração? Se sim, quais foram?

Faço essas perguntas pois eu gostaria de entender melhor em que passo que você está nos estudos e sua visão para podermos tentar ajudar a refinar as análises  =)

 

Depois vou deixar mais alguns pontos que podem ser válidos tanto para refrescar a memória sobre o conteúdo bem como ajudar a dar um norte aqui.

Uma primeira análise a se fazer é uma setorial. Pegue os critérios eliminatórios de tag along, lucros consistentes e dívida que já irá eliminar muita tranqueira para nem perder tempo com os estudos. Como dito pelos amigos, a AUVP Analítica pode ajudar ainda mais nisso.

Depois elencar algumas empresa, eu acho legal fazer um estudo sobre como funciona o setor. No seu caso como está estudando empresas do ramo de energia, pegue umas empresas que lhe agradaram e que passaram nestes crivos eliminatórios e leia um pouco o formulário de referência delas. Este documento é encontrado no RI das empresas. Não se ajustes pois é um documento gigante, mas não é necessário ler tudo. Leia um pouco sobre os objetivos das empresas, riscos que o setor que elas estão inseridos apresentam, particularidades do setor, etc. Isso te ajudará a entender um pouco melhor o que você deverá olhar nas empresas. É aqui que é possível entender que as empresas de energia costumam ter suas dívidas mais elevadas por conta de maior previsibilidade de receita, entender que existe a RAP dentro das empresas do ramo de transmissão, e por aí vai.

São coisas que vai se pegando aos poucos.

Posteriormente a isso, você podem fazer uma análise comparativa sobre indicadores de eficiência: margens, ROE, nível de endividamento. 

Aqui vale um comparativo com diversas empresas das que passam nos crivos eliminatórios. É possível observar alguns números médios das empresas e ir percebendo onde tem umas que se destacam mais, outras menos. e como plus aqui, é sempre legal entender o conceito de cada indicador como também citado pelos amigos.

 

Uma sugestão que sempre dou ao pessoal aqui é escolher uma empresa para estudar e criar um tópico aqui na comunidade. Assim você exercita na prática um estudo, compartilha o que você entendeu, o que você achou e os colegas vão dando opiniões dicas e você vai melhorando cada vez mais nos estudos.

A primeiras ações a serem analisadas podem ser um pouco mais difíceis mesmo, não tem jeito. Mas aos poucos isso melhora, garanto!

 

Se tiver mais dúvidas ainda sobre o tema, questões pontuais, não deixe de perguntar para podermos ajudar!

Agradeço muito as orientações, vou respirar fundo e tentar de novo 🤯😁