Como entrar no mercado financeiro? CNPI ou CEA?

[Bruno Avelar]

Fala Sardinhas beleza?

Recentemente venho pensando sobre o quanto eu realmente gosto de entender e estudar o mercado, todos os dias desde o ano passado que comecei a me interessar sobre sempre pesquiso ou estou de olho em algo, por conta disso criei um interesse em tirar a certificação CEA ou CNPI para poder entrar no mercado financeiro, mas não sei muito bem as diferenças dos certificados e depois em quais profissões utilizar, e por onde deveria começar a estudar presumindo que já finalizei a UVP? Podem me aconselhar compartilhando algumas dicas e conhecimentos de vocês?

[Adriano Umemura]

12 minutes ago, Bruno Avelar Barra disse:

Fala Sardinhas beleza?

Recentemente venho pensando sobre o quanto eu realmente gosto de entender e estudar o mercado, todos os dias desde o ano passado que comecei a me interessar sobre sempre pesquiso ou estou de olho em algo, por conta disso criei um interesse em tirar a certificação CEA ou CNPI para poder entrar no mercado financeiro, mas não sei muito bem as diferenças dos certificados e depois em quais profissões utilizar, e por onde deveria começar a estudar presumindo que já finalizei a UVP? Podem me aconselhar compartilhando algumas dicas e conhecimentos de vocês?

Bom dia @Bruno Avelar Barra.

A CEA (Certificação ANBIMA de Especialistas em Investimento) é uma certificação que habilita profissionais do mercado financeiro a atuarem como especialistas em investimentos. Eles podem recomendar produtos de investimentos para clientes em diversos segmentos como em consultorias, além de assessorar gerentes de contas no sistema bancario.

A prova da CEA tem 70 questões e duração de 3,5h necessitando de 70% de acerto e o seu conteudo:

1. Sistema Financeiro Nacional e participantes do mercado
2. Princípios básicos de economia e finanças
3. Instrumentos de renda fixa, renda variável e derivativos
4. Fundos de investimento
5. Produtos de previdência complementar
6. Gestão de carteiras e riscos
7. Planejamento de investimento

Ja o CNPI é oferecida pela Apimec (Associação de Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais), sendo uma certificação financeira obrigatória cujo propósito é qualificar profissionais para atuarem como analistas de valores mobiliários.

Sua sigla significa “Certificação Nacional do Profissional de Investimento” e a exigência do selo vem do fato de que, nesta carreira, há o poder de decisão no processo de investimento. Ao contrário de algumas certificações que autorizam o profissional a prover informações sobre ativos aos clientes, mas não a ordenar nenhuma operação, um CNPI trabalha de forma mais abrangente, já que pode orientar clientes e recomendar ativos na Bolsa.

A CNPI é uma certificação dividida de três formas: analista técnico, fundamentalista e pleno. Na prática, isso significa que cada selo guiará o profissional por diferentes tipos de análises. 

Há três tipos de prova disponíveis:

CB – Conteúdo Brasileiro (fase comum para o analista fundamentalista, técnico e pleno): contém 60 questões de múltipla escolha e 1h50 de duração;

CG1 – Conteúdo Global 1 (fase para o analista fundamentalista): contém 60 questões de múltipla escolha e 1h50 de duração;

CT1 – Conteúdo Técnico 1 (fase para o analista técnico): contém 60 questões de múltipla escolha e 1h50 de duração.

A dinâmica de aprovação nas provas, aliás, segue o seguinte padrão:

Aprovação nos exames CB e CG1: o profissional será certificado com o CNPI, tornando-se um Analista Fundamentalista;

Aprovação nos exames CB e CT1: o profissional será certificado com o CNPI-T, tornando-se um Analista Técnico;

Aprovação nos três exames: o profissional será certificado com o CNPI-P, tornando-se um Analista Pleno.

O conteudo dos exames:

Conteúdo brasileiro (CB)

Independente de sua escolha, o candidato à CNPI terá que prestar essa prova, que é comum para ambas as frentes.

Na prova, encontrará questões sobre:

- Conceitos Econômicos: diferentes fatores e teorias, bem como seus impactos sobre o desempenho dos investimentos;
- Conduta e relacionamento: integridade, ética, transparência e proteção aos clientes, especialmente para fins de prevenção ao conflito de interesse;
- Governança Corporativa: normas éticas e aspectos legislativos relacionados à atuação dos analistas;
- Sistema Financeiro Nacional: estrutura, hierarquia, responsabilidades, principais participantes e suas funções;
- Mercado de Capitais: ambiente no qual se compra e vende de títulos e valores mobiliários e onde empresas listam seus títulos em busca de recursos;
- Mercado de renda fixa: modalidades existentes, riscos atrelados e estratégias de investimento;
- Mercado de derivativos: características dos ativos, riscos atrelados e boas práticas de utilização destes instrumentos;
- Suitability: adequação das recomendações de ativos financeiros ao perfil de investidor específico.

Conteúdo Técnico 1 (CT1)

Para o Analista Técnico, o conteúdo programático é mais específico sobre o mercado financeiro e suas ferramentas de análise de ativos:

- Estratégias operacionais: combinação de técnicas, curto, médio e longo prazo, entre outros;
- Trading Systems: estratégias de negociação a partir de algoritmos;
- Padrões Candlestick: representações gráficas da oscilação de preços de um ativo;
- Indicadores: interpretação e aplicação de indicadores de análise técnica, como o Estocástico e o Índice de Força Relativa;
- Gerenciamento de risco: mapeamento de riscos e estratégias de controle e mitigação;
- Fundamentos da Análise Técnica: padrões gráficos, tendências de preços e demais princípios básicos;
- Teoria de Dow: relações entre as oscilações de preço de um ativo e movimentações do mercado;
- Conceito de Tendência: direções e linha de tendência;
- Figuras gráficas: volumes, padrões e objetivos do processo de precificação;
- Teoria das Ondas de Elliott: identificação de padrões nos preços de ativos por meio de ondas de impulso e correção.

Conteúdo Global 1 (CG1)

Por fim, temos o conteúdo para o Analista Fundamentalista que, como você já sabe, tem sua atuação voltada para a análise de finanças corporativas:

- Análises e avaliações de ações e finanças corporativas: valuation de empresas, indicadores financeiros, fatores micro e macroeconômicos, entre outros;
- Contabilidade financeira e análise de relatórios financeiros: demonstrativos, fluxos de caixa, balanços, entre outras informações regularmente disponibilizadas por empresas listadas na B3. 

Aqueles que obtiverem a certificação CNPI poderão encontrar oportunidades de carreira em instituições como:

- Pesquisas e análises financeiras;
- Finanças corporativas;
- Administração de grandes fortunas (Wealth Management);
- Bancos de investimento;
- Consultoria;
- Relacionamento com investidores;
- Fundos de investimentos;
- Operações nos mercados de capitais.

[Regiane Maria De Paiva]

Boa tarde. E onde a gente encontra essa grade de conteúdos para estudar e tentar se capacitar para essas provas??

[Adriano Umemura]

50 minutes ago, Regiane Maria De Paiva disse:

Boa tarde. E onde a gente encontra essa grade de conteúdos para estudar e tentar se capacitar para essas provas??

Existem cursos preparatórios que fornecem todo o conteudo exigido. Para estudar por conta fica um pouco mais dificil, ja que teria que garimpar na internet procurando material

Falando pelo CEA, a prova não é dificil, mas exige alguns conhecimentos especificos como matematica financeira e HP12c, alem de conteudos relacionados a legislação que podem mudar, sendo necessario estudar por um material atualizado