Diagrama do Cerrado

[Gian Carlos]

Atualmente estou no modulo 4 e assistindo as aulas e montando o diagrama do cerrado notei que a pergunta quanto ao indicador de ROE estava em 5%, mas atualmente em uma pesquisa breve e na minha carteira eu notei que os ROE das empresas estão em plena maioria com mais de 10%. Gostaria de saber se isso é algo de momento ou se esse ajuste faz sentido, tendo em vista que caso seja algo de momento logo todas estariam com um ponto negativo quanto á essa pergunta do diagrama do cerrado.

[Matheus P S]

43 minutes ago, Gian Carlos disse:

Atualmente estou no modulo 4 e assistindo as aulas e montando o diagrama do cerrado notei que a pergunta quanto ao indicador de ROE estava em 5%, mas atualmente em uma pesquisa breve e na minha carteira eu notei que os ROE das empresas estão em plena maioria com mais de 10%. Gostaria de saber se isso é algo de momento ou se esse ajuste faz sentido, tendo em vista que caso seja algo de momento logo todas estariam com um ponto negativo quanto á essa pergunta do diagrama do cerrado.

Oi Gian,

A questão do ROE (Return On Equity) é realmente muito relevante para a análise de uma empresa, pois ele indica a eficiência com que a empresa gera lucro a partir do capital próprio dos acionistas. É natural que, ao observar os dados de mercado, você encontre empresas com ROE acima de 10%, pois, como o Lucas mencionou, um ROE acima de 10% é geralmente considerado um bom sinal de rentabilidade e gestão eficiente do capital.

A pergunta no Diagrama do Cerrado "ROE > 5%" serve como um filtro inicial para empresas que demonstram uma rentabilidade mínima sobre o patrimônio. Se a maioria das empresas que você está analisando já apresenta um ROE acima de 10%, isso é um indicativo positivo do cenário geral do mercado ou dos setores que você está explorando. O Diagrama do Cerrado, por sua natureza, é uma ferramenta adaptável aos seus próprios critérios e interesses, então, se para você um ROE de 5% se tornou um limiar muito baixo diante das suas observações, você pode considerar ajustar essa pergunta para um patamar que reflita melhor as empresas que você busca, como por exemplo, "ROE > 10%". O importante é que os critérios do Diagrama estejam alinhados com a sua estratégia e com o que você considera uma empresa "forte e resistente".

Espero ter ajudado!

[Lucas Mathus Schweizer]

acho que você viu errado, no diagrama a pergunta é ROE > 5%

o ROE é basicamente a capacidade da empresa de gerar dinheiro, varia de setor pra setor, mas no geral se ta mais que 10 é bom

[Bolívar Luiz]

9 horas atrás, Gian Carlos disse:

Atualmente estou no modulo 4 e assistindo as aulas e montando o diagrama do cerrado notei que a pergunta quanto ao indicador de ROE estava em 5%, mas atualmente em uma pesquisa breve e na minha carteira eu notei que os ROE das empresas estão em plena maioria com mais de 10%. Gostaria de saber se isso é algo de momento ou se esse ajuste faz sentido, tendo em vista que caso seja algo de momento logo todas estariam com um ponto negativo quanto á essa pergunta do diagrama do cerrado.

@Gian Carlos

Complementando nossos amigos,

As perguntas do Diagrama do Cerrado tem como objetivo dar nota para a resiliência de uma empresa. O ROE em 5% foi estabelecido como padrão por pegar aí uma média da inflação brasileira até hoje, se não me engano. Contudo, se você considera que esse número não represente força ou segurança o suficientes, fica a seu critério alterá-la.

Contudo, vale ressaltar que só porque a maioria das empresas que você observou estavam acima disso não significa necessariamente que está baixo demais, apenas que elas atendem esse critério específico (e até pessoal) de segurança.

Abraços.

[Heylon Sales]

On 04/06/2025 at 07:57, Gian Carlos disse:

Atualmente estou no modulo 4 e assistindo as aulas e montando o diagrama do cerrado notei que a pergunta quanto ao indicador de ROE estava em 5%, mas atualmente em uma pesquisa breve e na minha carteira eu notei que os ROE das empresas estão em plena maioria com mais de 10%. Gostaria de saber se isso é algo de momento ou se esse ajuste faz sentido, tendo em vista que caso seja algo de momento logo todas estariam com um ponto negativo quanto á essa pergunta do diagrama do cerrado.

@Gian Carlos , o ROE é a grosso modo, a rentabilidade da empresa baseada no patrimônio.

A selic hoje está 14,75%. Então, você investir em algo que esteja abaixo disso seria somente por questão de compreensão dos fundamentos e custo benefício. "Que também é falado nas aulas do módulo 4".

Se a empresa está com o ROE, acima de 10% e abaixo de 14,75%, quer dizer que está rentabilizando o patrimônio abaixo da selic, caso essa empresa não tenha bons fundamentos, dívida líquida sobre ebitida baixa, margem líquida boa (dependendo do segmento) melhor fechar a empresa e botar tudo na selic.